September 2, 2021
โดย Wayne Duggan
การซื้อขายออปชั่นมีชื่อเสียงในหมู่นักลงทุนรายใหม่ว่ามีความเสี่ยงสูง ซับซ้อน และอันตราย ตลาดออปชันสามารถเป็นได้ทั้งหมดอย่างแน่นอนหากคุณพยายามใช้กลยุทธ์การซื้อขายที่ซับซ้อนโดยไม่เข้าใจวิธีการทำงานหรือความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องมากนัก แต่ยังมีกลยุทธ์การซื้อขายออปชั่นที่เรียบง่ายและอนุรักษ์นิยมอีกมากมายที่สามารถช่วยให้เทรดเดอร์สร้างรายได้พิเศษได้เล็กน้อย
การเขียนทับตัวเลือก
กลยุทธ์การซื้อขายออปชั่นแบบอนุรักษ์นิยมหนึ่งเรียกว่าการเขียนทับออปชั่น การเขียนทับออปชั่นเป็นเพียงการขายสัญญาออปชั่นที่ดูเหมือนว่ามีมูลค่าสูงเกินไป โดยทั่วไปแล้ว เทรดเดอร์จะขายสัญญาออปชันเหล่านี้ เก็บเบี้ยประกันภัย จากนั้นหวังว่าสัญญาจะหมดอายุอย่างไร้ค่า และผู้ซื้อจะไม่ใช้สิทธิ์เหล่านั้น
เมื่อผู้ซื้อขายซื้อสัญญาคอลออปชั่น เขากำลังซื้อสิทธิ์ในการซื้อหุ้นอ้างอิงของผู้ขายในราคาที่กำหนด (ราคาใช้สิทธิ) ในวันอนาคตที่ระบุ (วันหมดอายุ)
สัญญาออปชั่นทุกสัญญามีมูลค่าพรีเมี่ยม ซึ่งเป็นความแตกต่างระหว่างมูลค่าปัจจุบันของสัญญาและมูลค่าที่สัญญาจะถือไว้หากดำเนินการ ณ เวลาที่ซื้อ เมื่อวันหมดอายุใกล้เข้ามา ค่าพรีเมียมของมูลค่าเวลาจะลดลงจนกระทั่งถึงศูนย์ในที่สุด ผู้ซื้อสายต้องการราคาหุ้นของหุ้นอ้างอิงเพื่อเคลื่อนตัวลึกเข้าไปในเงินเพื่อชดเชยการเสื่อมถอยของมูลค่าเวลาของสัญญา
ในขณะเดียวกัน ผู้ขายออปชันกำลังพยายามทำกำไรจากการลดลงของมูลค่าตามเวลา
มันทำงานอย่างไร
ลองนึกภาพคุณเป็นนักลงทุนระยะยาวที่ถือหุ้น Apple (AAPL) จำนวน 200 หุ้นในบัญชีของคุณ หากคุณขายคอลออปชัน 2 รายการที่จะหมดอายุในวันที่ 15 กันยายน 2023 โดยมีราคาใช้สิทธิอยู่ที่ 230 ดอลลาร์ คุณจะสร้างรายได้ประมาณ 1,332 ดอลลาร์จากการขายนั้นโดยอิงจากราคาตลาดในปัจจุบัน
ราคาหุ้นล่าสุดของ Apple ที่ประมาณ 153 ดอลลาร์ บ่งชี้ว่าวิธีเดียวที่จะดำเนินการตามสัญญาเหล่านั้นคือหากหุ้น Apple เพิ่มขึ้นอย่างน้อย 50.3% ตั้งแต่วันนี้ถึง 15 กันยายน 2023
หากราคาหุ้น Apple ลดลงในอีก 24 เดือนข้างหน้า สัญญาเหล่านี้จะหมดลงอย่างไร้ค่า หากหุ้นยังคงทรงตัว สัญญาจะหมดลงอย่างไร้ค่า หาก Apple เพิ่มขึ้น 10%, 20% หรือ 50.3% ในอีก 2 ปีข้างหน้า สัญญาจะหมดลงอย่างไร้ค่า และผู้ขายจะต้องเก็บเงิน 1,332 ดอลลาร์ไว้และถือครองหุ้น Apple 200 หุ้น
แม้ว่าหุ้น Apple จะเพิ่มขึ้น 60% ในอีก 2 ปีข้างหน้า แต่ผู้ขาย call option จะสามารถขายหุ้น Apple จำนวน 200 หุ้นในราคาพรีเมียม 50.3% จากราคาปัจจุบัน ผู้ขายจะพลาดผลกำไร 9.7% สุดท้ายเท่านั้น อย่างไรก็ตาม การเพิ่มขึ้น 50.3% จากหุ้น 200 หุ้นของ Apple บวกกับ 1,332 ดอลลาร์จากการขายครั้งแรก จะยังคงส่งผลให้มีกำไรโดยรวมอยู่ที่ 16,732 ดอลลาร์
ระวัง
ความเสี่ยงที่ใหญ่ที่สุดในการเขียนทับออปชั่นคือไม่ได้ตั้งค่าการซื้อขายตามที่คุณต้องการ หากนี่เป็นครั้งแรกที่คุณซื้อขายออปชั่น ตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณเข้าใจทุกอย่างเกี่ยวกับวิธีการทำงานของราคาออปชั่น และตรวจสอบราคา ขนาดการซื้อขาย ราคาใช้สิทธิ์ และวันหมดอายุทั้งหมดอีกครั้ง
