Glassnode میٹرک، مواد، اور مصنوعات کی ریلیز کے لیے اگست ایک اور مصروف مہینہ رہا ہے۔ اس مہینے کا مختصر خلاصہ درج ذیل ہے:
- ہفتہ وار سلسلہ نیوز لیٹرز (5x) ریچھ کی مارکیٹ کی ریلی کا احاطہ کرنا، اور ڈیریویٹوز مارکیٹوں میں Ethereum مرج پر قیاس آرائیاں۔
- نئے اثاثوں کی تائید (4x): بندر، شیب، ریت اور سٹیتھ
- ایتھریم لین دین کی خرابی کی پیمائش (24x) گیس کے استعمال کی تلاش، اور Stablecoins، ERC-20 ٹوکنز، DeFi، NFTs، Bridges اور Vanilla ETH ٹرانسفرز کے لیے لین دین کی مانگ۔
- اسٹوڈیو میں نئے میٹرکس (5x) بشمول سال بہ سال سپلائی میں تبدیلی، اور Options implied Volatility Smiles
- ورک بینچ کی تعمیرات: 12x ڈیریویٹوز میٹرکس، 6x مارکیٹ انڈیکیٹرز، اور 1x مائنر کیپٹلیشن رسک ٹول۔
- نیو مارکیٹ پلس رپورٹس (5x) ایک نیا سمیت ورک بینچ کی تعمیرات اوپر اور نیچے کا پتہ لگانے کے لیے۔
اگست بٹ کوائن کے لیے ایک اور غیر مستحکم مہینہ تھا، جس کا سامنا مارکیٹوں نے کیا تھا (ڈبلیو سی 31)، اور بالآخر ایک ریچھ مارکیٹ ریلی بن گئی (ڈبلیو سی 34)۔ قیمتیں $24.5k کی مقامی اونچائی سے تجارت کرتی ہیں، جو کہ $19.5k کی کم سے کم کنسولیڈیشن رینج کی طرف بڑھ رہی ہیں۔ مزید برآں، ہم نے Ethereum فیوچرز اور آپشنز مارکیٹوں میں ایک زبردست قیاس آرائی پر مبنی پریمیم کو داخل ہوتے دیکھا، کیونکہ سرمایہ کاروں نے افواہ کی خرید، فروخت کی خبروں کی طرز کے ایونٹ پر شرط لگا دی (ڈبلیو سی 32).
Bitcoin کے لیے، ہم طویل مدتی ہولڈرز کے درمیان اختلاف کو دیکھتے رہتے ہیں، جو محض اپنے سکے خرچ کرنے اور بیچنے کے لیے تیار نہیں ہیں (ڈبلیو سی 33)، جب کہ قلیل مدتی ہولڈر بہترین داخلہ قیمت کے لیے جھڑکتے رہتے ہیں۔ مجموعی ڈیمانڈ میٹرکس بے ہنگم رہتا ہے، جس سے بٹ کوائن کی مارکیٹیں ایک دھاگے سے لٹکی رہتی ہیں (ڈبلیو سی 35).
ویک آن چین نیوز لیٹرز جاری کیے گئے۔
نئے اثاثوں کی تائید
ہم نے چار نئے ٹوکن کے لیے سپورٹ جاری کیا ہے:
- ApeCoin (APE)
- شیبہ انو (SHIB)
- سینڈ باکس (SAND)
- Lido Staked ETH (stETH)
نئے ایتھریم بریک ڈاؤن میٹرکس [T3]
اس ماہ ہم نے 24x نئے Ethereum ٹرانزیکشن بریک ڈاؤن میٹرکس کا ایک سوٹ جاری کیا جو گیس کے استعمال، اور Stablecoins، ERC-20 ٹوکنز، DeFi، NFTs، Bridges اور Vanilla ETH ٹرانسفرز کے لیے لین دین کی مانگ دونوں کو دریافت کرتا ہے۔ میٹرکس مطلق اور رشتہ دار دونوں فرقوں میں دستیاب ہیں۔
- ونیلا: وینیلا لین دین کے ذریعے گیس کا استعمال (مطلق), وینیلا لین دین کے ذریعے گیس کا استعمال (رشتہ دار), ونیلا ٹرانزیکشنز (مطلق), ونیلا لین دین (رشتہ دار)
- Stablecoins: Stablecoins کے ذریعے گیس کا استعمال (مطلق), Stablecoins کے ذریعے گیس کا استعمال (رشتہ دار), Stablecoins ٹرانزیکشنز (مطلق), Stablecoins ٹرانزیکشنز (رشتہ دار)
- ERC-20 ٹوکن: ERC-20 ٹوکن کے ذریعے گیس کا استعمال (مطلق), ERC-20 ٹوکن (رشتہ دار) کے ذریعے گیس کا استعمال, ERC-20 ٹوکن ٹرانزیکشنز (مطلق), ERC-20 ٹوکن لین دین (رشتہ دار)
