NFT-uri fracționate - face ca jetoanele nefungibile să fie accesibile

NFT-uri reformează spațiul cripto într-un mod cu adevărat fără precedent și au ajuns să se stabilească ferm în ecosistem. Acest lucru se datorează faptului că jetoanele nefungibile sunt capabile să transmită infrastructuri complexe de conservare a valorii și reproiectează în mod eficient conceptul de unicitate și deficit în cadrul activelor digitale.

Prin urmare, nu ar trebui să fie surprinzător faptul că NFT-urile s-au bucurat de un asemenea impuls parabolic pe piețe și au declanșat niveluri atât de ridicate ale interesului la mulți investitori, instituții și cripto-VC.

În plus, nebunia recentă la care am fost martorii înconjoară NFT-uri ar fi putut fi într-adevăr alimentat de faptul că NFT-urile dă putere investitorilor, deținătorilor de active și artiștilor digitali cu un nou format de proprietate activată de blockchain. De fapt, aceste active digitale unice oferă proprietarilor dovada autenticității în legătură cu aproape orice se poate gândi.

Fie că este vorba de artă digitală, muzică, proprietăți imobiliare sau chiar metale prețioase, NFT-urile permit oricui să imortalizeze un activ pe blockchain prin sistemul său de registru distribuit. Mai mult, abilitatea de a stoca în lanț obiecte de valoare ca jetoane nefungibile se dovedește deosebit de benefică pentru artiști și colecționari, deoarece creează un mediu nou, fără permisiuni, dezintermediat pentru ca aceștia să-și schimbe și să-și schimbe piesele de artă.

Deși este adevărat că NFT-urile generează o nouă piață, captivând imaginația multora și permițând mai multor artiști și creatori să-și realizeze potențialul, jetoanele nefungibile rămân totuși un mediu destul de exclusivist, de nișă și oarecum închis.

Unicitatea și deficitul lor au fost principalul punct de interes și punctul lor de vânzare, dar, în ciuda succesului lor incredibil, există o lipsă generală de lichiditate pe piața de token-uri nefungibile. Acest lucru se datorează faptului că piața NFT limitează accesul la publicul mai larg, care include investitorii de retail și micii colecționari, deoarece majoritatea operelor de artă NFT de ultimă generație sunt prea scumpe și, sincer, interzise pentru majoritatea investitorilor din spațiu.

Astfel, pentru a asigura mai multă lichiditate și pentru a oferi investitorilor posibilitatea de a câștiga mai multă expunere la NFT, mulți artiști, creatori și emitenți de NFT încep să experimenteze cu un nou model de nonfungibilitate, Fractionalised NFT. Până în acest moment, majoritatea aplicațiilor și cazurilor de utilizare pentru NFT-uri au fost aproape legate de domeniul artei digitale, al obiectelor de colecție și al jocurilor. Dar, ce se întâmplă dacă NFT-urile fracționate ar putea fi soluția finală pentru democratizarea investițiilor nu numai în spațiul activelor digitale, ci și în întregul sistem financiar?

Introducere în NFT

Un NFT este un tip de token criptografic care reprezintă un activ unic, nefungibil și constituie o versiune tokenizată a unui activ digital sau real. NFT-urile funcționează ca dovezi verificabile de autenticitate și proprietate într-o rețea blockchain. În plus, ele nu sunt interschimbabile între ele și introduc o nouă propunere de deficit în lumea activelor digitale.

Termenul „fungibilitate” se referă la proprietatea unui activ ale cărui unități individuale sunt practic identice și interschimbabile între ele. De exemplu, pentru a acționa ca mijloc de schimb, toate monedele fiat sunt fungibile, ceea ce înseamnă că fiecare unitate individuală trebuie să fie interschimbabilă cu orice altă unitate individuală echivalentă. O bancnotă de 1 USD este interschimbabilă cu orice altă bancnotă autentică de 1 USD.

