Yuexiu REIT propune să achiziționeze Landmark Building Yuexiu Financial Tower din districtul central din Guangzhou Zhu Jiang New Town CBD

HONG KONG, 15 noiembrie 2021 - (ACN Newswire) - Yuexiu Real Estate Investment Trust („Yuexiu REIT”, împreună cu Yuexiu REIT Asset Management Limited, este denumit „Fondul”, codul de acțiuni HKEX: 00405) a anunțat pe 24 octombrie 2021 că și-a propus să achiziționeze, de la Yuexiu Property Company Limited („Yuexiu Property”, codul stoc HKEX: 00123), Yuexiu Financial Tower, situat în cartierul central al districtului central de afaceri Guangzhou Tianhe District („CBD”), Zhu Jiang New Town (“ZJNT”). Circulara a fost publicată pe site-ul web al Bursei de Valori din Hong Kong și trimisă astăzi deținătorilor de unități.

Repere ale tranzacției:
— La 24 octombrie 2021, Yuexiu REIT a anunțat că și-a propus să achiziționeze Yuexiu Financial Tower de la Yuexiu Property (cod de acțiuni HKEX: 00123) la o sumă de aproximativ 7,800 13 de milioane RMB. Circulara este expediată pe 2021 noiembrie XNUMX.

— Se propune finanțarea contravalorii achiziției prin trei moduri: (i) aproximativ 992 milioane HKD vor fi plătiți din resurse interne; (ii) aproximativ 3,919 milioane HKD vor fi plătite din veniturile nete din emisiunea de drepturi; (iii) până la 4,600 XNUMX milioane HKD vor fi plătite din sumele trase în cadrul Noii Facilități Bancare.

— Planul de emisiune de drepturi: să se ridice veniturile nete de aproximativ 3,919 37 milioane HKD (încasările nete care urmează să fie strânse după cheltuieli) pe baza a 100 de unități de emisiune de drepturi pentru fiecare 1,234.4 de unități existente prin emiterea de până la 3.20 XNUMX milioane de unități de emisiune de drepturi la preț de XNUMX HKD per unitate de emisiune de drepturi.

— Distribuție specială: la finalizarea achiziției, Managerul intenționează să declare o distribuție specială deținătorilor de unități ale căror nume apar în registrul deținătorilor de unități la data de înregistrare a distribuției speciale (fiind 9 decembrie 2021), cuantumul distribuirii speciale fiind de cca. . 85 milioane RMB sau 0.0255 RMB pe unitate.

— Adunarea generală extraordinară a deținătorilor de unități va avea loc la Novotel Century Hong Kong pe 6 decembrie 2021, la ora 10:30.

Repere ale achiziției:

— Turnul financiar Yuexiu, situat în cartierul central al orașului Guangzhou Zhu Jiang New Town CBD, este o clădire de referință limitată de aproximativ 309 de metri înălțime. Este unul dintre cele mai înalte zece zgârie-nori din Guangzhou, cu conectivitate și accesibilitate superioare la mai multe linii de metrou existente și în construcție și la un sistem automat de transport de persoane. Această achiziție va facilita Yuexiu REIT să fie cea mai mare, după evaluare, din portofoliul RPC deținut de REIT-urile listate în Hong Kong și Singapore.

— La finalizarea achiziției și fuziunii inverse, ar avea ca rezultat o creștere a DPU cu aproximativ 3.4% și o creștere a randamentului DPU de la 6.68% la 7.16%.

— Prețul de tranzacție al Turnului financiar Yuexiu este de numai 45,829 RMB/m2, ceea ce este semnificativ mai mic decât prețul tranzacției de 61,500 RMB/m2 al tranzacției comparabile recente a „proiectului Zhuguang Tancun”, aceasta implică un potențial de apreciere a capitalului și îmbunătățirea evaluării portofoliului Yuexiu REIT.

