DeFi for investorer: Finn neste Crypto Unicorn

Tenk deg om du hadde en supermakt som lar deg investere i neste Google, Amazon eller Apple.

Jeg ser dette for meg som en slags "Spidey Sense" som lar deg se det neste høyvekst-milliard-dollar-selskapet. La oss kalle denne supermakten «Uni-Sense».

I dag skal jeg hjelpe deg å låse opp den superkraften.

Dette er en dristig påstand, men det er hvor sikker jeg er på veksten av DeFi, teknologien for desentralisert finans som kommer til å ta over bankene. Jeg er enda mer sikker på at de ikke aner hva som skjer: DeFi spiser banker.

Hvis du er ny på området, er DeFi en ny type finansnæringsindustri, utviklet delvis som svar på den forvirrende juridiske statusen til kryptovalutaer. Fordi regjeringer ikke kan bestemme seg, er det et rasende press for å innovere rundt dem, på måter som ikke kan stenges.

World Economic Forum har en utmerket DeFi Policy-Maker Toolkit, for å hjelpe til med å utdanne banker og myndigheter om hvordan det fungerer, og hvordan de kan reagere. Denne rapporten er et must-lese for blockchain-investorer, spesielt dette diagrammet:

Denne "Defi-stakken" er en fantastisk modell for å forstå dette nye finansielle systemet. Når du forstår disse forskjellige lagene, kan du utvikle din Uni-Sense for å hjelpe deg med å finne den neste enhjørningen (dvs. det ledende selskapet eller prosjektet) i hvert lag.

La oss pakke ut disse lagene mer detaljert. Fra bunnen og opp har vi:

Bosettingslaget

Dette er infrastrukturen som DeFi er bygget på. For de aller fleste DeFi-prosjekter er det laget Ethereum. som jeg har sagt en gang til og agevinst, den enkleste måten å investere i DeFi er å bare kjøpe og holde ETH. Det er grunnlaget for DeFi, og det er grunnlaget for en smart DeFi-investeringsportefølje (inkludert min).

Eiendelslaget

Dette er stallmyntene som fungerer som "på ramper" og "av ramper" mellom tradisjonelle og digitale finanssystemer. De fleste av disse stabile myntene er knyttet til dollaren, så det er ingen vits å "investere" i dem, siden de ikke vil gå opp i verdi – selv om selskapene som utsteder stablecoins vil bli ekstremt verdifulle når de børsnoteres på det tradisjonelle aksjemarkedet. (Se min del på Coinbase lager.)

Gateway-laget

Dette er lommeboken som holder kryptoen din. I DeFi eies det store flertallet av markedsandeler av Metamask, som er et produkt fra Consensys. Foreløpig er Consensys et privat selskap, men jeg forventer at det vil endre seg. (Coinbase lanserte nylig sin egen Metamask-konkurrentlommebok - en annen grunn til å vurdere å investere i MYNT lager.)

Applikasjonslaget

Her blir ting interessant. Disse er som appene som kjører på datamaskinen eller telefonen din, og WEF-rapporten har delt dem inn i fire kategorier (det vil garantert bli flere).

1) Desentraliserte sentraler: Disse plattformene lar deg bytte (eller bytte) en kryptovaluta mot en annen. Tenk på børser som Coinbase eller Binance, men desentralisert. Dette gjør det enda enklere for investorer: i stedet for å vente på at de skal offentliggjøres på aksjemarkedet, kjøper og holder du bare tokenet deres, hvis pris er en refleksjon av hva investorene tror den fremtidige verdien vil være verdt. Den nåværende DEX-lederen er Unwap (UNI), som – tro navnet sitt – allerede er en enhjørning.

2) Kreditt: I stedet for å låne fra banker lar DeFi-plattformer brukere låne fra hverandre. Du tjener plattformnative tokens for utlån og lån, og disse tokens øker vanligvis etter hvert som plattformen tiltrekker seg flere brukere (se trinn 3 i diagrammet ovenfor).

Den nåværende lederen i dette rommet er Compound, som også er en enhjørning. For å være tydelig, det er to måter å investere i COMP: du kan enten låne ut mye krypto via Compound for å tjene COMP-tokens (se trinn 3 ovenfor) - eller hvis du tror på prosjektets langsiktige potensial, kan du bare kjøpe og hold COMP direkte.

3) Derivater: Her blir det vanskelig. Et derivat er i hovedsak et blokkjedebasert token knyttet til en annen eiendel. Det er for mange til å nevne: futures, opsjoner, prediksjonsmarkeder og til og med NFT-er er alle typer derivater. Faren med å investere i derivater er at du raskt kan bygge en Jenga-tårnet – dvs. derivater av derivater – som plutselig kan rase sammen. Trå forsiktig.

4) Forsikring: Handel med DeFi er risikabelt, så en av de største mulighetene er å ganske enkelt investere i selskapene som forsikrer seg mot all denne risikoen. (Tenk på Warren Buffetts enorme investering i forsikringsselskapet GEICO, en av hans mest lønnsomt noensinne.)

DeFi-forsikring beskytter brukere mot smarte kontraktsfeil eller protokollhakk: den nåværende lederen her er Nexus gjensidig, hvis NXM-token ennå ikke har status som enhjørning, noe som gjør det til en interessant investeringsmulighet. Se dette rommet med laserøyne.

