L'insolvabilité de la sécurité sociale est plus importante que le changement climatique et le COVID-19 combinés

En 1348, après plus d'une décennie de guerre avec la France, le gentil Edouard III d'Angleterre remarqua que de nombreux chevaliers rentrés du front s'étaient complètement appauvris.

La guerre avait coûté cher aux hommes d'Edward. Certains d'entre eux avaient été capturés au combat et contraints de vendre tous leurs biens afin de se racheter. D'autres avaient été grièvement blessés et leurs incapacités permanentes les empêchaient de gagner leur vie.

Le roi a donc créé une fondation spéciale pour prendre soin de certains de ces hommes, qui sont devenus connus sous le nom de « pauvres chevaliers ».

Ceux qui ont été admis dans la fondation ont reçu une pension annuelle de 40 shillings, d'une valeur d'environ 3,000 XNUMX $ en argent d'aujourd'hui, plus une chambre et une pension gratuites au College of St. George.

C'était une bonne idée. Mais naturellement, il n'a pas fallu longtemps pour que le fonds de pension d'Edward soit mal géré.

Le fonds de pension était en fait dans une situation financière si grave qu'il n'était généralement en mesure de subvenir aux besoins de trois «pauvres chevaliers» à la fois.

Finalement – ​​et je parle des centaines d'années plus tard – la pension a finalement été restructurée (c'est-à-dire renflouée) par le roi Henri VIII, et plus tard par sa fille la reine Elizabeth I.

La mauvaise gestion financière et les renflouements ont été le sort commun des fonds de pension à travers l'histoire.

L'empereur Auguste de l'Empire romain, par exemple, a créé un fonds de retraite pour ses légionnaires appelé le Aerarium militaire. Mais les empereurs suivants n'ont pas pu s'empêcher de puiser dans le fonds pour payer leurs modes de vie somptueux et leurs projets favoris. Ainsi, l'aerarium a finalement fait faillite.

Aujourd'hui, les fonds de pension du monde entier sont dans une position similaire – et ce n'est pas une déclaration controversée. Même l'OCDE reconnaît que le « déficit de financement » mondial des retraites publiques et privées atteint des dizaines de milliards de dollars.

Pour mettre ce chiffre en contexte, les Nations Unies prévoient que les coûts d'adaptation liés au changement climatique atteindront environ 10 XNUMX milliards de dollars au cours des trente prochaines années.

En outre, l'Institute of International Finance estime que COVID-19 a coûté au monde 24 XNUMX milliards de dollars.

Et pourtant, selon le propre rapport financier du gouvernement américain, le passif de retraite non capitalisé à long terme JUST pour la sécurité sociale est de 55.9 billions de dollars, soit plus que le coût du changement climatique et de Covid-19 COMBINÉ.

J'évoque les exemples de Covid et du changement climatique parce que ce sont deux des problèmes les plus discutés au monde en ce moment. Tout le monde crie sur les masques, les vaccins et l'environnement.

Pourtant, on ne prononce plus un mot sur la crise des retraites, même si, du moins d'un point de vue économique, elle éclipse complètement les autres problèmes.

Cela continue aussi de s'aggraver.

L'inflation, par exemple, est un énorme problème pour la sécurité sociale.

Même avant la pandémie, le principal fonds fiduciaire de la sécurité sociale devait manquer d'argent au début des années 2030.

Mais les blocages de Covid de l'année dernière ont signifié que des millions de personnes de moins étaient employées et cotisant au système de sécurité sociale ; cela signifie BEAUCOUP moins de revenus pour le programme.

Et maintenant, avec la flambée de l'inflation, la Sécurité sociale doit procéder à des ajustements du coût de la vie et augmenter les prestations mensuelles de ses dizaines de millions de bénéficiaires.

Ce sont à peu près les pires conditions possibles pour la santé à long terme de la sécurité sociale. Et cela signifie que le fonds fiduciaire sera probablement à court d'argent encore plus tôt que prévu.

Il est ironique que, l'année dernière, les administrateurs de la sécurité sociale réduit leurs prévisions d'inflation à long terme.

