Arta de a lua o poziție de tranzacționare - Un ghid complet despre cum să intrați, să gestionați și să părăsiți o poziție futures

Acest articol despre poziția de tranzacționare futures este opinia Optimus Futures.

„Spune-mi și voi uita; Arată-mi și îmi pot aminti; Implica Eu și eu vom A intelege.” Confucius (cca 450 î.Hr.)

Acest articol este despre arta de a lua o poziție de tranzacționare. Instrucțiunile de aici sunt limitate în ceea ce privește capacitatea de a te „implica” în proces, așa cum spune citatul Confucius mai sus. Cel mai bun lucru pe care îl poate face este să te îndrume prin proces. Asta e doar unu mod de abordare a luării unei poziții. Un mod în care ar putea funcționa pentru anumiți comercianți.

Sperăm că va fi informativ, acoperind toate bazele. În cele din urmă, puteți lua ceea ce învățați aici și îl puteți adapta la propria abordare de tranzacționare. La urma urmei, tranzacționarea de succes înseamnă găsirea unei abordări care vine de la or rezonează cu tu; și unul care se potrivește, de asemenea, cu cunoștințele, capacitățile și resursele dvs. de capital.

Poziția de tranzacționare la termen: ianuarie, Dow Jones Futures (YM)

Partea 1: Originea comerțului și procesul de gândire

VERIFICAȚI FORMAȚIA

Pe 26 ianuarie,  vezi un potențial dublu sus formându-se cu o uşoară divergenţă în indicele de rezistență relativă (RSI).

Ar trebui să luați tranzacția doar pe baza acestor semnale fundamentale? Poate, dar nu vă place să vă bazați doar pe tehnici. Deci, faci un pic mai mult de cercetare. Înainte de a intra în asta, să ne uităm la ultimele două bare, ieri și astăzi.

Prima săgeată arată o lumânare puternică respingerea spre sus și presiunea de cumpărare urmată de a doji semnalând potențiala indecizie sau ezitare.

Ar putea exista suficient impuls pentru a trece prin rezistență? Eventual. Dar având în vedere că volatilitatea pe termen scurt este determinată de știri, să aruncăm o privire la imaginea de ansamblu. Să începem cu aspectele tehnice.

VERIFICAȚI SENTIMENTUL GLOBAL AL ​​PIEȚEI

Iată ce ați putea folosi pentru a evalua „tehnic” piața generală:

1. Bănci regionale (KRE): arată sentiment cu privire la băncile locale, forța vitală a economiei locale.
2. Semiconductori (SMH): industria producatorului de chipsuri este un indicator important important in virtutea faptului ca programul sau de productie este cu cel puțin un an înainte. Dacă semiconductorii cresc producția, aceasta se datorează faptului că industria se așteaptă la un an optimist în vânzări; opusul reflectă sentimentul de urs.
3. Indicele de transport Dow Jones (IYT): reprezintă transportul de mărfuri în toată țara. Dacă afacerea merge bine, veți vedea această industrie accelerându-și motoarele.
4. Biotehnologie (IBB): reprezintă speculații cu risc ridicat. Nu există speculații cu risc ridicat atunci când investitorii sunt pesimiști.
5. Retail (XRT): reprezintă cheltuieli discreționare, care au tendința de a crește atunci când investitorii simt că au bani în plus de cheltuit.

De ce Retailul (XRT) este în creștere în timp ce semiconductorii (SMH), transportul (IYT), băncile regionale (KRE) și orice altceva se scufundă?

Indică acest lucru posibilitatea ca investitorii să se devanseze – ca în "exuberanta irationala"? Acesta este un indicator puternic, dar nu este suficient.

VERIFICAȚI SENTIMENTUL GLOBAL AL ​​ȘTIRILOR

VERIFICAȚI DIVERGENȚE ÎNTRE WALL STREET ȘI STRADA PRINCIPALA

Piața s-a redresat, totuși bănuiești că economia financiară ar putea trece înaintea economiei „reale”.

