Marathon Digital Holdings сообщает результаты за второй квартал 2021 года

Переиздано Платоном

Читают: 0

Выручка увеличилась на 220% во втором квартале 2 года и на 1 2021% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до 10,147 миллиона долларов США, при этом операционная прибыль не по GAAP составила 29.3 миллиона долларов США.

ЛАС-ВЕГАС, 13 августа 2021 г. (ГЛОБУС НОВОСТЕЙ) - Марафон Диджитал Холдингс, Инк. (NASDAQ:МАРА) («Марафон» или «Компания»), одна из крупнейших корпоративных компаний по добыче биткойнов в Северной Америке, сообщила финансовые результаты за второй квартал, закончившийся 30 июня 2021 года.

Финансовые показатели за второй квартал и последние финансовые результаты

Увеличил общий доход до 29.3 млн долларов, что на 220% больше, чем в первом квартале 9.2 года, 2021 млн долларов, и на 10,147% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года с 286,000 долларов во втором квартале 2020 года.
Произведено 654 новых биткойна во втором квартале 2021 года; по состоянию на 30 июня 2021 г. произведено 846 новых биткойнов в 2021 г.
Инвестиционный фонд Marathon, который приобрел 4,812.66 BTC примерно на 150 миллионов долларов в январе 2021 года, увеличился в справедливой стоимости на 16.9 миллиона долларов в течение первых шести месяцев 2021 года.
Прибыль от операций не по GAAP *, которая исключает влияние износа и амортизации основных средств, убытков от обесценения добытой криптовалюты, амортизации контракта на обслуживание серверов и расходов на компенсацию акций, составила 20.1 млн долларов США, или 0.21 доллара США на разводненную акцию.
По состоянию на 30 июня 2021 года денежные средства и их эквиваленты составляли 170.6 млн долларов США, а общая ликвидность, определяемая как денежные средства и активы в биткойнах, составляла приблизительно 366.5 млн долларов США.

* Прибыль от операционной деятельности не по GAAP не включает изменение справедливой стоимости инвестиционного фонда Компании, который приобрел 4,812.66 BTC примерно на 150 миллионов долларов в январе 2021 года.

Основные показатели майнинга биткойнов за второй квартал и недавние события

Увеличено общее количество развернутых майнеров до 19,395 2.09 майнеров, которые могут генерировать примерно 30 EH / s по состоянию на 2021 июня XNUMX г.
По состоянию на 30 июня 2021 года на руках находилось около 5,784 биткойнов, рыночная цена каждого из которых составляла примерно 34,856 201.6 долларов США; в результате приблизительная справедливая рыночная стоимость биткойнов Marathon, хранящихся в цифровых валютах, составила приблизительно XNUMX миллиона долларов.

Основные итоги второго квартала и недавние корпоративные события

Усиление управленческой команды путем назначения Фреда Тиля главным исполнительным директором, поскольку Меррик Окамото остался исполнительным председателем совета директоров.
Объявлено об обязательном письме о намерениях с Compute North разместить около 73,000 ранее приобретенных компанией биткойн-майнеров в рамках нового центра обработки данных мощностью 300 мегаватт.
Назначил Жоржа Антона и Джея Леуппа в совет директоров, улучшая охрану окружающей среды и «зеленую энергию» Marathon, а также государственный бухгалтерский учет и инвестиционный банкинг, экспертизу.
31 мая 2021 года было объявлено, что майнинг-пул компании MaraPool принимает и внедряет Bitcoin Core версии 0.21.1.
С 28 июня 2021 г. акции Marathon добавлены к Russell 2000.^®Индекс
После окончания квартала было объявлено о покупке дополнительных 30,000 19 майнеров S133,000j Pro у Bitmain, что, как ожидается, увеличит объем майнинга Marathon примерно до 13.3 XNUMX майнеров, производящих примерно XNUMX EH / s после развертывания всех майнеров.
Дальнейшее усиление совета директоров компании за счет назначения Сариты Джеймс и Саида Уиссала в августе 2021 года.

Комментарий руководства
«Во втором квартале 2021 года мы продолжили эффективно масштабировать наши операции, последовательно увеличивая хешрейт на 196% с 0.7 EH / s в конце первого квартала до примерно 2.09 EH / s к концу июня», - сказал Фред. Тиль, генеральный директор Marathon. «В результате мы произвели 654 биткойна во втором квартале. Эти показатели продолжают улучшаться в третьем квартале, поскольку мы добыли 442.2 биткойна только за июль, несмотря на то, что наши майнеры были отключены в течение пяти дней для проведения планового технического обслуживания и ежегодной проверки наших объектов. По состоянию на 12 августа мы произвели примерно 1,441 биткойн с начала года, а общее количество биткойнов увеличилось до 6,378.

