NFT frazionate: rendere accessibili i token non fungibili

NFTs stanno riformando lo spazio crittografico in un modo davvero senza precedenti e sono arrivati ​​a stabilirsi saldamente all'interno dell'ecosistema. Questo perché i token non fungibili sono in grado di trasmettere intricate infrastrutture di conservazione del valore e stanno effettivamente ridisegnando il concetto di unicità e scarsità nel quadro delle risorse digitali.

Non dovrebbe quindi sorprendere che gli NFT abbiano goduto di un tale slancio parabolico nei mercati e abbiano suscitato livelli di interesse così elevati tra molti investitori, istituzioni e criptovalute.

Inoltre, la recente mania che abbiamo visto circondare NFTs avrebbe potuto infatti essere alimentato dal fatto che le NFT conferiscono a investitori, detentori di asset e artisti digitali un nuovo formato di proprietà abilitata alla blockchain. In effetti, queste risorse digitali uniche forniscono ai proprietari una prova di autenticità relativa a praticamente qualsiasi cosa si possa pensare.

Che si tratti di arte digitale, musica, beni immobili o persino metalli preziosi, gli NFT consentono a chiunque di immortalare un bene sulla blockchain attraverso il suo sistema di contabilità distribuita. Inoltre, la capacità di conservare oggetti di valore su una catena come token non fungibili si sta rivelando particolarmente vantaggiosa per artisti e collezionisti in quanto crea un ambiente nuovo, senza autorizzazione e disintermediato per scambiare e scambiare le proprie opere d'arte.

Mentre è vero che gli NFT stanno generando un nuovo mercato, catturando l'immaginazione di molti e consentendo a più artisti e creatori di realizzare il loro potenziale, i token non fungibili rimangono ancora un ambiente piuttosto esclusivo, di nicchia e in qualche modo chiuso.

La loro unicità e scarsità sono state il loro obiettivo principale e il punto di vendita ma, nonostante il loro incredibile successo, c'è una generale mancanza di liquidità nel mercato dei token non fungibili. Questo perché il mercato NFT sta limitando l'accesso a un pubblico più ampio, che include investitori al dettaglio e piccoli collezionisti, poiché la maggior parte delle opere d'arte NFT di fascia alta sono troppo costose e francamente off-limits per la maggior parte degli investitori nello spazio.

Pertanto, per garantire maggiore liquidità e offrire agli investitori l'opportunità di ottenere una maggiore esposizione alle NFT, molti artisti, creatori ed emittenti di NFT stanno iniziando a sperimentare un nuovo modello di non fungibilità, la NFT frazionata. Fino a questo punto, la maggior parte delle applicazioni e dei casi d'uso per gli NFT sono stati praticamente collegati al regno dell'arte digitale, degli oggetti da collezione e dei giochi. Ma cosa accadrebbe se le NFT frazionate potessero essere la soluzione definitiva per democratizzare gli investimenti non solo nello spazio delle risorse digitali, ma nell'intero sistema finanziario?

Introduzione agli NFT

Un NFT è un tipo di token crittografico che rappresenta un asset unico e non fungibile e costituisce una versione tokenizzata di un asset digitale o reale. Gli NFT funzionano come prove verificabili di autenticità e proprietà in una rete blockchain. Inoltre, non sono intercambiabili tra loro e introducono una nuova proposta di scarsità nel mondo degli asset digitali.

Il termine 'fungibilità' si riferisce alla proprietà di un bene le cui singole unità sono sostanzialmente identiche e intercambiabili tra loro. Ad esempio, per agire come mezzo di scambio, tutte le valute legali sono fungibili, il che significa che ogni singola unità deve essere intercambiabile con qualsiasi altra unità individuale equivalente. Una banconota da $ 1 è intercambiabile con qualsiasi altra banconota da $ 1 originale.

Gli NFT possono essere utilizzati da applicazioni decentralizzate (dApp) per consentire la creazione e la proprietà di oggetti e oggetti da collezione digitali unici. Mentre un NFT può essere scambiato apertamente in mercati come OpenSea or BinanceNFT, è importante notare che il valore in esso contenuto è e sarà sempre unico per il bene stesso.

Sono stati creati vari framework per facilitare la emissione di NFT, il più importante è lo standard token ERC-721 per l'emissione di token non fungibili sui mercati ricchi di liquidità Ethereum blockchain. Uno standard più recente e migliorato è ERC-1155, che consente a un singolo contratto di contenere token sia fungibili che non fungibili.

