Πώς ο πληθωρισμός μπορεί να επηρεάσει τους τίτλους και τις επενδύσεις

Μαρτίου 31, 2021

Από: Montana Timpson

Ο πληθωρισμός επηρεάζει όλες τις πτυχές της οικονομίας, από τις καταναλωτικές δαπάνες, τις επιχειρηματικές επενδύσεις και τα ποσοστά απασχόλησης έως τα κυβερνητικά προγράμματα, τις φορολογικές πολιτικές και τα επιτόκια. Για τον επαγγελματία έμπορο, η κατανόηση του πληθωρισμού είναι ζωτικής σημασίας, επειδή οι διακυμάνσεις του πληθωρισμού μπορεί να έχουν ισχυρή επίδραση στην αξία των αποδόσεων της επένδυσης.

Κατανόηση του πληθωρισμού
Εξ ορισμού, ο πληθωρισμός είναι μια διαρκής αύξηση των επιπέδων τιμών, που μετράται από το Γραφείο Στατιστικών Εργασίας (BLS). Το BLS είναι υπεύθυνο για δύο βασικούς δείκτες πληθωρισμού: τον δείκτη τιμών καταναλωτή (CPI) και τον δείκτη τιμών παραγωγού (PPI). Ο ΔΤΚ, ο οποίος αντικατοπτρίζει τις λιανικές τιμές αγαθών και υπηρεσιών, συμπεριλαμβανομένων των δαπανών στέγασης, μεταφοράς και υγειονομικής περίθαλψης, είναι συχνά ο πιο ευρέως ακολουθούμενος δείκτης του πληθωρισμού.

Καθώς μια οικονομία αναπτύσσεται, η ζήτηση συνήθως ξεπερνά την προσφορά διαθέσιμων αγαθών και υπηρεσιών, και ως αποτέλεσμα, ο ρυθμός πληθωρισμού αυξάνεται. Εάν η οικονομική ανάπτυξη επιταχυνθεί με ταχείς ρυθμούς, μπορεί να προκύψει μια ανοδική σπείρα τιμών, που μερικές φορές αποκαλείται «διαφυγής πληθωρισμός» ή «υπερπληθωρισμός».

Αντίθετα, όταν η οικονομική ανάπτυξη αρχίζει να επιβραδύνεται, η ζήτηση μειώνεται και η προσφορά αγαθών αυξάνεται σε σχέση με τη ζήτηση. Σε αυτό το σημείο, ο ρυθμός πληθωρισμού συνήθως πέφτει. Αυτή η περίοδος πτώσης του πληθωρισμού αναφέρεται συχνά ως «αποπληθωρισμός».

Πληθωρισμός και Αποδόσεις Επενδύσεων
Για τους επενδυτές που στοχεύουν στην αύξηση της μακροπρόθεσμης αγοραστικής δύναμης, οι ρυθμοί πληθωρισμού μπορεί να αποτελέσουν απειλή μείωσης των πραγματικών αποταμιεύσεων και αποδόσεων των επενδύσεων, αλλά για τους ενεργούς επενδυτές, ο πληθωρισμός μπορεί να δημιουργήσει πολύτιμες ευκαιρίες συναλλαγών καθώς οι τιμές των τίτλων αυξάνονται και πέφτουν σύμφωνα με τους ρυθμούς πληθωρισμού. μακροπρόθεσμα.

Σε αντίθεση με τα ομόλογα, όπου η αγοραστική δύναμη των πληρωμών τόκων μειώνεται, οι τίτλοι συχνά βλέπουν μια άνοδο στην τιμή καθώς αυξάνεται ο πληθωρισμός. Οι μετοχές ήταν συχνά μια καλή επένδυση σε σχέση με τον πληθωρισμό με την πάροδο του χρόνου, επειδή οι εταιρείες μπορούν να αυξήσουν τις τιμές για τα προϊόντα τους όταν το κόστος τους αυξάνεται σε ένα πληθωριστικό περιβάλλον. Με αυτόν τον τρόπο, οι υψηλότερες τιμές συχνά μεταφράζονται σε υψηλότερα κέρδη. Ωστόσο, σε μικρότερες χρονικές περιόδους, οι μετοχές έχουν συχνά αρνητική συσχέτιση με τον πληθωρισμό και μπορεί να επηρεαστούν ιδιαίτερα από τον απροσδόκητο πληθωρισμό. Όταν ο πληθωρισμός αυξάνεται ξαφνικά ή απροσδόκητα, μπορεί να αυξήσει την αβεβαιότητα στην οικονομία, οδηγώντας σε χαμηλότερες προβλέψεις κερδών για τις εταιρείες και χαμηλότερες τιμές των μετοχών.

Για περισσότερες πληροφορίες, επισκεφθείτε το Lightspeed's Κέντρο Εμπορικής Εκπαίδευσης, που περιλαμβάνει ένα ολοκληρωμένο γλωσσάρι για επαγγελματίες εμπόρους. Για πρόσθετες αναφορές, οδηγούς και πόρους, ανατρέξτε στο μας Ενεργό ιστολόγιο συναλλαγών και εγγραφείτε τώρα για το επόμενο ζωντανό διαδικτυακό σεμινάριο μας.

Ενεργό εμπόριο με Lightspeed
Η Lightspeed παρέχει στους επαγγελματίες εμπόρους όλα τα εργαλεία που απαιτούνται για να τους βοηθήσει να επιτύχουν στις συναλλαγές μετοχών, και εμείς αναπτύσσουμε και ακονίζουμε πλατφόρμα ενεργού εμπόρου για να προσφέρει μια βέλτιστη εμπειρία χρήστη. Με τις διαισθητικές διατάξεις διεπαφής και τους σαρωτές μετοχών και επιλογών θεσμικής ποιότητας, στοχεύουμε να βοηθήσουμε τους εμπόρους να επιτύχουν τους στόχους τους, ανεξάρτητα από τη στρατηγική τους. Προσφέρουμε επίσης στους πελάτες μας μερικά από τα χαμηλότερες προμήθειες συναλλαγών στον κλάδο.

Για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με μια επαγγελματική πλατφόρμα συναλλαγών με το Lightspeed, καλέστε μας στο 1-888-577-3123, ζητήστε ένα demo, ή ανοίξτε ένα λογαριασμό.

Τα δεδομένα, οι πληροφορίες και το υλικό («περιεχόμενο») παρέχονται μόνο για ενημερωτικούς και εκπαιδευτικούς σκοπούς. Αυτό το περιεχόμενο δεν είναι ούτε πρέπει να ερμηνεύεται ως προσφορά, πρόσκληση ή σύσταση για αγορά ή πώληση κινητών αξιών ή συμβολαίων. Τυχόν επενδυτικές αποφάσεις που λαμβάνονται από τον χρήστη μέσω της χρήσης τέτοιου περιεχομένου βασίζονται αποκλειστικά στις ανεξάρτητες αναλύσεις των χρηστών, λαμβάνοντας υπόψη τις οικονομικές σας συνθήκες, τους επενδυτικούς στόχους και την ανοχή κινδύνου.

Μπορεί επίσης να σας ενδιαφέρει…

Πηγή: https://www.lightspeed.com/active-trading-blog/how-inflation-can-impact-securities-and-investments/