Pivotul episodic / Decalajul câștigurilor de putere / Decalajul de cumpărare explicat

Comercianții cunosc aceste evenimente sub câteva nume diferite. Poate ai auzit de Stockbee și lui Qullamaggie Pivot episodic? Sau ai văzut @traderstewie consultați jocurile sale Power Earnings Gap (PEG). Dacă nu, atunci Gil Morales și Dr. Chris Kacher Numiți-le pur și simplu „Buyable Gap Ups”.

Alte nume care sunt aruncate sunt „deviația după câștiguri” și „decalajele de impuls”. Indiferent de a cui echipă faceți parte sau cum preferați să o numiți, toate sunt reprezentative pentru o strategie de tranzacționare puternică. Și în această postare, vă vom învăța cum să le recunoașteți pe toate, cu învățarea fiecărui guru despre cum să intrați, să gestionați și să părăsiți comerțul.

Pentru toate scopurile, vom folosi diferitele nume în mod interschimbabil pe parcursul postării.

Pivotul episodic

Ce nume grozav, eh? Pradeep Bonde (alias Stockbee) ia cu siguranță acasă coroana creativității în găsirea celui mai bun nume pentru această strategie. Bonde este un profesor prolific, care își împărtășește înțelepciunea cu privire la această strategie și o mână de altele pe site-ul său, stockbee.biz.

2010 ai lui blog subiectul a fost reînviat recent de popularitatea unuia dintre primii săi elevi, Kristjan Kullamägi. Kullamägi, cunoscut și sub numele de Qullamaggie, este un comerciant suedez care a început cu doar câteva mii de dolari (după câteva explozii) pe care i-a economisit în timp ce lucra ca agent de securitate peste noapte. De atunci, el a transformat acest lucru în aproximativ 100 de milioane de dolari în aproximativ un deceniu.

Faima recentă a lui Qullamaggie a venit după o pierdere accidentală de 1.5 milioane de dolari într-o singură zi pe $KODK anul trecut, în timp ce live streaming pe Twitch și o apariție pe Discutați cu Comercianții podcast. Ambele merită urmărite.

Împreună, acești doi bărbați predau următoarele criterii pentru Pivotul Episodic.

Criterii de pivot episodic

După cum sugerează și numele, există un fel de episod sau eveniment care trebuie să aibă loc pentru ca pivotul să se formeze. A pivot este un punct de inflexiune important în istoria unui stoc. Mulți folosesc puncte pivot în graficele lor, variind de la maxime, închideri, minime și chiar marcatori de volum din ziua anterioară.

Semnificația pivotului episodic este că generează o cantitate masivă de cerere bazată pe un fel de catalizator, crescând astfel șansele ca acesta să continue impulsul ascendent pentru o perioadă de timp.

Catalizatori tipici pentru pivotul episodic:

Iată câțiva catalizatori potențiali de luat în considerare pentru pivotii episodici:

• Câștigurile bat
• Știri FDA
• Mențiune media
• Upgrade de analist
• Schimbarea CEO
• Produs nou
• Comunicare PR
• Pompă Twitter
• Tweet-uri Trump
• Numere de vânzări
• Îmbunătățirea sectorului/industriei

Deși aceasta nu este o listă exhaustivă, puteți vedea că orice număr de catalizatori poate aprinde un pivot episodic. Trucul este să găsești tipul de pivoți care ar putea „deriva” mai sus în următoarele zile, săptămâni sau luni. Știrea sau evenimentul trebuie să fie foarte valoros pentru companie.

Fundamente și tehnici de căutat:

Potrivit Qullamaggie și Bonde, decalajul trebuie să fie considerabil: 8-10% sau mai mult. Nu numai asta, dar volumul trebuie să fie un multiplu al volumului mediu zilnic, cum ar fi 2x, 3x, 4x sau mai mult. De asemenea, acest volum trebuie să vină mai devreme (gândiți-vă înainte de comercializare sau în primele 30 de minute). Cu alte cuvinte, ar trebui să vedeți cererea în bandă, în mod tangibil.

Până în acest punct, intrările pot fi adesea făcute în post- sau înainte de piață, în funcție de cerere și de capacitatea de a gestiona riscul. Vom acoperi strategiile de intrare într-un moment.