- ڈی فائی: ڈی سینٹرلائزڈ فنانس کے ذریعہ گیس کا استعمال (مطلق), ڈی سینٹرلائزڈ فنانس (رشتہ دار) کے ذریعے گیس کا استعمال, وکندریقرت مالیاتی لین دین (مطلق), وکندریقرت مالیاتی لین دین (رشتہ دار)
- این ایف ٹیز NFTs کے ذریعے گیس کا استعمال (مطلق), NFTs کے ذریعہ گیس کا استعمال (رشتہ دار), NFTs ٹرانزیکشنز (مطلق), NFTs لین دین (رشتہ دار),
- پل: پلوں کے ذریعے گیس کا استعمال (مطلق), پلوں کے ذریعے گیس کا استعمال (رشتہ دار), پلوں کے لین دین (مطلق), پلوں کے لین دین (رشتہ دار)
بٹ کوائن سال بہ سال سپلائی میں تبدیلی کے میٹرکس [T3]
ہم نے بٹ کوائن کی تین نئی میٹرکس جاری کیں جو کہ امریکہ، یورپی یونین اور ایشیا کے تجارتی اوقات میں بٹ کوائن کی سپلائی کے حصہ میں سال بہ سال تبدیلی کا تخمینہ فراہم کرتی ہیں۔ Bitcoin کی سپلائی کا جغرافیائی محل وقوع ممکنہ طور پر ہستی کی سطح پر انجام دیا جاتا ہے، جہاں کسی ہستی کا توازن متعلقہ علاقے میں سپلائی میں صرف اس صورت میں حصہ ڈالے گا جب مقام کا تعین اعلیٰ یقین کے ساتھ کیا جا سکے۔
بی ٹی سی اور ای ٹی ایچ کے لیے آپشنز مضمر اتار چڑھاؤ کی مسکراہٹ [T3]
اتار چڑھاؤ کی مسکراہٹ منتخب شدہ میعاد ختم ہونے کی تاریخ کے لیے مختلف اسٹرائیکس کے ساتھ اختیارات کی مضمر اتار چڑھاؤ کو ظاہر کرتی ہے۔ اس مسکراہٹ کی کھڑکی اور شکل اختیارات کی نسبتا مہنگی ہونے کا اندازہ لگانے کے لیے استعمال کی جا سکتی ہے، اور اندازہ لگایا جا سکتا ہے کہ مارکیٹ کس قسم کے خطرے سے دوچار ہے۔
The Market Pulse Glassnode ٹیم کی ایک نئی رپورٹ سیریز ہے، جو خصوصی طور پر ایڈوانسڈ اور پروفیشنل ممبران کے لیے دستیاب ہے۔ گلاس نوڈ فورم. مارکیٹ پلس رپورٹس اس بات کی انوکھی بصیرت فراہم کرتی ہیں کہ ہم طاقت استعمال کرنے والے کے طور پر، Glassnode سویٹ کے اندر قدر کو کس طرح زیادہ سے زیادہ بناتے ہیں۔ ہم آن چین اور مارکیٹ کے تصورات کے تخلیقی، تکنیکی اور تعلیمی دونوں عناصر کو دریافت کرتے ہیں، جس کے ساتھ مرحلہ وار ورک بینچ کے مظاہرے اور گائیڈز ہوتے ہیں۔
بازاری دالیں جاری
- بٹ کوائن یوٹیلیٹی اپڈیٹ: مارکیٹ کا اندازہ لگانے کے لیے نیٹ ورک یوٹیلٹی کا استعمال (فورم پوسٹ)
- خرچ شدہ آؤٹ پٹ اور خرچ شدہ حجم کے درمیان فرق (فورم پوسٹ)
- ذرائع اور ذرائع کے ذریعے نیٹ ورک کی شرکت کو سمجھنا (فورم پوسٹ)
- Glassnode Tools کا استعمال کرتے ہوئے انفرادی Miner Hashrate شیئر کا اندازہ لگانا (فورم پوسٹ)
- ڈرلنگ تکنیک کا استعمال کرتے ہوئے سائیکل ٹاپ/باٹم کا پتہ لگانا (عوامی پوسٹ, فورم پوسٹ, چارٹ)
نیچے دیا گیا چارٹ ایک بٹ کوائن سائیکل اوپر اور نیچے کا پتہ لگانے والا ہے، جو ہمارے تجزیہ کار کے سابقہ تجربے کو بطور انجینئر ہارڈ راک ڈرلنگ میں استعمال کرتے ہوئے تیار کیا گیا ہے۔ یہ قیمت کی حدود کی نشاندہی کرتا ہے جہاں سرمایہ کار کے منافع اور قیمت کے اتار چڑھاؤ کے درمیان تعلق ٹوٹ جاتا ہے، جو مارکیٹ کی انتہا پر واقع ہوتا ہے۔ یہ پوسٹ ہمارے پر عوامی طور پر جاری کی گئی تھی۔ بصیرت کا بلاگ، اور اب لائیو کے طور پر دستیاب ہے۔ ورک بینچ کی تعمیر.
