Gefractioneerde NFT's - Niet-vervangbare tokens betaalbaar maken

NFT's zijn de crypto-ruimte op een werkelijk ongekende manier aan het hervormen en zijn zich stevig gaan vestigen in het ecosysteem. Dit komt omdat niet-vervangbare tokens in staat zijn om ingewikkelde infrastructuren voor waardebehoud door te sturen en het concept van uniciteit en schaarste in het kader van digitale activa effectief opnieuw te ontwerpen.

Het zou dus geen verrassing moeten zijn dat NFT's zo'n parabolisch momentum op de markten hebben genoten en zulke hoge renteniveaus hebben gewekt bij veel investeerders, instellingen en crypto-VC's.

Bovendien is de recente rage die we hebben gezien rondom NFT's zou inderdaad kunnen zijn aangewakkerd door het feit dat NFT's investeerders, activahouders en digitale artiesten machtigen met een nieuw formaat van blockchain-enabled eigendom. In feite bieden deze unieke digitale activa eigenaren een bewijs van authenticiteit met betrekking tot vrijwel alles wat men maar kan bedenken.

Of het nu gaat om digitale kunst, muziek, onroerend goed of zelfs edele metalen, met NFT's kan iedereen een actief op de blockchain vereeuwigen via het gedistribueerde grootboeksysteem. Bovendien is de mogelijkheid om waardevolle spullen in een keten op te slaan als niet-vervangbare tokens bijzonder gunstig voor kunstenaars en verzamelaars, omdat het een nieuwe, toestemmingloze, niet-bemiddelde omgeving creëert voor hen om hun kunstwerken te verhandelen en uit te wisselen.

Hoewel het waar is dat NFT's een nieuwe markt voortbrengen, de verbeelding van velen boeien en meer artiesten en makers in staat stellen hun potentieel te realiseren, blijven niet-vervangbare tokens nog steeds een vrij exclusieve, niche en enigszins gesloten omgeving.

Hun uniekheid en schaarste waren hun belangrijkste focus en verkoopargument, maar ondanks hun ongelooflijke succes is er een algemeen gebrek aan liquiditeit op de niet-fungible token-markt. Dit komt omdat de NFT-markt de toegang tot het bredere publiek beperkt, waaronder particuliere beleggers en kleine verzamelaars, aangezien de meeste hoogwaardige NFT-kunstwerken te duur zijn en eerlijk gezegd verboden terrein voor de meeste beleggers in de ruimte.

Om voor meer liquiditeit te zorgen en beleggers de mogelijkheid te geven meer blootstelling aan NFT's te krijgen, beginnen veel kunstenaars, makers en NFT-uitgevers te experimenteren met een nieuw niet-fungeerbaar model, de gefractioneerde NFT. Tot nu toe zijn de meeste toepassingen en use-cases voor NFT's vrijwel gekoppeld aan het rijk van digitale kunst, verzamelobjecten en gaming. Maar wat als gefractioneerde NFT's de ultieme oplossing zouden kunnen zijn voor het democratiseren van investeringen in niet alleen de digitale activaruimte, maar in het geheel van het financiële systeem?

Inleiding tot NFT's

Een NFT is een type cryptografisch token dat een uniek, niet-fungeerbaar activum vertegenwoordigt en een tokenized versie vormt van een digitaal of echt activum. NFT's fungeren als verifieerbare bewijzen van authenticiteit en eigendom in een blockchain-netwerk. Bovendien zijn ze niet onderling uitwisselbaar en introduceren ze een nieuwe propositie van schaarste in de wereld van digitale activa.

De term 'fungibiliteit' verwijst naar het eigendom van een actief waarvan de afzonderlijke eenheden in wezen identiek en onderling uitwisselbaar zijn. Om bijvoorbeeld als ruilmiddel te fungeren, zijn alle fiat-valuta's vervangbaar, wat betekent dat elke individuele eenheid uitwisselbaar moet zijn met elke andere gelijkwaardige individuele eenheid. Een biljet van $ 1 is uitwisselbaar met elk ander echt biljet van $ 1.