La maggior parte degli NFT è associata ai token ERC-721 e viene tracciata sulla blockchain per fornire una prova di proprietà. Smart Contract memorizzare le strutture dati esclusive che differenziano l'NFT da tutti gli altri token, rendendolo sostanzialmente unico.

Quando un NFT viene scambiato tra proprietari, può essere ricondotto all'indirizzo originale del contratto intelligente su cui è stato coniato, consentendo ad acquirenti e venditori di verificare l'autenticità dell'NFT e prevenire frodi e falsificazioni. L'introduzione di questi standard di token NFT consente un livello più elevato di interoperabilità tra reti, artisti e investitori e consente il trasferimento senza interruzioni di queste risorse digitali uniche da una dApp all'altra.

Tuttavia, ci sono alcuni inconvenienti nell'adozione diffusa di NFT. Questo perché questi token ERC-721 non sono intercambiabili con altri ERC-721, rendendo il processo di trading più complesso e i mercati meno liquidi. Inoltre, a causa dell'elevata barriera di ingresso, la maggior parte degli investitori non ha i fondi per partecipare al mercato delle NFT rare.

Questi vincoli hanno sicuramente impedito agli NFT di ottenere l'esposizione e la liquidità necessarie per svilupparsi in un ecosistema di risorse digitali efficiente e sostenibile e hanno arrestato la crescita potenziale del suo mercato in generale. Un nuovo modello di NFT, il Fractionalized NFT, potrebbe infatti essere la soluzione ad alcune di queste limitazioni.

Informazioni sulle NFT frazionate

Il frazionamento NFT rappresenta un nuovo concetto nello spazio degli asset digitali e, a causa della sua proposta innovativa, è molto probabilmente destinato a rivoluzionare l'architettura sottostante dei token non fungibili e potenzialmente ad aprire nuovi orizzonti nel mondo degli investimenti.

Quando un NFT subisce il suo processo di frazionamento, viene prima bloccato in un contratto intelligente. Il contratto intelligente suddivide quindi l'NFT ERC-721 in più frazioni sotto forma di token ERC-20, con ciascuna frazione che rappresenta la proprietà parziale dell'NFT.

Gli azionisti possederanno una frazione dell'NFT, essenzialmente una percentuale dell'asset ERC-721 originale, pari al valore dei loro token ERC-20 diviso per il numero totale di ERC-20 coniati quando l'NFT è stato inizialmente bloccato nel contratto intelligente . Le frazioni sono in genere messe in vendita a un prezzo fisso per un periodo di tempo specifico o fino a quando non si esauriscono completamente.

Le NFT frazionate sono particolarmente attraenti in quanto offrono una serie di vantaggi interessanti ai loro emittenti e detentori. Ad esempio, immagina uno scenario in cui potremmo frazionare, ad esempio, la "Monna Lisa" universalmente riconosciuta di Leonardo da Vinci (vai Italia!). Supponiamo ora che il dipinto, ovviamente, inestimabile sia stato valutato a $ 1 miliardo e fosse rappresentato on-chain come una risorsa ERC-721. Dato il prezzo incredibilmente alto dell'opera d'arte, solo un piccolo numero di investitori poteva permettersi di fare un'offerta.

Se, tuttavia, uno smart contract dovesse frazionare Mona Lisa NFT in più frazioni, ogni frazione rappresenterebbe quindi token ERC-20 fungibili. Ciò, a sua volta, consentirebbe a ogni proprietario di frazione di utilizzare i propri token ERC-20 per acquistare, vendere o mettere all'asta la propria quota di NFT.

Incentivi al frazionamento NFT

Tra i molti vantaggi che derivano dal frazionamento NFT, ci sono diversi motivi per cui un proprietario di NFT potrebbe voler frazionare il proprio asset. In effetti, ci sono tre principali vantaggi del frazionamento NFT, e questi sono:

• Scoperta dei prezzi
• Liquidità delle attività
• Democratizzazione degli investimenti

Scoperta dei prezzi

I meccanismi di rilevamento dei prezzi determinano quanto dovrebbe costare una specifica NFT. Per fare ciò, il valore di una NFT viene generalmente stabilito utilizzando tre diverse metriche: Vendite passate, Asta e Frazionamento.

I Vendite passate Il meccanismo utilizza i dati storici per generare una stima del prezzo per l'NFT ed è tipicamente utilizzato sul mercato aperto dove ci sono molti altri prodotti simili e intercambiabili in vendita. L'applicazione di questo metodo per stimare il prezzo delle NFT non è necessariamente la più efficiente poiché, il più delle volte, non ci sono letteralmente abbastanza dati storici sull'asset per formulare una valutazione equa.

