Er Aave bestemt til at forblive den bedste DeFi-udlånsplatform?

Ifølge Footprint er antallet af platforme i DeFi-udlånskategorien vokset med 263 % til 69 siden december 2020, hvilket satte en rekord TVL på 48.44 milliarder dollars, der tegner sig for 21.04 % af alle DeFi-platforme og netværks hele TVL.

De vigtigste udlånsplatforme, der er dukket op, er Aave, MakerDAO og Compound - de dominerer kategorien med hensyn til TVL. Men mens Compound plejede at være den stærke favorit, ændrede Crypto Market Crashet den 19. maj ranglisten, og Aave tog føringen.

Som angivet i diagrammet nedenfor har MakerDAO og Compound klaret sig dårligt i de seneste måneder.

Derfor er der mange, der spekulerer på, om Aave er på toppen, fordi det er en særlig stærk platform, eller fordi konkurrenterne midlertidigt kom bagud. Svaret bestemmer din vurdering af Aaves låsning af dine tokens på lang sigt, og også hvem du skal holde øje med for at få indsigt om fremtiden for kryptoudlån.

Dataoversigt

Når vi ser på dataene, bliver det klart, at Aave har flere stærke fordele, der indikerer, at det fortsat vil være markedsleder inden for DeFi-udlån. Det er nemlig meget sikkert, innovativt og har for nylig lanceret Aave Pro, hvilket giver det et enormt forspring, da traditionel finans begynder at købe sig til krypto.

Projektbaggrund

Aave, tidligere kendt som ETHLend, blev lanceret på Ethereum i november 2017. Platformens oprindelige funktionsmåde lignede P2P – hvor onlineplatformen matchede låntagere og långivere gennem smarte kontrakter på en peer-to-peer måde. Men udviklingsmodellen blev hurtigt tilpasset eftermarkedets reaktion var afdæmpet.

I 2019 gennemførte projektet en brandopgradering og blev omdøbt til Aave (eller "spøgelse" på finsk) og gik live i januar 2020. Denne version giver likviditet ved at etablere en pulje af midler og fokuserer på at løse problemet med ineffektiv aggregering af lånebehov. Brugere deponerer sikkerhedsaktiver og låner derefter aktiver inden for sikkerhedssatsen uden behov for matchning.

I de efterfølgende måneder opnåede platformen følgende milepæle:

• Juli 2020: Modtog $4.5 millioner fra ParaFi og $3 millioner i strategisk finansiering med deltagelse fra Framework Ventures og Three Arrows Capital. Det udgav også sit økonomiske forslag, Aavenomics, som inkluderede konverteringen af ​​det originale token Lend til AAVE og udstedelsen af ​​yderligere 3 millioner tokens, et sikkerhedsmodul, udlånsincitament, blandt andre.
• Oktober 2020: sikret $25 millioner i finansiering ledet af Blockchain Capital og Standard Crypto, foruden at modtage godkendelse fra US SEC til at registrere sig som en Ether Trust.
• Februar 2021: fuldførte sin V2-opgradering og lancerede derefter AMM-markedspladsen den følgende måned, hvilket giver likviditetsudbydere mulighed for at pantsætte LP-tokens fra Uniswap og Balancer til lån
• April 2021: Tilbød symbolske incitamenter til låntagere og långivere gennem deres likviditetsmineprogram
• Maj 2021: implementeret og lanceret Polygon-kæden
• Juli 2021: lanceret et nyt produkt til institutionelle kunder Aave Pro
• Oktober 2021: implementeret og lanceret Avalanche.

Økonomisk model

Aaves økonomiske model, som gik i luften i juli 2020, har tre hovedanvendelser for token AAVE, nemlig samfundsstyring, opbygning af sikkerhedsmoduler og økosystembelønninger.

• Community Governance: Brugere med platformstoken AAVE kan deltage i community governance, såsom at deltage i afstemning om beskyttelse af platformens økosystem, opdateringer til sikkerhedsmodulets mekanisme, gentagelser af nye funktioner osv. Ét AAVE token svarer til én stemme.
• Sikkerhedsmodulkonstruktion: Brugere kan pantsætte deres token-AAVE-beholdninger i en sikkerhedspulje, som bruges til at beskytte mod risikohændelser såsom kontraktbrudsrisiko, likviditetsrisiko (likvidationsrisiko som følge af utilstrækkelig sikkerhedsstillelse) og profetisk maskinrisiko (forårsaget af netværket) overbelastning eller markedsnedbrud, og hvor profetimaskinen ikke kan opdatere prisen eller prisen er angivet forkert).
• Økosystembelønninger: Tokenbelønninger givet til låntagere og långivere, svarende til likviditetsudvinding.

Aave har lagt mange kræfter og innovation i sikkerhed, ikke kun ved at indbygge et sikkerhedsmodul som en del af økologien og dermed give en sikkerhedspude til risikable begivenheder, men også ved at belønne dem, der finder sikkerhedssårbarheder. Disse proaktive initiativer understøtter fortsat Aaves banebrydende udvikling.