Gândiți-vă: producția conduce economia; creditul sau finanțarea nu stimulează producția. Până în prezent, Main Street doare din cauza pandemiei, totuși Wall Street se adună. Ce este în neregulă cu această imagine?

Iată o altă analogie pentru cei care o primesc încă: dacă cheltuielile cu cardul de credit depășesc venitul, atunci nu ești sănătos din punct de vedere financiar.

Deci, ce se întâmplă cu Main Street?

• ray Dalio pare destul de urcarea.
• 20% din toți chiriașii americani sunt în urmă cu o medie de patru luni la chirie.
• Lanțurile de aprovizionare sunt încă zdrobite, ceea ce înseamnă că bunurile de larg consum pot ajunge să crească vertiginos – ursitoare pentru oamenii obișnuiți ca tine și mine.
• Vestea mare a apărut că BCE își dublează eforturile de a controla riscurile de credit cauzate de pandemie. Gândindu-ne la propria noastră situație, cât de întinse sunt corporațiile noastre având în vedere efectele pandemiei?
• Rezerva Federală cumpără Fannie Mae se leagă– în valoare de 700 de miliarde de dolari – pentru a menține ratele ipotecare scăzute (acum negative), deoarece mulți oameni aleg să nu cumpere case de știri, în ciuda „redresării economice”.
• dolarul pierde teren față de alte valute internaționale, cum ar fi yuanul chinezesc.

ESTE CHIAR ATÂT DE RĂU IMAGINEA ECONOMICĂ?

Înțelegeți că 20% din toți dolarii existenți au fost creați în 2020. Verificați masa monetară M1 pe lângă faptul că faceți cercetări suplimentare pentru a verifica această pretenție de aproximativ 20% din toți dolari. Este exact.

Asta nu arată bine. Să vedem cum merge dolarul în toate acestea.

Fara gluma. Investitorii aruncă cu adevărat dolarul. Dar, bineînțeles, se datorează faptului că Fed adoptă o strategie de „medie” de 2%, menținând ratele aproape de zero, posibil până în 2023 – o poziție „pro-inflaționistă”, ceea ce face ca randamentele obligațiunilor și ratele de economii să fie nedorite. Economiile americane pun bani pe piețe; investitorii internaționali merg pur și simplu în altă parte.

Deci, cu Dow și alți indici în creștere, cum arată imaginea șomajului (Main Street)?

În decembrie, 10.7 milioane de oameni rămân șomeri. Acest lucru a fost cauzat de Marea Blocare. Dar s-a terminat? Nu chiar. Avem mai multe tulpini noi de COVID.

Care este probabilitatea ca mai multe blocări să aibă loc din cauza noilor tulpini de COVID-19? Deci, verificați acest site.

Cu toată această incertitudine, unde are loc redresarea economică? Poate că nu vedeți că se va întâmpla prea curând. Acest dublu top ar putea duce la o altă corecție sau la o piață ursară? Este imposibil de prezis. Dar pe baza șanselor derivate din cercetarea și părtinirea dvs., decideți că este timpul să treceți scurt, iar această formație de vârf dublu oferă oportunitatea perfectă.

IA O DECIZIE

La o scară mai mare, se pare că poate exista și o Rotunjirea vârfului care include pe termen scurt Dublu sus.

Să spunem asta din nou: pe termen scurt vedem dublu fund; pe termen mai lung, un vârf potențial rotunjit.

Multe piețele de urs sunt precedate de un Top rotunjit. Nu suntem încă acolo, dar puteți vedea unul formându-se în următoarele câteva săptămâni.

Următoarele zile s-ar putea vedea o scădere progresivă pe termen scurt, așa că te-ai hotărât să-l schimbi.

Partea 2: Înființarea comerțului

Acum, cum configurați o poziție de tranzacționare? Să ne întoarcem la formația inițială de vârf dublu.