NFT's kunnen worden gebruikt door gedecentraliseerde applicaties (dApps) om het creëren en bezitten van unieke digitale verzamelobjecten en items mogelijk te maken. Hoewel een NFT openlijk kan worden verhandeld op markten zoals: Open zee or Binance NFT's, is het belangrijk op te merken dat de waarde die erin vervat is en altijd uniek zal zijn voor het actief zelf.

Er zijn verschillende kaders gecreëerd om de uitgifte van NFT's, met als meest prominente de ERC-721 tokenstandaard voor de uitgifte van niet-fungible tokens op de liquiditeitsrijke Ethereum blockchain. Een recentere en verbeterde standaard is ERC-1155, waarmee een enkel contract zowel fungibele als niet-fungible tokens kan bevatten.

De meeste NFT's zijn gekoppeld aan ERC-721-tokens en ze worden gevolgd op de blockchain om een ​​bewijs van eigendom te leveren. Slimme contracten bewaar de exclusieve datastructuren die de NFT onderscheiden van alle andere tokens, waardoor deze in wezen uniek is.

Wanneer een NFT tussen eigenaren wordt uitgewisseld, kan het worden herleid tot het oorspronkelijke slimme contractadres waarop het is geslagen, waardoor kopers en verkopers de authenticiteit van de NFT kunnen verifiëren en fraude en vervalsing kunnen voorkomen. De introductie van deze NFT-tokenstandaarden zorgt voor een hoger niveau van interoperabiliteit tussen netwerken, artiesten en investeerders, en maakt de naadloze overdracht van deze unieke digitale activa van de ene dApp naar de andere mogelijk.

Er zijn echter enkele nadelen aan de wijdverbreide toepassing van NFT's. Dit komt omdat deze ERC-721-tokens niet uitwisselbaar zijn met andere ERC-721's, waardoor het handelsproces complexer wordt en de markten minder liquide. Bovendien hebben de meeste beleggers vanwege de hoge toetredingsdrempel niet het geld om deel te nemen aan de markt van zeldzame NFT's.

Deze beperkingen hebben NFT's er zeker van weerhouden om de exposure en liquiditeit te verwerven die nodig zijn om zich te ontwikkelen tot een efficiënt en duurzaam ecosysteem voor digitale activa, en hebben de potentiële groei van hun markt in het algemeen belemmerd. Een nieuw NFT-model, de gefractioneerde NFT, zou inderdaad de oplossing kunnen zijn voor sommige van deze beperkingen.

Over gefractioneerde NFT's

NFT-fractionalisatie vertegenwoordigt een nieuw concept in de digitale activaruimte en vanwege zijn innovatieve propositie zal het hoogstwaarschijnlijk een revolutie teweegbrengen in de onderliggende architectuur van niet-fungible tokens en mogelijk nieuwe horizonten openen in de wereld van beleggen.

Wanneer een NFT zijn fractionalisatieproces ondergaat, wordt deze eerst opgesloten in een slim contract. Het slimme contract splitst vervolgens de ERC-721 NFT in meerdere fracties in de vorm van ERC-20-tokens, waarbij elke fractie gedeeltelijk eigendom van de NFT vertegenwoordigt.

Aandeelhouders zullen een fractie van de NFT bezitten, in wezen een percentage van het oorspronkelijke ERC-721-actief, gelijk aan de waarde van hun ERC-20-tokens gedeeld door het totale aantal ERC-20's dat is geslagen toen de NFT aanvankelijk was vergrendeld in het slimme contract . Fracties worden doorgaans voor een bepaalde periode tegen een vaste prijs te koop aangeboden, of totdat ze volledig zijn uitverkocht.

Gefractioneerde NFT's zijn bijzonder aantrekkelijk omdat ze een verscheidenheid aan interessante voordelen bieden aan hun emittenten en houders. Stel je bijvoorbeeld een scenario voor waarin we Leonardo da Vinci's (go Italy!) universeel erkende 'Mona Lisa' zouden kunnen fractioneren. Laten we nu aannemen dat het, natuurlijk, onschatbare schilderij werd gewaardeerd op $ 1 miljard en in de keten werd weergegeven als een ERC-721-activum. Gezien de ongelooflijk hoge prijs van het kunstwerk, kon slechts een klein aantal investeerders het zich veroorloven om erop te bieden.