Flash-lån

Aave har også en første af sin slags fordel i forhold til andre låneplatforme gennem Flash Loan. Produktet har en vis tærskel for brugere og er velegnet til udviklere med nogle programmeringsfærdigheder. Det er kendetegnet ved den lethed, hvormed brugerne kan få lån uden at skulle pantsætte nogen formue. De skulle blot returnere de lånte midler inden for samme blok (ca. 15 sekunder). Hvis de ikke er i stand til at tilbagebetale lånet i samme blok, tilbagekaldes transaktionen uden nogen indflydelse på brugeren. Men hvis lånet lykkes, bliver de opkrævet et gebyr på 0.09 %.

Når dette skrives, har Flash Loan overgået 9.8 milliarder dollars i kumulativ udlånsvolumen og forventes at overstige 10 milliarder dollars ved udgangen af ​​oktober. Selvom hele kryptoindustrien er i en genopretningsfase efter 519 Crypto Market Crash og Flash Loans transaktionsvolumen er faldet, er der ingen tvivl om den eksplosive vækst af produktet, der opbygger et stærkt momentum for at støtte Aave til at overhale Compound og MakerDAO.

Aktivklasser og rentesatser

V1- og V2-versionerne understøtter 31 typer aktiver i single token-pants, mainstream-kryptovalutaer og nye kryptovalutaer. På den anden side understøtter AMM-versionen LP token-pants for Uniswap og Balancer med 16 typer aktiver. Denne differentierede strategi tilfredsstiller flere gruppers lånebehov, tiltrækker flere brugere til at deltage og fastholde og fremskynder også udvidelsen og indflydelsen af ​​platformen, hvilket lægger grundlaget for at opnå et sving i vejen.

Styrken i aktivsortimentet har gjort det muligt for Aave at udvide sin pulje af midler og har givet det mere spillerum til at skabe unikke rentefordele. For det første er den samlede låne-APY lavere end andre platforme (kapitaludnyttelse i samme dimension), med likviditetstilskud til indskydere og låntagere (selvom dette ikke er et Aave-initiativ).

For det andet er det en banebrydende renteswap, der giver brugerne mulighed for at vælge mellem en variabel lån APY eller stabil lån APY. Hvis de vælger en højere sats, kan de skifte til en lavere sats-strategi, hvilket giver dem adgang til billigere finansiering på et mere volatilt og decentraliseret marked.

Aave Pro

Succesen med Aaves V2-test af kreditdelegationsmodellen, hvor lån kan opnås uden sikkerhed, banede lanceringen af ​​Aave Pro-projektet, som integrerer DeFi med traditionel finansiering og giver en ny gateway til DeFi for offline investeringsinstitutioner.

Det henvender sig til individuelle investorer, der har meget begrænsede midler sammenlignet med institutionelle investorer. Udover dette har DeFi oplevet eksplosiv vækst i over et år, men har ikke varet så længe som tidligere.

OTC-fondene samles oftere i hænderne på institutionelle investorer. Som et elektronisk pengeinstitut, der er licenseret af FCA i Storbritannien, kan Aave sikre midlernes sikkerhed i en mere kompatibel og sikker dimension for at give institutionelle investorer mulighed for at deltage og fremme den gode udvikling af hele økosystemet.

Aave Pro er anderledes end den originale V1, V2 og endda AMM. For det første er Aave Pro kun udviklet til OTC institutionelle investorer, med kun fire aktiver lanceret - USDC, BTC, ETH og AAVE. For det andet er Aave Pro en privat pool, som er fuldstændig adskilt fra Aave protokolpuljen, således at risiciene udfyldes selvstændigt.

For det tredje skal deltagende investeringsinstitutter bestå KYC-verifikationen af ​​Fireblocks, vurdere kreditvurderingen gennem KYC-oplysninger og vedtage forskellige sikkerhedssatser i henhold til forskellige kreditvurderinger, hvilket i høj grad reducerer midlernes sikkerhed.

Resumé

Aave tog føringen i udlån på grund af sit hold i stedet for tilfældigheder. Ikke kun med at behandle en skærpet kontrol over sikkerhed og compliance, søgte Aave-teamet også løbende efter gennembrud og innovation inden for DeFi-udlån. Især med lanceringen af ​​Aave Pro har Aave gradvist åbnet et hul med de bedste udlånsplatforme og er klar til at indlede en ny udviklingsrunde for DeFi i en ny retning.

Hvad er fodaftryk 

Footprint er en alt-i-en analyseplatform til blockchain-datavisualisering og indsigtsopdagelse. Det renser og integrerer on-chain data, så brugere uanset erfaringsniveau straks kan begynde at undersøge tokens, projekter og protokoller. Med over tusind dashboardskabeloner plus en træk-og-slip-grænseflade kan enhver bygge tilpassede diagrammer på få minutter. Afdække blockchain-data og invester smartere med Footprint.

Ligesom hvad du ser? Abonner for opdateringer.

Kilde: https://cryptoslate.com/is-aave-destined-to-stay-the-top-defi-lending-platform/