— Acest proiect internațional de birouri de top de gradul A a câștigat două premii de clădire ecologică de certificare Platinum de la LEED și WELL, cu locația sa strategică și facilitățile avansate, a atras mulți chiriași de înaltă calitate din diverse industrii, inclusiv 14 întreprinderi Fortune Global 500. Această proprietate a atins performanțe de funcționare stabile în timpul pandemiei de COVID-19, a atins un grad mediu de ocupare de 92.5% pentru cele 9 luni încheiate la 30 septembrie 2021.

— Veniturile pro forma generate de Yuexiu Financial Tower pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2021 ar crește veniturile din portofoliul Yuexiu REIT cu aproximativ 24% pentru aceeași perioadă. Această proprietate a fost finalizată în 2015 și intră în al doilea ciclu de închiriere, ceea ce implică faptul că chiria are mai mult spațiu potențial de ajustare. Lipsa spațiului de birouri din cartierul central al orașului nou Zhu Jiang, adăugată cu creșterea economică robustă adusă de politicile relevante ale Greater Bay Area și One Belt One Road, vor alimenta creșterea acestei proprietăți.

— Această achiziție va reduce dependența Yuexiu REIT de la Guangzhou International Finance Center („Guangzhou IFC”), contribuția Guangzhou IFC la portofoliul total al Yuexiu REIT în ceea ce privește evaluarea proprietăților este de așteptat să se reducă de la aproximativ 54% la aproximativ 44%, ar putea să creeze sinergii potențiale și oportunități de promovare încrucișată între Guangzhou IFC și proprietate, care sunt în apropiere una de cealaltă.

— Această achiziție va crește capitalizarea de piață a Yuexiu REIT și va spori lichiditatea globală a unităților de fond și capacitatea de finanțare a Yuexiu REIT pe piața deschisă de capital.

— Proporția suprafeței brute a proprietăților de birouri din portofoliul Yuexiu REIT va crește de la 68% la 73%, în timp ce vârsta medie a proprietăților din portofoliul său se va reduce de la 14.2 ani la 13.4 ani.

Această achiziție este supusă aprobării deținătorilor de unități independenți în cadrul adunării generale extraordinare care va avea loc la Novotel Century Hong Kong pe 6 decembrie 2021, la ora 10:30. La finalizarea achiziției, Yuexiu REIT este de așteptat să fie cel mai mare după evaluare dintre portofoliul din RPC deținut de REIT-urile listate în Hong Kong și Singapore.

Dl Lin Deliang, Președinte, Director Executiv și CEO al Yuexiu REIT, a declarat: „Yuexiu Financial Tower este o clădire de birouri internaționale de nivel A de top. Având în vedere că o astfel de structură este rară în cartierul central al Guangzhou ZJNT CBD, această achiziție poate adăuga un activ important pentru Yuexiu REIT. Această achiziție ne permite să captăm fundamentele economice robuste ale zonei Marii Golfului și Guangzhou și piața imobiliară comercială în creștere, să optimizăm și să lărgim portofoliul de proprietăți al Yuexiu REIT și să generăm o sursă de venit stabilă și pe termen lung. La finalizarea achiziției, Yuexiu REIT este de așteptat să-și crească distribuția pro forma pe unitate („DPU”) cu aproximativ 3.4%. De asemenea, intenționăm să declarăm o distribuție specială de aproximativ 0.0255 RMB pe unitate.”

Achiziția și emisiunea de drepturi vor aduce efecte financiare pro forma pozitive pentru cele 6 luni încheiate la 30 iunie 2021:
Înainte de finalizarea achiziției și a emisiunii de drepturi /
După finalizarea Achiziției și a Eliberării drepturilor, dar înainte de finalizarea Fuziunii inverse /
După finalizarea achiziției, a emisiunii de drepturi și a fuziunii inverse

Venit distribuibil (000 RMB): 340,221 471,500 483,186
Unități de fond emise ('000): 3,336,224 4,579,505 4,579,505
DPU (RMB): 0.1020 0.1030 0.1055
Randament DPU: 6.68% 6.99% 7.16%