Alți factori de luat în considerare sunt cât de bine raportul câștigurilor este comparat cu rezultatele anterioare. A fost o explozie surpriză? De asemenea, ce făcea stocul care a dus la decalaj? S-a consolidat într-un gama constructivă, sau s-a terminat-extins pentru început? Sentimentul social ar putea fi, de asemenea, un factor. Există servicii grozave disponibile, cum ar fi Daily Investors Business, care poate oferi o privire mai aprofundată asupra fundamentelor și perspectivelor.

Potrivit Stockbee, acțiunile mai mici pot avea mișcări mai mari (IPO-uri etc.). Deci, luați în considerare dimensiunea floatului și dobânda scurtă a stocului la momentul decalajului.

Luați în considerare toate acestea atunci când faceți backtesting pentru a înțelege de ce instituțiile vor dori să acumuleze acțiuni în stoc.

Cum să introduceți pivoții episodici

Când un stoc are un impuls anormal, poate fi dificil să prindeți trenul înainte de a părăsi gara. Dacă nu doriți să vă aruncați în stoc după orele de program sau înainte de comercializare, ați putea căuta să intrați la deschidere. Să vedem cum ai putea face asta.

Dacă ați urmărit o acțiune pentru câștiguri, s-ar putea să-l aveți de urmărit pentru impuls după ce anunțul este făcut la sfârșitul zilei sau în pre-piață.

Mărind un joc cu câștiguri, putem vedea cum ar putea arăta aceasta pentru a găsi un punct de intrare logic.

APPS a fost un stoc cu preț mai mic în 2019, care a câștigat foarte bine cota de piață. După prăbușirea Covid, a trecut într-o perioadă de consolidare destul de lungă. Cu toate acestea, în iunie, a raportat câștiguri excelente și a înregistrat un decalaj de peste 9%.

Observați cum stocul s-a închis în intervalul superior al zilei. Acesta este ceea ce vrei cu adevărat să vezi pe măsură ce puterea continuă să se dezvolte. De asemenea, rețineți că semnătura de volum a fost mai mare decât orice zi anterioară din istoria stocurilor, un alt semn bun.

În cursul zilei, acum putem apela la strategia intervalului de deschidere.

Intrarea în intervalul de deschidere

Am numerotat lumânările de 1 minut, astfel încât să puteți vedea maximul a ceea ce ar fi prima lumânare de 5 minute. Stocul se consolidează aici de la deschidere și apoi izbucnește. Acum aveți o intrare cu risc scăzut la cel mai scăzut nivel al zilei.

În mod vizibil, acțiunile s-au retras a doua zi, dar nu ar fi declanșat niciodată un ordin stop loss. Ca leagăn, aceasta ar fi fost o mișcare stelară:

APPS a intrat într-o derivă după venituri de proporții masive. De fapt, a introdus un alt decalaj al câștigurilor de putere în trimestrul următor. Pe măsură ce veniturile companiei s-au extins, la fel și evaluarea acesteia, până la peste 100 USD.

O mișcare nebunească, APPS a trecut cu mult peste 1000% în 2020 și 2021, în mai puțin de un an. În mod clar, există ceva în aceste Pivote Episodice, Decalaje de câștiguri de putere și Decalaje de cumpărare.

Introducerea în Power Earnings Gap (PEG) la o consolidare

Nu toată lumea este tăiată pentru cerințele de intrare în ritm rapid de cumpărare a unui decalaj în ziua câștigurilor. Dacă acesta ești tu, atunci @traderstewiestrategia lui de a aștepta prima bază constructivă poate fi o mai bună.

Lui TraderStewie îi place să caute steaguri, pene, Sau modele de contracție a volatilității după ce s-a format PEG. Folosind APPS, să vedem cum ar fi putut arăta.

Prima oportunitate pentru un steag a avut loc în a 2-a zi după Power Earnings Gap. Observați că stocul ține cont de minimele anterioare înăuntrul lumânării. Dacă mărim graficul de 30 de minute, putem vedea un steag frumos formându-se.

Sperăm că puteți vedea că APPS retestează mijlocul celei mai mari lumânări de 30 de minute de pe diagramă. Acesta este un eveniment foarte frecvent pentru a retesta aprovizionarea într-o lumânare semnificativă. Această lumânare corespundea cu Deschidere interval Breakout în ziua PEG.

Dacă ați ratat acea intrare, intrarea ar putea fi făcută aici pe breakout wedge cu riscul definit la nivelurile minime wedge.