สุดท้าย ตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณไม่ได้ขายสัญญาที่เป็นตัวแทนของหุ้นที่เกินกว่าการถือครองหุ้นอ้างอิงของคุณ กลยุทธ์ดังกล่าวเรียกว่าการเขียนการโทรโดยเปล่าประโยชน์ และอาจทำให้คุณอยู่ในตำแหน่งที่คุณถูกบังคับให้ซื้อหุ้นอ้างอิงในราคาตลาด ณ วันหมดอายุ
ซื้อขายแบบแอคทีฟด้วย Lightspeed
Lightspeed มอบเครื่องมือทั้งหมดที่จำเป็นสำหรับนักเทรดมืออาชีพเพื่อช่วยให้พวกเขาประสบความสำเร็จในการซื้อขายหุ้น และเราก็ได้พัฒนาและสร้างเสริมความแข็งแกร่งให้กับเรา แพลตฟอร์มเทรดเดอร์ที่ใช้งานอยู่ เพื่อมอบประสบการณ์การใช้งานที่ดีที่สุดแก่ผู้ใช้ ด้วยเลย์เอาต์อินเทอร์เฟซที่ใช้งานง่ายและสแกนเนอร์คุณภาพระดับสถาบันและออปชั่น เราตั้งเป้าที่จะช่วยให้ผู้ค้าบรรลุเป้าหมาย ไม่ว่ากลยุทธ์ของพวกเขาจะเป็นอย่างไร นอกจากนี้เรายังให้ลูกค้าของเราบางส่วนของ some ค่าธรรมเนียมการซื้อขายต่ำสุด ในอุตสาหกรรม
สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับก แพลตฟอร์มการซื้อขายมืออาชีพ ด้วย Lightspeed โปรดติดต่อเราที่ 1-888-577-3123 ขอตัวอย่างหรือเพื่อ เปิดบัญชี.
Lightspeed Financial Services Group LLC ไม่มีส่วนเกี่ยวข้องกับสิ่งเหล่านี้
นักวิจารณ์/นักการศึกษาหรือผู้ให้บริการด้านการตลาดที่เป็นบุคคลภายนอก ข้อมูล,
ข้อมูลและวัสดุ ("เนื้อหา") จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลและ
เพื่อการศึกษาเท่านั้น เนื้อหานี้ไม่เป็นและไม่ควรตีความว่าเป็น
ข้อเสนอ การชักชวน หรือคำแนะนำในการซื้อหรือขายหลักทรัพย์ใดๆ หรือ
สัญญา การตัดสินใจลงทุนใด ๆ ที่ทำโดยผู้ใช้ผ่านการใช้งานดังกล่าว
เนื้อหาขึ้นอยู่กับการวิเคราะห์อิสระของผู้ใช้โดยคำนึงถึง .เท่านั้น
พิจารณาสถานการณ์ทางการเงิน วัตถุประสงค์การลงทุน และความเสี่ยงของคุณ
ความอดทน Lightspeed Financial Services Group LLC ไม่รับรอง ไม่เสนอหรือ
แนะนำบริการหรือคำวิจารณ์ใด ๆ ที่จัดทำโดยตลาดใด ๆ
นักวิจารณ์/นักการศึกษา หรือผู้ให้บริการ และข้อมูลใด ๆ ที่ใช้ในการดำเนินการ
กลยุทธ์การซื้อขายใด ๆ จะขึ้นอยู่กับการวิเคราะห์อิสระของผู้ใช้เท่านั้น
คุณอาจสนใจ…
- 9
- ลงชื่อเข้าใช้
- ทั้งหมด
- ในหมู่
- การวิเคราะห์
- Apple
- รอบ
- ที่ใหญ่ที่สุด
- บิต
- ซื้อ
- โทรศัพท์
- ลูกค้า
- ใกล้ชิด
- ความเห็น
- เนื้อหา
- สัญญา
- สัญญา
- ปัจจุบัน
- ข้อมูล
- วันที่
- เกี่ยวกับการศึกษา
- การออกกำลังกาย
- ประสบการณ์
- ทางการเงิน
- บริการทางการเงิน
- ชื่อจริง
- ครั้งแรก
- อนาคต
- เป้าหมาย
- บัญชีกลุ่ม
- ถือ
- สรุป ความน่าเชื่อถือของ Olymp Trade?
- HTTPS
- เงินได้
- อุตสาหกรรม
- ข้อมูล
- สถาบัน
- การลงทุน
- นักลงทุน
- นักลงทุน
- IT
- ความเร็วแสง
- LLC
- การทำ
- ตลาด
- เงิน
- เดือน
- ย้าย
- เสนอ
- ชดเชย
- ตัวเลือกเสริม (Option)
- Options
- ความอุดมสมบูรณ์
- Premium
- ราคา
- กำไร
- ซื้อ
- คุณภาพ
- ความเสี่ยง
- การขาย
- หลักทรัพย์
- ขาย
- บริการ
- การตั้งค่า
- Share
- หุ้น
- ง่าย
- สต็อก
- การซื้อขายหุ้น
- กลยุทธ์
- ความสำเร็จ
- เวลา
- ความอดทน
- การค้า
- เทรดเดอร์
- ผู้ประกอบการค้า
- เทรด
- กลยุทธ์การซื้อขาย
- us
- ผู้ใช้
- ความคุ้มค่า
- งาน
- การเขียน
- ปี
- เป็นศูนย์