NFT-urile pot fi utilizate de aplicații descentralizate (dApps) pentru a permite crearea și deținerea de obiecte și obiecte digitale unice de colecție. În timp ce un NFT poate fi tranzacționat în mod deschis pe piețe precum Opensea or NFT-uri Binance, este important de menționat că valoarea conținută în acesta este și va fi întotdeauna unică pentru activul în sine.

Au fost create diverse cadre pentru a facilita emitere de NFT, cel mai proeminent fiind standardul de jetoane ERC-721 pentru emiterea de jetoane nefungibile pe cei bogati în lichidități Ethereum blockchain. Un standard mai recent și îmbunătățit este ERC-1155, care permite unui singur contract să conțină atât jetoane fungibile, cât și nefungibile.

Majoritatea NFT-urilor sunt asociate cu jetoane ERC-721 și sunt urmărite pe blockchain pentru a oferi dovada proprietății. Contracte inteligente stocați structurile de date exclusive care diferențiază NFT de toate celelalte jetoane, făcându-l în esență unic.

Atunci când un NFT este schimbat între proprietari, acesta poate fi urmărit până la adresa inițială a contractului inteligent pe care a fost bătut, permițând cumpărătorilor și vânzătorilor să verifice autenticitatea NFT și să prevină frauda și falsificarea. Introducerea acestor standarde de token NFT permite un nivel mai ridicat de interoperabilitate între rețele, artiști și investitori și permite transferul fără probleme a acestor active digitale unice de la o aplicație la alta.

Cu toate acestea, există unele dezavantaje în adoptarea pe scară largă a NFT. Acest lucru se datorează faptului că aceste jetoane ERC-721 nu sunt interschimbabile cu alte ERC-721, ceea ce face procesul de tranzacționare mai complex și piețele mai puțin lichide. Mai mult, din cauza barierei mari de intrare, majoritatea investitorilor nu au fondurile necesare pentru a participa pe piața NFT-urilor rare.

Aceste constrângeri au împiedicat cu siguranță NFT-urile să obțină expunerea și lichiditatea necesare pentru a se dezvolta într-un ecosistem eficient și durabil de active digitale și au împiedicat creșterea potențială a pieței sale în ansamblu. Un nou model NFT, Fractionalised NFT, ar putea fi într-adevăr soluția pentru unele dintre aceste limitări.

Despre NFT-urile fracționate

Fracționarea NFT reprezintă un nou concept în spațiul activelor digitale și, datorită propunerii sale inovatoare, este cel mai probabil să revoluționeze arhitectura de bază a jetoanelor nefungibile, precum și să deschidă potențial noi orizonturi în lumea investițiilor.

Când un NFT trece prin procesul său de fracționare, este mai întâi blocat într-un contract inteligent. Contractul inteligent împarte apoi ERC-721 NFT în mai multe fracții sub formă de jetoane ERC-20, fiecare fracțiune reprezentând proprietatea parțială a NFT.

Acționarii vor deține o fracțiune din NFT, în esență un procent din activul inițial ERC-721, egal cu valoarea jetoanelor lor ERC-20 împărțită la numărul total de ERC-20 bătute atunci când NFT a fost inițial blocat în contractul inteligent. . Fracțiile sunt de obicei scoase la vânzare la un preț fix pentru o anumită perioadă de timp sau până când se epuizează complet.

NFT-urile fracționate sunt deosebit de atractive, deoarece oferă o varietate de beneficii interesante emitenților și deținătorilor lor. De exemplu, imaginați-vă un scenariu în care am putea fracționaliza să spunem „Mona Lisa” universal recunoscută de Leonardo da Vinci (du-ți Italia!). Să presupunem acum că pictura, desigur, neprețuită a fost evaluată la 1 miliard de dolari și a fost reprezentată în lanț ca un activ ERC-721. Având în vedere prețul incredibil de mare al piesei de artă, doar un număr mic de investitori și-ar putea permite să liciteze pentru aceasta.