«В течение квартала и после его окончания мы также усилили нашу руководящую команду, мы объявили о новом соглашении с Compute North, которое устанавливает путь для наших операций по добыче углекислого газа на 70% к началу следующего года без каких-либо капитальных затрат. пул сигнализировал о Taproot, и мы приобрели еще 30,000 13.3 майнеров у Bitmain. С учетом графиков отгрузки ранее приобретенных майнеров, которые планируется ускорить во второй половине этого года, а наши горнодобывающие операции, как ожидается, будут генерировать 2022 EH / s в 2021 году после полного развертывания, мы считаем, что у нас есть хорошие возможности для продолжения положительных тенденций, установленных в первая половина XNUMX года ».

Финансовый директор Marathon Сим Зальцман прокомментировал: «При сравнении второго квартала 2 года с первым кварталом 2021 года мы увеличили нашу выручку на 1% до 2021 миллиона долларов, при этом операционная прибыль не по GAAP составила 220 миллиона долларов. Мы вышли из квартала с 29.3 млн долларов наличными и с общей ликвидностью, определяемой как наличные деньги и активы в биткойнах, примерно на уровне 20.1 млн долларов. Учитывая количество неденежных статей, которые влияют на наши финансовые результаты, включая, помимо прочего, расходы на амортизацию и обесценение наших добытых биткойнов, мы ввели операционную прибыль не по GAAP. Этот показатель отражает операционный эквивалент нашего ранее заявленного показателя, скорректированного показателя EBITDA, и мы считаем, что он поможет инвесторам более объективно отслеживать наш финансовый прогресс. Будущая цена биткойнов и уровень сложности сети могут измениться. Тем не менее, мы сохраняем нашу уверенность в том, что финансовые показатели Marathon будут продолжать улучшаться по мере того, как все больше майнеров будут подключаться к сети, что повысит нашу вероятность заработка биткойнов ».

Финансовые результаты за второй квартал 2021
Общая выручка увеличилась до 29.3 миллиона долларов, что на 220% больше, чем в первом квартале 9.2 года, когда 2021 миллиона долларов, и на 10,147% больше, чем в аналогичном периоде прошлого года с 286,000 долларов во втором квартале 2020 года.

Операционная прибыль увеличилась до 4.6 млн долларов США во втором квартале 2021 года по сравнению с операционным убытком в размере 47.1 млн долларов США в первом квартале 2021 года и убытком от операционной деятельности в размере 1.8 млн долларов США во втором квартале 2020 года. Во втором квартале 2021 года операционная деятельность Расходы включали в себя 15.4 миллиона долларов безналичных статей, в том числе 876,000 11.1 долларов в виде безналичной компенсации и XNUMX миллиона долларов обесценения криптовалют.

Прибыль от операций не по GAAP составила 20.1 млн долларов США, или 0.21 доллара США на разводненную акцию, по сравнению с 8.3 млн долларов США, или 0.10 доллара США на разводненную акцию, в первом квартале 2021 года и убытком в размере 1.3 млн долларов США, или (0.08 доллара США) на одну разводненную акцию, в второй квартал 2020 года. Доходы от операций не по GAAP не включают влияние неденежных статей, таких как износ и амортизация основных средств, убытки от обесценения добытой криптовалюты, амортизация контрактов на обслуживание серверов и расходы на компенсацию акций. Кроме того, этот показатель не включает изменение справедливой стоимости инвестиционного фонда Компании, который приобрел 4,812.66 BTC примерно на 150 миллионов долларов в январе 2021 года.

Инвестиционный фонд Компании увеличился по справедливой стоимости на 16.9 млн долларов США в течение первых шести месяцев 2021 года. Во втором квартале 2021 года из-за снижения цены биткойнов с 58,725 31 долларов США на 2021 марта 34,856 года до 30 2021 долларов США на 114.9 июня XNUMX года. Справедливая рыночная стоимость инвестиционного фонда снизилась примерно на XNUMX млн долларов.

