Điều gì xảy ra nếu thị trường chứng khoán sụp đổ?

Trong phần lớn thế kỷ trước, thị trường chứng khoán là bức tranh về khả năng phục hồi. Nó thỉnh thoảng có những khúc cua trên đường và những đoạn đường khó khăn, nhưng nhìn chung, nó là một chỉ số kinh tế đáng tin cậy và tăng trưởng liên tục. Nó đã sống sót.

Nhưng lịch sử đã dạy chúng ta rằng thị trường chứng khoán luôn biến động. Những ai trong chúng ta, những người đủ lớn để nhớ về cuộc Đại suy thoái đều biết rằng ít nhất một lần, nó vô cùng mong manh. Với sự tăng trưởng điên cuồng của thị trường chứng khoán — và những ví dụ gần đây về việc nó đang thụt lùi — một số người tự hỏi liệu có khả năng lịch sử sẽ lặp lại theo cách tồi tệ nhất hay không.

Điều gì xảy ra nếu thị trường chứng khoán sụp đổ? Nó sẽ dẫn đến mất tiền trong thị trường chứng khoán? Và những cơ hội của nó xảy ra một lần nữa sớm là gì? 

Điều gì xảy ra khi thị trường chứng khoán sụp đổ?

Bất cứ khi nào thị trường chứng khoán trải qua một đợt mất giá nghiêm trọng và đáng kể trong một khung thời gian tương đối ngắn, hầu hết các nhà phân tích đều gọi đó là “sự sụp đổ”. Không có định nghĩa chính thức cho sự kiện này, nhưng hầu hết những người theo dõi thị trường sẽ xem xét giảm hơn 10% so với mức cao nhất trong 52 tuần của thị trường chứng khoán là một vụ tai nạn.

Để đánh giá mức độ mất giá trị, các nhà phân tích tham khảo các chỉ số chính theo dõi thị trường chứng khoán. Ở Hoa Kỳ, chúng bao gồm Chỉ số công nghiệp Dow Jones, Nasdaq và S&P 500. Các chỉ số nước ngoài, như Nikkei ở Nhật Bản, cũng được sử dụng. Khi một trong những chỉ số này giảm hai con số, những người theo dõi thị trường coi đó là một sự sụp đổ.

Thông thường, khi một chỉ số của Hoa Kỳ giảm, những chỉ số khác sẽ theo sau. Và bởi vì các chỉ số của Hoa Kỳ là động lực đáng tin cậy của phần còn lại của nền kinh tế thế giới, nên các chỉ số nước ngoài thường theo sau. Chế độ hoảng loạn có hiệu lực đầy đủ. Nó không đẹp. 

Sự cố thị trường chứng khoán đáng chú ý trong lịch sử

Làm thế nào để bạn mất tiền trong thị trường chứng khoán? Nó có thể xảy ra nhanh chóng trong một vụ tai nạn. Các tín hiệu cho thấy sự cố sắp xảy ra không phải lúc nào cũng rõ ràng — trên thực tế, chúng hiếm khi được phát hiện (nếu có). Nhiều yếu tố dẫn đến sự sụp đổ của thị trường chứng khoán chỉ được hiểu khi nhìn lại, nhiều năm sau khi chúng xảy ra.

Trong khi cộng đồng các nhà đầu tư ngày càng thông minh hơn về cách tự bảo vệ mình, thì sự sụp đổ tiếp theo của thị trường chứng khoán có thể sẽ là kết quả của một điều mà ít chuyên gia đã tính đến. Nhưng quá khứ có thể đưa ra manh mối. Dưới đây là một số vụ sụp đổ thị trường chứng khoán tai hại nhất trong lịch sử Hoa Kỳ.

