Polymath Review: блокчейн для финансовых ценных бумаг

Жетоны безопасности сейчас в моде. От бирж до правил и платформ выпуска. Одним из таких проектов, который пытается извлечь из этого выгоду, является Polymath.

Это проект, который будет способствовать выпуску цифровых ценных бумаг. Они также стремятся сделать это таким образом, чтобы полностью соответствовать глобальным нормативным требованиям, предоставляя эмитентам полный набор инструментов, соответствующих требованиям.

Однако может ли это быть на самом деле домен платформа токенов безопасности?

В этом обзоре Polymath я попытаюсь ответить на этот вопрос и дать вам то, что вам нужно знать. Я также проанализирую варианты долгосрочного использования и потенциал принятия токенов POLY.

Почему Polymath?

ICO стали одновременно невероятно привлекательными и невероятно рискованными.

В то время как ранние инвесторы в новые блокчейн-проекты имеют возможность увидеть рост своих инвестиций на 100% или даже на 10,000%, у них есть равная возможность увидеть, что их инвестиции упадут до 0 долларов, когда проект умирает, или, что еще хуже, разработчики просто исчезают с ICO. средства.

Скажем честно, примерно половина всех ICO 2017 уже провалились, это довольно рискованное место.

Также необходимо учитывать юридические последствия. Многие из текущих ICO нарушают Законы США о ценных бумагах так или иначе, и хотя они могут не регулироваться сейчас, если они все же станут регулируемыми, это может создать определенный долгосрочный риск.

Возможно, что хуже всего, они угрожают более пристальным вниманием к криптовалютам со стороны государственных органов и регулирующих органов.

Polymath надеется стать лекарством от болезни ICO. Он был разработан, чтобы помочь выпускать токены ценных бумаг безопасным и регулируемым блокчейном. И они будут делать это, одновременно обеспечивая стимулы для вывода на рынок новых финансовых продуктов. блокчейн, а также держат регулирующих органов счастливыми и в страхе.

В качестве дополнительной меры безопасности только проверенные покупатели смогут покупать монеты POLY или торговать ими.

Это похоже на идеальный сценарий. Компании получают легкий доступ к капиталу, повышенную прозрачность, отсутствие обременительных правил и документов, повышенную ликвидность, большую прозрачность и стимул для создания финансовых продуктов.

Давайте посмотрим глубже и посмотрим, действительно ли Polymath будет хорош для криптовалют или есть фатальный изъян в плане создания блокчейна ценных бумаг.

Что такое Polymath?

Bitcoin, Ethereum и большинство криптовалют являются токенами приложений или служебных программ в нерегулируемых децентрализованных сетях. Токены безопасности, составляющие незначительную часть рыночной капитализации криптовалюты, аналогичны традиционным активам, таким как акции или облигации, которые обычно регулируются.

Хотя рынок токенов ценных бумаг в настоящее время очень мал, Polymath стремится перевернуть эту статистику с ног на голову, сделав токены ценных бумаг более чем в 10 раз больше, чем рынок токенов приложений. Они считают, что это может произойти по нескольким причинам, в том числе:

• Токены безопасности более безопасны
• Токены безопасности повысят ликвидность
• Их стандарт ST20 обеспечивает почти мгновенные транзакции.
• Торговая среда с низкими комиссиями будет работать круглосуточно и без выходных.

Команда Polymath стремится добиться признания токенов безопасности за счет использования смарт-контрактов для применения ограничений. с нулявместо того, чтобы навязывать их постфактум с помощью нисходящей модели регулирования.

Polymath ищет новую модель

Традиционно финансовые рынки контролируются центральным агентством, которое обеспечивает регулирование и контроль за несоблюдением. Так работают сегодня фондовые, облигационные и товарные рынки.

Регулирующие органы создают законы и правила, которые распространяются на всех инвесторов и компаний, участвующих в листинге или торговле, и все они должны следовать этим правилам, иначе им запретят доступ на рынки или, что еще хуже, будут возбуждены судебные иски.

Это именно тот тип регулирования, который получат рынки криптовалюты, если альтернативы не будет.

Polymath стремится перевернуть этот процесс с ног на голову, вовлекая государственных чиновников и юристов в начало процесса создания токенов.

Если все будет правильно настроено, это может избавить от необходимости участия регулирующего органа в дальнейшем в процессе. Это могло бы даже создать более законный рынок на основе блокчейнов, который достигнет мейнстрима быстрее, чем следуя традиционному пути.

При такой настройке любые новые выпущенные токены безопасности будут соответствовать нормативным требованиям с момента их выпуска.

Проверки и Балансы

Этот процесс также предполагает, что некоторые системы сдержек и противовесов будут включены в процесс. Одним из таких примеров может быть использование «шаблона» для создания токена, и все новые токены безопасности должны будут придерживаться этого шаблона.

