Przewodnik po Stablecoins: czym są, jak działają i jak ich używać

Dowiedz się wszystkiego o stablecoinach, w tym o ich pochodzeniu, o tym, jak działają, jak z nich korzystać i o popularnych stablecoinach, z których możesz zacząć korzystać już dziś.

Cechą charakterystyczną większości kryptowalut jest zmienność cen, która może ograniczyć atrakcyjność dużej części inwestorów. Te dramatyczne, często nieprzewidywalne wahania cen stanowią również przeszkodę w przyjęciu kryptowalut do głównego nurtu jako środka wymiany codziennych zakupów. Zarówno użytkownicy, jak i sprzedawcy są mniej skłonni do przeprowadzania transakcji biznesowych za pomocą kryptowalut, jeśli cena przedmiotu może się radykalnie zmienić już po jednym lub dwóch dniach.

Wprowadź stablecoiny, których wartości są powiązane lub „powiązane” z innym, bardziej stabilnym aktywem, takim jak dolary amerykańskie lub złoto. Stablecoins są zaprojektowane tak, aby utrzymać ten sztywny kurs cenowy bez względu na to, co dzieje się na rynku kryptowalut lub w szerszej gospodarce, przy użyciu różnych metod. To sprawia, że ​​stablecoiny są ulubioną bezpieczną przystanią wśród użytkowników kryptowalut, która chroni ich zasoby przed zmiennością rynku.

Obecnie istnieje około 200 globalnie dystrybuowanych stablecoinów. Niektóre z najpopularniejszych są emitowane bezpośrednio przez same giełdy, takie jak USD Coin (USDC), Pax Dollar (USDP), Binance Dollar (BUSD) i Gemini Dollar (GUSD).

Co to są monety stableco?

Stablecoins to rodzaj kryptowaluty zaprojektowanej w celu oferowania elastyczności aktywów cyfrowych przy stabilności cenowej waluty fiducjarnej. Ich wartość jest stała, zazwyczaj w stosunku 1:1 z dolarem amerykańskim. Oznacza to, że pojedyncza jednostka stablecoina jest zawsze warta dokładnie jednego dolara. Za każdym razem, gdy usztywnienie ceny jest zagrożone, organizacja wystawiająca musi podjąć działania, aby przywrócić ją do tej wartości 1.00 USD. Monety mogą utrzymać swoją wartość na wiele sposobów.

stablecoiny oparte na fiacie lub towarach

Pierwsza, najpopularniejsza metoda polega na tworzeniu kopii zapasowej każdego stabilnego coinu o równowartości w walucie fiducjarnej lub ekwiwalentach gotówki. Jest to znane jako stablecoin wspierany przez fiat. Oznacza to, że za każdą monetę stablecoin w obiegu równowartość 1 USD jest utrzymywana w rezerwie na rachunkach bankowych w USA należących do emitenta. Rezerwy te są rutynowo kontrolowane przez niezależne firmy księgowe, zwykle co miesiąc, a szczegóły dotyczące ich zasobów są publikowane w widocznym miejscu do publicznego wglądu.

Stabilne monety wspierane kryptowalutami

Inną podobną metodą utrzymywania stałej ceny stablecoina jest krypto-zabezpieczenie, w którym stablecoiny są wspierane rezerwami innych kryptowalut. Ponieważ jednak kryptowaluty są tak niestabilne w porównaniu do waluty fiducjarnej, stablecoiny oparte na kryptowalutach są zwykle nadmiernie zabezpieczane, aby pomóc w utrzymaniu stabilności w czasach zmienności rynku. Na przykład moneta stabilna Dai (DAI) wyemitowana przez MakerDAO jest zabezpieczona na poziomie 150%, co oznacza, że ​​każdy 1 DAI w obiegu jest zabezpieczony 1.5-krotnością jego ekwiwalentu w Ethereum (ETH) lub innych kryptowalutach.