Чистый убыток во втором квартале 2021 года составил 108.9 миллиона долларов, или (1.09 доллара) на разводненную акцию, по сравнению с чистой прибылью в 83.4 миллиона долларов, или 0.87 доллара на разводненную акцию, в первом квартале 2021 года и чистым убытком в размере 2.2 миллиона долларов, или (0.13 доллара США). ) на разводненную акцию во втором квартале 2020 года. В первых двух кварталах 2021 года на чистую прибыль Marathon существенно повлияли изменения справедливой рыночной стоимости инвестиционного фонда Компании, о которых говорилось выше.

Во втором квартале 2021 года Компания произвела 654 биткойна. В последний раз Компания продавала биткойны 21 октября 2020 года, и с тех пор накапливает или «хранит» весь сгенерированный биткойн. Компания поддерживает развитие блокчейна, спонсируя одного из разработчиков в виде ежемесячного гранта, выплачиваемого с использованием добытых ею биткойнов. По состоянию на 30 июня 2021 года Компания владела примерно 5,784 биткойнами, включая 4,813 биткойнов, которые Компания приобрела по средней цене 31,168 150 долларов США, инвестировав XNUMX миллионов долларов в единый фонд.

Цифровые активы Marathon
Во втором квартале, закончившемся 30 июня 2021 года, балансовая стоимость добытых цифровых активов Marathon (состоящих исключительно из биткойнов) составила 29.0 млн долларов, что отражает совокупные убытки от обесценения в размере 11.7 млн долларов с начала года. Marathon учитывает свои цифровые активы как нематериальные активы с неограниченным сроком использования, которые первоначально учитываются по первоначальной стоимости. Впоследствии они оцениваются по первоначальной стоимости за вычетом убытков от обесценения, понесенных с момента приобретения. Marathon определяет справедливую стоимость своего биткойна на основе котируемых (нескорректированных) цен на активной бирже, которую Marathon определила как основной рынок биткойнов. Marathon считает самую низкую цену одного биткойна, котируемую на активной бирже, в любое время с момента приобретения конкретного биткойна. Если балансовая стоимость биткойна превышает эту самую низкую цену, в отношении этого биткойна возник убыток от обесценения в сумме, равной разнице между его балансовой стоимостью и такой самой низкой ценой. Убытки от обесценения признаются как «обесценение добытой криптовалюты» в Консолидированном сокращенном отчете об операциях Marathon.

По состоянию на 30 июня 2021 года средняя стоимость и средняя балансовая стоимость добытых Marathon биткойнов составляли примерно 41,935 29,844 долларов США и 12 2021 доллара США соответственно. По состоянию на 6,378 августа 4,813 года Marathon владел примерно 1,565 биткойнами, из которых 12 принадлежали инвестиционному фонду одного, а остальные 2021 были получены в результате деятельности Компании. Рыночная цена одного биткойна на основном рынке на 44,298 августа 282.5 года составляла приблизительно XNUMX XNUMX долларов США, а приблизительная справедливая рыночная стоимость биткойнов, которые Компания инвестировала и хранила в цифровых валютах, составила более XNUMX миллиона долларов США (* неаудировано).

Уведомление для инвесторов
Инвестирование в наши ценные бумаги сопряжено с высокой степенью риска. Перед принятием инвестиционного решения вы должны внимательно рассмотреть риски, неопределенности и прогнозные заявления, описанные в разделе «Факторы риска» в пункте 1A нашего последнего годового отчета по форме 10-K за финансовый год, закончившийся 31 декабря 2020 г. Если В случае возникновения любого из этих рисков наш бизнес, финансовое положение или результаты деятельности, скорее всего, пострадают. В этом случае стоимость наших ценных бумаг может снизиться, и вы можете потерять часть или все свои вложения. Описываемые нами риски и неопределенности - не единственные, с которыми мы сталкиваемся. Дополнительные риски, о которых мы в настоящее время не знаем или которые мы в настоящее время считаем несущественными, также могут нанести ущерб нашей коммерческой деятельности. Кроме того, наши прошлые финансовые результаты могут не быть надежным индикатором будущих результатов, и исторические тенденции не должны использоваться для прогнозирования результатов в будущем. Будущие изменения уровня сложности майнинга в масштабе всей сети или скорости хэширования биткойнов также могут существенно повлиять на будущие показатели производства биткойнов Marathon. Кроме того, все обсуждения финансовых показателей предполагают уровень сложности майнинга с августа 2021 года. См. «Безопасная гавань» ниже.

