Hur inflation kan påverka värdepapper och investeringar

Mars 31, 2021

Av: Montana Timpson

Inflationen påverkar alla aspekter av ekonomin, från konsumentutgifter, företagsinvesteringar och sysselsättningsgrad till statliga program, skattepolitik och räntor. För den professionella handlaren är förståelsen för inflationen avgörande, eftersom fluktuationer i inflationen kan ha en robust effekt på värdet av investeringsavkastningen.

Förstå inflationen
Per definition är inflation en ihållande ökning av prisnivåerna, mätt av Bureau of Labor Statistics (BLS). BLS är ansvarig för två viktiga inflationsindikatorer: konsumentprisindex (KPI) och producentprisindex (PPI). KPI, som återspeglar detaljhandelspriserna på varor och tjänster, inklusive boendekostnader, transporter och sjukvård, är ofta den mest följt inflationsindikator.

När en ekonomi växer överstiger efterfrågan vanligtvis utbudet av tillgängliga varor och tjänster, och som ett resultat ökar inflationstakten. Om den ekonomiska tillväxten accelererar snabbt, kan en uppåtgående prisspiral, ibland kallad "springande inflation" eller "hyperinflation", resultera.

Däremot när den ekonomiska tillväxten börjar avta, minskar efterfrågan och tillgången på varor ökar i förhållande till efterfrågan. Vid denna tidpunkt sjunker vanligtvis inflationstakten. Denna period av fallande inflation kallas ofta för "desinflation".

Inflation och investeringsavkastning
För investerare som syftar till att öka den långsiktiga köpkraften kan inflationstakten utgöra ett hot om minskat realt sparande och investeringsavkastning, men för aktiva handlare kan inflationen utgöra värdefulla handelsmöjligheter när priserna på värdepapper stiger och faller i linje med inflationstakten över på lång sikt.

Till skillnad från obligationer, där köpkraften för räntebetalningarna minskar, ser värdepapper ofta en uppgång i pris när inflationen ökar. Aktier har ofta varit en bra investering i förhållande till inflationen över tid eftersom företag kan höja priserna på sina produkter när deras kostnader ökar i en inflationsartad miljö. På så sätt leder ofta högre priser till högre intäkter. Men under kortare tidsperioder har aktier ofta visat en negativ korrelation till inflationen och kan drabbas särskilt av oväntad inflation. När inflationen stiger plötsligt eller oväntat kan det öka osäkerheten i ekonomin, vilket leder till lägre vinstprognoser för företag och lägre aktiekurser.

För mer information, besök Lightspeed's Trading Education Center, med en omfattande ordlista för professionella handlare. För ytterligare referenser, guider och resurser, se vår Aktiv handelsblogg och registrera dig nu för vårt nästa livewebinar.

Aktiv handel med Lightspeed
Lightspeed förser professionella handlare med alla verktyg som krävs för att hjälpa dem att hitta framgång inom aktiehandel, och vi har utvecklat och finslipat vår aktiv handlarplattform för att erbjuda en optimal användarupplevelse. Med de intuitiva gränssnittslayouterna och institutionell kvalitetsaktie- och optionsskannrar, strävar vi efter att hjälpa handlare att nå sina mål, oavsett vilken strategi de har. Vi erbjuder även våra kunder några av de lägsta handelsavgifter inom industrin.

För mer information om en professionell handelsplattform med Lightspeed, ring oss på 1-888-577-3123, begära en demo, eller öppna ett konto.

Data, information och material ("innehåll") tillhandahålls endast i informations- och utbildningssyfte. Detta innehåll varken är, och ska inte tolkas som ett erbjudande, uppmaning eller rekommendation att köpa eller sälja några värdepapper eller kontrakt. Eventuella investeringsbeslut som tas av användaren genom användningen av sådant innehåll är enbart baserade på användarnas oberoende analyser med hänsyn till dina ekonomiska omständigheter, investeringsmål och risktolerans.

Du kanske också är intresserad av…

Källa: https://www.lightspeed.com/active-trading-blog/how-inflation-can-impact-securities-and-investments/