Stabilne monety wspierane algorytmem

Trzecią i ostatnią metodą utrzymywania stabilności stablecoina jest użycie algorytmu lub inteligentnych kontraktów, które są automatycznie wykonywane w celu manipulowania krążącą podażą w zależności od warunków rynkowych. W czasach, gdy cena kryptowaluty wspieranej algorytmicznie spada, inteligentny kontrakt zmniejsza podaż w obiegu, aby zwiększyć jej niedobór, a tym samym jego wartość. Kiedy cena wspina się powyżej peg, inteligentny kontrakt zwiększa krążącą podaż, aby utrzymać stabilną cenę.

W przypadku stablecoinów zabezpieczonych fiat, posiadacz może w dowolnym momencie wymienić swoje stablecoiny na równoważną kwotę dolarów i na odwrót. Niektóre stablecoiny są wspierane przez inne towary, takie jak metale szlachetne, ropa, a nawet nieruchomości, chociaż wymiana tokenów 1:1 na te aktywa nie jest tak prosta, jeśli w ogóle jest dozwolona.

Do czego służą stablecoiny? Jaki jest cel stablecoinów?

Stablecoins są czymś w rodzaju pomostu między niestabilnymi kryptowalutami a wysoce stabilnymi aktywami w świecie rzeczywistym. Oferują użytkownikom większy stopień stabilności cen niż inne kryptowaluty. Wahania cen kryptowalut, takich jak na przykład Bitcoin lub Dogecoin, mogą utrudniać sprzedawcom dokładne wycenę ich przedmiotów. Jeśli istnieje szansa, że ​​5 dolarów w krypto, które klient zapłacił dziś za filiżankę kawy, jutro będzie warte tylko 4 dolary, jest to zła umowa dla sprzedawcy.

Może również przechylić się w drugą stronę, gdzie konsument dostaje krótki koniec oferty. Wszyscy pamiętamy niesławną historię osoba, która kupiła 2 duże pizze w 2010 roku za 10,000 XNUMX Bitcoinów (wyceniony na 690 mln USD po rekordowej cenie z listopada 2021 r.).

Handlowcy kryptowalut wykorzystują stablecoiny, aby zmniejszyć opłaty przy sprzedaży lub zakupie innych kryptowalut, ponieważ wiele giełd nie nakłada opłat za konwersję do lub z stablecoinów. Zamiast dokonywać transakcji w dolarach amerykańskich za każdym razem i płacić towarzyszące opłaty przy wypłacie, użytkownik krypto może kupić pewną ilość stablecoina, aby utrzymać się w murach giełdy. Pozwala to użytkownikowi na próbę zmierzenia czasu zakupów kryptowalut ze wzrostem rynku lub pokonanie spadku, nie tracąc w międzyczasie siły nabywczej.

Stablecoiny są szczególnie popularne w okresach niestabilności rynku, kiedy posiadacze starający się chronić swoje aktywa na rynku w dół, zamieniają swoje mniej stabilne kryptowaluty na coś bardziej przewidywalnego.

Jak korzystać ze stablecoinów

Podstawowe zastosowania Stablecoins odzwierciedlają większość kryptowalut: magazyn wartości i tani środek wymiany transgranicznej. Ale ich stabilna wartość otwiera pewne możliwości użytkowe, których większość innych kryptowalut nie może zaoferować.

Ponieważ ich wartość jest zwykle powiązana z aktywami rzeczywistymi, stablecoiny są powszechnie używane do działań generujących pasywny dochód, takich jak pożyczki kryptograficzne i obstawianie. Blokując stablecoiny w określonej sieci lub protokole, posiadacze mogą uzyskiwać oprocentowanie znacznie wyższe niż tradycyjne odsetki bankowe, wynoszące od 5-15% rocznie. Jednak stawki te podlegają wahaniom, a postawione aktywa nie są objęte ubezpieczeniem FDIC.

BitPay daje sprzedawcom możliwość akceptuj stablecoiny. Oznacza to, że konsumenci na całym świecie mogą używać i wydawać stablecoiny prosto ze swojego portfela.