Это позволит каждому токену иметь собственную прозрачность и историю, позволяя инвесторам получать полную информацию о токене перед инвестированием. А поскольку все это происходит в блокчейне, это будет прозрачным и устранит необходимость в нескольких ненадежных каналах для распространения информации.

Из этого будет два очень положительных результата.

1. Это поможет полиции любых плохих актеров.
2. Это позволит добавлять правила инвестирования для отдельных токенов безопасности.

В настоящее время существует так называемая классификация аккредитованных инвесторов, которую SEC использует для ограничения покупки определенных активов и классов активов. Идея заключается в том, что те, кто получил классификацию Аккредитованного инвестора, являются более искушенными инвесторами и с меньшей вероятностью попадут в ловушку мошенничества. Они также могут лучше оценивать риски и брать на себя высокорисковые и высокоприбыльные вложения.

Используя эту модель на рынке токенов безопасности, можно достичь того же результата, но без необходимости в SEC и правилах.

Как работает Polymath?

Polymath будет использовать токен POLY для работы всей сети и будет стимулировать разработчиков и юристов к участию, присуждая им POLY. Те, кто выпускает активы на блокчейне, и те, кто инвестирует в активы, будут платить комиссию в POLY, чтобы сеть работала бесперебойно.

Имея шаблоны, эмитент может быстро и легко создать свой собственный токен безопасности с помощью смарт-контрактов и мастера создания токена безопасности. Это уже тестируется, и вы можете попробовать это на собственном опыте Сайт Polymath.

Существует 29 полей, в которых запрашивается основная информация о компании, тип инвесторов, которых вы ищете, местонахождение инвесторов и, помимо прочего, должны ли инвесторы быть аккредитованы.

После того, как форма будет полностью заполнена, вы можете отправить ее, и она будет рассмотрена юридическими представителями Polymath. Юридические делегаты будут следить за соблюдением нормативных требований и могут вносить предложения по выбору наиболее подходящего шаблона токена безопасности.

Система объединяет уровни протокола, законодательства, приложений и обмена, тем самым повышая соблюдение требований, прозрачность и, в конечном итоге, ликвидность.

Polymath, смотрящий в будущее

Все это становится важным сейчас, потому что появление наших традиционных ценных бумаг в блокчейне - лишь вопрос времени. И хотя есть некоторые недостатки, безопасность, эффективность и прозрачность намного перевешивают их.

Есть и другие блокчейны, которые ищут решение этой проблемы, но ни один из них не использует тот общий подход, который использует Polymath. Они стремятся привлечь не только общественность, но и фонды венчурного капитала, частный капитал и даже деривативы в единую платформу, которая решает вопросы соблюдения законодательства, безопасности, децентрализации и ликвидности.

И что удивительно, решающим фактором может быть ликвидность.

Текущие биржи по-прежнему боятся разглашать слишком много информации о новых токенах, что может вызвать усиление регуляторных расследований. Это сохраняет ICO в потенциально нелегитимной категории и ограничивает ликвидность, поскольку инвесторы по-прежнему не решаются вкладывать средства.

Решение Polymath создает рынок, дружественный к регулирующим органам, и устраняет основное препятствие на пути к ликвидности. Это должно помочь активному сообществу инвесторов из всех областей финансов органично расти. Если это подтвердится, Polymath быстро станет не только первой биржей токенов безопасности, но и самой большой и наиболее развитой на сегодняшний день. У них будет огромное преимущество первопроходца.

Хотя все это звучит замечательно, некоторые проблемы остаются, хотя Polymath, похоже, их преодолевает.

Возможности Polymath

SEC прав, по крайней мере, в одном огромном риске с ICO. Многие проблемы осложняются международной торговлей, и безграничный, анонимный и непрозрачный рынок только усугубляет эти проблемы.

Обратите внимание на комментарии, которые вы видите в сообщениях Facebook. Они могут быть забавными и даже подстрекательскими, но у них нет никаких разветвлений. И если бы ваши деньги были привязаны к ним, они бы уже не были такими забавными.

Комиссия по ценным бумагам и биржам пока не хочет слишком увлекаться криптовалютами, и именно поэтому они в значительной степени придерживаются подхода «вы сами по себе, так что будьте осторожны» на рынках. Это не может длиться вечно, и это уже меняется в некоторых уголках мира.

Например, Гибралтар недавно объявил мировым первые правила ICO направленных на защиту своих граждан от мошеннические ICO. Они хотят, чтобы проекты ICO предоставляли «адекватную, точную и сбалансированную информацию всем, кто покупает токены». А катализатором стал взрывной рост финансирования ICO в 2017 году.

Версия токенов безопасности Polymath уже предоставит большую часть информации, которую Гибралтар ищет в своих правилах, а это означает, что с токенами безопасности правила вообще не нужны.