I Aste Il meccanismo rivela la disponibilità delle persone a pagare per uno specifico asset NFT e viene utilizzato per valutare una stima approssimativa del prezzo. Il meccanismo dell'asta prende valore dall'offerente che è disposto a pagare il prezzo più alto per il bene, e questo di solito costituisce un ottimo processo di valutazione nonché un ottimo modo per elaborare una stima per NFT, poiché i collezionisti tengono le proprie valutazioni diverse .

Come accennato in precedenza, il frazionamento meccanismo prevede di prendere un NFT, bloccarlo in un contratto intelligente che poi lo divide in più frazioni di token ERC-20 fungibili, rendendo questi token apertamente negoziabili sul mercato. Questo processo produce una stima del prezzo per ciascun token ERC-20, che consente quindi una valutazione complessiva del sottostante ERC-721 NFT stesso.

Più liquidità degli asset

Gli NFT si distinguono intrinsecamente per il fatto che possiedono caratteristiche uniche e uniche nel loro genere. La loro non fungibilità e scarsità sono sempre stati il ​​loro obiettivo principale e il loro punto di forza più importante. Tuttavia, uno dei problemi più urgenti quando si tratta di NFT e trading NFT è il mercato generalmente illiquido che li incapsula. In effetti, l'illiquidità nello spazio rimane un punto di preoccupazione tra gli artisti, i creatori e gli investitori NFT, poiché è chiaro che il mercato NFT sta limitando l'accesso alla sua selezione di NFT rari e di maggior valore.

In effetti, con alcune NFT che costano milioni di dollari, non sorprende che solo pochi investitori a livello globale possano permettersi di fare le loro offerte per loro e mettere le mani su alcune delle NFT più importanti in circolazione.

Ciò causa naturalmente illiquidità degli asset a causa del fatto che solo una manciata di investitori è disposta ad acquistare questi NFT. Il frazionamento NFT, tuttavia, è stato creato e progettato per affrontare e risolvere la mancanza di liquidità che esiste nei mercati secondari.

Quando una NFT viene frazionata, i token ERC-20 che rappresentano ciascuna frazione NFT potrebbero essere scambiati su borse decentralizzate e centralizzate, aumentando così la liquidità degli asset della stessa NFT. Invece di un artista che aspetta settimane per la vendita della propria opera d'arte NFT, numerosi investitori possono acquistare immediatamente frazioni NFT a un prezzo ridotto, il che risolve efficacemente alcuni problemi di illiquidità NFT.

Democratizzazione degli investimenti

Il più delle volte, i prezzi nei mercati NFT inibiscono i piccoli investitori e collezionisti dal partecipare alle aste NFT, lasciando solo pochi investitori in grado di acquistare i pezzi NFT più costosi. Suddividere una NFT di fascia alta e costosa in più frazioni riduce la barriera dei costi di ingresso e di proprietà e sostanzialmente consente a più investitori di ottenere esposizione al mercato di prestigiose NFT. Inoltre, è importante notare che se il prezzo dell'intero ERC-721 NFT aumenta, aumenterà anche il prezzo delle singole frazioni di token ERC-20.

Nel complesso, grazie al loro design, le NFT frazionate possono essenzialmente aumentare la liquidità del mercato NFT frammentando l'attività NFT di base in più componenti nativamente liquidi e possono anche aprire maggiori opportunità di investimento per i collezionisti più piccoli, democratizzando l'accesso all'NFT precedentemente esclusivo ambiente.

Frazioni DeFi-NFT

Le frazioni NFT hanno una varietà di applicazioni diverse sia nel mondo reale che nella sfera delle risorse digitali. In effetti, portare la scoperta dei prezzi, la liquidità e la democratizzazione nell'ambiente NFT apre alcune interessanti opportunità nello spazio, specialmente in Finanza decentralizzata (DeFi).

Questo perché le NFT frazionate potrebbero essere potenzialmente sfruttate negli investimenti immobiliari, nell'arte digitale, nella realtà aumentata (AR), gaming, fantasport e altro ancora. Per quanto riguarda le NFT frazionate nel settore immobiliare, progetti come LABS Group, ad esempio, hanno già iniziato a sperimentare il concetto di frazionamento NFT negli investimenti immobiliari transfrontalieri.

In effetti, il progetto consente ai partecipanti di investire in più proprietà in tutto il mondo attraverso l'Ethereum che detengono nel loro Metamask portafoglio. Quando gli utenti decidono di investire in proprietà tramite LABS Group, il progetto li reindirizzerà automaticamente alla loro selezione di NFT frazionate immobiliari che possono quindi essere acquistate e puntate sulla piattaforma per guadagnare premi.