Als een slim contract echter de Mona Lisa NFT zou fractioneren in meerdere breuken, zou elke breuk verwisselbare ERC-20-tokens vertegenwoordigen. Dit zou op zijn beurt elke fractie-eigenaar in staat stellen hun ERC-20-tokens te gebruiken om hun aandeel in de NFT te kopen, verkopen of veilen.

NFT-fractionalisatie-incentives

Onder de vele voordelen die NFT-fractionering met zich meebrengt, zijn er verschillende redenen waarom een ​​NFT-eigenaar zijn activa zou willen fractioneren. In feite zijn er drie grote voordelen aan NFT-fractionering, te weten:

• Prijs ontdekking
• Liquiditeit van activa
• Democratisering van investeringen

Prijs ontdekking

Prijsontdekkingsmechanismen bepalen hoeveel een specifieke NFT moet kosten. Om dit te doen, wordt de waarde van een NFT over het algemeen vastgesteld met behulp van drie verschillende statistieken: eerdere verkopen, veilingen en fractionering.

De Eerdere verkopen Het mechanisme maakt gebruik van historische gegevens om een ​​prijsraming voor de NFT te genereren, en wordt doorgaans gebruikt op de open markt waar veel andere vergelijkbare, uitwisselbare producten te koop zijn. Het toepassen van deze methode om de prijs van NFT's te schatten is niet per se de meest efficiënte omdat er, vaker wel dan niet, letterlijk niet genoeg historische gegevens over het actief zijn om een ​​eerlijke evaluatie te formuleren.

De Veiling Dit mechanisme onthult de bereidheid van mensen om te betalen voor een specifiek NFT-actief en wordt gebruikt om een ​​ruwe prijsschatting te meten. Het veilingmechanisme neemt waarde van de bieder die bereid is de hoogste prijs voor het actief te betalen, en dit vormt meestal een geweldig evaluatieproces en een uitstekende manier om een ​​schatting te maken voor NFT's, aangezien verzamelaars hun eigen verschillende waarderingen hebben .

Zoals eerder vermeld, de fractionering Het mechanisme houdt in dat je een NFT neemt, deze vergrendelt in een slim contract dat het vervolgens verdeelt in meerdere fracties van fungibele ERC-20-tokens, waardoor deze tokens openlijk verhandelbaar worden op de markt. Dit proces produceert een prijsraming voor elk ERC-20-token, wat vervolgens een algemene evaluatie van de onderliggende ERC-721 NFT zelf mogelijk maakt.

Meer liquiditeit van activa

NFT's onderscheiden zich van nature door het feit dat ze unieke, unieke kenmerken hebben. Hun niet-fungibiliteit en schaarste zijn altijd hun belangrijkste focus geweest, evenals hun belangrijkste verkoopargument. Een van de meest dringende problemen als het gaat om NFT's en NFT-handel, is echter de over het algemeen illiquide markt waarin ze zijn ingekapseld. In feite blijft illiquiditeit in de ruimte een punt van zorg onder NFT-artiesten, makers en investeerders, aangezien het duidelijk is dat de NFT-markt de toegang tot zijn selectie van zeldzame en meest waardevolle NFT's beperkt.

Inderdaad, met sommige NFT's die miljoenen dollars kosten, is het niet verwonderlijk dat slechts een paar beleggers wereldwijd het zich kunnen veroorloven om hun biedingen op hen uit te brengen en enkele van de meest eersteklas NFT's die er zijn in handen te krijgen.

Dit veroorzaakt natuurlijk activa-illiquiditeit vanwege het feit dat slechts een handvol beleggers bereid is deze NFT's te kopen. NFT-fractionalisatie is echter gecreëerd en ontworpen om het gebrek aan liquiditeit op secundaire markten aan te pakken en op te lossen.

Wanneer een NFT wordt gefractioneerd, kunnen de ERC-20-tokens die elke NFT-fractie vertegenwoordigen worden verhandeld op gedecentraliseerde en gecentraliseerde beurzen, waardoor de liquiditeit van de activa van de NFT zelf wordt vergroot. In plaats van dat een kunstenaar weken moet wachten op de verkoop van hun NFT-kunstwerk, kunnen veel beleggers NFT-fracties onmiddellijk tegen een gereduceerde prijs kopen, wat effectief een aantal NFT-illiquiditeitsproblemen aanpakt.

