September 2, 2021
Av Wayne Duggan
Opsjonshandel har et rykte blant mange nye investorer for å være høyrisiko, komplisert og farlig. Opsjonsmarkedet kan absolutt være alle disse tingene hvis du prøver kompliserte handelsstrategier uten å forstå hvordan de fungerer eller hvor mye risiko de innebærer. Men det er også mange enkle, konservative alternativhandelsstrategier som kan hjelpe tradere med å generere litt ekstra inntekt.
Alternativ Overskriving
En konservativ opsjonshandelsstrategi kalles opsjonsoverskriving. Opsjonsoverskriving er ganske enkelt å selge opsjonskontrakter som ser ut til å være overvurdert. En trader selger vanligvis disse opsjonskontraktene, samler inn premiene og håper deretter at kontraktene utløper verdiløse og at kjøperen ikke utøver dem.
Når en trader kjøper en kjøpsopsjonskontrakt, kjøper han retten til å kjøpe selgerens aksjer av underliggende aksjer til en bestemt pris (utløsningskursen) på en bestemt fremtidig dato (utløpsdatoen).
Hver opsjonskontrakt har en verdipremie, som er forskjellen mellom nåverdien av kontrakten og verdien som kontrakten ville ha dersom den ble utført på kjøpstidspunktet. Når utløpsdatoen nærmer seg, faller tidsverdipremien til den til slutt når null. Anropskjøperen trenger aksjekursen til den underliggende aksjen for å bevege seg dypere inn i pengene for å oppveie forfallet av kontraktens tidsverdi.
I mellomtiden forsøker opsjonselgeren å tjene på tidsverdinedgangen.
Slik fungerer det
Tenk deg at du er en langsiktig investor som har 200 aksjer i Apple (AAPL) på kontoen din. Hvis du selger 2 kjøpsopsjoner som utløper 15. september 2023, med en innløsningspris på 230 USD, vil du generere omtrent 1,332 XNUMX USD i inntekter fra det salget basert på gjeldende markedspriser.
Apples nylige aksjekurs på rundt 153 dollar antyder at den eneste måten disse kontraktene vil bli utført på er hvis Apple-aksjene øker med minst 50.3 % mellom nå og 15. september 2023.
Hvis Apples aksjekurs faller i løpet av de neste 24 månedene, utløper disse kontraktene verdiløse. Hvis aksjen holder seg flat, utløper kontraktene verdiløse. Hvis Apple får 10 %, 20 % eller til og med 50.3 % i løpet av de neste 2 årene, vil kontraktene utløpe verdiløse og selgeren vil få beholde $1,332 200 og holde på de XNUMX Apple-aksjene.
Selv om Apple-aksjene øker med 60 % i løpet av de neste 2 årene, får kjøpsopsjonselgeren selge de 200 aksjene til Apple til en premie på 50.3 % i forhold til dagens kurs. Selgeren ville bare gå glipp av de siste 9.7% av gevinstene. Imidlertid vil en gevinst på 50.3 % på 200 aksjer i Apple pluss $1,332 16,732 fra det første salget fortsatt gi en samlet fortjeneste på $XNUMX XNUMX.
Vær forsiktig
Den største risikoen for overskriving av alternativer er ikke å sette opp handelen slik du hadde tenkt. Hvis det er første gang du foretar en opsjonshandel, sørg for at du forstår alt om hvordan opsjonspriser fungerer, og dobbeltsjekk alle priser, handelsstørrelser, innløsningspriser og utløpsdatoer.
Til slutt, sørg for at du ikke selger kontrakter som representerer aksjer som overstiger din underliggende aksjebeholdning. Denne strategien er kjent som naken call writing, og den kan potensielt sette deg i en posisjon der du blir tvunget til å kjøpe den underliggende aksjen til markedspris på utløpsdatoen.
Aktiv handel med Lightspeed
Lightspeed gir profesjonelle handelsmenn alle verktøyene som kreves for å hjelpe dem med å lykkes med aksjehandel, og vi har utviklet og finpusset våre aktiv handelsplattform å tilby en optimal brukeropplevelse. Med de intuitive grensesnittoppsettene og institusjonelle kvalitetsskannere for aksjer og opsjoner, tar vi sikte på å hjelpe tradere med å nå sine mål, uansett hvilken strategi de har. Vi tilbyr også våre kunder noen av de laveste handelsavgift i bransjen.
For mer informasjon om a profesjonell handelsplattform med Lightspeed, vennligst ring oss på 1-888-577-3123, Be om en demo, eller til åpne en konto.
Lightspeed Financial Services Group LLC er ikke tilknyttet disse
tredjeparts markedskommentatorer/undervisere eller tjenesteleverandører. Data,
informasjon og materiale ("innhold") er gitt for informasjon og
kun pedagogiske formål. Dette innholdet verken er, eller skal tolkes som
et tilbud, oppfordring eller anbefaling om å kjøpe eller selge verdipapirer eller
kontrakter. Eventuelle investeringsbeslutninger tatt av brukeren gjennom bruk av slike
innholdet er utelukkende basert på brukerens uavhengige analyse som tar hensyn til
ta hensyn til dine økonomiske forhold, investeringsmål og risiko
toleranse. Lightspeed Financial Services Group LLC støtter ikke, tilbyr heller ikke
anbefale noen av tjenestene eller kommentarer levert av noen av markedet
kommentatorer/lærere eller tjenesteleverandører og all informasjon som brukes til å utføre
alle handelsstrategier er utelukkende basert på den uavhengige analysen av brukeren.
Du kan også være interessert i ...
- 9
- Logg inn
- Alle
- blant
- analyse
- eple
- rundt
- Biggest
- Bit
- kjøpe
- ring
- klienter
- nærmere
- Kommentar
- innhold
- kontrakt
- kontrakter
- Gjeldende
- dato
- datoer
- pedagogisk
- Øvelse
- erfaring
- finansiell
- finansielle tjenester
- Først
- første gang
- framtid
- Mål
- Gruppe
- hold
- Hvordan
- HTTPS
- Inntekt
- industri
- informasjon
- institusjonell
- investering
- investor
- Investorer
- IT
- lysets hastighet
- LLC
- Making
- marked
- penger
- måneder
- flytte
- tilby
- offset
- Alternativ
- alternativer
- Plenty
- Premium
- pris
- Profit
- Kjøp
- kvalitet
- Risiko
- salg
- Verdipapirer
- selger
- Tjenester
- innstilling
- Del
- Aksjer
- Enkelt
- lager
- aksjehandel
- Strategi
- suksess
- tid
- toleranse
- handel
- trader
- Traders
- trading
- trading Strategies
- us
- Brukere
- verdi
- Arbeid
- skriving
- år
- null