Sự hoảng loạn của các ngân hàng năm 1907

Vụ sụp đổ chứng khoán thời hiện đại đầu tiên xảy ra sau một nỗ lực khá cẩu thả của một ông trùm khai thác mỏ nhằm lũng đoạn thị trường trong hoạt động kinh doanh đồng của gia đình ông ta. Câu chuyện còn dài, nhưng khi kế hoạch sụp đổ, giá của công ty đồng giảm mạnh và gây ra tình trạng tháo chạy khỏi ngân hàng do anh trai của ông trùm làm chủ.

Hiệu ứng lan rộng ra cả nước. Nhà tài chính JP Morgan đã sắp xếp một kế hoạch cứu trợ các ngân hàng, do đó thiệt hại lâu dài đã được ngăn chặn. Sự hoảng loạn cũng dẫn đến việc thành lập Cục Dự trữ Liên bang vào năm 1913, ngân hàng trung ương và cơ quan quản lý tài chính chính của Hoa Kỳ.

Sự sụp đổ của Phố Wall năm 1929

Thảm họa kinh tế tồi tệ nhất trong lịch sử thế giới sau một thập kỷ mở rộng kinh tế lớn. Các nhà đầu tư tư nhân mua cổ phiếu dễ dàng hơn, thường là bằng tín dụng. Điều này đã đẩy giá cổ phiếu lên cao đến mức chúng bị định giá quá cao - một ví dụ điển hình về “bong bóng” thị trường chứng khoán.

Các nhà đầu tư chuyên nghiệp và giàu kinh nghiệm bắt đầu dỡ cổ phiếu của họ. Giá cổ phiếu giảm mạnh và nhanh chóng tạo đáy hoàn toàn. Thị trường chứng khoán mất 85% giá trị. Khách hàng chạy đến các ngân hàng để rút tiền của họ, do đó làm cho các ngân hàng mất khả năng thanh toán.

Các yếu tố khác dẫn đến sự sụp đổ năm 1929, bao gồm việc Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất (được thúc đẩy bởi sự tự tin thái quá của các nhà đầu tư mới) và rắc rối trong kinh doanh nông nghiệp. Vụ tai nạn là tiền thân, nếu không muốn nói là nguyên nhân trực tiếp, của cuộc Đại khủng hoảng tàn khốc kéo dài một thập kỷ sau đó.

Sự cố “Thứ Hai đen tối” năm 1987

Nỗi đau ngày càng tăng của công nghệ mới là yếu tố lớn nhất dẫn đến sự sụp đổ khiến cả chỉ số Dow Jones và S&P 20 sụt giảm 500% vào năm 1987. Phố Wall mới bắt đầu chấp nhận giao dịch tự động thông qua máy tính. Vào ngày 19 tháng 1987 năm XNUMX, một làn sóng lớn các đơn đặt hàng máy tính được gửi đến để thanh lý các cổ phiếu đang nắm giữ khi giá cổ phiếu giảm xuống.

Việc bán tháo tự động được khuếch đại và các lệnh cắt lỗ bị lở ra. Giá cổ phiếu lao dốc. Các thuật toán cũng hủy bỏ tất cả các giao dịch mua, vì vậy các lệnh đặt giá thầu cũng biến mất. Thảm họa này xảy ra sau một số cảnh báo nhỏ hơn về thị trường, cụ thể là nền kinh tế đang chậm lại, lạm phát và một số cổ phiếu được định giá quá cao. Các robot, như thói quen của chúng, đã phản ứng thái quá.

Vụ nổ bong bóng Dot-Com năm 2000

Internet trở thành xu hướng chủ đạo vào những năm 1990, tạo ra một cơn địa chấn trong nền kinh tế toàn cầu. Các công ty thương mại điện tử mới bắt đầu tràn ngập thị trường trong nửa sau của thập kỷ, và các nhà đầu tư đầu cơ chỉ quá vui mừng khi rót vốn cho họ.

