Konseptet med en RWA er ganske enkelt – ta noe som eksisterer i den virkelige verden og tokeniser det på blokkjeden.
Det "noe" kan være et kunstverk fra den virkelige verden, en Rolex eller et hus. Pokker, du kan til og med symbolisere en full virksomhet; i 2020 intervjuet CoinCentral Stephane de Baets, eieren av den overdådige St. Regis Aspen hotell, som jobbet med å symbolisere luksusferiestedet sitt, en fullt fungerende virksomhet.
Hva er en RWA på en enkel måte? I et nøtteskall, tokenisering av real-world assets (RWAs) gjør brøkdel eierskap mulig– Eiendeler med høy verdi kan deles opp i tusenvis eller millioner av tokens, noe som gjør dem tilgjengelige for et bredt utvalg av investorer på en 24/7/365 (noen ganger tillatelsesløs) markedsplass.
Hvorfor du bør bry deg: Tokeniserte eiendeler i den virkelige verden forventes å vokse til et marked på 16 billioner dollar innen 2030, anslått å påvirke en rekke forskjellige mennesker, som tilfeldige teknologikyndige investorer, eiendomsmeglere, kunstsamlere, hedgefond og mer.
Hva er poenget med RWAer?
Tokenisering bringer alle fordelene som følger med å være en digital ressurs (fraksjonalisering, 24/7/365 markedsplass og integrasjon med smarte kontrakter) til aktivaklasser som har vært historisk begrenset i tilgang.
Tenk for eksempel på de to scenariene:
- Den "gamle skolen" måten: Et vakkert hjem med 5 soverom og 4 bad i viktoriansk stil i hjertet av Charlotte, North Carolina, er til salgs for $850,000 XNUMX. Potensielle kjøpere inkluderer velstående enkeltpersoner, familier, grupper av eiendomsinvestorer, hedgefond. Alle med tilgang til den slags kapital, sannsynligvis oppnådd gjennom et boliglån basert på god kreditt, har en sjanse til å gi et tilbud og kjøpe huset. Denne prosessen kan ta måneder med titusenvis av dollar som går til backoffice-utgifter og agenthonorarer.
- "RWA"-måten: Det samme huset er tokenisert på en tokeniseringsplattform – 10,000 85 tokens til $85 hver. Den smarte kontrakten definerer kontraktsspesifikke spesifikasjoner og utfører salg og overføring av tokens uten behov for ytterligere menneskelig innsats. Så, i tillegg til listen ovenfor, kan praktisk talt alle som oppfyller kravene til tokeniseringsplattformen (noen ganger bare KYC, AML, osv.), hente biter av dette herskapshuset til $XNUMX per stykke ved utstedelse, og selge videre i fremtiden på uansett markedsverdien til disse tokenene.
Det er mye mer å dykke ned i detaljene ved tokenisert eiendom, for eksempel hvem som skal bestemme hva som skal gjøres med eiendommen (utleie, oppussing, riving osv.), men det er kjernen i verdien som tokenisering tilfører.
I tillegg til å demokratisere tilgangen til investeringsmuligheter, tokenisere eiendeler i den virkelige verden:
- Forbedrer kapitaleffektiviteten: Kortere oppgjørstider på grunn av smarte kontrakter og lar eiendelinnehavere tokenisere sine eiendeler og få lån fra desentraliserte långivere (vi vil gå nærmere inn på nedenfor.)
- Sparer på ulike driftskostnader: Smarte kontrakter kutter mye av den manuelle menneskelige servicen, fylt med mellomledd og feil. Ulike vedlikeholdsoperasjoner, for eksempel kupongbetalinger på selskapsobligasjoner, kan integreres i en tokens smarte kontrakt og utføres automatisk.
- Forbedrer åpenhet og samsvar: Smarte kontrakter kan revideres av tredjeparter uten omfattende intern undersøkelse. Samsvarskontroller kan automatiseres. Systemets 24/7 datatilgjengelighet gjør rapportering, uforanderlig journalføring og transparent regnskap mulig.
Som vi skal utforske i neste avsnitt, har RWA i Web3 fått betydelig oppmerksomhet i bjørnemarkedet i 2023.
Hvorfor har RWA fått så mye hype i det siste?
