Wat als u in bijvoorbeeld 1925 uit olievoorraden zou desinvesteren?

Er is een stukje beleggingswijsheid dat aandelen in fossiele brandstoffen belangrijk zijn voor een concurrerende portefeuille. In een recent bericht hebben we erop aangedrongen met een onderzoek dat is gevonden duurzame energieaandelen presteerden veel beter dan fossiele brandstoffen van januari 2010 – januari 2020. 

Wat gebeurt er als we verder terugkijken?

Misschien was 2010 – 2020 een abnormale periode. 

Fossiele brandstofvoorraden vertegenwoordigden evenveel als 29% van de waarde van de S&P 500 in 1980. Fossiele brandstoffen stuwden de groei van de Amerikaanse economie in de 20e eeuw. In andere perioden moet deze wijsheid zeker correct zijn geweest. 

Jeremy Grantham, de oprichter van vermogensbeheerder GMO, boog zich met zijn collega's over deze vraag. (Jeremy Grantham staat bekend om het voorspellen van zeepbellen, nadat hij dit deed met technologieaandelen in de jaren 90 en de subprime-crisis in 2007). 

Een trend die Jeremy en zijn collega's nauwlettend volgen, is die rond klimaatverandering. Ze stellen dat onze wereldeconomie er ernstig door ontwricht zal raken. 

Als onderdeel van hun gedetailleerde artikel (De race van ons leven opnieuw bekeken), voerden ze een analyse uit waarin ze terugblikten op hoe de S&P 500 zou hebben gepresteerd als je verschillende sectoren had afgestoten of geschrapt. 

Bekijk de resultaten. 

Het eerste dat Jeremy in de krant opmerkt, is een behoorlijk verbazingwekkend bewijs van samengestelde rente. $ 1 dollar geïnvesteerd in 1925 zou tegen 22,911 $ 2017 zijn geworden (exclusief inflatie en belastingen). Wauw. 

Relevanter voor onze vraag is wat er gebeurde toen je de energievoorraden wegsneed. In alle drie de periodes had het verwijderen van olievoorraden geen significante impact. 

• Van 1925 tot 2017 zou de ex-energie, fossielvrije portefeuille een rendement hebben opgeleverd dat slechts 500% per jaar slechter presteerde dan de S&P 0.05. 
• Van 1957 tot 2017 zou het met 0.07% per jaar achterblijven. 
• En van 1989 tot 2017 zou een fossielvrije portefeuille zelfs 0.03% beter hebben gepresteerd dan de markt. 

Dus als u een langetermijnbelegger bent die fossiele brandstofvoorraden wil opgeven, leert de geschiedenis dat u niet veel misloopt. Sterker nog, de afgelopen 31 jaar was je beter af geweest zonder hen. 

Het zou interessant zijn om een ​​update van deze gegevens te zien, aangezien deze zijn vastgelegd op 09-30-17. De energiesector heeft het niet goed gedaan, met een daling van 51.74% op 10-21-20. 

Zal deze conventionele "wijsheid" over voorraden fossiele brandstoffen ooit uitkomen? 

Wie weet. Maar als de geschiedenis onze gids kan zijn, lijkt het antwoord duidelijk: nee. 

Over Carbon Collectief

We hebben Carbon Collective opgericht omdat we nergens konden vinden om ons pensioensparen te investeren dat zowel ethisch als financieel zinvol was in het tijdperk van klimaatverandering. 

Daarom bouwden we 's werelds eerste klimaatvriendelijke, gediversifieerde beleggingsportefeuilles en werkten we samen met een online brokerageplatform van wereldklasse om ze automatisch te beheren.

Stel je een indexfonds voor voor een wereld zonder fossiele brandstoffen. Zo bouwen we onze portefeuilles op. We vervangen de koolstofrijke delen van de aandelenmarkt (fossiele brandstoffen, vuile nutsbedrijven, luchtvaartmaatschappijen, enz.) bedrijven bouwen aan oplossingen voor klimaatverandering (hernieuwbare energie, circulaire economie, energie-efficiëntie, enz.). 

Check out onze historische prestaties, COXNUMX-voetafdruk en vergoedingen in vergelijking met enkele gangbare standaard- en ethische portefeuilles. 

• Door SEO aangedreven content en PR-distributie. Word vandaag nog versterkt.
• Platoblockchain. Web3 Metaverse Intelligentie. Kennis versterkt. Toegang hier.
• Bron: https://blog.carboncollective.co/divestment-historical-performance/