Aggregasjonslaget

Det er her alle disse DeFi-tjenestene kan kombineres, noe som er virkelig unikt for dette området, og hvor bankene bare ikke kan konkurrere. Fordi alt er basert på programvare, kan kryptoen du har investert i DeFi automatisk omfordeles, og hele tiden jage den beste avkastningen på pengene dine. (Tenk på det som en robo-rådgiver på steroider.) I denne kategorien er:

1) DEX-aggregatorer: Tenk på Kayak eller Google Flights, som er flyaggregeringstjenester som sparer deg for tid på å finne de beste flybillettene. Hvis du prøver å bytte en token mot en annen, vil DEX-aggregatorer automatisk skanne alle de beste desentraliserte børsene, finne den beste prisen og rute handelen din dit. Den ledende tjenesten er for tiden 1inch. (Se også vår artikkel om Topp DEX Aggregatorer.)

2) Asset and yield management: Tradisjonelle kapitalforvaltere er mennesker som investerer pengene dine i en godt diversifisert portefølje. I DeFi kan alt gjøres i kode. Et eksempel er balanserer (BAL), som er som et selvrebalanserende indeksfond. Hvis du ønsker å beholde en portefølje på 70 % bitcoin og 30 % Ethereum, vil en Balancer-pool holde dem automatisk balansert for deg, og gjøre handler bak kulissene når prisen på BTC og ETH endres. Tradisjonelle finansforvaltere vil bli massivt forstyrret av disse nye nettstedene for kapitalforvaltning. Forretningsmodeller utvikler seg raskt, så tren kreftene dine til Uni-Sense på denne plassen.

Den hemmelige boken for å utvikle din Uni-Sense

Det er en bok med en underjordisk kult blant vellykkede blockchain-investorer: Teknologiske revolusjoner og finansiell kapital av akademisk forsker Carlota Perez. (Innbundet omslag selges for $125.00 på Amazon, og det er verdt det.)

Perez argumenterer for at teknologiske revolusjoner kommer i bølger: Den industrielle revolusjonen, jernbanerevolusjonen, Internett-revolusjonen, og så videre. Hver av disse teknologiske revolusjonene krever enorme mengder penger, fordi hver krever sin egen infrastruktur. Dermed går økonomiske og teknologiske revolusjoner hånd i hånd.

For å ha en bilrevolusjon, for eksempel, må du også bygge ut veier, tilgang til billig drivstoff, bilforhandlere og mye mer. Billass med penger strømmer inn i disse relaterte bransjene, og skaper nye økonomiske innovasjoner som bilforsikring og bilfinansiering. Verden begynner å endre seg på dype og uforutsigbare måter: biler betyr frihet, så folk begynner å ta flere ferier, flytte til forstedene, og så videre. Så disse teknologiske og økonomiske revolusjonene forårsaker permanente, langsiktige endringer i samfunnet.

Blockchain-nerder elsker denne boken fordi vi ser denne nåværende tidsalderen som starten på en ny teknologirevolusjon. Bitcoin, kryptovalutaer og nå DeFi er noen av komponentene i denne nye bølgen, som sannsynligvis vil være like forstyrrende og vidtrekkende som den industrielle revolusjonen.

Men det var denne siden jeg skannet og festet til skrivebordet mitt første gang jeg leste boken:

På én side har Perez pent oppsummert de fem typene finansielle innovasjoner som følger med disse teknologiske revolusjonene. Jeg ser på dette diagrammet regelmessig for å finpusse enhjørningens sanseevne, og jeg oppfordrer deg til å bruke tid på å absorbere disse fem kategoriene: de vil også skjerpe din Uni-Sense.

De mest verdifulle selskapene i morgen vil være blockchain-lederne i hver av disse kategoriene.

Merk at mange ikke vil være "bedrifter" i tradisjonell forstand: de vil være desentraliserte prosjekter. Likevel, du kan investere i dem i dag ved ganske enkelt å kjøpe og holde den medfølgende token.

Sette alt sammen

La oss nå kombinere Perez sine kategorier med DeFi-kategoriene fra World Economic Forum-rapporten:

Økonomisk innovasjon	DeFi-kategori	Nåværende ledere	Investerbar eiendel
Tilføre kapital til nye produkter eller tjenester	Stablecoins	Tether, USDC (sirkel/myntbase)	Coinbase lager
Hjelper til vekst eller ekspansjon	Kreditt	Compound	COMP
Modernisering av selve finanstjenestene	Distribuerte hovedbøker, sentraliserte børser, desentraliserte børser, lommebøker	Ethereum, Binance, Uniswap, Coinbase, ConsenSys	ETH, BNB, UNI, Coinbase lager
Profitttaking og spredning av investeringer og risiko	Forsikring, derivater	Nexus gjensidig	NXM
Refinansieringsforpliktelser eller mobilisering av eiendeler	DEX-aggregatorer, kapitalforvaltning, avkastningsstyring	Balanser, 1 tommer	BAL, 1 tommer

Dette er ditt rammeverk for fremtidens finans.

Som de første dagene av internett, går ting raskt. Dette er de nåværende lederne, men nye utfordrere dukker opp hver uke. Noen av disse prosjektene vil kanskje ikke eksistere på fem år, men den større trenden er kommet for å bli: DeFi moderniserer finansielle tjenester, og det gir store muligheter for investorer.

TLDR: Den enkleste måten å investere i DeFi på er å kjøpe og holde ETH. For de med tid og penger, vurder å diversifisere til aksjene og blokkene i tabellen ovenfor, da de sannsynligvis vil være fremtidens enhjørninger (noen er allerede enhjørninger i dag). Gjør din forskning. Utvikle din Uni-Sense. Kjør inn i solnedgangen.

Du kan også være interessert i å lese:

Kilde: https://www.bitcoinmarketjournal.com/crypto-unicorn/