Nella sfera dei giochi, ci sono alcuni gruppi pionieri della nuova tendenza al frazionamento NFT, il primo dei quali è Niftex. Niftex è una startup basata su blockchain che sta lavorando sulla propria NFT sharding tecnologia, per cui gli NFT sono essenzialmente frazionati in "shard" che possono essere acquistati in un formato simile a una IPO.

Da lì, viene creato un mercato liquido per i frammenti NFT utilizzando il Uniswap protocollo, consentendo agli investitori e ai detentori di acquistare e vendere i frammenti come farebbero con qualsiasi altro asset crittografico. L'idea di base con Niftex è aumentare la liquidità NFT tramite lo sharding e essenzialmente consentire ai possessori di accumulare abbastanza shard per accedere all'NFT originale. Niftex ha assistito ad alcune importanti vittorie iniziali con il Axie Infinity comunità in cui Axies ultra-rari, le risorse NFT della piattaforma di gioco, di proprietà dei membri della comunità sono state frazionate e vendute tramite la piattaforma Niftex.

Un altro progetto interessante che cerca di aprire la strada alla tendenza NFT frazionata è Fractional. Fractional è un protocollo decentralizzato che consente ai proprietari di NFT di coniare la proprietà frazionaria tokenizzata dei loro NFT come ERC-20, con ogni frazione che funge da governance sull'asset ERC-721 sottostante.

L'obiettivo del protocollo frazionario è facilitare il processo di acquisto e detenzione di una certa percentuale di un NFT. In sostanza, il meccanismo frazionario consente agli utenti a cui è stato precedentemente assegnato un prezzo da specifici NFT di fascia alta di artisti famosi, come Beeple e il suo NFT "quotidiano" ad esempio, per acquistare un pezzo della loro opera d'arte. Ciò consente inoltre al detentore di NFT di vedere sorgere una certa liquidità per il proprio asset quasi immediatamente, invece di dover aspettare settimane o addirittura mesi prima che appaia un acquirente.

Inoltre, a causa dei vantaggi di governance inerenti alle frazioni di token ERC-20, i detentori di frazioni hanno anche la possibilità di votare sul prezzo di riserva dell'intero asset NFT. Questo prezzo di riserva è il prezzo in ETH che deve essere offerto da una terza parte disposta ad acquistare l'NFT tramite asta. Al completamento dell'asta, tutti i detentori di frazioni potranno incassare le proprie frazioni per ETH.

NFT frazionate in DeFi

Alcuni protocolli DeFi come AAVE ed Compound consentire agli utenti di prendere in prestito capitale impegnando le proprie criptovalute come garanzia. I fondi presi in prestito provengono da istituti di credito che depositano i propri beni nel protocollo DeFi in cambio di una qualche forma di ricompensa, per lo più ricompense di staking. In genere, la garanzia garantita dai mutuatari è sotto forma di criptovalute popolari come Ethereum o USDT. Attualmente, il regno della collateralizzazione DeFi sta gradualmente entrando nello spazio NFT, con alcuni nuovi ed entusiasmanti progetti che offrono prestiti garantiti su NFT e NFT frazionati.

Forse uno dei progetti di collateralizzazione DeFi-NFT più rilevanti è NFTfi, un protocollo decentralizzato che consente agli utenti di mettere le proprie attività NFT come garanzia per prendere in prestito capitale o offrire prestiti ad altri utenti sui loro NFT. Il protocollo NFTfi sta attualmente sperimentando la proposta di prestiti incentrati su DeFi basati anche su NFT frazionati, in base ai quali gli utenti possono impegnare le loro frazioni ERC-20 di un bene NFT ERC-721 come garanzia per prendere in prestito criptovalute come ETH o USDT.

Charged Particles è un protocollo decentralizzato che sta fondamentalmente ristrutturando l'ecosistema DeFi-NFT, consentendo agli utenti di avvolgere le proprie risorse NFT native con token fruttiferi. Charged Particles consente ai titolari di NFT di depositare le proprie frazioni ERC-721 o NFT tokenizzate nella sua dApp, che quindi avvolge l'NFT con i token portatori di interesse attraverso la sua integrazione con il protocollo DeFi Aave. Ciò costituisce una rappresentazione fedele della crescente domanda di NFT nell'ambito della DeFi ed è anche il simbolo dell'infrastruttura condivisa e ibrida che si sta sviluppando tra DeFi e NFT.