RWA-er er ikke nye; tokeniseringen av eiendeler i den virkelige verden har skjedd siden 2017.
Denne nylige økningen i oppmerksomhet har en snert av hva McKinsey kaller déjà vu, men både de mange RWA-orienterte selskapene og den underliggende DeFi-plassen er mer etablert.
RWA-er skiller seg ut i DeFi. Mens andre seksjoner har mistet Total Value Locked (TVL), har RWA-er vokst betraktelig i løpet av bjørnemarkedet i 2023 – tokens som representerer eiendeler i den virkelige verden har sett deres TVL hoppet fra 750 millioner dollar til over 6 milliarder dollar i 2023.
Store hjerner som Boston Consulting Group spår det RWA-markedet kan nå $10T innen 2030.
Hvorfor?
Vel, for det første dukker ikke disse ti billioner dollar av verdi opp ut av løse luften – verdien eksisterer allerede, bare i den virkelige verden. Å tokenisere disse eiendelene betyr bare å sette eierskapet deres på blokkjeden.
La oss ta en titt på én type RWA-tokeniserte statskasser. Det som startet som et relativt lite marked (tokeniserte amerikanske statsobligasjoner, obligasjoner og kontantekvivalenter), har vokst nesten 6.6 ganger det siste året, fra 113 millioner dollar til 750 millioner dollar.
Overraskende nok ledes den tokeniserte statskassen av et konservativt tradisjonelt finansselskap, Franklin Templeton, som har tokenisert over 300 millioner dollar av sitt amerikanske statlige pengefond.
Folkene i Franklin Templeton virker ikke spesielt interessert i å bruke krypto for å komme ut som det gamle firmaet som gjenoppfinner seg selv som et fremtidsrettet, teknisk, edgy selskap – de høster rett og slett fordelene ved å bruke blokkjeden.
Hvorfor sette en statskasse på kjeden?
Blockchain og smarte kontrakter kan automatisere og redusere langvarige backoffice-prosesser og driftskostnader, kutte ut mellomledd, massevis av papirarbeid og tilhørende gebyrer.
Den mest betydelige verdien er i skape en 24/7 global markedsplass for eiendeler med umiddelbar likviditet. Enten RWA er en statskasse eller tokens knyttet til egenkapital, kan investorer over hele verden eller de uten forutsetningen for meglerkontoen kjøpe og selge eiendelene fra hvor som helst.
Treasuries er bare et lite stikk på radaren av nylig RWA-momentum – la oss følge nesen til noe som heter On-Chain Credit.
Hva er On-Chain Credit i Crypto?
"On-chain credit" refererer til en kategori av protokoller som tilbyr kryptobaserte lån til låntakere som oppfyller spesifikke kriterier, eller som anses å ha "god nok kreditt" til å låne penger uten å låse opp kapitalen som sikkerhet, slik det er vanlig med mer tradisjonelle DeFi-protokoller som MakeDAO.
Protokollene opprettet av selskaper som MapleFi, Centrifuge og Goldfinch setter kredittvurderinger for hver låntaker. I stedet for å låse kryptovalutaen sin for å låne kryptovaluta, stiller låntakere sikkerhet for lånene sine med eiendeler og inntekter utenfor kjeden.
Til sammenligning krever andre DeFi-protokoller som MakerDAO at låntakere skal stille sine kryptolån i sikkerhet med krypto – noe som betyr at de digitale eiendelene de stiller som sikkerhet står uvirksomme så lenge lånet varer.
*record scratch*
Vent, så du forteller meg at disse kryptoselskapene i utgangspunktet bare låner ut til den de tror vil betale dem tilbake? Var det ikke det Celsius, Genesis og Voyager gjorde før de eksploderte?
Ikke akkurat. Det er der virkelige verdier kommer inn i bildet. I de fleste tilfeller vil kredittbaserte lån være sikret med en eiendel – i dette tilfellet tokeniserte eiendeler i den virkelige verden.
Kredittprotokoller tilbyr noen ganger "usikrede" utlånsmuligheter, noe som betyr at ingen sikkerhet er nødvendig.
Ideelle låntakere er vanligvis etablerte institusjoner med real-world sikkerhet å stille, og disse on-chain kredittprotokoller gir dem likviditet og noe gunstige priser.