Vârful formației: [1] este primul vârf, iar [2], al doilea vârf.

Partea de jos a formațiunii: [3] este suport.

Să ne amintim – cum schimbăm un top dublu?

1. Calculați distanța dintre partea de sus și de jos a întregii formațiuni.
2. Calculați 70% – 100% din acea distanță. Voi alege 90%.
3. Scădeți rezultatul din nivelul prețului din partea de jos a formației

Care este marja de eroare pentru această tranzacție?

Folosind resursele pentru calcularea statisticilor de succes și eșec (fiecare comerciant ar trebui să aibă o astfel de resursă), rata de rentabilitate este de 25%; scăderea medie este de aproximativ 15%; rata de retragere este de 64%, iar procentul de atingere a unui preț țintă este de 64%.

Acestea sunt șansele istorice cu care aveți de-a face. Chiar dacă istoria nu se repetă întotdeauna, aceste șanse par suficient de favorabile pentru tranzacționare.

OBIECTIV COMERCIAL

Obiectivele dvs. de tranzacționare sunt:

1. Pentru a căuta profit pe termen scurt din potențiala fluctuație în jos; și
2. Dacă reușiți să mențineți o poziție pentru a profita de o mișcare mai mare în jos.

Puncte de intrare și de ieșire pe termen scurt:

• Intrare: Plasați un ordin de oprire a vânzării la 30455 două puncte sub partea de jos a formațiunii) pentru un singur contract
• Stop Loss: plasați un ordin stop de cumpărare la 31190 (două puncte deasupra vârfului formației)
• Take Profit: plasați un ordin de cumpărare limită la 29799

Rezultatul este +656 puncte:

Puncte de intrare și ieșire pe termen lung:

• Intrare: Plasați un ordin de oprire a vânzării la 30455 două puncte sub partea de jos a formațiunii) pentru un singur contract
• Stop Loss: plasați un ordin stop de cumpărare la 31190 (două puncte deasupra vârfului formației)
• Take Profit: Gestionați opririle și mutați țintele după cum urmează.

Iată unde trebuie să gestionați tranzacția și iată ce ați decis să faceți.

Există un risc substanțial de pierdere în tranzacțiile futures. Performanța trecută nu indică rezultatele viitoare. Toate exemplele sunt doar cu titlu ilustrativ. Comerț pe propriul risc.

Partea 3: Gestionarea comerțului

Să presupunem că sunteți de urs și vă așteptați ca piața să scadă la adâncimi și mai mari. Aceasta este părtinirea ta fundamentală. Cu toate acestea, doriți să vă păstrați fereastra de tranzacționare mai aproape de termenul scurt. Ca o notă secundară, dacă doriți să faceți o tranzacție scurtă pe termen mult mai lung, puteți oricând să cumpărați o opțiune pusă pentru a minimiza riscul la costul primei, mai degrabă decât să treceți pe piață cu o poziție directă.

Deci, având în vedere intervalul de timp pe termen scurt, decideți să vă uitați la elementele tehnice, în special retragerile Fibonacci, pentru a vedea unde nivelurile de suport ale pieței pot converge cu retragerea de 38.2% sau 50%.

Ținta mai mare pare mai ușor de atins. Dar având în vedere că YM s-a adunat puternic astăzi, cum vă puteți gestiona riscul ar trebui ca părtinirea dvs. pe termen scurt să fie greșită?

O modalitate practică de a face acest lucru ar fi să urmați o oprire la câteva bifări deasupra sesiunilor succesive de jos.

Este nevoie de mult efort pentru a împinge prețurile înapoi peste maximul unei sesiuni în scădere sau sub nivelul minim al unei sesiuni în avans. Ambele ar constitui o erupție care semnalează o inversare potențială. Deci, trailing stops la capătul opus al direcției dvs. poate fi o modalitate practică de a implementa o strategie de trailing stop. Nu este o modalitate sigură care garantează succesul, dar este probabil cea mai inteligentă modalitate de a face acest lucru dacă trebuie să-ți urmărești poziția pe viitor. Există și alte modalități de a configura a strategie stop-loss. Această strategie este doar una dintre ele. Cel mai important, faceți ceea ce se potrivește cu propria abordare de tranzacționare sau preferințe de risc.