Прогнозные заявления
Заявления, сделанные в этом пресс-релизе, включают прогнозные заявления по смыслу Раздела 27A Закона о ценных бумагах 1933 года с поправками и Раздела 21E Закона о фондовых биржах 1934 года. Прогнозные заявления можно определить с помощью слов такие как «может», «будет», «планировать», «следует», «ожидать», «ожидать», «оценивать», «продолжать» или аналогичные термины. Такие прогнозные заявления по своей сути подвержены определенным рискам, тенденциям и неопределенностям, многие из которых Компания не может предсказать с точностью, а некоторые из которых Компания может даже не предвидеть и включать факторы, которые могут привести к тому, что фактические результаты будут существенно отличаться от прогнозируемых или предложил. Вниманию читателей не следует чрезмерно полагаться на эти прогнозные заявления, и им рекомендуется учитывать факторы, перечисленные выше, вместе с дополнительными факторами под заголовком «Факторы риска» в годовых отчетах Компании по форме 10-K, которые могут быть дополнены. или с поправками, внесенными в квартальные отчеты Компании по форме 10-Q. Компания не берет на себя никаких обязательств по обновлению или дополнению прогнозных заявлений, которые становятся ложными из-за последующих событий, новой информации или иным образом.

О Marathon Digital Holdings
Marathon - это компания, занимающаяся технологиями цифровых активов, которая занимается добычей криптовалют, уделяя особое внимание экосистеме блокчейнов и созданию цифровых активов.

Контактное лицо компании Marathon Digital Holdings:
Чарли Шумахер
Телефон: 800-804-1690
Эл. почта: [электронная почта защищена]

Джейсон Асад
Телефон: 678-570-6791
Эл. почта: [электронная почта защищена]

MARATHON DIGITAL HOLDINGS, INC. И ДОЧЕРНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
ОБЪЕДИНЕННЫЕ СЖАТЫЕ БАЛАНСЫ

	Июнь 30,			Декабрь 31,
		2021			2020
	(Неаудированный)			(Неаудированный)
АКТИВЫ
Оборотные активы:
Денежные средства и их эквиваленты	$	170,615,847		$	141,322,776
Цифровые валюты		28,966,404			2,271,656
Прочая дебиторская задолженность		–			74,767,226
Депозит		121,582,865			65,647,592
Инвестиционный фонд		166,915,071			–
Расходы будущих периодов и прочие текущие активы		3,570,683			2,399,965
Всего оборотных активов		491,650,870			286,409,215

Прочие активы:
Основные средства за вычетом накопленной амортизации и отчислений от обесценения в размере 10,120,373 6,480,359 30 долл. США и 2021 31 2020 долл. США на XNUMX июня XNUMX г. и XNUMX декабря XNUMX г., соответственно		80,151,147			17,224,321
Договор предоплаченного обслуживания		11,095,026			8,415,000
Право пользования активами		–			200,301
Нематериальные активы за вычетом накопленной амортизации в размере 243,187 207,598 долларов США и 30 2021 долларов США на 31 июня 2020 г. и XNUMX декабря XNUMX г. соответственно		966,813			1,002,402
Всего других активов		92,212,986			26,842,024
ИТОГО АКТИВЫ	$	583,863,856		$	313,251,239

ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И АКЦИОНЕРНЫЙ КАПИТАЛ

Текущие обязательства:
Кредиторская задолженность и начисленные расходы	$	2,626,242		$	999,742
Текущая часть обязательства по аренде		–			121,596
Гарантийная ответственность		718,329			322,437
Всего текущих обязательств		3,344,571			1,443,775
Долгосрочные обязательства
Кредиторская задолженность SBA по ГЧП		–			62,500
Всего долгосрочных обязательств		–			62,500
Всего обязательства		3,344,571			1,506,275

Обязательства и непредвиденные обстоятельства

Собственный капитал:
Привилегированные акции, номинальная стоимость 0.0001, объявленные акции 50,000,000, акции не выпущены и не находятся в обращении на 31 декабря 2020 г. и 31 декабря 2019 г., соответственно		–			–
Обыкновенные акции номинальной стоимостью 0.0001; Объявлено 200,000,000 99,634,123 81,974,619 акций; 30 2021 31 и 2020 XNUMX XNUMX выпущены и находятся в обращении на XNUMX июня XNUMX года и XNUMX декабря XNUMX года, соответственно.		9,963			8,197
Добавочный капитал		722,543,196			428,242,763
Накопленные прочие совокупные убытки		(450,719	)		(450,719	)
Накопленный дефицит		(141,583,155	)		(116,055,277	)
Общий акционерный капитал		580,519,285			311,744,964
ОБЩИЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА И АКЦИОНЕРНЫЙ КАПИТАЛ	$	583,863,856		$	313,251,239