Dodatkowo możesz wydawać stablecoiny u sprzedawców na całym świecie za pomocą Karta BitPay. Zatwierdzenie zajmuje mniej niż 10 minut, a gdy skończysz, będziesz mógł bezproblemowo wydawać swoje Gemini USD (GUSD), USD Coin (USDC), Binance USD (BUSD), Dai (DAI) i więcej tak łatwo, jak gotówka wszędzie tam, gdzie akceptowana jest karta Mastercard.

---

Pobierz aplikację BitPay

---

Jak kupować stablecoiny

Ponieważ tak wiele z nich jest emitowanych bezpośrednio przez same giełdy, stablecoiny są powszechnie dostępne w sprzedaży. Aby zacząć kupować stablecoiny, najpierw wybierz godną zaufania giełdę, a następnie załóż konto, wybierz wybrany portfel i kwotę, którą chcesz kupić.

Możesz również kupuj stablecoiny bezpiecznie i łatwo z BitPay. Pobierz aplikację  następnie dotknij „Kup krypto” i wybierz kwotę stablecoina, którą chcesz kupić. Potwierdź metodę płatności, dla której BitPay oferuje elastyczne opcje, w tym kartę debetową, kartę kredytową lub Apple Pay. Pozostaje tylko przejrzeć spersonalizowane oferty cenowe przygotowane specjalnie dla Ciebie w ramach partnerstwa BitPay z Simplex i Wyre. Kupując stablecoiny za pomocą BitPay, możesz mieć pewność, że zawsze otrzymasz najlepsze możliwe ceny bez ukrytych opłat lub narzutów.

Jakie są najpopularniejsze stablecoiny? Ile jest stablecoinów?

Obecnie jest około 200 stablecoinów. Niektóre z najpopularniejszych przykładów to:

Tether (USDT) Jest uważany za pierwszego na świecie stablecoina i ma najwyższą kapitalizację rynkową ze wszystkich swoich konkurentów, osiągając w czerwcu 72.5 r. nieco poniżej 2022 miliarda dolarów. Przełamanie jego pegu w maju 2022 r. jest uważane za przełomowy moment w historii stablecoinów.

Moneta USD (USDC) to stablecoin reprezentujący tokenizowane dolary amerykańskie na blockchainie Ethereum (ETH). Jest zarządzany przez konsorcjum o nazwie Centrum utworzone przez Circle i Coinbase. Circle to firma zajmująca się płatnościami peer-to-peer, której sponsorami są Goldman Sachs, a Coinbase to jedna z najbardziej znanych giełd kryptowalut.

Dolar Binance (BUSD) to stablecoin wspierany przez dolara amerykańskiego wyemitowany na blockchainie Ethereum (ETH). Został stworzony dzięki partnerstwu pomiędzy Binance, największą na świecie giełdą kryptowalut, a Paxos, wiodącym dostawcą infrastruktury kryptograficznej. Jest to jeden z pierwszych monet stablecoin regulowanych przez rząd, które zostały zatwierdzone przez Departament Usług Finansowych Stanu Nowy Jork (NYDFS).

Dai (DAI) to kryptowaluta na blockchainie Ethereum (ETH) regulowana i utrzymywana przez MakerDAO, zdecentralizowaną organizację autonomiczną lub DAO. Dai jest uważany za jeden z najwcześniejszych przykładów zdecentralizowanych finansów (DeFi), które zyskały popularność

Dolar Pax (USDP) był wcześniej znany jako Paxos Standard (PAX). Jest to stablecoin na blockchainie Ethereum (ETH) z wartością powiązaną z dolarem amerykańskim. Jest to natywna kryptowaluta Paxos, instytucji finansowej regulowanej przez NYDFS.

Gemini Dollar (GUSD) stablecoin ERC-20 zbudowany na blockchainie Ethereum (ETH). Jego wartość jest sztywna w stosunku 1:1 do dolara amerykańskiego i jest poparta rezerwami na rachunkach bankowych ubezpieczonych przez FDIC. Został stworzony przez giełdę kryptowalut Gemini, która reklamuje go jako pierwszy regulowany stablecoin. Wraz z USDP i BUSD, GUSD jest jednym z trzech istniejących stablecoinów regulowanych przez rząd.