آپ کے Bitcoin، Ethereum، اور crypto مارکیٹ کے تجزیے کو بلند کرنے کے لیے، Bespoke میٹرکس اور تصورات تیار کرنے کے لیے ورک بینچ ہمارا اہم ٹول ہے۔ اس مہینے ہم نے 13x ڈیریویٹیو میٹرکس کے لیے نئی ورک بینچ کنسٹرکشنز جاری کیں،
مشتق
- سالانہ پرپ فنڈنگ ریٹ بمقابلہ 3m بنیاد (BTC, ETH)
- مستقل مستقبل کا غلبہ (BTC, ETH)
- کل لیکویڈیشنز (BTC, ETH)
- اختیارات ڈال / کال تناسب (BTC, ETH)
- آپشنز پوٹ/کال اوپن انٹرسٹ (BTC, ETH)
- اختیارات ڈال/کال والیوم (BTC, ETH)
مارکیٹ اشارے
کھنیکون
مہینے کی تعمیر: Bitcoin Miner Capitulation Risk
مائنر کیپیٹولیشن رسک ٹول ایک دو حصوں کا ماڈل ہے، جو مضمر کان کنوں کی آمدنی کے دباؤ (پیول ایک سے زیادہ)، اور مشاہدہ شدہ ہیشریٹ کمی (دشواریوں کا ربن کمپریشن) کے درمیان سنگم تلاش کرتا ہے۔ یہ ان ادوار پر روشنی ڈالتا ہے جہاں کان کنی کی صنعت میں کیپٹلیشن کا خطرہ بڑھ جاتا ہے، جو پریشان کن کان کنوں کی بیلنس شیٹس سے اضافی BTC حجم کے اجراء کا باعث بن سکتا ہے۔ ماڈل مندرجہ ذیل کے طور پر بنایا گیا ہے:
- 🟠 The Puell Multiple (PM) USD میں کان کن کی مجموعی آمدنی کو ٹریک کرتا ہے، جو کہ 1 سال کی اوسط کے مقابلے میں ہے۔ 1.0 سے نیچے کی قدریں اس بات کی نشاندہی کرتی ہیں کہ کان کنوں کی آمدنی سالانہ اوسط سے کم ہے، 0.6 سے نیچے کی قدریں عام طور پر بلند مالی تناؤ کے ادوار سے وابستہ ہیں۔
- 🟣 مشکل ربن کمپریشن (DRC) اشارہ کرتا ہے جب ہیشریٹ آف لائن آ رہا ہے، جس کی وجہ سے پروٹوکول کی مشکل اعدادوشمار کے لحاظ سے اہم ہے۔ یہ ایک واضح مشاہدہ ہے کہ آمدنی کے دباؤ کی وجہ سے مائننگ رگیں بند ہو رہی ہیں، اور غیر منافع بخش ہو رہی ہیں۔
- 🟨 ایلیویٹڈ مائنر کیپٹولیشن رسک زونز ایسے ادوار کو نمایاں کرتے ہیں جہاں دونوں میٹرکس معنی خیز کمی کا اشارہ دے رہے ہوتے ہیں، اور عام طور پر ریچھ کی مارکیٹ کی انتہائی کمی، اور کان کنوں کے کیپٹلیشن کے واقعات کے بلند خطرے سے منسلک ہوتے ہیں۔ کی ایک حد
PM + DRC < 0.65ایلیویٹڈ مائنر کیپٹولیشن رسک کی تعریف کے طور پر منتخب کیا جاتا ہے۔
