Какие регуляторы формируют криптополитику США?

Отметка времени: 19 февраля 2022 г., 7:42 AM
Исходный узел: 1612293

Основные выводы

  • По мере роста криптовалют регулирующие органы стали больше интересоваться мониторингом пространства.
  • Несколько агентств США, в том числе SEC, CFTC и OCC, несут ответственность за установление правил для крипто-сектора.
  • Министерство финансов США также играет ключевую роль в оценке того, как следует регулировать криптоактивы, и в установлении контактов с политиками.

Поделиться этой статьей

Такие агентства, как Комиссия по ценным бумагам и биржам и Комиссия по торговле товарными фьючерсами, играют важную роль в финансовом регулировании в Соединенных Штатах. В этой статье мы объясняем ключевым регулирующим органам страны их влияние на криптопространство. 

Ключевые регуляторы криптовалюты в США 

На протяжении всего времени существования криптовалюты энтузиасты и наблюдатели размышляли о том, как регуляторы будут обращаться с этим классом активов. Этот вопрос стал более актуальным, поскольку пространство разрослось, и регулирующие органы во всем мире ясно дали понять, что следят за пространством. В 2021 году бум на рынке криптовалют доказал, что технология стала популярной. С ростом интереса к биткойнам, DeFi и стейблкоинам регулирующие органы все чаще изучают, как управлять пространством.

Трудно говорить о глобальной политике в отношении криптовалюты, не обсуждая влияние регулирующих органов в США. За последнее десятилетие несколько учреждений, федеральных агентств и бюро правительства США внимательно следили за пространством цифровых активов. Комиссия по ценным бумагам и биржам, Комиссия по фьючерсной торговле сырьевыми товарами, Управление финансового контролера, Федеральная корпорация по страхованию депозитов, Министерство финансов, Федеральная резервная система и Сеть по борьбе с финансовыми преступлениями внесли свой вклад, который повлиял на американскую криптополитику. 

Более того, некоторые из этих агентств изменили свою позицию в отношении криптовалюты, поскольку блокчейн-компании занялись финансовыми услугами. Многие пытались подвести регулирование криптовалюты под рамки норм, созданных для традиционного банковского дела и финансов. Комплексная криптографическая структура в США может потребовать совместных усилий всех ключевых финансовых регуляторов. В настоящее время ни одна организация не считается знаменосцем американской криптополитики. Однако многие из них часто работают вместе, чтобы контролировать развивающийся мир криптовалют. 

Комиссия по ценным бумагам и биржам

Комиссия по ценным бумагам и биржам играет одну из самых активных ролей в регулировании криптовалют в США. Он был создан в 1934 году для предотвращения мошенничества, связанного с продажей ценных бумаг или финансовых контрактов.

Проще говоря, SEC поручено следить за пространством ценных бумаг. В контексте криптовалют SEC принимает меры против криптопроектов, которые, по ее мнению, привлекли деньги незаконным путем. Обычно это происходит, когда компании или проекты продают токены, которые могут считаться ценными бумагами, американским инвесторам без подачи заявки в SEC или выполнения соответствующих требований.

На протяжении многих лет SEC взимала плату с нескольких криптопроектов, многие из которых привлекли деньги за счет первоначальных предложений монет. Одним из самых громких дел стал судебный иск SEC против популярного приложения для обмена сообщениями Telegram. В июне 2020 года агентство вынудило Telegram вернуть инвесторов 1.2 млрд долларов США он привлек за счет предложения токенов и наложил на компанию штраф в размере 18.5 миллионов долларов. 

В других случаях SEC взимала плату и в конечном итоге расплачивалась с EOS и Родственники за проведение первичных размещений монет, которые агентство объявило незарегистрированными продажами ценных бумаг. В декабре 2020 года он также подал в суд на фирму криптовалютных платежей Ripple, утверждая, что она получила незаконную прибыль от продажи незарегистрированных ценных бумаг на сумму 1.38 млрд долларов США в виде токенов XRP. Судебный процесс продолжается. 

Из действий SEC видно, что ее основное внимание уделяется определению того, является ли данная криптовалюта ценной бумагой, чтобы ее регулировать. Однако есть еще одна связанная с этим область, в которой SEC повлияла на криптоиндустрию. Агентство также отвечает за утверждение торговых продуктов, обеспеченных криптовалютой, таких как биржевой фонд биткойнов. В последнем квартале 2021 года агентство дало зеленый свет первому биржевому фонду, привязанному к фьючерсным контрактам на биткойны. В то время как одобрение фьючерсного ETF на биткойн стало знаковым моментом в регулировании криптовалюты, SEC продолжала тянуть с одобрением долгожданного спотового ETF на биткойн. 

