Virksomheder inden for bioteknologi og medicinsk udstyr indsamler 913 millioner dollars på en uge med fem børsnoteringer

Det stærke børsnoteringsmarked fortsatte sin fremmarch, hvor fem life science-virksomheder sluttede sig til de offentlige markeder i denne uge. Ugens største børsnotering tilhører en biotekvirksomhed, der ikke arbejder i sundhedsvæsenet - i hvert fald ikke endnu. Denne uges børsintroduktion inkluderede også producenter af medicinsk udstyr på kommerciel stadium, der ønsker at øge deres salgs- og marketingplaner.

IPO-aktiviteten i andet kvartal indtil videre følger det travleste kvartal for nye offentlige virksomheder siden 2000, ifølge IPO-analysefirmaet Renaissance Capital. I første kvartal af 2021 rejste 102 virksomheder 40.3 milliarder dollars. Sundhedspleje tegnede sig igen for flest handler, mens teknologisektoren rejste flest penge.

IPO-priser for erhvervelsesvirksomheder til specialformål, eller SPAC'er, fortsatte. Renaissance talte flere SPAC-børsnoteringer i første kvartal af dette år end i hele 2020. Registreringsaktiviteten i første kvartal tyder også på, at andet kvartal bliver travlt, sagde Renaissance.

Her er et kig på denne uges biovidenskabelige børsnoteringer.

Zymergens forstørrede børsnotering rejser 500 millioner dollars til "biofacturing"-teknologi

Zymergen, en bioteknologi, der udvikler mikrober til at producere biobaserede produkter, stor størrelse sin børsnotering, der tilbyder mere end 16.1 millioner aktier til $31 stykket. Selskabet havde planlagt at sælge 13.6 millioner aktier i størrelsesordenen $28 til $31 stykket. Børsnoteringen var omkring 500 millioner dollars. Bioteknologiens aktier vil handle på Nasdaq under aktiesymbolet "ZY."

Emeryville, Californien-baserede Zymergen beskriver sin fremstillingsproces som "biofabrikation." Det udnytter de biologiske processer i celler til at producere de biomolekyler, der er nøgleingredienserne i produkter, det fremstiller til forskellige anvendelser. Virksomheden forventer, at dens biobaserede tilgang vil være hurtigere, billigere og mere bæredygtig sammenlignet med fremstilling ved hjælp af traditionel kemi.

"Vores banebrydende biofabrikationsproces er designet til fleksibelt og omkostningseffektivt at skabe produkter med unikke egenskaber, der besidder mangfoldigheden og kraften i naturens egne opfindelser, såsom klæbemidler, der er stærkere end førende produkter på markedet, eller en optisk film så klar og tynd som en guldsmede fløj,” sagde virksomheden i sin IPO arkivering.

Det første Zymergen-produkt, Hyaline, er en film, som elektronikindustrien kan bruge til at lave foldbare berøringsskærme og fleksible trykte kredsløb med høj tæthed. Produktet blev lanceret i december sidste år, men har endnu ikke genereret indtægter fra salg. Zymergen sagde i sin børsintroduktion, at produktet i øjeblikket er i kvalificeringsprocessen med flere kunder, og kommercielle diskussioner er i gang med nogle af dem. Zymergen-pipelinen omfatter i alt 10 produkter: tre inden for elektronik, fire inden for forbrugerpleje og tre inden for landbrug. Nye markeder, som virksomheden siger, at de forventer at gå ind på i fremtiden omfatter fødevareproteiner, forbrugsvarer til sundhedspleje, dyreernæring og -sundhed, udvinding eller oprydning af naturressourcer og emballage.

Zymergen blev grundlagt i 2013. Selskabets største aktionær er SVF Excalibur med en aktiepost på 27.8 % efter børsnoteringen, ifølge prospektet. Det fremgår af ansøgningen, at børsintroduktionsprovenuet vil blive brugt til arbejdskapital og andre virksomhedsformål, herunder kommercialisering af dets produkter. Ingen specifik anvendelse af IPO-kontanter er detaljeret i arkiveringen.

Rain Therapeutics indsamler 125 millioner dollars til kræftlægemiddelpipeline

Udviklingen af ​​kræftlægemidler bevæger sig mod terapier, hvor den valgte behandling er baseret på sygdommens genetik. Rain Therapeutics udvikler sådanne terapier, og dets børsintroduktion rejste 125 millioner dollars til at finansiere en afgørende test af dets førende lægemiddelkandidat.