În ceea ce privește strategia de stop-loss de mai sus, aceasta răspunde la întrebarea „Ce niveluri de preț trebuie să fie depășite pentru a muta stopul?” Nivelul prețului care este spart este o erupție în direcția opusă. Acum, dacă această inversare eșuează, puteți oricând să reintroduceți poziția inițială.

Declinare a răspunderii privind stop-loss: plasarea ordinelor contingente de către dumneavoastră sau un broker sau un consilier comercial, cum ar fi un ordin „stop-loss” sau „stop-limit”, nu vă va limita neapărat pierderile la sumele dorite, deoarece condițiile de piață pot fac imposibilă executarea unor astfel de ordine.

Partea 4: Ieșiri de tranzacționare

Răspunsul la orice ieșire comercială ar trebui să fie următorul: contextul a fost creat pentru un profit sau pierdere, iar tranzacția a rezultat în oricare dintre ele. Dacă sunteți un comerciant zilnic, există chiar și abordări mai specifice de ieșire din tranzacționare de luat în considerare, în funcție de scurtarea intervalului de timp.

După cum puteți vedea, ultima lumânare din poziția futures de mai sus este încă activă. Acolo se află piața astăzi, la momentul scrierii. Ori va eșua, ori va reuși. Dar nu contează, deoarece șansele de tranzacționare sunt rezonabile și justificabile.

Dacă acesta ar fi un scenariu real de tranzacționare, poate că nu ați fi riscat mai mult de, să zicem, 2% din capitalul dvs. pe această tranzacție. Managementul riscului este o parte importantă a strategiei dvs. de tranzacționare. E doar una dintre cele 14 abilități și atribute pe care o atingem într-un alt articol pe care vă recomandăm să o citiți. Deocamdată, presupun că aveți unul, deoarece se extinde dincolo de scopul acestui articol.

Arta de a lua o poziție de tranzacționare depinde de personalitatea dvs. de tranzacționare

Tot ce s-a menționat mai sus este doar o modalitate de a aborda piețele. Ar trebui să-l urmeze toată lumea? Probabil că nu, deoarece diferiți comercianți ar putea să nu fie de acord cu întreaga metodologie. Nu toată lumea va fi de acord cu abordarea tehnică sau cu abordarea fundamentală la scară largă. Unii comercianți cred că tehnicile sunt mai importante decât elementele fundamentale, în timp ce unii fundamentaliști ar putea crede că tehnicile sunt prea nesigure. Pentru fiecare a lui sau ei.

Cel mai important, scopul principal al acestui articol este să vă ghideze printr-un proces potențial de tranzacționare. Simțiți-vă liber să alegeți oricare dintre sfaturile oferite sau să utilizați abordarea ca îndrumare pentru a vă construi propria abordare analitică și de tranzacționare. Comerțul este o artă, mai mult decât o știință. Așa că continuați să creați și să repetați. În timp, vei evolua propriul tău mod de a tranzacționa cu succes.

Disclaimer: Există un risc substanțial de pierdere în tranzacționarea futures. Performanța trecută nu indică rezultatele viitoare.

Aceste link-uri sunt furnizate doar pentru comoditate și doar în scop informativ; ele nu constituie o susținere sau o aprobare din partea Optimus Futures, LLC pentru niciunul dintre produsele, serviciile sau opiniile corporației sau organizației sau persoanei fizice. Optimus Futures, LLC nu poartă nicio responsabilitate pentru acuratețea, legalitatea sau conținutul site-ului extern sau pentru cel al link-urilor ulterioare.

Sursa: https://optimusfutures.com/tradeblog/archives/futures-trading-positions-guide/%20