Thật không may, không phải tất cả các mô hình kinh doanh của các công ty mới này đều nhất thiết phải được nghĩ ra, ngay cả khi dòng tiền đổ vào chúng với số lượng đáng báo động và khiến chúng bị định giá quá cao. Vẫn chưa có đủ người dùng trực tuyến để biện minh cho tất cả các doanh nghiệp mới mọc lên. Bong bóng cuối cùng cũng vỡ vào năm 2000 và chỉ số Nasdaq bắt đầu sụt giảm nghiêm trọng kéo dài cho đến cuối năm 2002. Hầu hết các công ty dot-com đều phá sản và phải mất gần 13 năm Nasdaq mới quay trở lại mức cao nhất trước đó.

Khủng hoảng thế chấp dưới chuẩn 2007-08

Cú sụp đổ ngoạn mục năm 2007 và 2008 bắt nguồn từ một chuỗi sự kiện phức tạp. Các công ty cho vay mua nhà đã nghĩ ra nhiều cách sáng tạo để giúp những người có hồ sơ tín dụng kém và ít tiết kiệm trở thành chủ sở hữu nhà. Họ phát hành các hợp đồng thế chấp với lãi suất cao và lãi suất có thể điều chỉnh.

Nhiều người thế chấp không thể theo kịp các điều khoản nghiêm ngặt và vỡ nợ. Các công ty đầu tư “quá lớn để thất bại” lâu năm có mối quan hệ chặt chẽ với thị trường thế chấp dưới chuẩn bắt đầu thua lỗ nặng nề. Những gợn sóng ập đến thị trường chứng khoán vào tháng 2008 năm 499, khi chỉ số Dow Jones giảm 3,600 điểm. Trong tháng tiếp theo, nó giảm mạnh thêm XNUMX điểm. Đất nước bước vào một cuộc suy thoái nghiêm trọng kéo dài vài năm trong thập kỷ tiếp theo.

Sự cố COVID-19 năm 2020

Và, tất nhiên, có sự cố gần đây nhất, gây ra bởi đại dịch toàn cầu tồi tệ nhất kể từ Cúm Tây Ban Nha. Thị trường chứng khoán sụt giảm mạnh trong khoảng thời gian từ tháng 2020 đến tháng 37 năm 12, với chỉ số Dow mất 23% giá trị trong khoảng thời gian từ ngày XNUMX tháng XNUMX đến ngày XNUMX tháng XNUMX. Tỷ lệ thất nghiệp tăng vọt, các doanh nghiệp đóng cửa và hoạt động thương mại truyền thống chậm lại khi bắt buộc ngừng hoạt động.

Trong trường hợp này, các tổ chức tài chính đã được chuẩn bị. Một cuộc suy thoái toàn diện đã được ngăn chặn và mặc dù nền kinh tế vẫn đang phục hồi trong bối cảnh lạc quan rằng việc đóng cửa sắp kết thúc, nhưng những tác động này chỉ tồn tại trong thời gian tương đối ngắn. Những ngón tay bắt chéo nhau. 

Làm thế nào để bạn mất tiền trên thị trường chứng khoán khi nó sụp đổ?

Không có cách nào để vượt qua nó: Thị trường chứng khoán sụp đổ thật đáng sợ. Đó là dấu hiệu cho thấy cấu trúc tài chính mà chúng ta phụ thuộc cả đời đang ở trong tình trạng khủng hoảng. Nỗi sợ hãi được phát tán và khuếch đại bởi các phương tiện truyền thông, những quả cầu tuyết hoảng loạn và các nhà đầu tư có vẻ như đang chạy trốn để tìm lối thoát hiểm. Thật đáng sợ.

Nhưng nó có phải là một hồi chuông báo tử cho nền văn minh? Chà… chúng tôi vẫn ở đây. Thị trường chứng khoán vẫn ở đây. Các công ty blue-chip đã sống sót qua nhiều đợt suy thoái trên thị trường. Vì vậy, câu trả lời là không.

Chuyện gì xảy ra với qua một vài thao tác đơn giản về tiền trong một vụ sụp đổ thị trường chứng khoán? Thành thật mà nói, không nhiều như bạn có thể sợ ngay bây giờ.