POLY токен

Токен POLY - это служебный токен ERC20 на платформе Polymath. Я знаю, о чем вы думаете - разве Polymath не является платформой для токенов безопасности?

Что ж, да, это так, но собственные токены POLY не являются ценными бумагами. Они - топливо, которое будет приводить в действие платформу. Они будут использоваться на платформе теми эмитентами, которые хотели бы создавать свои собственные цифровые ценные бумаги.

Токены POLY были выпущены в виде аирдропа в 2018 году. Общее количество токенов POLY составляет 1 миллиард, а в обращении - чуть более 400 миллионов POLY. Вы можете просмотреть смарт-контракт Polymath ERC20 здесь.

Поли Цена Производительность

Когда Polymath был выпущен в начале 2018 года в виде аирдропа в 240 миллионов монет, он был оценен в 0.79 доллара за токен, но быстро вырос до 1.64 доллара за токен.

К сожалению, время не было благоприятным для POLY, и токен потерял более 95% своей стоимости, торгуясь примерно до 0.02 доллара в декабре 2019 года.

Это, конечно, не является чем-то изолированным от Polymath. Все пространство альткойнов столкнулось с обвалом цен из-за пессимизма, охватившего сектор. Тем не менее, владельцы POLY должны чувствовать себя менее проблемными, поскольку токены POLY в конце концов не были частью ICO.

POLY распространялся через раздача криптовалюты. Это означает, что он раздавался бесплатно и не продавался ни в одном краудсейле. Это также означает, что Polymath вряд ли столкнется с какими-либо вопросами от SEC о том, представляют собой безопасность.

Покупка и хранение POLY

POLY котируется на большом количестве бирж. К ним относятся такие, как Binance, Upbit и Huobi. Тем не менее, большая часть объема, по-видимому, приходится на биржу Bittrue, составляющую более 50% дневного объема.

Это не лучший вариант с точки зрения ликвидности токенов, так как это означает, что эта биржа может иметь огромное влияние на рынок токенов POLY. Это также означает, что определение цены токена немного искажено. Действительно, вы можете видеть, что на этих биржах существует значительная разница в стоимости.

Присмотревшись к книгам заказов Binance, мы увидим, что они относительно тонкие и дневной оборот не так велик. Это означает, что ваши ордера, вероятно, столкнутся с небольшим проскальзыванием, если вы разместите большие блочные ордера.

Что касается хранилища, это токены ERC-20, что означает, что у вас есть большой выбор. Вы можете использовать такие кошельки, как MyEtherWallet или MyCrypto или вы можете использовать Metamask. Конечно, наиболее разумным было бы хранить его в аппаратном кошельке, таком как Ledger или Trezor.

Polymath в 2020 году

С момента создания, немногим более двух лет назад, в Polymath, безусловно, произошел ряд изменений.

Одно из наиболее заметных изменений - количество выпущенных токенов. В декабре 2019 года было развернуто 153 токена, и двенадцать из них имеют пять или более держателей токенов. Также было зарезервировано 305 тикерных символов.

Очевидно, еще предстоит проделать большой путь, но рост за последние 18 месяцев был выдающимся, особенно если объединить его со всеми произошедшими фоновыми изменениями, такими как выпуск V.3 Polymath, который делает он совместим с ERC-1400, или предстоящий выпуск собственного блокчейна Polymath.

В социальном плане мы видели, как Polymath набирает поклонников Twitter на 10,000, а на Reddit - на 1,500. Еще большее разочарование вызывает потеря почти 30,000 XNUMX человек. Подписчики Telegram.

Также разочаровывает производительность токена POLY, который упал до уровня чуть выше 0.02 доллара США и теперь составляет 297 долларов США.^th крупнейшая криптовалюта по рыночной капитализации. Это огромное падение по сравнению с его отпускной ценой и немного выше рекордного минимума в 0.018557 доллара США, который был достигнут 25 ноября 2019 года.

Очевидно, что у токена есть много возможностей для роста, но для этого нужен катализатор. Этот катализатор может появиться с выпуском собственного блокчейна для Polymath, но нам придется подождать, поскольку тестовая сеть не будет выпущена в течение как минимум 6 месяцев, а основная сеть может быть удалена более чем через год.

Стандарт токенов безопасности ERC-1400

Стандарт токенов безопасности ERC-1400 - это библиотека стандартов, которые со временем развивались и получили все большее распространение среди разработчиков протокола Ethereum и поставщиков услуг.

Polymath был обновлен, чтобы сделать свои токены ST-20 полностью совместимыми со стандартом ERC-1400 с выпуском v3.0 «Poho» в июле 2019 года. Обновление было необходимо, поскольку поставщики услуг и проекты в области токенов безопасности все чаще применяли стандарт .