Dacă, totuși, un contract inteligent ar fracționaliza Mona Lisa NFT în mai multe fracții, fiecare fracțiune ar reprezenta atunci jetoane ERC-20 fungibile. Acest lucru, la rândul său, ar permite fiecărui proprietar de fracțiuni să-și folosească jetoanele ERC-20 pentru a cumpăra, vinde sau licita cota lor din NFT.

Stimulente de fracționare NFT

Printre numeroasele beneficii care vin cu fracționarea NFT, există mai multe motive pentru care un proprietar NFT ar putea dori să-și fracționeze activul. De fapt, există trei beneficii majore ale fracționalizării NFT, acestea fiind:

• Descoperirea prețurilor
• Lichiditatea activelor
• Democratizarea investițiilor

Descoperirea prețurilor

Mecanismele de descoperire a prețurilor determină cât ar trebui să coste un anumit NFT. Pentru a face acest lucru, valoarea unui NFT este în general stabilită prin utilizarea a trei metrici diferite: Vânzări trecute, Licitație și Fracționare.

Vânzări anterioare mecanismul utilizează date istorice pentru a genera o estimare a prețului pentru NFT și este utilizat de obicei pe piața liberă, unde există multe alte produse similare, interschimbabile, de vânzare. Aplicarea acestei metode pentru a estima prețul NFT nu este neapărat cea mai eficientă, deoarece, de cele mai multe ori, nu există destule date istorice despre activ pentru a formula o evaluare corectă.

Licitaţie mecanismul dezvăluie disponibilitatea oamenilor de a plăti pentru un anumit activ NFT și este utilizat pentru a evalua o estimare aproximativă a prețului. Mecanismul de licitație preia valoare de la ofertantul care este dispus să plătească cel mai mare preț pentru activ, iar acesta constituie, de obicei, un proces de evaluare excelent, precum și o modalitate excelentă de a realiza o estimare pentru NFT, deoarece colectorii dețin propriile evaluări diferite. .

După cum sa menționat anterior, Fracționare mecanismul implică luarea unui NFT, blocarea acestuia într-un contract inteligent care apoi îl împarte în mai multe fracțiuni de jetoane ERC-20 fungibile, făcând aceste jetoane tranzacționabile în mod deschis pe piață. Acest proces produce o estimare a prețului pentru fiecare token ERC-20, care permite apoi o evaluare generală a ERC-721 NFT subiacent în sine.

Mai multă lichiditate a activelor

NFT-urile se disting în mod inerent prin faptul că posedă caracteristici unice, unice. Nefungibilitatea și deficitul lor au fost întotdeauna principalul obiectiv, precum și cel mai important punct de vânzare. Cu toate acestea, una dintre cele mai presante probleme atunci când vine vorba de NFT-uri și tranzacționarea NFT este piața, în general nelichidă, care le încapsulează. De fapt, lipsa de lichiditate în spațiu rămâne un punct de îngrijorare în rândul artiștilor, creatorilor și investitorilor NFT, deoarece este clar că piața NFT limitează accesul la selecția sa de NFT-uri rare și mai valoroase.

Într-adevăr, cu unele NFT-uri care costă milioane de dolari, nu este surprinzător că doar câțiva investitori la nivel global își pot permite să-și pună ofertele pentru ele și să pună mâna pe unele dintre cele mai bune NFT-uri de acolo.

Acest lucru provoacă în mod natural lipsa de lichiditate a activelor datorită faptului că doar câțiva investitori sunt dispuși să cumpere aceste NFT. Fracționarea NFT, totuși, a fost creată și concepută pentru a aborda și rezolva lipsa de lichiditate care există pe piețele secundare.

Atunci când un NFT este fracționat, jetoanele ERC-20 care reprezintă fiecare fracțiune NFT ar putea fi tranzacționate pe burse descentralizate și centralizate, crescând astfel lichiditatea activelor NFT în sine. În loc ca un artist să aștepte săptămâni pentru a vinde opera lor de artă NFT, numeroși investitori pot cumpăra fracții NFT imediat la un preț redus, ceea ce abordează în mod eficient unele probleme de lipsă de lichiditate NFT.