Tabelul de mai sus ilustrează efectele financiare pro forma ale achiziției și ale emisiunii de drepturi asupra randamentului DPU și DPU pentru cele 6 luni încheiate la 30 iunie 2021, pe baza informațiilor financiare pro forma neauditate ale grupului extins, astfel cum sunt prezentate în apendicele 4 la Circulară, ca și cum: (i) achiziția și emisiunea de drepturi au fost toate finalizate la 1 ianuarie 2021, iar Yuexiu REIT ar fi deținut și operat proprietatea până la 30 iunie 2021 în cadrul structurii deținerii stabilite în secțiunea 4.2 intitulată „Structura deținută a Proprietatea și Fuziunea inversă – Structura de deținere așteptată a Proprietății la Data Finalizării Achiziției” din Circulară, dar fuziunea inversă nu se finalizează în această perioadă; și (ii) în plus față de (i), fuziunea inversă a fost finalizată la 1 ianuarie 2021 și, prin urmare, Yuexiu REIT a deținut și a operat, alternativ, proprietatea până la 30 iunie 2021, în cadrul structurii deținerii stabilite în secțiunea 4.3 intitulată „Structura holdingului Proprietate și Fuziune inversă – Fuziune inversă” din Circulară.

Veniturile pro forma generate de Yuexiu Financial Tower pentru cele șase luni încheiate la 30 iunie 2021 ar crește veniturile din portofoliul Yuexiu REIT cu 24% pentru aceeași perioadă. De asemenea, prețul de tranzacție al Turnului Financiar Yuexiu este de doar 45,829 RMB pe metru pătrat, ceea ce este semnificativ mai mic decât prețul tranzacției de 61,500 RMB pe metrul pătrat al recentei tranzacții comparabile a „proiectului Zhuguang Tancun”, ceea ce implică un potențial pentru aprecierea capitalului și îmbunătățirea evaluării portofoliului Yuexiu REIT. Proporția suprafeței brute a proprietăților de birouri, a căror performanță pare a fi mai stabilă în timpul pandemiei de COVID-19 în portofoliul Yuexiu REIT va crește, de asemenea, de la 68% la 73%, în timp ce vârsta medie a proprietăților din portofoliul său se va reduce de la 14.2 ani până la 13.4 ani.

Turnul financiar Yuexiu, ținta propusă de achiziție, este o clădire de birouri internaționale de grad A, care este unul dintre cele mai înalte zece zgârie-nori din Guangzhou, situat în cartierul central al ZJNT CBD și este, de asemenea, singura clădire de birouri din Guangzhou care are un heliport cu stabilitate. rute de elicopter care leagă Guangzhou, Shenzhen și Zhuhai. Situat la nr. 28, Zhujiang East Avenue, districtul Tianhe din Guangzhou, are o suprafață totală brută de 210,282.94 metri pătrați și cuprinde o clădire de birouri comerciale deasupra solului cu 68 de etaje (cuprinzând o componentă de vânzare cu amănuntul de 4 etaje și o clădire de 64 de etaje). componentă birou etaj) și un subsol cu ​​4 etaje de 827 locuri de parcare subterane. Este situat într-un nod strategic de transport, cu transport convenabil și adiacent mai multor linii importante de metrou.

În prezent, a atras mulți chiriași de companii locale și internaționale de înaltă calitate din diverse industrii, inclusiv finanțe, servicii de afaceri, proprietate, tehnologia informației și producție, precum și 14 întreprinderi Fortune Global 500. Mai mult, a atins un grad mediu de ocupare de 92.5% pentru cele 9 luni încheiate la 30 septembrie 2021.

