Zomato, Indiens ledande startup för matleverans, med stöd av Ant Group, har ansökt om en börsintroduktion, ett börsnotering på upp till 1.1 miljarder USD, enligt utkast till dokument som lämnats in till marknadstillsynsmyndigheterna.
Noterbart är att Zomato IPO är bland de mest efterlängtade på den senaste kapitalmarknaden med tanke på att det skulle vara en av de första tekniska enhörningarna som noterades i Indien.
Sektorn för onlinematleveranser har upplevt en betydande tillväxt under de senaste åren, med Zomato och Swiggy som konfronterats direkt för att ta marknadsandelar.
Zomatos totala intäkter under räkenskapsåret 2020 hade ökat mer än dubbelt till cirka 394 miljoner USD från det senaste räkenskapsåret (1).
Zomato, som grundades 2008 i Delhi, har över 5 250 anställda. Livsmedelsaggregatorn säkrade nyligen 5.4 miljoner USD från investerare, inklusive Fidelity Management and Research Co., Tiger Global och Kora Management, och andra, och värderade företaget till 1.5 miljarder USD, enligt en börsanmälan i februari i år av Info Edge India Pvt., en befintlig backer. Dess aktier ökade med 19% och innehade cirka XNUMX% av aktierna i företaget efter nyligen genomförda insamlingar.
Företaget ändrade nyligen sin stiftelseurkund tidigare denna månad som en förberedelse för sin mycket efterlängtade börsnotering och döpte om sig själv till Zomato Ltd till ett publikt aktiebolag.
Enligt rapporter planerar matleveransappen att samla in cirka 700 miljoner USD till 1 miljard USD via börsintroduktionen. Zomato har slutfört med Morgan Stanley, Kotak Mahindra Bank, Bank of America och Credit Suisse som ledande handelsbanker för ändamålet (2).
Gobbling Zomatos börsnotering
Zomato har äntligen flyttat SEBI Securities and Exchange Board of India för sin efterlängtade offentliga marknadsdebut. Matsamlaren erbjuder aktieandelar värda över 8,250 7,500 crore INR, av vilka 750 XNUMX crore INR kommer att vara en nyemission, medan XNUMX crore INR är ett försäljningserbjudande från en av dess tidigaste stödjare, Info Edge.
Noterbart är att Deepinder Goyal och Pankaj Chaddhah grundade företaget 2008 (3). Dess börsintroduktion har varit bland de mest efterlängtade i det indiska tekniska ekosystemet. Startupen hade gjort flera förändringar i sin administration och ledning inför marknadserbjudandet. Det inkluderar att utse Goyal som verkställande direktör för de kommande fem åren för att omvandla sig från ett privat företag till en begränsad offentlig organisation – Zomato Limited.
Zomato värderades senast till 5.4 miljarder USD, har samlat in flera fonder under året när det förberedde sig för marknadsdebuten (4).
Här är en titt på Zomatos senaste insamlingsrunda:
Startupen har också sagt att den kan gå för en placering före börsintroduktionen för en sammanlagd summa som inte överstiger 1,500 XNUMX crore INR. Företaget uppgav att (5) "Placeringen före börsintroduktionen, om den genomfördes, skulle vara till ett pris som bestäms av företaget i diskussion med cheferna och slutförs innan Red Herring-prospektet lämnas in till RoC."
Ledaren för matleveranser har utökat sin marknad minst tre gånger under de senaste fyra åren. Intäkterna i slutet av 2020 för de föregående nio månaderna var 1,301 460 crore INR, jämfört med 2018 crore INR för räkenskapsåret som slutade i mars XNUMX.
Zomato har också sagt att de förväntar sig att kostnaderna kommer att stiga över tiden, och "förluster skulle fortsätta att överväga betydande investeringar som förväntas för att växa verksamheten."
Zomatos börsintroduktion har kommit mitt i den ansträngande andra vågen av coronavirus-pandemin i landet, som störde restaurangbranschen samtidigt som den ökade matleveransen online. Under det senaste året hade Zomato sagt att coronavirus-pandemin hade drivit den närmare lönsamheten, och man kan också se dess DRHP-anmälan (6).
I ett blogginlägg förra året (7), Deepinder Goyal uppgav att coronavirus-pandemin har satt oss tillbaka med ett år eller så när det gäller företagets storlek. Ett år är dock bara en bråkdel när man bygger ett företag för de kommande hundra åren.”
Zomato och dess topprival Swiggy är de största aktörerna i den indiska livsmedelsindustrin online. Enligt en CLSA-rapport kommer det indiska matteknologisegmentet att växa till 11 miljarder USD under de kommande fem åren. Och varav Swiggy för närvarande har en marknadsandel på 47 % medan Zomato har 45 %.
Läs också: Zomato vs. Swiggy: Vem är på bästa stället att vinna Hunger Games?
Det finns förväntningar på att det nya inträdet, Amazon, också skulle skapa en marknad på marknaden. Det är också värt att markera att Zomato hade förvärvat en av sina rivaler, UberEats (8), i januari förra året.