Khi cổ phiếu chứng khoán của bạn giảm giá, chúng chỉ giảm trong giá trị. Điều đó không hoàn toàn giống như nói rằng bạn mất số tiền khó kiếm được. Điều đó đơn giản có nghĩa là các cổ phiếu bạn sở hữu không còn nhiều giá trị trên thị trường như cách đây vài ngày, vài tuần hoặc vài tháng.

Sự mất mát về giá trị đến từ các nhà đầu tư khác đang hoảng loạn và bán cổ phần của họ để tránh thua lỗ thêm. Trong một vụ sụp đổ, việc bán tháo này trở nên dữ dội và dường như ảnh hưởng đến mọi hàng hóa trên sàn giao dịch.

Bạn không thực sự mất bất cứ điều gì cho đến khi bạn bán cổ phần mà bạn sở hữu vì mất khoản đầu tư ban đầu. Đó là khi bạn mất tiền. Nhưng nếu bạn giữ những cổ phiếu đó, có mọi cơ hội trên thế giới chúng sẽ lấy lại được giá trị của mình. Có thể mất thời gian để quay trở lại mức giá mà bạn đã mua chúng, nhưng chúng rất có thể.

Bây giờ, tất nhiên, một số cổ phiếu sẽ không làm cho nó trở lại. Có lẽ sự sụp đổ sẽ gây tử vong cho một số công ty không thể để mất các nhà đầu tư. Việc dỡ bỏ những thứ không có hy vọng xuất hiện trở lại khi thị trường trở lại bình thường là điều hợp lý. Việc kiểm tra các công ty không quay trở lại có thể sẽ tiết lộ các yếu tố mà công ty luôn chống lại nó.

Các nhà đầu tư thông minh thỉnh thoảng cũng có những kẻ phá bĩnh. Nhưng họ cũng có sự sáng suốt để chấp nhận thua lỗ và đánh giá chúng từ quan điểm hợp lý. Điều đó sẽ xảy ra trong thời kỳ thị trường chứng khoán sụp đổ - có thể nặng nề hơn một chút so với thời kỳ ổn định.

Nếu cổ phiếu của tôi giảm giá, tôi có nợ tiền không?

Thế còn kịch bản ác mộng khi thị trường chứng khoán sụp đổ xóa sạch khoản đầu tư ban đầu của bạn và không bao giờ lấy lại được mức giá mà bạn đã mua thì sao? Điều gì xảy ra nếu giá cổ phiếu xuống dưới XNUMX? Bạn có nợ tiền cho các chủ nợ của công ty?

Trên giấy tờ, câu trả lời có thể là “có”. Nhưng trên thực tế, câu trả lời là “không”.

Cho dù vận may của công ty bạn khủng khiếp đến mức nào, thì vẫn có những biện pháp kiểm soát để giữ cho giá cổ phiếu không bao giờ xuống dưới mức không. Đó là cách duy nhất bạn có thể hình dung được nợ tiền.

Nhưng thậm chí sau đó, bạn sẽ không. Pháp luật ngăn cản các cổ đông chịu bất kỳ trách nhiệm pháp lý nào khi một công ty phá sản. Các chủ nợ hoàn toàn không thể theo đuổi các cổ đông tư nhân - họ chỉ có thể theo đuổi chính công ty. Cả bạn và hồ sơ tín dụng của bạn sẽ không bị ảnh hưởng. Bạn sẽ chỉ mất giá trị khoản đầu tư của mình, điều đó thật tệ hại, nhưng chỉ có vậy thôi.

Sự sụp đổ của thị trường chứng khoán ảnh hưởng đến tôi như thế nào và tôi có thể tự bảo vệ mình như thế nào?

