Lovlige ørner kjemper om kryptohenting

En ny sammenslutning av advokater og
barristers (aka lawyers) har åpnet butikk i Hong Kong og Singapore for å hjelpe
kryptoindustrien utarbeider fornuftige reguleringer, beskyttelser og rettshåndhevelse
mekanismer.

Crypto Fraud and Asset Recovery Network (CFAAR) ble først etablert i London i 2021. Utvidelsen ble forsinket på grunn av Covid-relaterte problemer, men den er nå aktiv i Asia så vel som New York.

"Vi håndterer svindel og gjenvinning av eiendeler i tradisjonell finans," sa Jonathan Crompton, en partner i RPC og et av Hong Kong-avdelingens medlemmer. "Vi ønsker å diskutere dette og fremme beste praksis innen kryptoindustrien."

Hvor mye svindel?

Konsernet retter seg mot store finansielle
sentre fordi de også er de primære kanalene for ulovlige midler.

Hong Kong har mer enn sin andel. Det er
posisjon som en inngangsport inn og ut av Kina har gjort det til en tradisjonell kanal for
uredelig rapporterte midler, pluss at det har et levende privat investormarked – og
derfor mange mennesker lett å svindle.

CFAAR-advokatene er imidlertid nølende med å antyde at krypto har økt svindelvolumet. "Det har endret seg med teknologien, men jeg tror ikke teknologien nødvendigvis er en multiplikator av svindel," sa Calvin Koo, en advokat for tvister og etterforskning i Kobre & Kim.

---

---

Advokatene kan ikke si noe sikkert fordi
det er vanskelig å tallfeste tap i virksomheten deres. Ikke alle offer melder fra
blir svindlet, og rettshåndhevelsesbyråer diskuterer det ikke. Det er sant for
TradFi også, men krypto gir ekstra usikkerhet fordi verdivurderinger er det
flyktig, det er mye vaskehandel, og det er enda færre
standarder for rapportering.

For krypto bruker de Chainalysis og annen industri
datakilder – som tyder på at krypotrelaterte hacks har økt, fra en årlig
tall på 1.2 milliarder dollar rapportert i juni 2021, til 1.9 milliarder dollar per juni 2022.

Disse tallene inkluderer ikke bitcoin eller annen krypto som brukes i løsepenge-angrep.

Voksensamtaler

De juridiske CFAAR-ørnene sier at gruppen deres har tre prioriteringer.

Først er å starte en dialog med regulatorer, rettshåndhevelse og kryptoindustrien. "Vi ønsker å ha en voksensamtale for å få dette til å fungere, og bygge gjensidig tillit," sa Crompton.

Av en rekke grunner er det i bransjens beste interesse å gjøre det, la Koo til: "Dagen er borte da kryptobørser kunne handle ustraffet fordi regulatorer ikke visste hva de skulle gjøre."

For det andre ønsker CFAAR å utdanne bedrifter og detaljinvestorer om hva de skal gjøre hvis de blir utsatt for en kryptorelatert svindel. Dette inkluderer å varsle politiet, og FBI dersom det skulle være en amerikansk forbindelse.

For det tredje ønsker gruppen å samarbeide med næringen for å svare på ny regulering og tilsyn. Når det gjelder Hong Kong, er dette en forestående endring av anti-pengelover som vil endre regimet for «Virtual Asset Service Provider» – som sannsynligvis inkluderer utvidelse av VASP-reguleringen til å omfatte detaljinvestorer.

Åpenhet og sporbarhet

En av gåtene med krypto er å bestemme
hvor gjennomsiktig det er – og derfor hvor enkelt eller vanskelig det er å spore stjålet
eiendeler. Blokkjeden er gjennomsiktig ved at enhver adresse avslører sine tokens.

Men å matche en adresse – en hash – til en
bedrift eller person kan være vanskelig. Det er miksere, tjenester som skaper komplekse
handler for å tilsløre en mynts herkomst. Og den relative mangelen på arrestasjoner tyder på
at ressursene som kreves for rettshåndhevelse for å beslaglegge disse eiendelene eller arrestere
kriminelle er for høye i de fleste tilfeller.

"Teknikkene er de samme i tradisjonell finans," sa Crompton. "Vi bruker de samme teknikkene for gjenoppretting av svindel og juridiske prosesser. Det er tidkrevende, vi jobber hele tiden med å ta igjen. Med krypto, hvis du bruker riktig programvare, kan du følge strømmene nesten i sanntid."

Målet er å identifisere en sentralisert børs eller annen tredjepart. Hvis eiendelene fortsatt er der, kan advokater få en rettslig forføyning der utvekslingen er hjemmehørende. En domstol kan pålegge børsen å avsløre lommebokeieren.

CEX versus DEX

Etter hvert som mer sentraliserte utvekslinger blir
regulatoriske lisenser og overholde kjenn-din-kundens regler, blir det
lettere å få tak i denne informasjonen, sier Koo. En voksende mengde rettssaker
involvering av kryptosvindel skaper også presedenser, spesielt innen common law
land.

Dette gir klarhet i hvordan man definerer
krypto. For eksempel er konsensus bygning som sier at krypto er eiendom. Denne utviklingen
kanskje ikke glede noen mennesker i rommet som vil tenke på det som penger, men
dette gir i det minste domstolene en bedre idé om hvordan de skal gå frem med svindelsaker.

Desentraliserte utvekslinger kan være en annen historie: de kommer ikke med en jurisdiksjon. "Den ekstra kompleksiteten med DeFi gjør det vanskeligere å spore midler for regulatorer, og derfor for advokater og ofre," sa Koo. "DeFi er en utfordring."

Men regulatorer ser nærmere på
desentralisert verden, og Financial Action Taskforce (en gruppe av
internasjonale regulatorer som fokuserer på å forhindre hvitvasking av penger) er opptatt av
utvikle globale standarder.

CFAAR ønsker å finne balansen mellom ansvarlig håndhevelse og et regulatorisk miljø som fortsatt er pro-innovasjon. Blockchains uforanderlighet og sanntidsbehandling gir fordeler som TradFi mangler. AML-innsats i TradFi er sørgelig, med banker i stand til å identifisere svært få ulovlige midler i systemene sine.

Det ville vært ironisk, men også veldig positivt
hvis kryptosamfunnet, ved å jobbe proaktivt med regulatorer og rettshåndhevelse,
skapte standarder som den tradisjonelle verden deretter kunne omfavne.