La 30 septembrie 2021, chiria pentru componenta de birouri a Turnului financiar Yuexiu era de aproximativ 199.3 RMB pe metru pătrat pe lună. Chiria medie a clădirilor de birouri internaționale comparabile de grad A din același district a fost de 218 RMB pe metru pătrat pe lună în al doilea trimestru al anului 2021. Potrivit raportului consultantului de piață, rata de închiriere a spațiului internațional de birouri de grad A din zona centrală a ZJNT este de așteptat să crească în mod constant de la 3.2% la 4.4% între 2022 și 2025, în principal din cauza deficitului de spațiu de birouri din zonă în următorii patru ani. În acest timp, ZJNT va fi prima alegere pentru companiile de servicii financiare și companiile de servicii de ultimă generație de pe piața de leasing, iar ZJNT este de așteptat să se bucure de cea mai bună performanță de leasing.

Yuexiu Financial Tower și Yuexiu REIT Guangzhou International Finance Center sunt foarte aproape unul de celălalt, ceea ce permite realizarea diferitelor sinergii. La finalizarea achiziției, dimensiunea mai mare a portofoliului va crea o platformă mai puternică pentru a atrage corporații naționale și multinaționale bine stabilite (inclusiv întreprinderile Fortune Global 500 și Top 500 de întreprinderi din China), va repartiza costurile de operare pe un portofoliu mai mare și va obține sinergii operaționale mai mari. rezultate din economiile de scară.

Suma de achiziție convenită este de aproximativ 7,800 milioane RMB. Managerul intenționează să finanțeze contravaloarea achiziției în următorul mod: (i) aproximativ 992 milioane HKD (echivalentul a aproximativ 826 milioane RMB) vor fi plătiți din resursele interne ale Yuexiu REIT; (ii) se vor plăti aproximativ 3,919 3,261 milioane HKD (echivalentul a aproximativ 4,600 3,828 milioane RMB) din veniturile nete din emisiune de drepturi; (iii) până la XNUMX XNUMX milioane HKD (echivalentul a aproximativ XNUMX XNUMX milioane RMB) vor fi plătite din sumele trase în cadrul Noii Facilități Bancare.

Pentru acest plan de finanțare, Yuexiu REIT adoptă o structură de finanțare mixtă (finanțată atât prin datorii, cât și prin capitaluri proprii), în concordanță cu interesele deținătorilor de unități, pe de o parte, aceasta putând controla efectiv rata de angrenare a Fondului după achiziție, pe de altă parte, drepturile problema permite deținătorilor de unități să aibă șanse egale de a profita de creșterea Fondului și, între timp, de a crește capitalizarea pieței și de a spori lichiditatea globală a unităților de fond, lărgește baza deținătorilor de unități a Yuexiu REIT.

Pentru planul de emisiune de drepturi, Yuexiu REIT își propune să strângă aproximativ 3,919 milioane HKD (încasările nete vor fi strânse după cheltuieli) pe baza a 37 de unități de emisiune de drepturi pentru fiecare 100 de unități existente prin emiterea a până la 1,234.4 milioane de unități de emisiune de drepturi la prețul de 3.20 HKD per unitate de emisiune de drepturi.

La 24 octombrie 2021, Managerul și agenții de plasare (inclusiv DBS Asia Capital Limited, BOCI Asia Limited, China International Capital Corporation Hong Kong Securities Limited, Haitong International Securities Company Limited și Yue Xiu Securities Company Limited) au încheiat Acordul de plasare cu maximum 730,822,457 unități de plasament, la care prețul de plasare nu va fi mai mic decât prețul de subscriere de emisiune a drepturilor.

Yuexiu Property și Yuexiu REIT se angajează într-o strategie pe termen lung de stimulare a creșterii printr-un model interactiv de reciclare a capitalului. Acolo unde Yuexiu Property servește drept platformă pentru dezvoltarea și incubarea proprietăților de investiții comerciale de calitate, Yuexiu REIT va evalua beneficiile pentru a determina dacă să achiziționeze astfel de proprietăți de investiții pentru a extinde și optimiza portofoliul de proprietăți. Prin acest model, Yuexiu REIT a achiziționat succesiv multe proprietăți comerciale de înaltă calitate dezvoltate de Yuexiu Property, precum Guangzhou IFC (2012), Wuhan Property (2017) și Hangzhou Property (2018).