På den andre siden av ligningen kan långivere (vanligvis bare akkrediterte investorer, men noen ganger bare KYC/AML) låne ut midlene sine i en pool og tjene APY.
Vi vil gå over dette mer detaljert nedenfor.
On-Chain Credit: Følg avkastningen
La oss avklare et poeng før vi går ned i dette kaninhullet.
On-chain kreditt selskaper som sentrifuger, lønn finansog TrueFi er sentraliserte selskaper som kjører desentraliserte protokoller– du setter din krypto inn i en utlånspool tilrettelagt av smarte kontrakter. "Pool-delegater" er troverdige kapitalforvaltere som lanserer og administrerer bassengene og gjør det "menneskelige" aktiviteter som å kjøre due diligence, garantere låntakers kredittrisiko og forhandle vilkår med kredittverdige låntakere.
Derimot liker selskaper Celsius var sentraliserte selskaper som kjørte sentraliserte tjenester – du deponerte kryptoen din, de tok full varetekt over den og gjorde tilsynelatende hva de ville med den. Långivere har bare spoonfed informasjon fra Celsius direkte, og administrerende direktør Alex Mashisnky hevdet at alt var bra helt til de frøs midler.
Denne distinksjonen mellom desentralisering og sentralisering bør ikke overses – men la oss ikke gå ned i dette kaninhullet ennå.
Kredittprotokoller på kjeden knytter seg til eiendeler i den virkelige verden («off-chain» eiendeler). RWAer som US Treasury eller eiendom sikrer lånebeløpet, og låntakeren bruker lånet på en bestemt måte som anses i kreditorenes beste interesse av pooldelegatene.
Så, Eksempelvis, kan man låne ut DAI stablecoin i denne "REIF Pool" på Sentrifuge. La oss stresse verden EKSEMPEL her: dette er ikke investeringsråd.
Denne poolen skal låne ut midler til REIF Financial Investments Inc. (REIF), et kapitalforvaltningsselskap som fokuserer på å anskaffe næringseiendommer. Lånene er sikret i fysisk eiendom og skal brukes til å finansiere nærings- og byggeprosjekter.
Långivere vil motta den annonserte 5% APY for utlån av DAI.
Hva skjer hvis et selskap som REIF går konkurs? Logikken vil anta at REIFs eiendeler i den virkelige verden vil bli solgt for å gjøre långiverne hele igjen.
REIF-lånerne eier imidlertid tokens som representerer eiendeler i den virkelige verden, som gjenspeiler verdien av disse eiendelene bestemt av markedet. Hva som skjer med de virkelige eiendelene avgjøres i konkursretten, der de kollektive kreditorene i bassenget sannsynligvis vil ha et prioritert krav.
Kredittprotokoller i kjeden tilbyr et bredt spekter av aktivakategorier, for eksempel frivillige karbonkompensasjoner, betalingsforskudd, fakturaer for frakt og videresending, amerikanske statsobligasjoner, betalingsforskudd for spilleøkonomi og mer.
For eksempel, «Cash Management»-tilbudet på Maple Finance, er en pool sikret av amerikanske statsobligasjoner.
Långivere setter inn USDC for 4.73 % APY; poolen spesifiserer at den er utformet "for å møte den konservative risikoprofilen og daglige likviditetsbehovene til DAOs, corporate treasuries og fondsforvaltere."
On-Chain Credit og Real-World Assets: Topp RWA-selskaper
Kredittprotokoller på kjeden er bare ett eksempel på eiendeler i den virkelige verden som blir tatt i bruk på blokkjeden.
Mange selskaper har dukket opp innen sine respektive felt, etterlignet den samme modellen.
For eksempel samler Goldfinch- og Credix-protokollene USDC og låner det ut til bedrifter i fremvoksende markeder.
Franklin Templeton, Ondo Finance og Matrixdock (nevnt ovenfor) har 90 % av det tokeniserte statskassemarkedet.
RealT er markedsleder med en markedsandel på 50 % for tokenisert eiendom, og gir kundene sine muligheter for deler av eiendomsinvesteringer (prøv å kjøpe 1/1,000-del av et hus på den gamle måten) og forskjellige andre alternativer for boligkjøpere og -selgere . Andre selskaper inkluderer Roofstock onChain.