ERC-1400 превратился из единого монолитного стандарта в библиотеку совместимых стандартов с намерением облегчить его адаптируемость и рост в быстро меняющемся законодательном и нормативном ландшафте, позволяя добавлять новые функции без ущерба для существующих совместимых услуг и инфраструктуры.

Блокчейн Polymesh

В мае 2019 года во время Consensus New York Polymath объявила о своем намерении разработать и выпустить новый общедоступный блокчейн базового уровня, лежащий в основе Polymath. Они назвали этот новый публичный блокчейн Polymesh. С тех пор команда из 6 разработчиков работала над проектом с открытым исходным кодом, и в октябре 2019 года они смогли предоставить доказательство концепции.

Блокчейн Polymesh будет построен на основе Подложка с четностью, основа блокчейнов, основанная на достижениях основных протоколов блокчейнов и использующая извлеченные уроки, чтобы предоставить разработчикам новейшие технологии для создания гибких блокчейнов.

Команда Polymath рассмотрела несколько подходов к созданию своей базовой цепочки блоков и остановилась на Parity Substrate по нескольким причинам, включая технологии, дорожные карты, соответствие продукта и аспекты сообщества. В конечном итоге решение использовать Parity Substrate было связано с его модульностью, что, по мнению Polymath, является критически важным для своей архитектуры.

Polymath планирует расширить возможности ядра Substrate путем создания набора модулей, которые предоставляют финансовые примитивы на базовом уровне блокчейна. Они охватывают критически важные функции, такие как идентификация, сами регулируемые активы, расчеты и другие ключевые категории функций рынка капитала.

Polymath планирует выпустить тестовую сеть для своей базовой цепочки блоков где-то во втором квартале 2020 года, а выпуск основной сети запланирован на четвертый квартал 2020 года. Без других серьезных обновлений в дорожной карте проекта нам придется ждать примерно 6 месяцев. для тестовой сети, чтобы показать нам новое направление Polymath.

Полимат Девелопмент

Все это выглядит великолепно, но вся ли работа, которую Polymath, по утверждениям, проделала за последний год, была преобразована в результаты разработки?

Один из лучших способов определить это - заглянуть в их репозитории с открытым исходным кодом. Наблюдая за общим количеством коммитов кода, можно получить приблизительное представление о том, сколько работы выполняется.

Поэтому я решил погрузиться в ПолиматGitHub и взгляните на их публичные репозитории. Ниже приведены общие коммиты по закрепленным репо за последние 12 месяцев.

Как видите, в эти репозитории было внесено довольно много коммитов кода. Также стоит отметить, что есть еще 45 других репозиториев с разной степенью коммитов.

Это больше, чем я видел в других проектах, которые находятся на аналогичной стадии своего жизненного цикла, и показывает, что в штаб-квартире Polymath дела обстоят довольно активно. Вы также можете заглянуть в их репозиторий Polymesh, чтобы понять, почему они так взволнованы этим.

Если вы хотите быть в курсе последних событий по проекту, вы можете следить за их официальный блог. Команда довольно активна, когда дело доходит до обновления своего сообщества.

Заключение

Блокчейн здесь и здесь, чтобы остаться, и, учитывая характеристики, которые он имеет, почти невозможно представить, что наши ценные бумаги и активы не скоро появятся на блокчейне. Это просто самый эффективный и прозрачный метод. Как мы уже видели на примере Polymath, выпуск ценных бумаг на блокчейне возможен и эффективен.

Добавьте к этому массовый переход к STO по сравнению с ICO в качестве предпочтительного метода привлечения капитала в пространстве блокчейнов, и Polymath может рассчитывать на существенный рост.

К сожалению, правительства также наверняка вмешаются, чтобы регулировать эти рынки, на самом деле, некоторые из них уже начали. Учитывая, что такой большой капитал находится под угрозой, а законы о безопасности уже нарушены некоторыми ICO, почти удивительно, что мы еще не видели, чтобы правила появлялись, как грибы после весеннего дождя.

Пока регуляторы не торопятся. Если такое решение, как Polymath, сможет стандартизировать выпуск токенов безопасности, мы можем обнаружить, что регуляторы в основном будут стоять в стороне, чтобы позволить зарождающемуся пространству расти органически.

Решение находится перед нами в виде токена сетевой безопасности Polymask. Очевидно, что Polymath все еще очень молод и, похоже, начался не так хорошо, но за ним стоит сплоченная команда, и у него есть рабочий продукт. Когда нативный блокчейн заработает, все действительно может стать очень интересным.

Избранные изображения через Shutterstock

Отказ от ответственности: это мнение автора, и его не следует рассматривать как инвестиционный совет. Читатели должны провести собственное исследование.

Источник: https://www.coinbureau.com/review/polymath-poly/