Investeringen democratiseren

Vaker wel dan niet, verhinderen de prijzen op NFT-marktplaatsen kleinere investeerders en verzamelaars om deel te nemen aan NFT-veilingen, waardoor slechts een paar investeerders in staat zijn om de duurste NFT-stukken te kopen. Door een high-end, dure NFT op te splitsen in meerdere fracties, wordt de drempel voor toegang en eigendomskosten verlaagd, en kunnen meer beleggers in wezen worden blootgesteld aan de markt van prestigieuze NFT's. Verder is het belangrijk op te merken dat als de prijs van de gehele ERC-721 NFT stijgt, de prijs van de afzonderlijke fracties van ERC-20-tokens dat ook zal doen.

Over het algemeen kunnen gefractioneerde NFT's, dankzij hun ontwerp, in wezen de liquiditeit van de NFT-markt vergroten door het basis-NFT-actief te fragmenteren in meerdere, van nature liquide componenten, en kunnen ze ook meer investeringsmogelijkheden openen voor kleinere verzamelaars, waardoor de toegang tot de voorheen exclusieve NFT wordt gedemocratiseerd. omgeving.

DeFi-NFT-breuken

NFT-fracties hebben een verscheidenheid aan verschillende toepassingen in zowel de echte wereld als de digitale activasfeer. Het brengen van prijsontdekking, liquiditeit en democratisering in de NFT-omgeving opent inderdaad enkele opwindende kansen in de ruimte, vooral in Gedecentraliseerde financiering (DeFi).

Dit komt omdat gefractioneerde NFT's mogelijk kunnen worden gebruikt bij investeringen in onroerend goed, digitale kunst, augmented reality (AR), gaming, fantasiesporten en meer. Met betrekking tot gefractioneerde NFT's in de vastgoedsector, zijn projecten zoals LABS Group bijvoorbeeld al begonnen te experimenteren met het concept van NFT-fractionalisatie bij grensoverschrijdende vastgoedinvesteringen.

In feite stelt het project deelnemers in staat om te investeren in meerdere eigendommen over de hele wereld via het Ethereum dat ze in hun bezit hebben Metamask portemonnee. Wanneer gebruikers besluiten om via LABS Group in onroerend goed te investeren, zal het project hen automatisch doorverwijzen naar hun selectie van gefractioneerde NFT's voor onroerend goed die vervolgens kunnen worden gekocht en op het platform kunnen worden ingezet om beloningen te verdienen.

Op het gebied van gaming zijn er een paar groepen die pionieren met de nieuwe trend van NFT-fractionering, met als eerste Niftex. Niftex is een op blockchain gebaseerde startup die werkt aan zijn eigen NFT sharding technologie, waarbij NFT's in wezen worden gefractioneerd tot 'scherven' die kunnen worden gekocht in een IPO-achtig formaat.

Van daaruit wordt een liquide markt gecreëerd voor de NFT-scherven met behulp van de uniswap protocol, waardoor investeerders en houders de scherven kunnen kopen en verkopen zoals ze zouden doen met elk ander crypto-activum. Het basisidee van Niftex is om de NFT-liquiditeit te vergroten via sharding, en om houders in wezen in staat te stellen voldoende shards te verzamelen om toegang te krijgen tot de originele NFT. Niftex is getuige geweest van een aantal grote vroege overwinningen met de Axie Oneindigheid community waar ultrazeldzame Axies, de NFT-activa van het gamingplatform, die eigendom zijn van communityleden, zijn gefractioneerd en verkocht via het Niftex-platform.

Een ander interessant project dat de gefractioneerde NFT-trend wil pionieren, is Fractional. Fractional is een gedecentraliseerd protocol dat NFT-bezitters in staat stelt om een ​​tokenized fractioneel eigendom van hun NFT's als ERC-20's te noteren, waarbij elke fractie fungeert als governance op het onderliggende ERC-721-activum.