Председатель SEC Гэри Генслер также неоднократно предупреждал о DeFi и стейблкоинах, поднимая вопросы о том, как агентство может ограничить пространство в будущем.

Комиссия по торговле товарными фьючерсами

Комиссия по торговле товарными фьючерсами — это правительственное агентство США, которое регулирует финансовые деривативы. Он обеспечивает соблюдение правил, касающихся торговли финансовыми контрактами (включая фьючерсы, опционы и свопы) для таких активов, как товары, ценные бумаги, облигации и криптовалюты. В 2015 году CFTC признала криптовалюты, такие как биткойн, товарами, подлежащими надзору в соответствии с ее полномочиями. Агентство взяло на себя регулирующий надзор за биржами, предлагающими американским гражданам фьючерсные или опционные контракты на криптоактивы, такие как Биткойн и Эфириум.

Подобно SEC, CFTC приняла меры против криптофирм, которые, по ее мнению, нарушают законы о производных активах. В октябре 2020 года CFTC обвинила BitMEX в незаконном предложении торговли деривативами биткойнов резидентам США. Год спустя он возглавил принудительные меры против Tether и Bitfinex, обвинив свою материнскую компанию iFinex в предоставлении торговых услуг гражданам США без регистрации. Позднее CFTC урегулировала дело с iFinex и выдала фирме Штраф в размере 42.5 миллионов долларов.

Несмотря на то, что CFTC имеет полный контроль над услугами криптодеривативов, предлагаемыми гражданам США, она редко оказывает влияние на спотовые криптовалютные рынки. Тем не менее, председатель CFTC Ростин Бехнам попросил Конгресс предоставить больше полномочий в области надзора за криптовалютой и спросил на 100 миллионов долларов дополнительного финансирования для мониторинга космоса. Очевидно, что CFTC стремится играть более заметную роль в регулировании криптовалют; отчеты также предполагают, что агентство могло бы объединить усилия с SEC для наблюдения за регулированием криптовалюты в будущем.

Управление контролера валюты 

Управление валютного контролера является основным регулирующим органом, контролирующим операции национальных банков и федеральных сберегательных ассоциаций в США. Что касается криптовалют, OCC определяет, как банки могут использовать криптоактивы в депозитарных холдингах и на балансах. Первое крупное участие регулятора в криптовалюте произошло от бывшего исполняющего обязанности контролера денежного обращения Брайана Брукса в июле 2020 года. Под его руководством OCC выпустило рекомендательное письмо национальным банкам США, что позволяет им предоставлять кастодиальные услуги, хранить стейблкоины в своих резервах и даже запускать узлы блокчейна.

Федеральная корпорация страхования вкладов

Хотя использование стейблкоинов, привязанных к доллару, может принести инвесторам более высокий процент, чем традиционные сберегательные счета, стейблкоины несут больший риск, чем реальные долларовые депозиты, из-за отсутствия у них государственной страховки. Таким образом, адекватная страховка может быть одним из недостающих звеньев при включении стейблкоинов в экономику США. И здесь Федеральная корпорация страхования депозитов может сыграть свою роль. FDIC является регулирующим органом, отвечающим за страхование депозитов в банках США на сумму до 250,000 XNUMX долларов США на каждого вкладчика. В прошлом году FDIC — сказал она изучала страхование депозитов для стейблкоинов. 

В январе 2022 года сообщалось, что FDIC находится в процессе пересмотра страхового покрытия для USDF., стабильная монета, созданная консорциумом банков США, включая FirstBank of Nashville, Synovus, New York Community Bank и Sterling National Bank. Страхование FDIC для депозитарных крипто-счетов является столь необходимым рыночным решением. Тем не менее, еще неизвестно, попадет ли FDIC на борт стейблкоина. Недавно назначенный исполняющий обязанности председателя FDIC Мартин Грюнберг заявил, что оценка криптовалютных рисков является одним из главных приоритетов агентства на 2022 год.

Федеральная резервная система

Федеральная резервная система является центральным банком Соединенных Штатов и отвечает за проведение денежно-кредитной политики страны. Это основная организация, печатающая все долларовые банкноты, находящиеся в обращении в экономике США. Организация управляет платежной инфраструктурой страны и в 1970-х годах разработала автоматизированную расчетную палату, которая предлагает электронную альтернативу бумажным чекам. Участие ФРС в регулировании криптовалюты не связано с какой-либо прямой политикой, которая может повлиять на пространство. Тем не менее, он отвечает за создание потенциала цифровая валюта центрального банка, официальный цифровой доллар, поддерживаемый государством, который, как ожидается, будет интегрирован в инфраструктуру денежных платежей США в ближайшие годы.