Masterworks leder kunstverdenen når det gjelder tokenisering av kunst.
I luksusriket tokeniserer Arcade eksklusive klokker.
Det er til og med en leder innen byttebare kort – Courtyard leder tokeniseringen av Pokémon-kort.
Risikoen ved virkelige verdier på BlockchainL Ikke all kode er gull
Tokenisering kommer med noen iboende risikoer i tillegg til fordelene for å temperere RWA-pep-rallyet.
For det første må de smarte kontraktene være ulastelige. Mens menneskelig feil er vanlig og kostbart, er det mulig å rette opp noen av feilene. Få et par personer i et rom og finn ut av det – hvem har rotet til, hvordan fikser vi det, hvordan forhindrer vi at det skjer igjen?
Smarte kontrakter automatiserer ting og kan forstørre en feil eksponentielt. For eksempel, en av Parity Wallets utviklere tilfeldigvis permanent låste rundt 280 millioner dollar av Ethereum i 2018– feilen var så enkel som å ved et uhell slette koden som gir tilgang til tusenvis av Parity multi-signatur lommebøker. I 2022, en feil i NFT-prosjektet Aku smarte kontrakter låste 34 millioner dollar.
Og det er bare smarte kontraktrelaterte implosjoner. Noen smarte kontrakter kan utnyttes av hackere, og suger millioner av dollar av tokens.
Og så er det brukerfeil. I stedet for å ha en papirskjøte arkivert hos byen og sitte i en brannsikker safe hjemme hos moren din, er eierskapet ditt rent digitalt. Krypto-kyndige folk med eksepsjonell digital sikkerhetshygiene foretrekker sistnevnte, men ikke alle har utmerket kunnskap om kryptoforvaring. Tapte private nøkler er vanligvis tapt for alltid.
Ved å skifte tilbake til RWA-tokeniseringsleverandørsiden, har tokeniseringsplattformer mange regulatoriske ringer å hoppe gjennom. For eksempel er forskjellene mellom tokens som representerer en RWA-eiendel som en Rolex og de som representerer en fullt fungerende utleieenhet betydelige – sistnevnte anses sannsynligvis som en sikkerhetstegn, som kommer med en ny haug av kompleksitet.
Siste tanker: Er RWA-er i Crypto Legit?
Konseptet med digitale tokens knyttet til en virkelig verdi er ikke noe nytt eller banebrytende. Den underliggende teknologien er legitim og har mange levende eksempler på å fungere problemfritt.
RWA-undersektoren er verdt å følge for utdanningsformål.
Når det gjelder å investere dine egne penger, er det din oppfordring. Vi gir ikke investeringsrådgivning.
Her er våre ikke-rådgivende to cents: mange ser på RWA som en vei for å tjene avkastning – et statskasse kan betale 5 % APY enten det er tokenisert eller ikke. Høyavkastende sparekontoer med FDIC-forsikring betaler for tiden mellom 4 % og 5.5 % – ingen kryptokunnskap eller å holde tokens nødvendig.
Noen RWAer tilbyr imidlertid tilgang til muligheter utenfor rammen til den gjennomsnittlige personen. For eksempel, i skrivende stund, er det en fordringsfinansieringspool på MapleFi som tilbyr 14.14 % APY; den spesifiserer: "Strategien til AQRU Real-World Receivables pool er å gi likviditet til amerikanske virksomheter ved å kjøpe deres fordringer. Programmet fokuserer på skattefradrag gitt av det amerikanske finansdepartementet, som er utformet for å oppmuntre til vekst i målrettede sektorer av økonomien. Bassenget aksepterer innskudd over $50,000 XNUMX USDC fra akkrediterte investorer etter fullføring av KYC».
Minimums- og akkrediteringskravet på $50 XNUMX er ikke akkurat demokratiserende tilgang, men de senker i det minste barrieren for noe som fordringsfinansiering.
La oss ramme RWA-er innenfor konteksten av kryptohistorie. RWA-avkastningen er mye mer konservativ enn "DeFi Summer"-avkastningen i 2020, alt fra Anchor som tilbyr 20 % knyttet til en risikabel algoritmisk stabil mynt til Olympus DAO som tilbyr en 7,981 % APY i sin OHM-token. Kritisk er RWA utlån og innlån økosystemet knyttet til faktiske eiendeler i stedet for et sammensatt Internett-token.