Och Zomato har inte missat den växande konkurrensen inom matleveranssegmentet i sin DHRP-anmälan. Företaget uppgav att "nuvarande och framtida konkurrenter kan åtnjuta konkurrensfördelar som större namnkännedom, större kategoriandelar på vissa marknader, längre verksamhetshistoria, etablerade relationer med lokala leveransföretag och restauranger, marknadsspecifik kunskap, avsevärt större finansiella, tekniska resurser , och mer framgångsrika marknadsföringsmöjligheter.'
Info Edge att sälja insats
I sin DRHP-fil uppgav Zomato att dess börsintroduktion skulle vara en sammanslagning av ny emission av aktier och ett OFS, erbjudande till försäljning av befintlig aktieägare, Info Edge Ltd, moderbolaget till Naukri.com.
Tisdagskvällen den 27 april 2021 informerade Info Edge, som har cirka 19 % av aktierna i matleveransledaren, börserna att dess styrelse har godkänt att delta i Zomatos OFS (9).
Enligt anmälan specificeras villkoren för dessa i utkastet till Red Herring-prospektet, Red Herring-prospektet, prospektet och andra erbjudandeavtal och dokument.
Den 23 april tillkännagav Zomato fem oberoende styrelseledamöter i dess åttamannastyrelse, inklusive fyra kvinnor.
Zomato har också uttalat att de kan överväga en privat placering på 1,500 XNUMX crore INR-placering före börsintroduktionen. Flytten kommer sannolikt att minska storleken på den nya frågan som startupen har föreslagit hittills.
Dessutom skulle livsmedelsaggregatet använda medel säkrade via organisk och oorganisk tillväxt med allmänna företagsändamål.
Startupen för onlinematleverans anser Ant Financials, Sequoia, Info Edge och Uber som några av sina mest framstående investerare. Zomato har stärkt sin position inom tvåspelares matleveransbranschen med den senaste finansieringsomgången i februari i år, vilket ger företaget en värdering på 5.4 miljarder USD efter pengar (11).
Enligt rapporter (12), slutförde företaget sin interna börsintroduktionsgranskning och granskade andra processer den 22 april. SEBI skulle sannolikt ta cirka två veckor att granska DRHP, och den slutliga lanseringen skulle bero på marknadsförhållandena, sa en källa som är bekant med utvecklingen.
The Big Bang IPO-förberedelser
Flytten kom efter flera veckor sedan Zomato omvandlade sig till ett publikt företag från ett privat företag genom att ändra sitt stiftelseavtal och döpa om sig själv till Zomato Limited.
Enligt experter behövs övergången till att bli ett publikt aktiebolag eftersom Zomato överväger att lämna in DRHP till SEBI och relevanta inhemska börser för att notera sina aktier på en eller flera börser. Ursprungligen hade Zomato bildat sig som ett privat aktiebolag den 19 januari 2010 (13).
Noterbart är DRHP bland de första dokumenten som ett företag vill lista sina aktier i en börsfil med SEBI. En DRHP är ett uttömmande dokument över de väsentliga detaljerna i ett företag. Det inkluderar inkorporeringsdatum, affärsmodellbeskrivning, risker och flera andra saker.
De 250 miljoner USD som Zomato samlade in i sin insamling före börsintroduktionen var på toppen av den preliminära omgången på 660 miljoner USD som den hade avslutat i december 2020 till en värdering av 3.9 miljarder USD från tio nya investerare, inklusive Steadview, Mirae, Baillie Gifford, D1 Capital , Fidelity, Kora, Luxor och Tiger Global.
Då hade Goyal uppgett att företaget är i färd med att stänga den andra omgången på 140 miljoner USD och säkra primärkapitalet som en krigskassa för framtida förvärv och sammanslagningar, och bekämpa priskrig från konkurrenterna.
Återhämtning mitt i covid-19-pandemin
Efter den första coronachocken i mars förra året, konstaterade Zomato i september 2020 att marknaden för matleveranser online har återhämtat sig och till och med överskridit nivån före pandemi i flera stora fickor i landet när människor anammar onlinebeställning.
Deepinder Goyal, medgrundare av Zomato, sa att medvinden för matleveransföretagen är ganska synliga och tror att branschens tillväxt skulle accelerera post-pandemin. Han tillade också att förbränningshastigheten är betydligt låg och att dess marknadsandel växer i alla regioner.
Matsamlaren har rapporterat en intäkt på 2486 crore INR för räkenskapsåret 2020, även när dess förluster ökade till 2451 crore INR under samma period som pandemin och den rikstäckande nedstängningen minskade ordervolymer och intäkter.
IPO av Zomato har kommit när det indiska startup-ekosystemet bevittnar ökad finansieringsaktivitet. Den första första månaden har redan producerat elva enhörningar värderade till mer än en miljard dollar eller mer jämfört med 11 under hela 2020 (14).
