JPMorgan schätzt, dass CBDCs Unternehmen 100 Milliarden Pfund an Transaktionskosten einsparen könnten

Das berichten schätzt, dass globalen Unternehmen von den fast 24 Billionen US-Dollar an Großhandelszahlungen, die jedes Jahr über das Korrespondenzbankennetzwerk grenzüberschreitend abgewickelt werden, Gesamttransaktionskosten in Höhe von mehr als 120 Milliarden US-Dollar entstehen; Dies schließt potenzielle versteckte Kosten aufgrund von Liquiditätsengpässen und verzögerten Abwicklungen aus.

Jason Ekberg, Partner, Corporate and Institutional Banking bei Oliver Wyman, erklärt: „Die Argumente dafür, dass CBDCs Schwachstellen bei grenzüberschreitenden Zahlungen angehen, sind sehr überzeugend. Der Großteil des heutigen grenzüberschreitenden Großkundenzahlungsprozesses bleibt aufgrund der Vielzahl von Vermittlern zwischen den sendenden und empfangenden Banken suboptimal, was oft zu hohen Transaktionskosten, langen Abwicklungszeiten und mangelnder Transparenz über den Status der Zahlungen führt.“

Die Studie skizziert insbesondere vier kritische Elemente, die für die mCBDC-Implementierung erforderlich sind, darunter (i) die Bausteine, von der Prägung und Einlösung von CBDCs bis hin zur Devisenumwandlung und -abwicklung; (ii) die Rollen und Verantwortlichkeiten von Zentralbanken, Geschäftsbanken und Dienstleistern; (iii) die wichtigsten Designüberlegungen in Bezug auf Daten, Technologie, Datenschutz und Kreditvergabe; und (iv) der Governance-Rahmen.

Naveen Mallela, Global Head of Coin Systems, Onyx by JPMorgan, kommentiert: „Zentralbanken auf der ganzen Welt, die sich in verschiedenen Stadien der CBDC-Entwicklung befinden, überlegen, wie sie eine Infrastruktur aufbauen können, in der Systeme funktionieren und zusammenarbeiten und die notwendigen Kontrollen vorhanden sind.“ In diesem Bericht stellen wir fundierte Designüberlegungen für ein erfolgreiches mCBDC-Netzwerk vor und zeigen am Beispiel der ASEAN-Korridore, wie es praktisch umgesetzt werden kann.“

Der Bericht erkennt an, dass ein mCBDC-basiertes Netzwerk traditionelle Korrespondenzbanksysteme herausfordert, nennt Möglichkeiten für Teilnehmer – Geschäftsbanken, Zahlungsbetreiber, Market Maker und Liquiditätsanbieter –, neue Funktionen hinzuzufügen, und begrüßt neue Interessengruppen wie Technologieanbieter und andere Drittdienstleister .

„Die Entwicklung von CBDCs bringt neue greifbare Möglichkeiten mit sich, wie etwa abonnementbasierten mCBDC-Korridorzugang oder intelligente, vertragsbasierte Cash-Management-Dienste. Die Fähigkeit, effektiv und schnell umzuschwenken, ist der Schlüssel, und letztendlich streben wir nach einem grenzüberschreitenden Zahlungssystem, das für alle Parteien – Zentralbanken, Unternehmen und Geschäftsbanken – transparent, inklusiv und effizient ist“, sagt Mallela.