En d'autres termes, les projections des fonds fiduciaires reposent sur certaines hypothèses macroéconomiques. Et les administrateurs ont supposé que le taux d'inflation serait de 2.4%.

L'inflation réelle est désormais de 5.4% (selon le département américain du Travail). Et le taux d'inflation à long terme au cours des 50 dernières années a été en moyenne de 3.9%.

En voici une autre : la Sécurité sociale suppose que le réal le taux d'intérêt sur ses investissements (c'est-à-dire le montant d'argent qu'il gagne APRÈS l'inflation) sera de 2.3 %.

Encore faux! Le taux de rendement réel réel qu'ils gagnent est maintenant de MOINS 3.9 %. Et le taux est négatif depuis des ANNÉES.

Ainsi, certaines des hypothèses les plus critiques qui sous-tendent les projections à long terme de la sécurité sociale sont complètement fausses… ce qui signifie que la réalité est probablement pire qu'ils ne le croient.

Et rappelez-vous, ils prévoyaient déjà que le fonds fiduciaire principal de la sécurité sociale manquera d'argent au début des années 2030, dans un peu plus d'une décennie.

Il y a cependant un problème à plus long terme avec la sécurité sociale.

Le taux de natalité des États-Unis est en baisse constante depuis la fin des années 1980. Et au cours des dernières années, il a continué d'atteindre de nouveaux records.

Ce n'est plus tellement un problème maintenant. Mais cela crée un énorme problème dans 20 à 30 ans.

Un faible taux de natalité signifie qu'il n'y a pas assez de personnes nées qui, dans des décennies, seront sur le marché du travail et contribueront au système.

La sécurité sociale a besoin d'une main-d'œuvre stable et croissante, avec une moyenne de 3 travailleurs cotisant au système pour soutenir 1 retraité recevant des prestations.

C'est ce qu'on appelle le ratio travailleur-retraité, et la sécurité sociale suit cela de très près.

3:1 est le seuil de rentabilité. Il est bien en dessous de ce niveau depuis des années et continue de baisser en raison de la baisse du taux de natalité aux États-Unis.

Et cela ne prend même pas en considération tous les millions d'emplois qui seront perdus dans les décennies à venir en raison de l'automatisation, de l'IA et de la robotique.

Les conclusions ici sont assez évidentes :

1) Ce problème est objectivement énorme.

Les retraites publiques du monde entier, des États-Unis à l'Europe en passant par le Japon, connaissent de graves problèmes financiers. Et même les retraites privées sont sous-financées. L'ampleur financière du problème éclipse complètement les autres grands enjeux du jour.

2) Les hausses d'impôts sont inévitables, surtout aux États-Unis.

Les États-Unis essaient actuellement de se modeler sur l'État-providence européen. Eh bien, les taux d'imposition sur les salaires (c'est-à-dire les impôts qui financent les retraites publiques) dans des endroits comme la France, l'Autriche, l'Allemagne, etc. sont le DOUBLE de ce qu'ils sont aux États-Unis.

Attendez-vous donc absolument à une augmentation spectaculaire des taux d'imposition sur les salaires au Pays de la Liberté.

3) Vous devez prendre les choses en main.

Le gouvernement ne va pas régler ça; ils continueront d'ignorer le problème et de faire de fausses promesses parce que c'est la chose politiquement opportune à faire.

Il existe de nombreuses solutions, mais l'essentiel est que vous devrez mettre de côté plus d'argent pour la retraite.

Utilisez les outils à votre disposition. Envisagez de mettre en place, par exemple, une structure de retraite plus robuste et fiscalement avantageuse pour les revenus éligibles, comme un solo 401(k).

Cela vous permet de mettre de côté plus de 60,000 50 $ par an si vous avez plus de XNUMX ans. De plus, vous aurez plus de choix dans les types d'investissements et de spéculations que vous pouvez faire, comme l'immobilier, la crypto-monnaie, les redevances, etc.

Quelle que soit la structure, il n'y a pratiquement aucun inconvénient à s'assurer que vous avez plus d'argent de côté pour votre retraite.

Source : https://www.sovereignman.com/international-diversification-strategies/social-securitys-insolvency-is-bigger-than-climate-change-and-covid-19-combined-33146/