Democratizarea investițiilor

De cele mai multe ori, prețurile de pe piețele NFT împiedică investitorii și colecționarii mai mici să participe la licitațiile NFT, lăsând doar câțiva investitori capabili să cumpere cele mai scumpe piese NFT. Împărțirea unui NFT de ultimă generație și scump în mai multe fracții reduce bariera de intrare și costurile de deținere și, în esență, permite mai multor investitori să câștige expunere pe piața NFT-urilor prestigioase. În plus, este important de reținut că, dacă prețul întregului ERC-721 NFT crește, la fel va crește și prețul fracțiunilor individuale de jetoane ERC-20.

În general, datorită designului lor, NFT-urile fracționate pot crește în esență lichiditatea pieței NFT prin fragmentarea activului de bază NFT în mai multe componente lichide native și, de asemenea, pot deschide mai multe oportunități de investiții pentru colectorii mai mici, democratizând accesul la NFT exclusiv anterior. mediu inconjurator.

Fracții DeFi-NFT

Fracțiile NFT au o varietate de aplicații diferite atât în ​​lumea reală, cât și în sfera activelor digitale. Într-adevăr, aducerea descoperirii prețurilor, lichidității și democratizării în mediul NFT deschide câteva oportunități interesante în spațiu, în special în Finanțe descentralizate (DeFi).

Acest lucru se datorează faptului că NFT-urile fracționate ar putea fi valorificate în investiții imobiliare, artă digitală, realitate augmentată (AR), jocuri, sporturi fantastice și multe altele. În ceea ce privește NFT-urile fracționate în afacerile imobiliare, proiecte precum LABS Group, de exemplu, au început deja să experimenteze conceptul de fracționalizare NFT în investițiile imobiliare transfrontaliere.

De fapt, proiectul permite participanților să investească în mai multe proprietăți din întreaga lume prin intermediul Ethereum-ului pe care îl dețin Metamask portofel. Atunci când utilizatorii decid să investească în proprietăți prin intermediul Grupului LABS, proiectul îi va redirecționa automat către selecția lor de NFT fracționalizate imobiliare care pot fi apoi achiziționate și mizate pe platformă pentru a câștiga recompense.

În sfera jocurilor, există câteva grupuri care deschid noua tendință de fracționare NFT, primul fiind Niftex. Niftex este un startup bazat pe blockchain care lucrează la propriul NFT sharding tehnologie, prin care NFT-urile sunt, în esență, fracționate în „shards” care pot fi achiziționate într-un format asemănător IPO.

De acolo, se creează o piață lichidă pentru fragmentele NFT folosind uniswap protocol, permițând investitorilor și deținătorilor să cumpere și să vândă cioburi așa cum ar face-o cu orice alt activ cripto. Ideea de bază cu Niftex este de a crește lichiditatea NFT prin sharding și, în esență, de a permite deținătorilor să acumuleze suficiente fragmente pentru a avea acces la NFT original. Niftex a asistat la câteva victorii majore timpurii cu axie infinit comunitate în care Axies ultra-rare, activele NFT ale platformei de jocuri, deținute de membrii comunității, au fost fracționalizate și vândute prin intermediul platformei Niftex.

Un alt proiect interesant care caută să demareze tendința NFT fracționată este Fractional. Fracțional este un protocol descentralizat care le permite proprietarilor de NFT să bată proprietatea fracțională tokenizată a NFT-urilor lor ca ERC-20, fiecare fracțiune acționând ca guvernanță asupra activului ERC-721 subiacent.