Het doel van het fractionele protocol is om het proces van het kopen en vasthouden van een bepaald percentage van een NFT te vergemakkelijken. In wezen stelt het fractionele mechanisme gebruikers in staat die eerder uit specifieke high-end NFT's zijn geprijsd door bekende artiesten, zoals Beeple en zijn 'Alledaagse' NFT bijvoorbeeld om een ​​stuk van hun kunstwerk te kopen. Dit stelt de NFT-houder bovendien in staat om vrijwel onmiddellijk enige liquiditeit voor zijn activa te zien ontstaan, in plaats van weken of zelfs maanden achter elkaar te moeten wachten voordat een koper verschijnt.

Bovendien hebben fractiehouders, vanwege de bestuursvoordelen die inherent zijn aan de ERC-20-tokenfracties, ook de mogelijkheid om te stemmen over de minimumprijs van het gehele NFT-actief. Deze minimumprijs is de prijs in ETH die moet worden geboden door een derde partij die bereid is de NFT via een veiling te kopen. Na afloop van de veiling kunnen alle fractiehouders hun fracties verzilveren voor ETH.

Gefractioneerde NFT's in DeFi

Sommige DeFi-protocollen zoals: Aave en Samenstelling gebruikers in staat stellen kapitaal te lenen door hun crypto-activa als onderpand te verpanden. Het geleende geld is afkomstig van kredietverstrekkers die hun activa in het DeFi-protocol storten in ruil voor een vorm van beloning, meestal uitzettende beloningen. Doorgaans is het onderpand dat door de kredietnemers wordt toegezegd in de vorm van populaire cryptocurrencies zoals Ethereum of USDT. Momenteel betreedt het domein van DeFi-onderpandstelling geleidelijk de NFT-ruimte, met enkele nieuwe, opwindende projecten die leningen tegen onderpand op NFT's en gefractioneerde NFT's aanbieden.

Misschien wel een van de meest relevante DeFi-NFT-onderpandprojecten is NFTfi, een gedecentraliseerd protocol waarmee gebruikers hun NFT-activa als onderpand kunnen gebruiken om kapitaal te lenen of leningen aan andere gebruikers op hun NFT's aan te bieden. Het NFTfi-protocol experimenteert momenteel met de propositie van DeFi-centrische leningen op basis van gefractioneerde NFT's, waarbij gebruikers hun ERC-20-fracties van een ERC-721 NFT-activum als onderpand kunnen verpanden om crypto's zoals ETH of USDT te lenen.

Charged Particles is een gedecentraliseerd protocol dat het DeFi-NFT-ecosysteem fundamenteel herstructureert, door gebruikers in staat te stellen hun native NFT-activa te verpakken met rentedragende tokens. Charged Particles stelt NFT-houders in staat om hun ERC-721 of tokenized NFT-fracties in zijn dApp te deponeren, die de NFT vervolgens omhult met geïnteresseerde tokens door zijn integratie met DeFi-protocol Aave. Dit vormt een waarheidsgetrouwe weergave van de groeiende vraag naar NFT's in de DeFi-sfeer en staat ook symbool voor de gedeelde, hybride infrastructuur die zich ontwikkelt tussen DeFi en NFT's.

Gefractioneerde NFT's voor pre-IDO-liquiditeit

In dit stadium moet het duidelijk zijn dat NFT-fractionering een groot aantal voordelen oplevert voor houders, emittenten, artiesten en investeerders. Een van de meest intrigerende use-cases voor gefractioneerde NFT's is misschien wel hun vermogen om pre-initiële DEX-aanbieding, of pre-IDO, liquiditeit te bieden voor projecten die in de DeFi-ruimte worden gelanceerd.

Een van de weinige projecten die de DeFi-NFT pre-IDO-liquiditeitsomgeving willen pionieren, is Genesis Shards, een gedecentraliseerd protocol dat illiquide pre-IDO-tokens in NFT's verpakt. De waardepropositie van gefractioneerde NFT's in de pre-launch token-markt is eigenlijk behoorlijk relevant, omdat het de pre-IDO-tokens van een project in staat stelt om een ​​of andere vorm van prijsontdekking en economische blootstelling te krijgen, zelfs voordat de IDO wordt gehouden.

