Автоматизированные книги заказов устраняют затраты на DeFi и соответствуют возможностям CEX

Децентрализованные финансы (Defi) отрасль продолжает достигать беспрецедентных высот, при этом ежедневный объем транзакций регулярно увеличивается. К сожалению, несмотря на то, что в настоящее время миллиарды средств перемещаются туда и обратно, децентрализованные биржи (DEX) несут очевидные и невидимые издержки, которые препятствуют рыночной активности.

Следовательно, будущее DeFi требует устранения высоких транзакционных издержек и ограниченной функциональности, часто связанных с традиционными DEX. Среди них проскальзывание, разница между котировкой криптовалюты и фактической уплаченной ценой трейдера. Это в дополнение к ограниченной ликвидности, дорогим затратам на газ, отсутствию контроля над ценой исполнения и риску опережения, который возникает из-за того, что злонамеренные трейдеры размещают транзакцию раньше трейдера на основе инсайдерских знаний об их будущей сделке. Решение этих проблем означает, что DeFi может достичь паритета с централизованными биржами (CEX), устраняя при этом необходимость в посредниках.

Например, что касается функциональности стакана ордеров: централизованные торговые платформы обычно сортируют лимитные ордера по цене, от самой высокой к самой низкой. Книга заказов по сделкам BTC/USD, например, будет содержать все заказы на покупку и продажу, которые были размещены на бирже по разным (лимитным) ценам.

Вверху книги пользователи могут найти самую высокую цену BTC, а внизу — самые низкие цены продажи; Середина книги, где биды ближе к аскам, поможет определить точку, в которой будет исполнен новый рыночный ордер. Проскальзывание происходит, когда рыночная сделка превышает сумму, доступную на первом уровне книги ордеров, а также когда цены спроса и предложения изменяются до того, как биржа сможет выполнить рыночный ордер. Проскальзывание, по сути, означает, что трейдер платит за свой ордер больше, чем ожидалось.

В настоящее время все DEXs на DeFi поддерживаются только рыночные или спотовые ордера, то есть, когда трейдер меняет своп, он оказывается во власти рыночных условий, а этот фактор полностью находится вне их контроля. В DeFi эта проблема становится все более заметной, учитывая порой чрезвычайную волатильность рынка.

Чтобы смягчить влияние волатильности, инвесторы, использующие централизованные биржи, часто исполняют лимитный ордер, в котором требуемая целевая цена заранее устанавливается в качестве условия для сделки. Чем больше размер, тем больше выгода от лимитного ордера по сравнению с рыночным. К сожалению, совершение сделок такого типа ранее было невозможно в децентрализованной среде.

От управления человеком к автоматизированному

Платформы DeFi в настоящее время предлагают в основном функциональность рыночных ордеров, без книг заказов или возможности лимитных ордеров. К большому удивлению пользователей, «лимитные ордера», предлагаемые платформами DeFi, просто исполняются как отложенные рыночные ордера, со всеми вытекающими отсюда затратами и подразумеваемой неэффективностью. В то время как лимитные ордера являются основой централизованных бирж, требуя значительного человеческого труда для их ввода и исполнения, на децентрализованных биржах они отсутствуют.

Привлекательность DeFi заключается в демократизации рыночного процесса на блокчейне, чтобы любой пользователь мог предоставить свою собственную ликвидность и позволить кому-либо еще подать заказ на покупку или продажу через автоматизированные торговые сети, управляемые смарт-контрактами, которые гарантируют, что любой трейдер может участвовать честно. Однако позволить трейдерам указывать целевую цену, избегая при этом проскальзывания и других затрат, до сих пор было проблемой в DeFi. 

Как бы они ни старались, платформы DeFi обычно обеспечивают только базовую автоматизацию посредством смарт-контрактов. Децентрализованные биржи выстраивают ордера на покупку и продажу, сопоставляют и разрешают сделки, только не обеспечивая того опыта, которого пользователи привыкли ожидать от централизованной биржи, когда дело доходит до ликвидности. Поэтому, если DeFi когда-нибудь захочет стать альтернативой традиционным финансам, необходимо решение, включающее мгновенные книги заказов.

Удаление торговых затрат DeFi навсегда

Используя книгу заказов DeFi, которая полностью автоматизирована и децентрализована, трейдеры могут, наконец, избежать затрат на транзакции на традиционных DEX. Благодаря своему запатентованному решению, ЦивТрейд предоставляет услугу, которая позволяет любому получить доступ к преимуществам DeFi, сохраняя при этом эквивалентность функциональности централизованных бирж, таких как Binance, а также может похвастаться нулевым влиянием на цену, нулевыми комиссиями и даже выплатой доходов трейдерам, пока их ордер открыт.

Используя DApp CivTrade, инвесторы могут не только выполнять рыночные ордера, но и ограничивать ордера по предпочтительной целевой цене без каких-либо проскальзываний, комиссий за ликвидность или других негативных ценовых воздействий, ранее обнаруженных на других платформах DeFi.

Это решение поддерживает более 4,000 токенов на Ethereum (ETH) блокчейн и 1,000 на Polygon (MATIC) и восемь поставщиков кошельков; Независимо от предпочитаемой ими пары или цены, трейдеры имеют полную уверенность в том, что каждая сделка сосредоточена на точной целевой цене благодаря реализации CivTrade, использующей односторонний пул ликвидности для каждой транзакции. Это не только устраняет затраты, но и платит трейдерам комиссию за ликвидность. Благодаря тщательно продуманному дизайну системы объем продаж DApp уже составил 10 миллионов долларов США, включая среднюю прибыль в размере 1,820 долларов США за транзакцию по сравнению с использованием централизованной биржи или других платформ DeFi. 

По словам команды Civilization, «DeFi — это будущее, а CivTrade навсегда устраняет необходимость в каких-либо маркет-мейкерских или внебиржевых офисах. Автоматизируя процесс сопоставления ордеров с помощью масштабируемого анонимного решения с нулевыми затратами для трейдеров, CivTrade знаменует собой поворотный момент, когда каждый DeFi может, наконец, достичь того же, что раньше предлагала централизованная торговая биржа, но лучше, быстрее и дешевле».

С тех пор команда представила CivTrade ProView с возможностью превращать данные DEX в практические идеи, что команда может описать только как инженерное «мини-чудо». С помощью ProView пользователи могут воспользоваться преимуществами автоматизированной книги заказов, интерактивных графиков и исполнения заказов на живой странице.

CivTrade — лишь первый из продуктов, запланированных Civilization. Будущие проекты включают CivFarm и CivFund, оба из которых еще больше улучшат доступность DeFi.

• Коинсмарт. Лучшая в Европе биржа биткойнов и криптовалют.
• Платоблокчейн. Интеллект метавселенной Web3. Расширение знаний. БЕСПЛАТНЫЙ ДОСТУП.
• КриптоХок. Альткоин Радар. Бесплатная пробная версия.
• Источник: https://cointelegraph.com/news/automated-order-books-eliminate-defi-costs-and-match-cex-capability.