Scopul protocolului Fracțional este de a facilita procesul de cumpărare și deținere a unui anumit procent din NFT. În esență, mecanismul Fracțional permite utilizatorilor care au fost anterior scoși la prețuri din NFT-uri de înaltă calitate de către artiști renumiți, cum ar fi Beeple și ai lui NFT „de zi cu zi”. de exemplu, pentru a cumpăra o bucată din opera lor de artă. În plus, acest lucru îi permite deținătorului NFT să vadă o anumită lichiditate pentru activul lor care apare aproape imediat, spre deosebire de a trebui să aștepte săptămâni sau chiar luni până la apariția unui cumpărător.

În plus, din cauza avantajelor de guvernare inerente fracțiunilor de token ERC-20, deținătorii de fracțiuni au, de asemenea, capacitatea de a vota prețul de rezervă al întregului activ NFT. Acest preț de rezervă este prețul în ETH necesar pentru a fi licitat de o terță parte care este dispusă să cumpere NFT prin licitație. La finalizarea licitației, toți deținătorii de fracții vor putea să-și încaseze fracțiile pentru ETH.

NFT fracționate în DeFi

Unele protocoale DeFi, cum ar fi Aave și Compus permite utilizatorilor să împrumute capital prin gajarea activelor lor cripto ca garanție. Fondurile împrumutate provin de la creditori care își depun activele în protocolul DeFi în schimbul unei forme de recompensă, în principal mizați recompense. În mod obișnuit, garanția gajată de către debitori este sub forma unor criptomonede populare precum Ethereum sau USDT. În prezent, domeniul colateralizării DeFi intră treptat în spațiul NFT, cu câteva proiecte noi și interesante care oferă împrumuturi garantate pe NFT-uri și NFT-uri fracționate.

Poate unul dintre cele mai relevante proiecte de garantare DeFi-NFT este NFTfi, un protocol descentralizat care permite utilizatorilor să-și ofere activele NFT ca garanție pentru a împrumuta capital sau a oferi împrumuturi altor utilizatori pe NFT-urile lor. Protocolul NFTfi experimentează în prezent propunerea de împrumuturi centrate pe DeFi, de asemenea, bazate pe NFT-uri fracționate, prin care utilizatorii își pot gaja fracțiunile ERC-20 ale unui activ ERC-721 NFT ca garanție pentru a împrumuta cripto-uri precum ETH sau USDT.

Charged Particles este un protocol descentralizat care restructura în mod fundamental ecosistemul DeFi-NFT, permițând utilizatorilor să-și împacheteze activele NFT native cu jetoane purtătoare de dobândă. Charged Particles le permite deținătorilor de NFT să-și depună ERC-721 sau fracțiile NFT tokenizate în dApp-ul său, care apoi împachetează NFT cu jetoane purtătoare de interes prin integrarea sa cu protocolul DeFi Aave. Aceasta constituie o reprezentare adevărată a cererii în creștere pentru NFT-uri în sfera DeFi și este, de asemenea, un simbol al infrastructurii hibride partajate care se dezvoltă între DeFi și NFT.

NFT-uri fracționate pentru lichiditate pre-IDO

În această etapă, ar trebui să fie clar că fracționalizarea NFT prezintă un număr mare de beneficii pentru deținători, emitenți, artiști și investitori. Cu toate acestea, unul dintre cele mai interesante cazuri de utilizare pentru NFT-urile fracționate este probabil capacitatea lor de a oferi lichiditate pre-Initial DEX Offering sau pre-IDO pentru proiectele lansate în spațiul DeFi.

Printre puținele proiecte care doresc să deschidă pionierul mediului de lichiditate DeFi-NFT pre-IDO se numără Genesis Shards, un protocol descentralizat care include jetoane pre-IDO ilichide în NFT. Propunerea de valoare a NFT-urilor fracționate pe piața de jetoane pre-lansare este de fapt destul de relevantă, deoarece permite jetoanelor pre-IDO ale unui proiect să obțină o anumită formă de descoperire a prețurilor și expunere economică chiar înainte ca IDO să fie deținut.