Департамент казначейства США

Хотя Министерство финансов США не является регулирующим органом, оно играет решающую роль в определении того, как будут регулироваться криптоактивы. Это потому, что это исполнительный департамент, отвечающий за управление казначейством федерального правительства. Одной из функций Министерства финансов является обсуждение с политиками влияния криптоактивов на американскую денежно-кредитную, экономическую и налоговую политику. По этому конкретному вопросу министр финансов Джанет Йеллен публично предупреждал об использовании криптовалют для незаконных транзакций и подчеркнул финансовые риски, которые стейблкоины представляют для экономики США. 

Что касается конкретных функций, связанных с криптовалютой, Министерство финансов собирает федеральные налоги через Службу внутренних доходов, бюро, которое оно контролирует. Следовательно, влияние Министерства финансов на криптографию во многом связано с налоговой политикой и внесением класса активов в налоговый кодекс страны. Согласно отчетам, Министерство финансов будет выполнять обязательства по налоговой отчетности для «криптовалютных брокеров» по ​​всем транзакциям на сумму более 10,000 2021 долларов США, что является правилом, введенным двухпартийным законопроектом об инфраструктуре XNUMX года. 

Кроме того, Сеть по борьбе с финансовыми преступлениями (ФинСЕН) является подразделением Казначейства, которое отслеживает транзакции для предотвращения отмывания денег или других нарушений Закона о банковской тайне. В прошлом году FinCEN наложил штраф на Ларри Дина Хармона, основателя биткойн-миксеров Helix и Coin Ninja, после того, как они использовались для отмывания средств в период с 2014 по 2020 год. Аналогичным образом, в августе 2021 года FinCEN оштрафованный криптовалютную биржу BitMEX за 100 миллионов долларов, сославшись на отсутствие процедур по борьбе с отмыванием денег на своей платформе для торговли производными биткойнами и нарушение Закона о банковской тайне.

Будущее крипторегулирования США

После прошлогоднего рыночного ралли нет никаких сомнений в том, что криптовалюта стала мейнстримом. При этом регулирующие органы во всем мире уделяют пристальное внимание космосу. Помимо биткойнов, распространение DeFi и стабильных монет также стало горячей темой среди регулирующих органов. В США SEC, CFTC, OCC, FDIC, Федеральная резервная система и Министерство финансов начали следить за пространством и оценивать политику криптовалюты. Поскольку цифровые активы продолжают расти, вполне вероятно, что агентства США будут играть более активную роль в регулировании пространства.

Поделиться этой статьей

Информация на этом веб-сайте или доступ к нему получен из независимых источников, которые мы считаем точными и надежными, но Decentral Media, Inc. не представляет и не гарантирует своевременность, полноту или точность какой-либо информации на этом веб-сайте или доступа к нему. , Decentral Media, Inc. не является инвестиционным консультантом. Мы не даем персональные инвестиционные советы или другие финансовые консультации. Информация на этом сайте может быть изменена без предварительного уведомления. Некоторая или вся информация на этом веб-сайте может устареть, либо может быть либо неполной, либо неточной. Мы можем, но не обязаны обновлять устаревшую, неполную или неточную информацию.

Вы никогда не должны принимать инвестиционное решение в отношении ICO, IEO или других инвестиций на основе информации на этом веб-сайте, и вы никогда не должны интерпретировать или иным образом полагаться на любую информацию на этом веб-сайте в качестве инвестиционного совета. Мы настоятельно рекомендуем вам проконсультироваться с лицензированным инвестиционным консультантом или другим квалифицированным финансовым профессионалом, если вы ищете инвестиционный совет по ICO, IEO или другим инвестициям. Мы не принимаем компенсацию в какой-либо форме за анализ или отчетность по любым ICO, IEO, криптовалюте, валюте, токенизированным продажам, ценным бумагам или товарам.

Читать полные условия.

322 миллиона долларов: как SEC должна рассчитаться с Ripple Labs из-за XRP

Комиссия по ценным бумагам и биржам США оштрафовала Block.one на 24 миллиона долларов за якобы продажу незарегистрированных ценных бумаг в рамках своего ICO на 4 миллиарда долларов, в связи с чем возник вопрос: ...

CFTC и его юрисдикция в отношении криптовалют

В 2015 году Комиссия по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) впервые выступила против незарегистрированной платформы для торговли опционами на биткойны Coinflip Inc. Это событие всколыхнуло…

Регулирующие органы США изложат правила криптографии для банков: заявление

Спринтерская команда регуляторов США определит правила для банков в следующем году. Регуляторы США определят роли банков в криптовалюте Банковские регуляторы США объединятся, чтобы определить…

Что такое Rarible: DAO для NFT

То, что когда-то считалось глупым и дорогим сектором, NFT дает создателям доступ к глобальным рынкам таким способом, который раньше был невозможен, и все это благодаря блокчейну. Эти знакомые ...

Отметка времени:

Больше от Криптографический брифинг