La finalizarea achiziției, este de așteptat ca raportul de angrenare să crească de la 38.8% la 30 iunie 2021 la 41.0%.

La finalizarea achiziției, Managerul intenționează să declare o distribuție specială deținătorilor de unități ale căror nume apar în registrul deținătorilor de unități la data de înregistrare specială a distribuției (fiind 9 decembrie 2021), valoarea distribuției speciale fiind de aproximativ 85 milioane RMB, sau 0.0255 RMB pe unitate. Distribuția specială va fi declarată și plătită în termen de 30 de zile lucrătoare de la finalizarea achiziției.

Pentru mai multe detalii, vă rugăm să consultați Circulara realizată de Yuexiu REIT la 12 noiembrie 2021.

Despre Yuexiu REIT
Yuexiu Real Estate Investment Trust („Yuexiu REIT”, codul stoc HKEX: 00405) a fost listat la Bursa de Valori din Hong Kong Limited la 21 decembrie 2005. Este primul trust de investiții imobiliare listat din lume care investește în proprietăți de pe continent. a Republicii Populare Chineze. Portofoliul de proprietăți al Yuexiu REIT este format din opt proprietăți de înaltă calitate, inclusiv Guangzhou International Finance Center, White Horse Building, Fortune Plaza, City Development Plaza, Victory Plaza, Shanghai Yue Xiu Tower și Wuhan Properties (inclusiv „Wuhan Yuexiu Fortune Centre”, „Starry Victoria Shopping Centre” și anumite spații de parcare) și Hangzhou Victory, cu o suprafață totală de proprietate de aproximativ 973,000 de metri pătrați. http://www.yuexiureit.com/en/.

Calendarul așteptat pentru achiziție și eliberarea drepturilor:

Eveniment / Data și Ora
– Expedierea Circularei cu înștiințare și formular de procură pentru AGA / sâmbătă, 13 noiembrie 2021
– Ultima dată și oră pentru depunerea documentelor de transfer ale unităților pentru a se califica pentru participarea și votul la AGA / ora 4:30 de luni, 29 noiembrie 2021
– Închiderea registrului deținătorilor de unități / de marți, 30 noiembrie 2021 până luni, 6 decembrie 2021 (inclusiv ambele zile)
– Ultima dată și oră pentru depunerea formularelor de procură pentru AGA / ora 10:30 sâmbătă, 4 decembrie 2021
– Data înregistrării EGM / luni, 6 decembrie 2021
– Data și ora estimate pentru AGA; și Anunțarea rezultatelor sondajului AGA / ora 10:30 luni, 6 decembrie 2021
– Registrul deținătorilor de unități se redeschide / marți, 7 decembrie 2021

Dacă se obțin aprobările solicitate la AGA:

– Ultima zi de tranzacționare a Unităților pe bază de drepturi cumulate aferente Distribuției Speciale / Marți, 7 decembrie 2021
– Începutul tranzacțiilor cu Unitățile pe bază de ex-drept aferente Distribuției Speciale / Miercuri, 8 decembrie 2021
– Ultima zi de tranzacționare în Unități pe bază de drepturi cumulate referitoare la Emisiunea de Drepturi / Joi, 9 decembrie 2021
– Ultima dată și oră la care Deținătorii de Unități pot depune documentele de transfer ale Unităților pentru a se califica pentru Distribuția Specială / ora 4:30, joi, 9 decembrie 2021
– Data înregistrării distribuției speciale / joi, 9 decembrie 2021
– Începutul tranzacțiilor în Unități pe bază de ex-drepturi aferente Emiterii de Drepturi / Vineri, 10 decembrie 2021
– Ultima dată și oră pentru care Deținătorii de Unități să depună documentele de transfer ale Unităților pentru a se califica pentru Emisiunea de Drepturi / 4:30 luni, 13 decembrie 2021
– Închiderea registrului deținătorilor de unități pentru determinarea drepturilor la Emisiunea de drepturi / marți, 14 decembrie 2021 până joi, 16 decembrie 2021 (inclusiv ambele zile)
– Data înregistrării eliberării drepturilor / Joi, 16 decembrie 2021
– Registrul deținătorilor de unități se redeschide / vineri, 17 decembrie 2021
– Data expedierii documentelor de ofertă de emisiune de drepturi (în cazul deținătorilor de unități care nu se califică cu emiterea de drepturi, numai circulara de ofertă de emisiune de drepturi) / vineri, 17 decembrie 2021
– Prima zi de tranzacții cu unități de emisiune de drepturi neplătite / marți, 21 decembrie 2021
– Ultima dată și oră pentru împărțirea unităților de emisiune de drepturi neplătite / 4:30, marți, 28 decembrie 2021
– Ultima zi de tranzacții cu unități de emisiune de drepturi neplătite / vineri, 31 decembrie 2021
– Ultima dată și oră pentru acceptare și plată pentru unitățile de emisiune de drepturi (fiind ultima oră pentru acceptare) / 4:30 miercuri, 5 ianuarie 2022
– Ultima dată și oră pentru rezilierea Acordului de plasare și pentru ca Eliberarea drepturilor să devină necondiționată / 4:00 joi, 6 ianuarie 2022
– Anunțul numărului de unități de plasare / vineri, 7 ianuarie 2022
– Începutul și ultima dată și oră pentru plasarea unităților de plasare de către agenții de plasare / luni, 10 ianuarie 2022 până la 4:00, marți, 18 ianuarie 2022
– Anunțul rezultatelor alocării Emisiunii de drepturi (inclusiv rezultatele plasării unităților de plasare) / miercuri, 19 ianuarie 2022
– Ultima dată pentru expedierea cecurilor de rambursare (dacă Eliberarea drepturilor nu devine necondiționată) / Marți, 25 ianuarie 2022
– Ultima dată pentru expedierea certificatelor pentru unitățile de emisiune de drepturi plătite integral și finalizarea plasării unităților de plasare care va avea loc în sau în preajma (dacă Emisiunea de drepturi devine necondiționată) / marți, 25 ianuarie 2022
– Începutul tranzacțiilor cu unități de emisiune de drepturi plătite integral, inclusiv orice unități de plasare / miercuri, 26 ianuarie 2022 la ora 9:00
– Finalizarea achiziției / Se așteaptă să fie orice dată ulterioară Datei de expediere a Circularei de ofertare a emisiunii de drepturi (dar nu mai târziu de 10 zile lucrătoare de la îndeplinirea și/sau renunțarea (dacă este cazul) la condițiile de finalizare a achiziției, sau la orice altă dată convenită de către părțile relevante în scris)
– Declarația și plata Distribuției Speciale / În 30 de Zile Lucrătoare de la Finalizarea Achiziției

https://www.acnnewswire.com/pdf/documents/Yuexiu_REIT_ACNnewswire_EN.pdf

Acest comunicat de presă se referă la circulara publicată de Yuexiu REIT din 12 noiembrie 2021 în legătură cu propunerea de achiziție a Yuexiu Financial Tower („Circulara”). Cu excepția cazului în care sunt definiți altfel, termenii cu majuscule din această scrisoare vor avea aceleași semnificații ca cele definite în Circulară.

Subiect: Rezumatul comunicatului de presă
Sursa: Trust de investiții imobiliare Yuexiu
Sectoare: Bunuri imobile
https://www.acnnewswire.com

Din Asia Corporate News Network

Copyright © 2021 ACN Newswire. Toate drepturile rezervate. O divizie a Asia Corporate News Network.

Sursă: https://www.acnnewswire.com/press-release/english/70972/