پیش بینی: برای سال 2023، Novelty Is In, Copycats are Out

استارت آپ ها و سرمایه گذاران برای چیزی که برای همیشه در سرمایه گذاری خطرپذیر به نظر می رسد، با مرتبط کردن خود با فضای داغ لحظه به دنبال برتری هستند.

چه زمانی حال بارگذاری در اوایل دهه 2010، استارت آپ ها به طور معمول خود را به عنوان "اوبر بعدی" در حوزه کاری خود معرفی می کردند. وقتی سال گذشته تجمیع‌کننده‌های تجارت الکترونیک داغ بودند، به نظر می‌رسید که همه این کار را انجام می‌دهند. همین امر برای حمل و نقل خودکار، چاپ سه بعدی، «اکنون بخرید، بعداً پرداخت کنید»، i-buyers نیز صدق می کند. ... هر جا که یک روند داغ دیدید، مجموعه ای از استارت آپ های با بودجه خوب را پیدا خواهید کرد. 

این استراتژی زمانی که سرمایه گذاران و خریدارها در بازار عمومی حضور داشتند به خوبی کار می کرد. همانطور که در روزهای اولیه رونق SPAC شاهد بودیم، شرکت‌هایی که دور از سودآوری بودند، می‌توانستند از پتانسیل تغییر آینده صنعت خود سود ببرند.

اما آن موقع بود. این الان است موج افزایشی مدت هاست که کاهش یافته است و رونق SPAC به رکود تبدیل شده است. در بازار امروز، شرکت‌های مرتبط با بخش‌هایی که زمانی داغ بوده‌اند و از بین رفته‌اند، شاهد کاهش شدید قیمت سهام در سراسر جهان هستند.

بنابراین یک سرمایه گذار خطرپذیر چه کاری باید انجام دهد؟ برای سال 2023، ما پیش‌بینی می‌کنیم که سرمایه‌گذاران استارت‌آپ در شرکت‌هایی که پشتیبان آن‌ها هستند، به دنبال تازگی باشند. با برنامه‌های تجاری من هم کنار بیایید. با آنهایی که دمدمی هستند یا به اندازه کافی متمایز هستند که خودشان بایستند.

تعریف تازگی

این ادعا این سوال را به وجود می آورد: چه چیزی به عنوان رمان واجد شرایط است؟ به طور خاص، نوآوری در مرحله آخر یعنی زمانی که مدل‌های کسب‌وکار احتمالاً به اندازه کافی وجود داشته‌اند تا دیگران بتوانند آن را تقلید کنند، به چه معناست؟

به طور کلی، ما به دنبال شرکت‌هایی در بخش‌های کم نمایندگی هستیم که برتری قابل توجهی نسبت به رقبای احتمالی در زمینه فناوری یا کسب سهم بازار داشته باشند. همچنین کمک می کند که از آن نوع استارتاپی باشید که مردم را به یاد استارتاپ دیگری نمی اندازد.

البته، برخی از ذهنیت ها دخیل هستند، و همه با انتخاب های ما موافق نیستند. با این وجود، در اینجا چند مورد از بزرگ‌ترین دریافت‌کنندگان بودجه در مراحل پایانی برجسته هستند:

برای درک منطق در تعریف تازگی، و اعداد مرتبط، اجازه دهید برخی از این فهرست‌ها را با جزئیات بیشتر بیان کنیم:

اندوریل: ما با بیشترین بودجه در لیست شروع می کنیم، استارتاپ فناوری دفاعی اندوریل، که 1.5 میلیارد دلار به دست آورد در اوایل این ماه در دور سری E که ارزش شرکت 8.5 میلیارد دلار است. راه اندازی شده در سال 2017 توسط Oculus موسس پالمر Luckey، اندوریل در زمینه استارتاپ از این نظر متمایز است دفاع از لحاظ تاریخی فضای محبوبی نبوده است برای شرکت های دارای پشتوانه ریسک، علیرغم هزینه های هنگفتی که در این بخش صرف می شود.

استارت آپ های زنبور عسل BeeWise و BeeHero: استارت‌آپ‌های مرتبط با زنبور عسل فضایی رو به رشد را در بر می‌گیرند، اما فضای بسیار متفاوتی نیز دارند. یک برجسته منحصر به فرد این است  مراقب باشید، یک شرکت مستقر در اسرائیل که کندوهای رباتیک تولید می کند و تا به امروز حدود 119 میلیون دلار جمع آوری کرده است. دیگری است BeeHero، که تا به امروز 66 میلیون دلار برای ارائه "گرده افشانی به عنوان یک سرویس" خود جمع آوری کرده است و علم داده و شبکه های حسگر را به تجارت قدیمی واداشتن زنبورها به انجام کارهای خود اضافه کرده است.

ایسلند: مستقر در دالاس ایسلند حتی در این بازار نزولی نیز پول نقد زیادی جمع آوری کرده است. این استارت‌آپ که مرورگرهای سازمانی را توسعه می‌دهد و می‌گوید امنیت و بهره‌وری کارگران را افزایش می‌دهد، در سال جاری در چندین دور 275 میلیون دلاری به دست آورد، در آخرین ارزش گزارش شده 1.3 میلیارد دلار.

ترابودي: مستقر در لس آنجلس ترابودي, که در ماه سپتامبر 165 میلیون دلار به دست آورد، بیشتر به خاطر تفنگ های ماساژ دهنده اش شناخته شده است که به ادعای او می تواند به عملکرد فیزیکی، درد، استرس و خواب کمک کند. 

البته اینها فقط چند نمونه هستند. سایرین در این لیست به بازارهایی می پردازند که از مینی گلف گرفته تا گرمایش زمین گرمایی خانه و آبجو غیرالکلی دست ساز را شامل می شود.

شاید سرمایه گذاری رمان نیز

علاوه بر حمایت از کسب‌وکارهای با صدای اصلی‌تر، سرمایه‌گذاران در مراحل بعدی ممکن است شرکت‌هایی را نیز در نظر بگیرند که یک دور اولیه شناخته شده را انجام داده‌اند یا یک شرکت VC در مرحله اولیه در برگه اصطلاح دارند. 

با نگاه به فروپاشی FTX و سایر سرمایه گذاران با ارزش بالا با سرمایه گذاران معروف، واضح است که حامیان برجسته می توانند پرچم های قرمز اصلی را از دست بدهند. پس چرا فرصتی برای چیزی بیشتر «آنجا» نداشته باشید و با ارزش پایین‌تر وارد شوید تا راه‌اندازی شود؟