De fleste protokoller som viser RWA-er er tydelig mer konvensjonelle i utlånstilnærmingen, og krever KYC og AML og begrenser ofte bassenger til akkrediterte investorer. De virker også som en mer direkte vei for å jobbe med regulatorer kontra en desentralisert protokoll drevet av anonyme grunnleggere som bare kommuniserer gjennom Twitter.
Vi ber imidlertid våre lesere om å ta hensyn til risikoen forbundet med alle tokeniserte eiendeler.
- SEO-drevet innhold og PR-distribusjon. Bli forsterket i dag.
- PlatoData.Network Vertical Generative Ai. Styrk deg selv. Tilgang her.
- PlatoAiStream. Web3 Intelligence. Kunnskap forsterket. Tilgang her.
- PlatoESG. Karbon, CleanTech, Energi, Miljø, Solenergi, Avfallshåndtering. Tilgang her.
- PlatoHelse. Bioteknologisk og klinisk etterretning. Tilgang her.
- kilde: https://coincentral.com/real-world-assets-rwa/?utm_source=rss&utm_medium=rss&utm_campaign=real-world-assets-rwa
- : har
- :er
- :ikke
- :hvor
- $OPP
- 000
- 1
- 10
- 12
- 14
- 16
- 2017
- 2020
- 2021
- 2022
- 2023
- 2030
- 22
- 58
- 7
- a
- Om oss
- ovenfor
- adgang
- tilgjengelig
- Logg inn
- Regnskap og administrasjon
- kontoer
- akkreditering
- akkreditert
- anskaffe
- faktiske
- tillegg
- Ytterligere
- Legger
- fremskritt
- råd
- Etter
- en gang til
- Agent
- agenter
- AI
- alex
- algoritmisk
- algoritmisk stablecoin
- Alle
- tillate
- allerede
- også
- AML
- beløp
- an
- Anchor
- og
- Anonym
- noen
- hva som helst
- hvor som helst
- tilnærming
- API
- Arcade
- ER
- Kunst
- Kunstsamlere
- AS
- eiendel
- Kapitalforvaltning
- kapitalforvaltere
- Eiendeler
- assosiert
- anta
- At
- oppmerksomhet
- revidert
- automatisere
- Automatisert
- automatisk
- tilgjengelighet
- Avenue
- gjennomsnittlig
- tilbake
- Konkurser
- Skifteretten
- barriere
- basert
- I utgangspunktet
- BCG
- BE
- Bær
- Bjørnemarked
- vakker
- vært
- før du
- være
- under
- Fordeler
- BEST
- mellom
- Sedler
- blockchain
- Obligasjoner
- låne
- låner
- låntakere
- Låne
- boston
- Boston Consulting Group
- både
- hjerner
- Bringer
- Brutt
- megling
- virksomhet
- bedrifter
- bust
- men
- kjøpe
- Strijela
- Kjøpe
- by
- ring
- som heter
- Samtaler
- CAN
- hovedstad
- kapitaleffektivitet
- karbon
- Karbonforskyvning
- Kort
- hvilken
- Cargo
- Carolina
- gjennomført
- saken
- saker
- Kontanter
- kontantekvivalenter
- kontanthåndtering
- tilfeldig
- kategorier
- Kategori
- Celsius
- sentralisert
- konsernsjef
- Charlotte
- Sjekker
- City
- hevder
- hevdet
- klasser
- kode
- CoinCentral
- Collateral
- samle
- Collective
- samlere
- Kom
- kommer
- kommersiell
- kommersiell eiendom
- Felles
- kommunisere
- Selskaper
- Selskapet
- ferdigstillelse
- kompleksitet
- samsvar
- konsept
- konservativ
- Vurder
- betydelig
- betraktelig
- ansett
- konstruksjon
- konsulent
- innhold
- kontekst
- kontrakt
- kontrakter
- kontraktsmessige
- kontrast
- konvensjonell
- Bedriftens
- Kostnader
- kunne
- Par
- kupong
- Court
- opprettet
- troverdig
- kreditt
- kreditorer
- studiepoeng
- kriterier
- krypto
- kryptoselskaper
- kryptogretting
- kryptolån
- krypto-baserte
- cryptocurrency