De asemenea, de remarcat, scăderile panei corespundeau cu Bulevardul VWAP pentru ziua de pauză inițială, un pivot foarte fiabil care merită studiat.

Intrări mai mari de consolidare a intervalului de timp pentru decalajul câștigurilor din putere

Consolidări mai mari pot avea loc și după ce un stoc a decolat dintr-un Power Earnings Gap. La doar câteva săptămâni după PEG, APPS a pus două frumoase Modele de contracție a volatilității.

Strategia dvs. tipică de consolidare, cum ar fi steaguri, fanioane, cupe cu mânere, poate fi utilizată pentru aceste intrări. Din nou, ideea este că stocul intră acum într-o fază de creștere, cu decalajul inițial al câștigurilor de putere / Pivotul episodic în spate.

Folosirea decalajului de cumpărare în cursul zilei scăzut ca risc

Ce se întâmplă dacă un decalaj de cumpărare se estompează în cursul zilei sau nu ne oferă niciodată o erupție a intervalului de deschidere sau un model de semnalizare pentru intrare? Din fericire, există și o strategie pentru asta.

De multe ori, un stoc va retesta nivelurile de aprovizionare de la nivelul minim intraday al zilei interzise. Gil Morales învață că, dacă o acțiune retestă decalajul, acordați-i o scădere de 3-4% ca o modalitate de a gestiona riscul, cumpărând retragerea la minim.

Exemplu de BGU

Ca un bun exemplu, Restoration Hardware (RH) are obiceiul de a face acest lucru pentru câștiguri. Pe 13 iunie 2019, vedem că RH a avut o tendință descendentă, dar s-a lansat cu o surpriză de câștig de 27%. Cu toate acestea, după cum puteți vedea din graficul intraday, nu a întrerupt niciodată intervalul de deschidere. De fapt, a dispărut pentru restul zilei. În ciuda acestui fapt, au apărut vești că Buffett a investit masiv în acțiuni și RH nu a umplut niciodată golul de pe graficul zilnic.

Observați cum, dacă ați folosi strategia de evaziune a intervalului de deschidere Qullamaggie, probabil ați fi evitat orice oprire. Acest stoc nu a întrerupt niciodată intervalul de deschidere. Cu toate acestea, acțiunile cu capital mai mare sunt adesea obișnuite să se retragă astfel. În acest scop, merită să le păstrați pe lista dvs. de urmărire pentru un model de fund aproape de minimul intrazi.

Acum, să vedem ce s-a întâmplat în zilele următoare:

Odată ce partea de jos este setată pe Decalajul Cumpărabil, acum aveți o zonă din care să riscați. Regula de „porozitate” de 3-4% a lui Morales ar fi fost suficientă pentru a vă menține în stoc dacă intrați la recuperarea minimului intraday. Iată un alt exemplu de Facebook după câștiguri:

Pe măsură ce acțiunile s-au retras la diferența de cumpărare intrazilnică în creștere, a menținut acel nivel ca suport. Observați, de asemenea, că stocul iese dintr-o structură de bază solidă în lunile precedente.

Gestionarea și ieșirea din comerț

Majoritatea educatorilor care predau aceste strategii recomandă oprirea finală a utilizării mediilor mobile. Acest lucru depinde într-adevăr dacă doriți sau nu să păstrați stocul pentru o perioadă mai lungă de timp. În general, mediile mobile 10, 20 și 50 sunt cele mai populare medii pentru gestionarea poziției.

În mod similar, comerciantul legendar, Bill O'Neil, era cunoscut pentru că folosea graficele săptămânale asupra acțiunilor despre care credea că ar putea face mișcări semnificative. Până în acel moment, ați putea folosi media mobilă pe 10 săptămâni pentru a vă menține în stoc mai mult timp.

În plus, educatori precum O'Neil și Qullamaggie recomandă luarea unor profituri, cum ar fi 1/3 până la 1/2 la 20% sau 3-5 zile în trend ascendent. Există o mulțime de reguli de management pe care le puteți folosi și cel mai bine este să testați ceea ce funcționează.

Să mergem în ordinea inversă a exemplelor de mai sus și să vedem cum s-ar fi putut juca acest lucru pentru fiecare strategie de management după Pivotul Episodic / Decalajul de câștiguri de putere / Decalajul de cumpărare.

