Hur mycket hus har du råd med? Här är vad förstagångsbostadsköpare behöver veta

Alexandra Lashner och hennes man var glada över att köpa sin första bostad tidigare i år.

De sparade ihop tillräckligt för en handpenning på 20 % och hade inga kreditkortsskulder. Ändå kunde de fortfarande inte hitta ett hus, även efter att ha ökat sin budget till $300,000 250,000 från $XNUMX.

"Många hem har blivit utom räckhåll", säger Lashner, som är 27 och bor i Bensalem, Pennsylvania.

"Hem vi en gång hade råd med för ett eller två år sedan är nu helt uteslutna."

Det trånga utbudet av bostäder på marknaden har pressade upp priserna. I augusti var medianpriset för ett befintligt hem $356,700 14.9, en ökning med 2020% från augusti XNUMX, enligt National Association of Realtors.

Det har lämnat många förstagångsbostadsköpare vid sidan av. I augusti stod de för bara 29 % av all försäljning. Historiskt sett utgör de 40 % av alla köpare.

För att komma in i ett hem spränger vissa köpare sin budget. År 2021 köpte 28 % bostäder över sin ursprungliga uppskattning, enligt Zillow.

Ändå är det väldigt viktigt att skapa en budget innan du bestämmer dig för att köpa ett hem. Här är vad du behöver veta.

Bara för att du får godkänt för ett visst bolånebelopp betyder det inte att du ska spendera så mycket.

Titta först på dina månatliga utgifter, som billån, telefoner och dagis. Ta sedan reda på vad du har råd att spendera varje månad på en bolånebetalning och ta ett beslut därifrån, säger finansiell rådgivare Jacqueline Cooper, grundare, VD och koncernchef för Financial Education Associates i Dorchester, Massachusetts.

Kom ihåg att du också kommer att betala fastighetsskatt till din lokala regering, som är baserad på det taxerade värdet på din fastighet och din stads skattesats. Utöver det måste du betala en villaförsäkring, som kostar typiska husägare något mindre än 1,000 XNUMX dollar per år.

Du kan också göra nedskärningar i andra delar av din budget för att ha råd med en högre betalning, samt titta på platser som kan vara billigare. Eftersom människor bestämmer sig för att inte återvända till kontoret fem dagar i veckan, flyttar de längre bort, säger Jessica Lautz, vice ordförande för demografi och beteendeinsikter på National Association of Realtors.

"Yngre köpare flyttar till små städer och förortsområden," sa hon.

Ha åtminstone några månaders bolånebetalningar sparade innan du köper ett hem, föreslår Cooper. På så sätt är du skyddad om du får någon inkomststörning.

Ha också lite pengar i reserver för det oväntade.

"Något kan gå sönder när du väl är i hemmet eller så kanske du vill dekorera det eller ändra finishen i hemmet," sa Lautz.

Det tillkommer också regelbundna kostnader för husägande, såsom avgifter för potentiella husägarföreningar eller gräsmattor för att underhålla fastigheten, samt verktyg som värme och varmvatten.

Det finns ett antal avgifter inblandade i hemköpsprocessen, inslagna i vad som vanligtvis kallas för stängningskostnader.

De inkluderar saker som en ansökningsavgift, bankvärdering av bostadens värde, advokatarvode, depositionsavgift, husägareförsäkring, titelförsäkring, kreditupplysning, låneavgifter, överföringsskatter, titelsökningsavgift och registreringsavgifter.

Det lägger till mellan 2% och 5% av bostadspriset och ska betalas när du stänger huset.

På denna konkurrensutsatta marknad avstår vissa köpare från heminspektioner, som tittar på saker som elsystemet, taket och skicket på VVS-, värme- och luftkonditioneringssystem.

Omkring 23% av köparna gick förbi inspektioner i augusti, enligt National Association of Realtors.

"Det är den största budgetbustern för mig," sa Cooper. "Det finns saker som vi inte lägger märke till och vi har inte erfarenheten att avgöra om det här är okej eller inte."