- I dag
- varetekt
- Kunder
- Kutt
- skjæring
- DAI
- DAI Stablecoin
- daglig
- DAO
- DAOS
- Dash
- dato
- de
- desentralisert
- bestemme
- anses
- Defi
- DeFi-protokoller
- definerer
- delegater
- Demokratisering
- innskudd
- deponert
- avleiringer
- designet
- detalj
- bestemmes
- utviklere
- gJORDE
- forskjeller
- forskjellig
- digitalt
- Digital eiendel
- Digitale eiendeler
- digitale symboler
- aktsomhet
- direkte
- direkte
- utlegg
- skillet
- utpreget
- dykk
- do
- gjør
- dollar
- gjort
- ikke
- ned
- to
- varighet
- under
- hver enkelt
- tjene
- lett
- økonomi
- økosystem
- pedagogisk
- effektivitet
- innebygd
- dukket
- Emery
- fremvoksende markeder
- oppmuntre
- slutt
- nok
- egenkapital
- ekvivalenter
- feil
- etablert
- eiendom
- etc
- Eter (ETH)
- ethereum
- Selv
- alle
- alt
- nøyaktig
- eksempel
- eksempler
- utmerket
- eksepsjonell
- Utfører
- finnes
- utgifter
- dyrt
- Exploited
- utforske
- eksponentielt
- omfattende
- utvendig
- tilrettelagt
- familier
- langt
- gunstig
- FDIC
- avgifter
- Noen få
- Felt
- Figur
- filet
- fylt
- finansiere
- finansiell
- finansiering
- slutt
- Fin Kunst
- Firm
- Fix
- feil
- fokuserte
- fokuserer
- følge
- etter
- Til
- for alltid
- fremtidsrettet
- grunnleggere
- brøk
- fraksjonering
- RAMME
- Franklin
- frakt
- fra
- fullt
- fullt
- moro
- funksjon
- fond
- fondslederne
- midler
- framtid
- Genesis
- få
- få
- konsertøkonomi
- Gi
- Global
- Go
- Går
- skal
- Goldfinch
- god
- Regjeringen
- grip
- tilskudd
- større
- banebrytende
- Gruppe
- Gruppens
- Grow
- voksen
- Vekst
- veilede
- hackere
- Skjer
- skjer
- Ha
- å ha
- Hjerte
- hekk
- hedge Funds
- her.
- High-End
- hans
- historisk
- historie
- hit
- hold
- holdere
- holder
- Hole
- Hjemprodukt
- hus
- Hvordan
- Men
- http
- HTTPS
- menneskelig
- Hype
- Idle
- if
- umiddelbar
- uforanderlige
- Påvirkning
- implosjoner
- in
- Inc.
- inkludere
- Inntekt
- individer
- informasjon
- iboende
- Innovasjon
- inngang
- f.eks
- i stedet
- institusjoner
- forsikring
- integrering
- interesse
- interessert
- mellommenn
- intern
- Internet
- intervjuet
- inn
- etterforskning
- investere
- investering
- investeringsmuligheter
- Investeringer
- Investorer
- fakturaer
- utstedelse
- utstedelse
- IT
- DET ER
- selv
- hoppe
- bare
- bare én
- nøkler
- kunnskap
- KYC
- KYC / AML
- i det siste
- lansere
- overdådige
- leder
- Fører
- minst
- Led
- Legit
- legitim
- LÅNE
- långivere
- utlån
- i likhet med
- Sannsynlig
- Begrenset
- begrense
- Likviditet
- Liste
- oppføring
- leve
- lån
- Lån
- låst
- logikk
- Se
- ser
- å miste
- tapte
- lavere
- Luksus
- vedlikehold
- gjøre
- MakerDao
- GJØR AT
- Making
- administrer
- ledelse
- Ledere
- mansion
- håndbok
- mange
- Maple
- lønn finans
- marked
- Markedsleder
- markedsandel
- markedsverdi
- markedsplass
- Markets
- max bredde
- McKinsey
- me
- betyr
- midler
- Møt
- møter
- nevnt
- millioner
- millioner
- minimum
- feil
- feil
- modell
- penger
- måneder
- mer
- Boliglån
- mest
- mye
- må
- nesten
- nødvendig
- Trenger
- behov
- Ny
- neste
- NFT
- NFT-prosjektet
- Nei.