Gestionarea unei tranzacții folosind media mobilă 10

Utilizarea 10 sau 20ma ca oprire este recomandarea lui Qullamaggie. Cu toate acestea, acest lucru poate fi dificil dacă 10ma este în apropiere. Închideți când atinge 10ma sau închideți sub ea? Lui Morales îi place să folosească o „încălcare” a mediei mobile pe care o definește ca o a doua închidere sub media mobilă, precum și sub prima lumânare care a încălcat media mobilă. În acest fel, dacă stocul scade sub și apoi recuperează media mobilă, veți fi în continuare pe această poziție.

Oricum doriți să utilizați această strategie, merită să testați în sim.

Observați cum Facebook rulează MA la prima retragere, dar nu se închide niciodată mai jos. Apoi obținem o altă alergare care se retrage dramatic și rupe 10ma.

S-ar fi putut folosi și regula Secolului Livermore aici, deoarece FB a lovit rezistența la nivelul de 300 USD. Morales predică acest lucru ca un nivel popular de sprijin psihologic și de rezistență. Dacă ați fi luat jumătate la marca secolului și ați fi urmat jumătate la 10ma, s-ar putea să vă fi crescut câștigurile.

Gestionarea unei tranzacții folosind media mobilă 20

Să ne uităm la gestionarea exemplului nostru de RH prezentat mai sus folosind media mobilă 20. Observați cum, dacă pur și simplu ați avut un trailing stop, ați fi declanșat o vânzare, deoarece a testat 20sma. Cu toate acestea, folosind „regula de încălcare” a lui Morales, ai avea un câștig mai mare de aproximativ 63%.

Desigur, nu toți pivoții episodici se vor „deriva” atât de bine. Catalizatorul pentru câștiguri și previziuni ar trebui să fie excepțional de bun. Dar, după cum puteți vedea, o tendință puternică ar trebui să aibă în vedere media mobilă 20 și, în unele cazuri, acest lucru vă poate extinde câștigurile pe acțiuni în loc să luați profituri la prima pauză de 10 mA.

Management pe termen mai lung folosind media mobilă de 10 săptămâni

După cum am menționat mai sus, lui Bill O'Neil îi plăcea să tranzacționeze pe graficele săptămânale pentru a reduce zgomotul graficelor zilnice. Pentru strategia sa de management, lui Bill îi plăcea să folosească media mobilă de 10 săptămâni pentru a adăuga pozițiile sale pentru schimbări pe termen mai lung.

Să folosim APPS ca exemplu și să vedem ce ar fi putut aduce acest lucru pentru noi.

Bill obișnuia să-și adauge poziția la primele retrageri la media de 50 de săptămâni. Adesea, acesta este folosit de instituții ca punct de cumpărare. Dacă aveți o viziune pe termen mai lung pentru o companie, o puteți folosi pentru a urma, așa cum sugerează Qullamaggie, sau așteptați o „încălcare” care de fapt se închide sub prima lumânare care încalcă media mobilă.

Dacă așteptați încălcarea, stocul nu v-ar fi oprit până la nivelul de 78 USD, un câștig mult mai mare.

De asemenea, s-ar putea să rețineți că acțiunile se apropiau și de pragul de 100 de dolari Livermore, o zonă logică pentru a obține câștiguri.

Cum să practicați această strategie

Ca toate strategiile, este nevoie de timp pentru a studia nuanțele subtile ale modului în care funcționează. Qullamaggie sugerează cel puțin 2 ani. În acest scop, vă sugerăm să începeți din simulator sau dintr-un motor de backtesting pentru a găsi cele mai mari lacune câștigătoare pe o amploare de timp.

Odată ce ați identificat 100 sau 1000 de exemple din aceste exemple, alegeți ceea ce le-a făcut să funcționeze. Cum au schimbat câștigurile sau știrile lor caracterul acțiunilor? Care a fost dimensiunea flotorului? Cât de mare era volumul?

De asemenea, cercetați datele intraday folosind simulatorul/reluarea noastră și găsiți cea mai bună modalitate de a introduce vizual stocul.

Odată ce aveți suficiente dintre aceste exemple, vă veți crește drastic încrederea în tranzacționarea lor.

Iată la umpleri bune!

Sursa: https://tradingsim.com/blog/episodic-pivot-power-earnings-gap-buyable-gap-up-explained/