Prakiraan: Untuk 2023, Kebaruan Masuk, Peniru Keluar

Untuk apa yang tampak seperti selamanya dalam modal ventura, para pemula dan investor mencari keunggulan dengan mengasosiasikan diri mereka dengan ruang panas saat ini.

Ketika uber berkuasa di awal 2010-an, para pemula biasanya menyebut diri mereka sebagai "Uber berikutnya" di bidangnya. Saat agregator e-niaga populer tahun lalu, sepertinya semua orang melakukannya. Hal yang sama berlaku untuk truk otonom, pencetakan 3-D, "beli sekarang, bayar nanti", i-buyers. … Di mana pun Anda melihat tren panas, Anda akan menemukan sekelompok startup yang didanai dengan baik. 

Strategi ini bekerja dengan baik ketika investor dan pengakuisisi pasar publik bergabung. Perusahaan yang jauh dari profitabilitas dapat memanfaatkan potensi perubahan masa depan yang dirasakan industri mereka, seperti yang kita lihat di hari-hari awal ledakan SPAC.

Tapi itu dulu; ini sekarang. Pasang naik telah lama surut, dan ledakan SPAC telah berubah menjadi bangkrut. Di pasar saat ini, perusahaan-perusahaan yang terkait dengan sektor-sektor yang dulunya populer dan tidak lagi disukai melihat harga saham terkupas cukup banyak.

Jadi, apa yang harus dilakukan oleh pemodal ventura? Untuk tahun 2023, kami memperkirakan bahwa investor pemula akan mencari hal baru di perusahaan yang mereka dukung. Keluar dengan rencana bisnis saya-terlalu. Dengan mereka yang unik atau cukup berbeda untuk berdiri sendiri.

Mendefinisikan kebaruan

Penegasan ini menimbulkan pertanyaan: Apa yang memenuhi syarat sebagai novel? Secara khusus, apa arti kebaruan pada tahap akhir, di mana model bisnis mungkin telah ada cukup lama untuk ditiru oleh orang lain?

Secara umum, kami mencari perusahaan di sektor yang kurang terwakili yang memiliki keunggulan signifikan atas calon pesaing dalam teknologi atau mendapatkan pangsa pasar. Menjadi jenis startup yang tidak mengingatkan orang akan startup lain juga membantu.

Tentu saja, ada beberapa subjektivitas yang terlibat, dan tidak semua orang setuju dengan pilihan kami. Meskipun demikian, berikut adalah beberapa yang menonjol di antara penerima dana tahap akhir terbesar:

Untuk memahami logika dalam mendefinisikan kebaruan, dan angka-angka yang terlibat, mari kita uraikan beberapa daftar ini secara lebih mendetail:

Anduril: Kami akan mulai dengan nama yang paling banyak didanai dalam daftar, startup teknologi pertahanan Anduril, yang menarik $1.5 miliar awal bulan ini dalam putaran Seri E yang menghargai perusahaan sebesar $8.5 miliar. Diluncurkan pada tahun 2017 oleh Oculus pendiri Palmer Luckey, Anduril menonjol di bidang startup dalam hal itu pertahanan secara historis bukanlah ruang yang populer untuk perusahaan yang didukung ventura, terlepas dari besarnya pengeluaran yang masuk ke sektor ini.

Startup lebah Lebah Bijaksana dan LebahHero: Startup terkait lebah terdiri dari ruang yang berkembang, tetapi juga sangat berbeda. Salah satu keunikan yang menonjol adalah  Demikian juga, sebuah perusahaan yang berbasis di Israel yang membuat robot sarang lebah dan telah mengumpulkan sekitar $119 juta hingga saat ini. Lain adalah LebahHero, yang hingga saat ini telah mengumpulkan $66 juta untuk penawaran "penyerbukan sebagai layanan", menambahkan ilmu data dan jaringan sensor ke bisnis kuno untuk membuat lebah melakukan pekerjaan mereka.

Islandia: Berbasis di Dallas Islandia telah mengumpulkan banyak uang, bahkan di pasar bawah ini. Startup, yang mengembangkan browser perusahaan yang katanya meningkatkan keamanan dan produktivitas pekerja, menarik $275 juta selama beberapa putaran tahun ini, dengan penilaian terakhir yang dilaporkan sebesar $1.3 miliar.

Orang itu: Berbasis di Los Angeles Orang itu, yang menghasilkan $165 juta pada bulan September, terkenal dengan senjata pijatnya, yang diklaim dapat membantu kinerja fisik, rasa sakit, stres, dan tidur. 

Ini, tentu saja, hanyalah beberapa contoh. Lainnya dalam daftar menangani pasar yang berkisar dari golf mini hingga pemanas rumah panas bumi hingga bir kerajinan non-alkohol.

Mungkin investasi baru juga

Selain mendukung bisnis yang terdengar lebih orisinal, investor tahap selanjutnya mungkin juga lebih cenderung mempertimbangkan perusahaan yang telah melakukan putaran benih terkenal atau memiliki perusahaan VC tahap awal di term sheet. 

Melihat runtuhnya FTX dan pemula bernilai tinggi lainnya dengan investor terkenal, jelas para pendukung terkemuka mampu melewatkan tanda bahaya besar. Jadi mengapa tidak mengambil kesempatan pada sesuatu yang lebih "di luar sana" dan mendapatkan penilaian yang lebih rendah, misalnya?