Sẽ luôn khôn ngoan khi cho rằng, vào một thời điểm nào đó trong sự nghiệp đầu tư của bạn, thị trường chứng khoán sẽ sụp đổ. Đây chỉ là chuẩn bị cho điều tồi tệ nhất, điều này phải luôn là một phần trong kế hoạch trò chơi của bạn bất kể thời gian tuyệt vời như thế nào.

Dưới đây là một số mẹo để duy trì hoạt động khi thị trường tài chính dường như sắp sụp đổ:

Kiếm một số lợi nhuận trong thị trường tăng giá

Chúng tôi luôn vui mừng khi thấy cổ phiếu của một công ty mà chúng tôi đã đầu tư tăng giá trị trong một thời gian dài. Việc bám vào những cổ phiếu đó gần như trở thành một việc cá nhân. Nhưng đôi khi, bạn có thể muốn kiếm tiền từ một cổ phiếu hoạt động rất tốt trong một năm hoặc lâu hơn. Nếu giá cổ phiếu của họ dường như không thay đổi hoặc chỉ tăng nhẹ, hãy xem xét bán một số hoặc tất cả cổ phiếu của bạn để thu lợi nhuận.

Xem xét các khoản đầu tư chống lại sự cố

Một số phương tiện đầu tư được coi là nơi trú ẩn an toàn trong các vụ sụp đổ của thị trường chứng khoán. Chúng không phải là phương tiện làm giàu nhanh chóng, nhưng chúng tương đối an toàn để bạn bỏ một phần tiền vào. Chúng bao gồm chứng khoán Kho bạc Hoa Kỳ, đĩa CD do ngân hàng phát hành và niên kim. Nếu bạn lo sợ những cơn gió ngược sẽ chống lại thị trường chứng khoán, hãy cân nhắc bảo vệ những gì bạn có thể trong các loại chiến lược đầu tư này.

Đa dạng hóa danh mục đầu tư của bạn

Chúng tôi nói điều này mọi lúc, nhưng nó luôn đáng để nhắc lại: Phân bổ vốn đầu tư và phân bổ tài sản của bạn trên các ngành, phương tiện đầu tư và cổ phần khác nhau. Sự cố không phải lúc nào cũng ảnh hưởng đến tất cả các ngành và một số ngành có thể duy trì hoặc thậm chí phát triển mạnh trong khi các ngành khác phải phục hồi. Giảm thiểu rủi ro của bạn bằng cách đa dạng hóa.

Giữ cái đầu lạnh

Nguyên nhân số một dẫn đến sự sụp đổ của thị trường chứng khoán - chủ yếu - là cảm xúc của nhà đầu tư. Cho dù đó là sự chóng mặt khi thời điểm thuận lợi dẫn đến việc định giá quá cao, hay sự hoảng loạn trong thời kỳ sụp đổ khiến giá đi xuống, cảm xúc không bao giờ là thứ có thể dẫn dắt các quyết định của bạn. Đừng hoảng sợ khi vụ tai nạn xảy ra. Dự đoán nó nếu bạn có thể.

Cân nhắc mua một số mặt hàng nhất định khi giá thấp trong thời kỳ suy thoái — đừng cảm thấy tội lỗi khi lợi dụng thời kỳ suy thoái. Tiếp tục phân tích và đưa ra quyết định hợp lý dựa trên lý trí.

Gorilla Trades: Giúp bạn vượt qua những làn sóng kinh tế

Khỉ đột đã giúp khách hàng của chúng tôi tồn tại qua những thăng trầm của thị trường chứng khoán trong hơn 20 năm. Chúng tôi cung cấp các lựa chọn cổ phiếu chiến thắng dựa trên lý luận và dữ liệu. Mặc dù tương lai là không thể đoán trước, nhưng chúng tôi giúp giảm bớt sự không chắc chắn về danh mục đầu tư của bạn bằng lời khuyên đúng đắn và tư duy tổng thể. Đăng ký dùng thử miễn phí để tìm hiểu thêm.

Nguồn: https://www.gorillatrades.com/what-happens-if-stock-market-crashes/