NFT frazionate per liquidità pre-IDO

In questa fase, dovrebbe essere chiaro che il frazionamento NFT offre numerosi vantaggi a titolari, emittenti, artisti e investitori. Tuttavia, uno dei casi d'uso più intriganti per le NFT frazionate è forse la loro capacità di fornire liquidità pre-Initial DEX Offering, o pre-IDO, per i progetti lanciati nello spazio DeFi.

Tra i pochi progetti che cercano di aprire la strada all'ambiente di liquidità pre-IDO DeFi-NFT c'è Genesis Shards, un protocollo decentralizzato che avvolge i token pre-IDO illiquidi in NFT. La proposta di valore delle NFT frazionate nel mercato dei token pre-lancio è in realtà piuttosto rilevante, in quanto consente ai token pre-IDO di un progetto di ottenere una qualche forma di scoperta dei prezzi ed esposizione economica anche prima che l'IDO venga detenuto.

In genere, l'unico modo in cui gli investitori possono accedere ai token pre-IDO è attraverso accordi e transazioni over-the-counter (OTC), tuttavia, queste operazioni sono generalmente piuttosto inaffidabili, comportano alcuni rischi intrinseci e richiedono una notevole quantità di capitale iniziale.

Gli NFT frazionati, d'altro canto, possono essere sfruttati per creare un mercato liquido pre-lancio avvolgendo i token pre-IDO in frazioni NFT composte da token ERC-20 negoziabili. Ciò consente a progetti come Genesis Shards di portare in modo efficace la scoperta dei prezzi, la liquidità e la democratizzazione dei token pre-IDO tramite NFT frazionati.

Queste frazioni NFT pre-IDO possono essere scambiate su mercati NFT come OpenSea, ad esempio, o possono essere mantenute fino a quando il progetto non mantiene il suo IDO, dopodiché i possessori di NFT possono scambiare i loro NFT con i token IDO del progetto.

È quindi chiaro che le funzionalità degli NFT frazionate si estendono al di là del regno dell'arte digitale e dei giochi, poiché stanno lentamente ma sicuramente fondendosi con l'ecosistema DeFi in un modo che non era ancora stato visto nelle criptovalute. Infatti, grazie a progetti come LABS Group, Niftex, Axie Infinity, NFTfi, Charged Particles e Genesis Shards, il frazionamento NFT sta progressivamente diventando una proposta consolidata nello spazio e può sviluppare, espandere e realizzare i suoi casi d'uso in una moda puramente decentralizzata, senza autorizzazione e disintermediata.

In conclusione

Gli NFT si sono affermati saldamente nello spazio delle risorse digitali e stanno alimentando un allettante ecosistema di diverse utilità artistiche, orientate al gioco e cross-over DeFi. Gli NFT si distinguono intrinsecamente per il fatto che possiedono caratteristiche uniche e uniche nel loro genere. La loro non fungibilità e scarsità sono sempre stati il ​​loro obiettivo principale e il loro punto di forza più importante. Tuttavia, uno dei problemi più urgenti quando si tratta di NFT e trading NFT è il mercato generalmente illiquido che li incapsula.

Gli NFT frazionati, d'altra parte, consentono ad artisti e investitori di accedere a una maggiore liquidità, poiché l'NFT è suddiviso in più frazioni di token ERC-20 che possono essere venduti o ridistribuiti in altri protocolli DeFi. Frazionando un NFT, il detentore del bene può godere di una serie di vantaggi interessanti, che includono la scoperta del prezzo NFT, una maggiore liquidità del bene e la democratizzazione degli investimenti.

In effetti, portare la scoperta dei prezzi, la liquidità e la democratizzazione nell'ambiente NFT apre alcune interessanti opportunità nello spazio, specialmente nella finanza decentralizzata (DeFi). Esiste sicuramente un caso d'uso per le NFT frazionate nel mondo dell'arte digitale, della realtà aumentata, dei giochi, dei fantasport e, soprattutto, della liquidità pre-IDO.

Con riferimento a quest'ultima nota, le NFT frazionate possono essere sfruttate per creare un mercato pre-IDO ricco di liquidità, in cui le NFT possono essenzialmente diventare opzioni DeFi nonché i veicoli finanziari necessari per risolvere l'illiquidità endemica nell'ambiente pre-lancio.

Mentre lo sviluppo dell'ecosistema NFT è ancora piuttosto giovane, quello delle NFT frazionate è forse ancora più giovane ma, a tempo debito, il frazionamento NFT è molto probabilmente destinato a sconvolgere non solo il mondo delle belle arti e dei giochi, ma potenzialmente anche quello del Decentralized Finanza e investimenti nel loro complesso.

Fonte: https://www.coinbureau.com/defi/fractionalised-nfts/