2021 adalah tahun adopsi crypto institusional

Terlepas dari volatilitas yang dialami pasar crypto pada tahun 2021, tahun tersebut ternyata menjadi positif bersih untuk hampir setiap aspek industri crypto. Tahun ini melihat beberapa perkembangan besar yang mempercepat adopsi dan keberhasilan pasar crypto yang lebih luas dan lainnya yang berfungsi sebagai hambatan yang memperlambat pertumbuhan pasar dan memaksa para pesertanya untuk mengambil kerugian dan rebound.

Namun, tak satu pun dari peristiwa ini tampaknya telah memperlambat tingkat adopsi institusional. Menurut laporan Crypto-in-Review tahun 2021 Kraken Intelligence, tahun lalu benar-benar akan turun sebagai tahun terbesar untuk cryptocurrency dalam hal adopsi dari institusi.

“Tidak hanya beberapa lembaga keuangan dan perusahaan mendapatkan eksposur ke kelas aset, tetapi arus masuk modal dari kendaraan investasi yang berfokus pada crypto baru dan yang sudah ada lepas landas,” kata perusahaan itu dalam laporannya.

AUM tumbuh karena semakin banyak institusi besar yang memberi lampu hijau pada upaya kripto

Saat kapitalisasi pasar industri kripto tumbuh, jumlah dana investasi khusus kripto yang mencari keuntungan dari pengembalian pasar juga meningkat. Dana investasi khusus Crypto melihat aset yang dikelola (AUM) meningkat dari $36.25 miliar pada Januari 2021 menjadi $59.6 miliar pada Oktober 2021, mewakili peningkatan 64.4%.

Kraken Intelligence mencatat bahwa sebagian besar lompatan AUM ini dari tahun ke tahun disebabkan oleh lembaga keuangan warisan dan investor yang berinvestasi langsung ke dana yang berfokus pada kripto. Pada tahun 2021, NYDIG menonjol $100 juta dari Liberty Mutual Insurance, penyedia asuransi terbesar ketiga di AS, dan sekelompok lembaga lainnya. Investasi Kesetiaan dibeli saham senilai $20 juta di Marathon Digital Holdings, perusahaan penambang Bitcoin terkemuka AS.

Investasi besar seperti ini diikuti oleh peningkatan jumlah keseluruhan dana yang berfokus pada kripto, yang tumbuh dari 804 pada tahun 2020 menjadi 851. Menurut Kraken Intelligence, sebagian besar pertumbuhan ini diwakili oleh dana lindung nilai terkait kripto daripada modal ventura. .

Dan meskipun pertumbuhan ini cukup mengesankan, tidak ada artinya jika dibandingkan dengan minat, dukungan, dan adopsi dari lembaga keuangan warisan. Mengingat keterpaparan relatif mereka terhadap kelas aset, tingkat adopsi dari institusi TradFi semakin menonjol.

Pada tahun 2021, beberapa lembaga keuangan global terbesar memberi lampu hijau pada upaya cryptocurrency yang mahal dan ekstensif. BlackRock, salah satu perusahaan manajemen investasi terbesar di dunia, mengizinkan dua dananya untuk menginvestasikan di Bitcoin. Raksasa perbankan investasi warisan Morgan Stanley mulai menawarkan kliennya akses ke dana Bitcoin, sementara manajer investasi BNY Mellon mengatakan akan menahan dan mentransfer Bitcoin atas nama kliennya. Sentimen anti-bitcoin di JP Morgan berbalik tahun lalu karena menjadi bank pertama yang meluncurkan dana BTC in-house untuk klien kaya.

Raksasa dana lindung nilai Poin72 mengatakan ingin berinvestasi dalam cryptocurrency, sementara dana abadi Harvard, Yale, dan Brown mengatakan mereka telah membeli Bitcoin sejak 2020.

Perusahaan terjun lebih dulu ke cryptocurrency

Ini diikuti oleh dorongan ambisius yang sama dari perusahaan terbesar di dunia, yang juga mulai menambahkan Bitcoin dan cryptocurrency lainnya ke neraca mereka. Kraken Intelligence mencatat bahwa ini adalah bagian dari strategi manajemen perbendaharaan yang lebih luas yang diadopsi sebagian besar perusahaan untuk mengurangi eksposur terhadap dolar AS, melakukan lindung nilai terhadap inflasi, dan memberikan keuntungan bagi penyimpan nilai yang baru muncul.

Tidak mengherankan, MicroStrategy adalah pemenang yang jelas dalam kategori ini, membeli tambahan 50,000 BTC pada tahun 2021 124,391 BTC saat ini memegang mewakili 6.5% dari jumlah total BTC yang ada di neraca perusahaan publik. Menurut Kraken Intelligence, perusahaan publik memiliki lebih dari 1.46 juta BTC, yang mewakili 7% dari 21 juta pasokan token Bitcoin.

Mengikuti MicroStrategy, Tesla memiliki neraca Bitcoin terbesar kedua, memegang 43,200 BTC pada 2022. Square, perusahaan pembayaran yang didirikan oleh Jack Dorsey dari Twitter, memiliki lebih dari 8,000 BTC, sedangkan Marathon Digital Holdings yang disebutkan di atas memegang 7,453 BTC. Selain Tesla dan MicroStrategy, kategori ini didominasi oleh penambang perusahaan dan dana investasi yang berfokus pada kripto.

Adopsi perusahaan, bagaimanapun, berjalan lebih jauh dari sekedar menambahkan Bitcoin ke neraca.

Tahun lalu ditandai dengan meningkatnya jumlah perusahaan yang mulai mengintegrasikan produk dan pembayaran terkait kripto ke dalam bisnis mereka yang sudah ada. MasterCard, salah satu penyedia pembayaran terbesar di dunia, mengumumkan berencana untuk memperkenalkan dukungan untuk pembayaran kripto untuk pedagang. Pesaingnya Visa meluncurkan uji coba untuk menguji penyelesaian USDC di jaringannya dan menjalin kemitraan dengan lebih dari 50 perusahaan crypto dalam upaya untuk membawa cryptocurrency kepada penggunanya.

PayPal dan Venmo keduanya menambahkan dukungan untuk pembelian crypto ke platform mereka, memungkinkan ratusan juta pengguna membayar barang dan jasa menggunakan cryptocurrency.

Dalam laporannya, Kraken Intelligence menemukan bahwa tingkat adopsi yang kami lihat baik dari lembaga keuangan lama maupun perusahaan besar telah menentukan volatilitas pasar yang lebih luas. Jalan di depan, perusahaan menyimpulkan, terlihat menjanjikan.

Pos 2021 adalah tahun adopsi crypto institusional muncul pertama pada KriptoSlate.

Sumber: https://cryptoslate.com/2021-was-the-year-of-institutional-crypto-adoption/