- nord
- nord carolina
- nese
- nøtteskall
- få
- innhentet
- of
- off
- tilby
- tilby
- forskyvninger
- ofte
- OHM
- Gammel
- olympus
- OlympusDAO
- on
- On-Chain
- Onchain
- ONE
- bare
- operasjonell
- Drift
- Muligheter
- alternativer
- or
- Annen
- vår
- ut
- utenfor
- enn
- egen
- eieren
- eierskap
- Papir
- papirer
- paritet
- spesielt
- parter
- Past
- Betale
- betaling
- Ansatte
- permanent
- tillatelsesløs
- person
- fysisk
- brikke
- plattform
- Plattformer
- plato
- Platon Data Intelligence
- PlatonData
- Spille
- fornøyd
- Plenty
- pm
- Point
- pokemon
- basseng
- pools
- mulig
- potensiell
- forutsi
- trekker
- pen
- forebygge
- prioritet
- privat
- Private nøkler
- prosess
- Prosesser
- Profil
- program
- prosjekt
- anslått
- prosjekter
- eiendom
- protokollen
- protokoller
- gi
- forutsatt
- leverandør
- gi
- innkjøp
- rent
- formål
- sette
- Sette
- Pynter
- Kanin
- radar
- rally
- område
- spenner
- priser
- rangeringer
- lesere
- ekte
- eiendomsmegling
- virkelige verden
- riket
- høsting
- fordring
- motta
- mottatt
- nylig
- redusere
- refererer
- reflektere
- Regulatorer
- regulatorer
- relativt
- Rental
- Rapportering
- representerer
- krever
- påkrevd
- behov
- Krav
- Resort
- de
- Risiko
- risikoer
- Risikabelt
- rolex
- rom
- Kjør
- rennende
- rwas
- s
- trygge
- salg
- samme
- Besparelser
- scenarier
- omfang
- Seksjon
- seksjoner
- sektorer
- sikre
- sikret
- sikkerhet
- synes
- tilsynelatende
- sett
- selger
- selgere
- vedlikehold
- sett
- bosetting
- Del
- shot
- bør
- side
- Enkelt
- ganske enkelt
- siden
- sitte
- Sittende
- liten
- Smart
- smart kontrakt
- Smarte kontrakter
- So
- solgt
- noen
- noe
- noen ganger
- noe
- Rom
- spesifikk
- detaljer
- stablecoin
- stå
- startet
- startere
- Strategi
- stresset
- betydelig
- slik
- bølge
- Ta
- målrettet
- skatt
- Teknologi
- fortelle
- Templeton
- ti
- titus
- vilkår
- enn
- Det
- De
- Fremtiden
- verden
- deres
- Dem
- seg
- deretter
- Disse
- de
- ting
- Tenk
- Tredje
- tredjeparter
- denne
- De
- tusener
- Gjennom
- SLIPS
- Tied
- ganger
- til
- token
- tokenization
- symbolisere
- symbolbaserte
- tokeniserte eiendeler
- Tokenisert eiendom
- tokenizing
- tokens
- tok
- topp
- Totalt
- total verdi låst
- omsettelig
- tradisjonelle
- tradisjonell økonomi
- overføre
- Åpenhet
- gjennomsiktig
- Treasuries
- treasury
- Trillion
- prøve
- TVL
- to
- typen
- typisk
- oss
- USAs regjering
- Amerikanske statskasser
- US Treasury
- underliggende
- writing
- enhet
- til
- us
- oss statskasser
- USDC
- bruke
- brukt
- Bruker
- bruker
- ved hjelp av
- verdi
- variasjon
- ulike
- Versus
- nesten
- frivillig
- Voyager
- W3
- Lommebøker
- var
- klokker
- Vei..
- we
- velstående
- Web3
- webp
- var
- Hva
- Hva er
- uansett
- om
- hvilken
- mens
- HVEM
- hvem som helst
- hele
- bred
- Bred rekkevidde
- vil
- med
- innenfor
- uten
- Arbeid
- arbeid
- verden
- Verdens eiendeler
- verdensomspennende
- verdt
- ville
- skriving
- år
- ennå
- Utbytte
- rentene
- du
- Din
- zephyrnet