September 2, 2021
Av Wayne Duggan
Optionshandel har ett rykte bland många nya investerare för att vara högrisk, komplicerad och farlig. Optionsmarknaden kan säkert vara alla dessa saker om du försöker komplicerade handelsstrategier utan att helt förstå hur de fungerar eller hur mycket risker de innebär. Men det finns också gott om enkla, konservativa alternativhandelsstrategier som kan hjälpa handlare att generera lite extra inkomst.
Alternativ Skriva över
En konservativ alternativhandelsstrategi kallas alternativöverskrivning. Optionsöverskrivning är helt enkelt att sälja optionskontrakt som verkar vara övervärderade. En handlare säljer vanligtvis dessa optionskontrakt, samlar in premierna och hoppas sedan att kontrakten löper ut värdelösa och att köparen inte utnyttjar dem.
När en handlare köper ett köpoptionskontrakt, köper han rätten att köpa säljarens aktier i underliggande aktier till ett specifikt pris (lösenpriset) på ett specifikt framtida datum (förfallodagen).
Varje optionskontrakt har en värdepremie, som är skillnaden mellan det aktuella värdet av kontraktet och det värde som kontraktet skulle innehålla om det verkställdes vid köptillfället. När utgångsdatumet närmar sig faller tidsvärdepremien tills den slutligen når noll. Köparen behöver aktiekursen för den underliggande aktien för att flytta djupare in i pengarna för att kompensera förfallet av kontraktets tidsvärde.
Samtidigt försöker optionssäljaren dra nytta av tidsvärdets förfall.
Så fungerar det
Föreställ dig att du är en långsiktig investerare som har 200 aktier i Apple (AAPL) på ditt konto. Om du säljer 2 köpoptioner som löper ut den 15 september 2023, med ett lösenpris på 230 USD, skulle du generera cirka 1,332 XNUMX USD i intäkter från den försäljningen baserat på aktuella marknadspriser.
Apples senaste aktiekurs på cirka 153 $ tyder på att det enda sättet som dessa kontrakt kommer att genomföras på är om Apples aktier vinner minst 50.3 % mellan nu och den 15 september 2023.
Om Apples aktiekurs sjunker under de kommande 24 månaderna löper dessa kontrakt ut värdelösa. Om aktien förblir oförändrad löper kontrakten ut värdelösa. Om Apple vinner 10%, 20% eller till och med 50.3% under de kommande 2 åren, kommer kontrakten att löpa ut värdelösa och säljaren kommer att få behålla $1,332 200 och behålla de XNUMX Apple-aktierna.
Även om Apples aktier vinner 60 % under de kommande 2 åren, får köpoptionssäljaren sälja de 200 aktierna i Apple till en premie på 50.3 % jämfört med dagens pris. Säljaren skulle bara gå miste om de sista 9.7 % av vinsterna. En vinst på 50.3 % på 200 aktier i Apple plus 1,332 16,732 USD från den första försäljningen skulle dock fortfarande resultera i en total vinst på XNUMX XNUMX USD.
Var försiktig
Den största risken för överskrivning av alternativ är att inte ställa in handeln som du tänkt dig. Om det är första gången du gör en optionhandel, se till att du förstår allt om hur optionsprisnoteringar fungerar och dubbelkolla alla priser, handelsstorlekar, lösenpriser och utgångsdatum.
Slutligen, se till att du inte säljer kontrakt som representerar aktier som överstiger dina underliggande aktieinnehav. Den strategin är känd som naken call writing, och den kan potentiellt försätta dig i en position där du tvingas köpa den underliggande aktien till marknadspris på utgångsdatumet.
Aktiv handel med Lightspeed
Lightspeed förser professionella handlare med alla verktyg som krävs för att hjälpa dem att hitta framgång inom aktiehandel, och vi har utvecklat och finslipat vår aktiv handlarplattform för att erbjuda en optimal användarupplevelse. Med de intuitiva gränssnittslayouterna och institutionell kvalitetsaktie- och optionsskannrar, strävar vi efter att hjälpa handlare att nå sina mål, oavsett vilken strategi de har. Vi erbjuder även våra kunder några av de lägsta handelsavgifter inom industrin.
För mer information om a professionell handelsplattform med Lightspeed, ring oss på 1-888-577-3123, begära en demoEller att öppna ett konto.
Lightspeed Financial Services Group LLC är inte anslutet till dessa
tredje parts marknadskommentatorer/utbildare eller tjänsteleverantörer. Data,
information och material ("innehåll") tillhandahålls för information och
endast i utbildningssyfte. Detta innehåll varken är eller ska tolkas som
ett erbjudande, uppmaning eller rekommendation att köpa eller sälja värdepapper eller
kontrakt. Eventuella investeringsbeslut som tas av användaren genom användning av sådana
innehållet är enbart baserat på användarnas oberoende analys som tar hänsyn till
överväga dina ekonomiska omständigheter, investeringsmål och risk
tolerans. Lightspeed Financial Services Group LLC stöder, erbjuder inte heller
rekommendera någon av de tjänster eller kommentarer som tillhandahålls av någon av marknaden
kommentatorer/pedagoger eller tjänsteleverantörer och all information som används för att utföra
alla handelsstrategier är enbart baserade på den oberoende analysen av användaren.
Du kanske också är intresserad av…
- 9
- Konto
- Alla
- bland
- analys
- Apple
- runt
- störst
- Bit
- Köp
- Ring
- klienter
- närmare
- Kommentar
- innehåll
- kontrakt
- kontrakt
- Aktuella
- datum
- Datum
- pedagogiska
- Motionera
- erfarenhet
- finansiella
- finansiella tjänster
- Förnamn
- första gången
- framtida
- Mål
- Grupp
- hålla
- Hur ser din drömresa ut
- HTTPS
- Inkomst
- industrin
- informationen
- Institutionell
- investering
- investerare
- För Investerare
- IT
- ljus hastighet
- LLC
- Framställning
- marknad
- pengar
- månader
- flytta
- erbjudanden
- offset
- Alternativet
- Tillbehör
- Massor
- Premium
- pris
- Vinst
- inköp
- kvalitet
- Risk
- Till Salu
- Värdepapper
- sälja
- Tjänster
- inställning
- Dela
- aktier
- Enkelt
- lager
- aktiehandel
- Strategi
- framgång
- tid
- tolerans
- handla
- handlare
- handlare
- Handel
- Trading Strategies
- us
- användare
- värde
- Arbete
- skrivning
- år
- noll-