Läs också: Indien på Unicorn Spree, festen har bara börjat
Flera faktorers kombination driver boomen efter pandemin. Digitaliseringen har lett till tillväxten av internettjänster och det finns tillgång till enormt kapital. Indien är en av de största konsumentmarknaderna som fortfarande är öppna, och kommande internetbörsnoteringar i Indien väcker förhoppningar om att säkra en exit.
Indien har sett att bara en handfull internet blivit offentligt under de senaste två decennierna. Förutom Zomato kommer Nykaa, Policybazaar och Delhivery också med planer för en offentlig notering. Det finns också ett sus av Freshworks och Flipkart-notering på den amerikanska marknaden. Dessa börsintroduktioner skulle indikera framgången för den indiska blomstrande startekonomin, och det kan leda till mer kapitalinflöden till privata marknader.
Inslag Up
Med 1.1 miljarder skulle Zomato IPO vara landets största i år, och överträffa Indian Railway Finance Corps börsnotering, på 649 miljoner USD i januari, enligt uppgifter sammanställda av Bloomberg (15).
Enligt anonyma källor skulle företaget kunna slutföra sin notering före slutet av september. Överläggningen pågår dock och detaljerna i erbjudandet, såsom tidslinje och storlek, kan ändras.
Coronavirus-pandemin har drivit flera indiska konsumenter att byta online, vilket stärkt förmögenheterna för internetföretag som Zomato när de siktar på att bli börsnoterade. Enligt Bloomberg News planerar Nykaa att notera företaget på hemmamarknaden och sannolikt söka en värdering på minst tre miljarder USD.
IPO-volymerna världen över går mot det bästa kvartalet åtminstone sedan 2009, med mer än 188 miljarder USD insamlade hittills i år.
Källa: https://timesnext.com/zomato-ipo-is-here-worth-over-1-billion-usd/
- förvärv
- Handling
- avtal
- amason
- amerika
- bland
- meddelade
- ant
- app
- April
- runt
- tillgänglighet
- Bank
- Bank of America
- Banker
- BÄST
- störst
- Miljarder
- Blogg
- Direkt
- ombord
- styrelse
- bom
- öka
- Byggnad
- företag
- affärsmodell
- företag
- kapital
- utmanar
- byta
- stängt
- närmare
- Medgrundare
- kommande
- Företag
- företag
- konkurrens
- konkurrenter
- anser
- Konsumenten
- konsumenter
- innehåll
- corona~~POS=TRUNC
- Coronavirus-pandemi
- Kostar
- Covid-19
- Kreativ
- kredit
- kredit suisse
- datum
- delhi
- leverans
- Utveckling
- digitalisering
- Direktör
- dokument
- dollar
- driven
- drivande
- ekonomi
- ekosystemet
- kant
- elva
- eget kapital
- utbyta
- Utbyten
- Utgång
- förväntar
- experter
- trohet
- Slutligen
- finansiering
- finansiella
- ekonomi
- Firm
- Förnamn
- FLIPKART
- följer
- livsmedelsproduktion
- matleverans
- öde
- Fri
- färsk
- finansiering
- Finansieringsrunda
- fundraise
- Insamlingar
- fonder
- framtida
- Games
- Allmänt
- Välgörenhet
- Grupp
- Väx
- Odling
- Tillväxt
- här.
- HTTPS
- bild
- Inklusive
- indien
- industrin
- info
- informationen
- börsintroduktion
- Internet
- Investeringar
- För Investerare
- IPO
- Börsintroduktioner
- IT
- kunskap
- Large
- senaste
- lansera
- leda
- ledande
- Led
- Nivå
- Begränsad
- Lista
- lista
- lokal
- lockdown
- större
- ledning
- Mars
- marknad
- Marknadsföring
- Marknader
- Merchant
- miljon
- modell
- månader
- Morgan Stanley
- flytta
- nyheter
- erbjudanden
- erbjuda
- nätet
- online beställning
- öppet
- drift
- beställa
- Övriga
- Övrigt
- pandemi
- Personer
- planering
- post-pandemi
- presentera
- pris
- privat
- privata marknader
- producerad
- lönsamhet
- allmän
- Offentlig marknad
- höja
- Tillsynsmyndigheter
- Förhållanden
- rapport
- Rapport
- forskning
- Resurser
- restaurang
- restauranger
- intäkter
- översyn
- Rival
- Till Salu
- Värdepapper
- sälja
- Sequoia
- Tjänster
- in
- Dela
- aktieägare
- aktier
- skifta
- Storlek
- So
- spel
- Stanley
- start
- lager
- student
- lämnats
- framgång
- framgångsrik
- uppstår
- Swiggy
- tech
- Teknisk
- Teknologi
- Tiger Global
- tid
- topp
- enhörning
- unicorns
- us
- USD
- Värdering
- värderas
- Våg
- VEM
- wikipedia
- vinna
- Kvinnor
- inom hela sverige
- värt
- författare
- skrivning
- år
- år
- zomato