Ravi de la MAS face apel la Fintechs să rezolve două probleme fundamentale

Cele două provocări ale serviciilor financiare în care fintech-ul poate juca un rol transformator pozitiv sunt plata și decontarea transfrontalieră, precum și datele ESG de înaltă calitate și de încredere, a declarat Ravi Menon, director general la Autoritatea Monetară din Singapore (MAS), în timpul unei conferințe. discurs la Sibos 2022 ieri.

El a numit aceste probleme fundamentale care trebuie abordate înainte de a putea fi realizate progrese mai ample.

Prima provocare – Plată și decontare transfrontalieră

Ravi a propus trei moduri posibile de a rezolva provocarea plăților transfrontaliere:

1. Conectați sisteme de plată mai rapide

Singapore a început să-și conecteze sistemul de plăți PayNow, începând cu PromptPay din Thailanda, cu o legătură bilaterală lansată anul trecut, iar acum completează legăturile cu Interfața unificată de plată din India și DuitNow din Malaezia.

Cu toate acestea, MAS a constatat că astfel de legături bilaterale sunt consumatoare de timp și sunt costisitoare de implementat. De exemplu, trei țări ar necesita trei legături bilaterale, dar 20 de țări ar necesita 190 de legături bilaterale.

Pentru a remedia acest lucru, este necesară o soluție multilaterală care să conecteze eficient sistemele de plată mai rapide ale țărilor.

În prezent, Centrul din Singapore al BIS Innovation Hub dezvoltă o platformă centrală pentru legăturile multilaterale care să fie construite pe infrastructura de plăți mai rapidă existentă a țărilor, numită drept Proiect Nexus.

Prin Project Nexus, tranzacțiile pot fi compensate în 60 de secunde, 24/7, cu costuri mai mici la mai puțin de 3% din valoarea transferului. Utilizatorii vor avea acces mai larg, deoarece modelul include bănci, precum și instituții financiare nebancare. cu o mai mare transparență și securitate.

Ravi a spus că țările ASEAN au o viziune comună a unei rețele multilaterale de legături de plată până în 2025 și Project Nexus poate fi un factor cheie pentru acest lucru.

Cu toate acestea, Ravi admite că conectarea sistemelor de plată mai rapide rezolvă problema plăților transfrontaliere, dar nu și a decontărilor, deoarece procesul de decontare pentru astfel de plăți are loc numai secvenţial.

Aici intervine a doua soluție: o platformă comună multi-CBDC.

2. Construirea unei platforme comune multi-CBDC

CBDC-urile angro, care sunt pasive directe ale băncilor centrale, sunt potrivite pentru a fi utilizate pe tehnologia registrului contabil distribuit pentru a sprijini decontarea simultană sau schimbul a două active legate în timp real.

BIS Innovation Hub desfășoară diferite experimente cu platforme multi-CBDC în centrele sale din Elveția, Hong Kong și Singapore.

• Proiectul Jura Centrul Elvețian analizează transferul direct al CBDC-urilor angro în euro și franci elvețieni între băncile comerciale franceze și elvețiene pe o singură platformă de registru distribuit, operată de o terță parte.
• Proiectul mBridge Centrul din Hong Kong explorează capacități de plată transfrontalieră multi-valută construite pe tehnologia registrului contabil distribuit, prin care mai multe bănci centrale își pot emite propriile CBDC și le pot distribui participanților.
• Proiectul Dunbar în Singapore Center este o colaborare între MAS, Reserve Bank of Australia, Bank Negara Malaysia și South African Reserve Bank.

3. Extindeți rețelele de plată bazate pe blockchain din sectorul privat

Monedele stabile susținute în mod securizat sau depozitele bancare tokenizate emise de jucători din sectorul privat pot fi, de asemenea, utilizate pentru a permite plăți și decontare transfrontaliere mai ieftine și mai rapide.

Spre deosebire de criptomonedele private, ale căror prețuri fluctuează puternic, aceste monede digitale sunt potrivite ca instrumente de plată pe registre distribuite, deoarece combină avantajele tokenizării cu fiabilitatea monedelor fiduciare.

Aceste inițiative de plată și decontare transfrontalieră conduse de sectorul privat încep să se extindă:

• Monedele stabile susținute în siguranță, cum ar fi USD Coin și Pax Dollar emise de jucătorii fintech Circle și, respectiv, Paxos, și-au extins rețelele și parteneriatele cu firmele financiare tradiționale. Ei au realizat decontare aproape în timp real 24/7 și costuri mai mici.
• Visa are integrate monede stabile populare în serviciile sale de plată, permițând utilizatorilor să efectueze plăți internaționale în USD Coin.
• Partior – un joint venture comercial între JP Morgan, DBS și Temasek – a reușit să reducă timpul de decontare de la zile la doar minute pentru schimburile de dolari singaporezi și dolari americani, utilizând o platformă de compensare și decontare transfrontalieră multi-valută bazată pe blockchain.

A doua provocare: date ESG de înaltă calitate și de încredere

Ravi a afirmat că datele ESG bune sunt esențiale pentru agenda privind schimbările climatice, deoarece facilitează gestionarea eficientă a riscurilor legate de climă, permit o raportare solidă privind sustenabilitatea și ajută la catalizarea fluxurilor de finanțare ecologică și de tranziție.

Cu toate acestea, există un decalaj semnificativ între nevoile de date ESG și datele ESG disponibile.

Este nevoie de date bune privind amprenta de carbon a firmelor, tendințele istorice ale emisiilor de carbon și respectarea obiectivelor de tranziție ale acestora. În plus, sunt esențiale și datele privind riscurile legate de climă la care sunt vulnerabile activele lor fizice.

Dar procesul de achiziție a datelor ESG este adesea manual, obositor și costisitor. Verificarea datelor ESG este într-un stadiu incipient și acest lucru are un impact asupra credibilității raportării.

Pentru a stimula creșterea ecosistemului fintech verde, MAS a lansat un ESG Impact Hub care oferă o localitate fizică pentru a facilita descoperirea, scalarea și implementarea soluțiilor tehnologice care sprijină nevoile ESG ale sectorului financiar, în special în ceea ce privește datele.

În plus, pentru a valorifica tehnologia verde pentru a construi un peisaj credibil de date ESG, MAS a lansat un efort de colaborare cu industria financiară numit Proiect Greenprint.

Proiectul Greenprint urmărește să construiască utilități digitale care să eficientizeze colectarea, accesul și utilizarea datelor privind clima și sustenabilitatea.

Faza inițială a Proiectului Greenprint se concentrează pe patru utilități digitale:

• Portal de divulgare ESG intitulat ESGenome
• Registrul ESG intitulat ESGpedia
• Data Orchestrator care va fi lansat anul viitor
• Piața digitală va fi lansată și anul viitor

Ravi a spus că Project Greenprint și ESG Impact Hub nu sunt proiecte MAS, sau chiar proiecte din Singapore.

Sunt platforme deschise, de colaborare, pentru instituțiile financiare și jucătorii fintech din întreaga lume pentru a se conecta la, colabora și co-crea soluții inovatoare pentru a promova agenda de sustenabilitate.

Scopul MAS este de a promova un ecosistem fintech ESG vibrant, care se întinde pe toate țările.