Meestal is de enige manier waarop beleggers toegang hebben tot pre-IDO-tokens via over-the-counter (OTC) deals en transacties, maar deze transacties zijn meestal vrij onbetrouwbaar, brengen enkele inherente risico's met zich mee en vereisen een aanzienlijke hoeveelheid startkapitaal.

Aan de andere kant kunnen gefractioneerde NFT's worden gebruikt om een ​​liquide pre-lanceringsmarkt te creëren door pre-IDO-tokens te verpakken in NFT-fracties die bestaan ​​uit verhandelbare ERC-20-tokens. Hierdoor kunnen projecten zoals Genesis Shards effectief prijsontdekking, liquiditeit en democratisering naar pre-IDO-tokens brengen via gefractioneerde NFT's.

Deze pre-IDO NFT-fracties kunnen ofwel worden verhandeld op NFT-marktplaatsen zoals OpenSea, of kunnen worden vastgehouden totdat het project zijn IDO bezit, waarna NFT-houders hun NFT's kunnen ruilen voor de IDO-tokens van het project.

Het is dus duidelijk dat de functionaliteiten van gefractioneerde NFT's verder reiken dan het rijk van digitale kunst en gaming, aangezien ze langzaam maar zeker gaan fuseren met het DeFi-ecosysteem op een manier die nog niet te zien was in crypto. Dankzij projecten zoals LABS Group, Niftex, Axie Infinity, NFTfi, Charged Particles en Genesis Shards, wordt NFT-fractionalisatie zelfs steeds meer een gevestigde waarde in de ruimte en kan het zijn gebruiksscenario's ontwikkelen, uitbreiden en realiseren in een puur gedecentraliseerde, permissieloze en ongeïntermedieerde manier.

In Conclusie

NFT's hebben zich stevig gevestigd binnen de digitale activaruimte en voeden een verleidelijk ecosysteem van diverse artistieke, gaming-georiënteerde en DeFi cross-over-hulpprogramma's. NFT's onderscheiden zich van nature door het feit dat ze unieke, unieke kenmerken hebben. Hun niet-fungibiliteit en schaarste zijn altijd hun belangrijkste focus geweest, evenals hun belangrijkste verkoopargument. Een van de meest dringende problemen als het gaat om NFT's en NFT-handel, is echter de over het algemeen illiquide markt waarin ze zijn ingekapseld.

Aan de andere kant stellen gefractioneerde NFT's artiesten en investeerders in staat toegang te krijgen tot meer liquiditeit, aangezien de NFT wordt opgesplitst in meerdere fracties van ERC-20-tokens die kunnen worden verkocht of opnieuw worden ingezet in andere DeFi-protocollen. Door een NFT te fractioneren, kan de activahouder genieten van een aantal aantrekkelijke voordelen, waaronder NFT-prijsontdekking, meer liquiditeit van activa en democratisering van investeringen.

Door prijsontdekking, liquiditeit en democratisering naar de NFT-omgeving te brengen, ontstaan ​​er inderdaad een aantal opwindende kansen in de ruimte, vooral in Decentralized Finance (DeFi). Er is zeker een use case voor gefractioneerde NFT's in de wereld van digitale kunst, augmented reality, gaming, fantasiesporten en, belangrijker nog, pre-IDO-liquiditeit.

Met verwijzing naar deze laatste opmerking, kunnen gefractioneerde NFT's worden gebruikt om een ​​liquiditeitsrijke pre-IDO-markt te creëren, waarin NFT's in wezen DeFi-opties kunnen worden, evenals de financiële middelen die nodig zijn om de illiquiditeit die endemisch is in de pre-lanceringsomgeving op te lossen.

Hoewel de ontwikkeling van het NFT-ecosysteem nog vrij jong is, is die van gefractioneerde NFT's misschien zelfs nog jonger, maar op den duur zal NFT-fractionalisatie hoogstwaarschijnlijk niet alleen de wereld van beeldende kunst en gaming ontwrichten, maar mogelijk zelfs die van gedecentraliseerde Financiën en beleggen als geheel.

Bron: https://www.coinbureau.com/defi/fractionalised-nfts/