De obicei, singurul mod în care investitorii pot accesa jetoanele pre-IDO este prin tranzacții și tranzacții over-the-counter (OTC), cu toate acestea, aceste tranzacții sunt de obicei destul de nesigure, vin cu unele riscuri inerente și necesită o cantitate substanțială de capital inițial.

Pe de altă parte, NFT-urile fracționate pot fi valorificate pentru a crea o piață lichidă înainte de lansare prin împachetarea jetoanelor pre-IDO în fracții NFT formate din jetoane ERC-20 tranzacționabile. Acest lucru permite proiectelor precum Genesis Shards să aducă în mod eficient descoperirea prețurilor, lichiditatea și democratizarea token-urilor pre-IDO prin intermediul NFT-urilor fracționalizate.

Aceste fracții NFT pre-IDO pot fi fie tranzacționate pe piețele NFT, cum ar fi OpenSea, de exemplu, fie pot fi păstrate până când proiectul își deține IDO, după care deținătorii de NFT își pot schimba NFT-urile cu tokenurile IDO ale proiectului.

Prin urmare, este clar că funcționalitățile NFT-urilor fracționate se întind dincolo de domeniul artei digitale și al jocurilor de noroc, deoarece acestea ajung încet, dar sigur, să fuzioneze cu ecosistemul DeFi într-un mod care nu era încă văzut în cripto. De fapt, datorită proiectelor precum LABS Group, Niftex, Axie Infinity, NFTfi, Charged Particles și Genesis Shards, fracționalizarea NFT devine progresiv o propunere consolidată în spațiu și își poate dezvolta, extinde și realiza cazurile de utilizare în o modă pur descentralizată, fără permisiune și dezintermediată.

În Concluzie

NFT-urile au ajuns să se stabilească ferm în spațiul activelor digitale și alimentează un ecosistem atrăgător de diverse utilități artistice, orientate spre jocuri și cross-over DeFi. NFT-urile se disting în mod inerent prin faptul că posedă caracteristici unice, unice. Nefungibilitatea și deficitul lor au fost întotdeauna principalul obiectiv, precum și cel mai important punct de vânzare. Cu toate acestea, una dintre cele mai presante probleme atunci când vine vorba de NFT-uri și tranzacționarea NFT este piața, în general nelichidă, care le încapsulează.

NFT-urile fracționate, pe de altă parte, permit artiștilor și investitorilor să obțină acces la o lichiditate mai mare, deoarece NFT este împărțit în mai multe fracțiuni de jetoane ERC-20 care pot fi vândute sau redistribuite în alte protocoale DeFi. Prin fracționarea unui NFT, deținătorul de active se poate bucura de o varietate de beneficii atractive, care includ descoperirea prețului NFT, mai multă lichiditate a activelor și democratizarea investițiilor.

Într-adevăr, aducerea descoperirii prețurilor, lichidității și democratizării în mediul NFT deschide câteva oportunități interesante în spațiu, în special în Finanțarea Descentralizată (DeFi). Există cu siguranță un caz de utilizare pentru NFT-urile fracționate în lumea artei digitale, a realității augmentate, a jocurilor, a sporturilor fantastice și, cel mai important, a lichidității pre-IDO.

Cu referire la această ultimă notă, NFT-urile fracționate pot fi valorificate pentru a crea o piață pre-IDO bogată în lichidități, în care NFT-urile pot deveni, în esență, opțiuni DeFi, precum și vehiculele financiare necesare pentru a rezolva endemismul de ilichiditate în mediul pre-lansare.

În timp ce dezvoltarea ecosistemului NFT este încă destul de tânără, cea a NFT-urilor fracționate este poate chiar mai tânără, dar, în timp util, fracționarea NFT este cel mai probabil destinată să perturbe nu numai lumea artelor plastice și a jocurilor de noroc, ci, potențial, chiar și pe cea descentralizată. Finanțe și investiții în ansamblu.

Sursa: https://www.coinbureau.com/defi/fractionalised-nfts/