MARATHON DIGITAL HOLDINGS, INC. И ДОЧЕРНИЕ ПРЕДПРИЯТИЯ
КОНСОЛИДИРОВАННЫЙ ОТЧЕТ О ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
(Неаудированный)

	В течение трех месяцев, закончившихся						За прошедшие шесть месяцев
	Июнь 30,						Июнь 30,
		2021			2020			2021			2020
Доходы
Доход от майнинга криптовалюты	$	29,321,857		$	286,161		$	38,474,672		$	878,648
Общая прибыль		29,321,857			286,161			38,474,672			878,648

Операционные расходы и расходы
Стоимость выручки		6,993,834			740,483			9,400,249			1,893,724
Компенсация и связанные с ней налоги		4,082,767			1,060,480			56,488,554			1,294,137
Гонорары за консультационные услуги		105,355			24,313			218,960			66,125
Профессиональные сборы		2,160,775			162,552			2,473,807			309,194
Общий и административный		278,860			89,566			586,050			198,503
Обесценение добытой криптовалюты		11,078,660			–			11,740,859			–
Операционные расходы		24,700,251			2,077,394			80,908,479			3,761,683
Доход (убыток) от операционной деятельности		4,621,606			(1,791,233	)		(42,433,807	)		(2,883,035	)
Прочие доходы (расходы)
Другой доход		64,484			–			63,014			106,408
Убыток при конвертации векселя		–			(364,832	)		–			(364,832	)
Изменение справедливой стоимости инвестиций в фонд NYDIG		(114,907,879	)		–			16,915,071			–
Реализованная прибыль (убыток) от продажи цифровых валют		989			8,482			935			4,260
Изменение справедливой стоимости гарантийного обязательства		1,196,004			(6,563	)		(395,892	)		3,224
Изменение справедливой стоимости добываемой задолженности		–			–			–			(66,547	)
Процентный доход		141,379			499			325,207			2,379
Процентные расходы		(1,203	)		(7,549	)		(2,406	)		(20,984	)
Итого прочие (расходные) доходы		(113,506,226	)		(369,963	)		16,905,929			(336,092	)
Прибыль (убыток) до налогообложения	$	(108,884,620	)	$	(2,161,196	)	$	(25,527,878	)	$	(3,219,127	)
Расходы по подоходному налогу		–			–			–			–
Чистый убыток	$	(108,884,620	)	$	(2,161,196	)	$	(25,527,878	)	$	(3,219,127	)

Чистый убыток на акцию, базовый и разводненный:	$	(1.09	)	$	(0.13	)	$	(0.26	)	$	(0.26	)
Средневзвешенные акции в обращении, базовые и разводненные:		99,466,946			16,291,610			96,922,964			12,473,568

Marathon Digital Holdings, Inc. и дочерние компании
Сверка финансовой информации по GAAP и не по GAAP

Ниже приводится сверка доходов от операций не по GAAP, которая исключает влияние (i) износа и амортизации основных средств (ii) убытков от обесценения добытой криптовалюты (iii) амортизации контракта на обслуживание сервера и (iv) расходов на компенсацию акций, к его наиболее сопоставимым показателям GAAP за указанные периоды:


	В течение трех месяцев, закончившихся					За прошедшие шесть месяцев
	Июнь 30,					Июнь 30,
		2021		2020			2021			2020

Сверка доходов от операций не по GAAP:
Доход (убыток) от операционной деятельности	$	4,621,606	$	(1,791,233	)	$	(42,433,807	)	$	(2,883,035	)
Амортизация основных средств		2,919,872		499,489			3,640,014			1,010,270
Обесценение добытой криптовалюты		11,078,660		–			11,740,859			–
Амортизация контракта на обслуживание сервера		561,000		–			1,122,000			–
Расходы на компенсацию акций		875,972		23,238			51,907,115			671,987
Прибыль (убыток) от операционной деятельности не по GAAP	$	20,057,110	$	(1,268,506	)	$	25,976,181		$	(1,200,778	)

Приведенная выше таблица не включает какие-либо другие доходы (расходы), включая, помимо прочего, изменение справедливой стоимости инвестиционного фонда Компании, который приобрел 4,812.66 BTC примерно на 150 миллионов долларов в январе 2021 года.