Rain, en Newark, Californien-baseret biotek, tilbydes mere end 7.3 millioner aktier til $17 hver, midtpunktet af dets kursmål på $16 til $18 pr. aktie. Virksomhedens førende lægemiddelkandidat, RAIN-32, er et lille molekyle, der blokerer musedobbelt minut 2 (MDM2), et protein, der spiller en rolle i udviklingen af ​​adskillige kræftformer. I den IPO arkiveringRain siger, at den biologiske drivkraft for en tumor er vigtigere end tumortypen, når det kommer til valg af behandling. Til sine kliniske forsøg planlægger virksomheden at bruge genetisk testning til at udvælge patienter, der med størst sandsynlighed vil drage fordel af dens eksperimentelle terapier.

Rain erhvervede globale rettigheder til RAIN-32 fra Daiichi Sankyo i september sidste år. Det japanske medicinalfirma havde produceret positive fase 1-resultater i liposarkom, en kræftsygdom, der påvirker kroppens fedtceller, samt andre solide tumorer. I sin børsnoteringsansøgning sagde Rain, at denne forskning også validerede en doseringsplan, der afbøder sikkerhedsproblemer og udvider det terapeutiske vindue til at blokere MDM2, hvilket kan udvide lægemidlets potentiale i MDM2-afhængige kræftformer.

Med IPO-provenuet planlægger Rain at starte et fase 3-studie i liposarkom i anden halvdel af 2021. Et tumor-agnostisk fase 2-studie i solide tumorer er også planlagt til at starte i anden halvdel af dette år. Et mellemstadiestudie i intimalsarkom er planlagt til begyndelsen af ​​2022. Rain er også ved at udvikle en præklinisk lægemiddelkandidat, der bruger syntetisk dødelighed til at behandle kræft ved at blokere RAD52, et protein, der spiller en rolle i kræftcellereparation. Virksomheden siger i ansøgningen, at den forventer at vælge en ledende kandidat til dette program i 2022.

Siden Rain blev dannet i 2017, har det rejst mere end 90 millioner dollars, ifølge børsnoteringen. Biotechnology Value Fund har den største post-IPO-andel på 18.2 %, efterfulgt af Boxer Capitals 14.5 %. Aktier i Rain vil handle på Nasdaq under aktiesymbolet "RAIN".

Impel Neuro tager til Nasdaq med $80 millioner til migrænebehandling

Migrænepatienter, der leder efter behandlingsmuligheder, kan vælge mellem et udvalg af injicerbare og orale lægemidler. Impel Neuropharma sigter mod at tilbyde et andet valg: en inhaleret medicin administreret af en enhed, der er i stand til at levere til de øvre dele af næsehulen for hurtig absorption. Det Seattle-baserede selskab forbereder sig på potentiel kommercialisering af sin behandling, og det har nu $80 millioner i børsnoteringskontanter til at understøtte sine planer. Impel solgt mere end 5.3 millioner aktier til $15 stykket, lige ved midtpunktet af dets målrettede prisinterval. Aktier i Impel vil handle på Nasdaq under aktiesymbolet "IMPL."

Impels nasal leveringsteknologi kaldes POD, som er en forkortelse for præcision olfactory delivery. I dets IPO arkivering Impel siger, at teknologien er beregnet til at tilbyde injektionslignende resultater på en ikke-invasiv måde. Blyproduktkandidat Trudhesa er en tørpulverformulering af generisk migrænelægemiddel dihydroergotamin (DHE), der administreres via POD. I kliniske forsøg rapporterede Impel, at dets teknologi var i stand til at opnå lægemiddelniveauer i blodet sammenlignelige med intravenøst ​​administreret DHE, men hurtigere og ved en lavere dosis. Impel indgivet til FDA-gennemgang. Agenturet har fastsat en måldato for en reguleringsbeslutning den 6. september.

Impel planlægger at anvende $60 millioner af børsnoteringsprovenuet til den regulatoriske gennemgang og den kommercielle lancering af Trudhesa, hvis det bliver godkendt. Virksomheden har øremærket yderligere 10 millioner dollars til indledende kliniske test af INP105, en formulering af adfærdspræparatet olanzapin til behandling af agitation hos patienter med autismespektrumforstyrrelse.

NeuroPace henter 102 millioner dollars til kommercialisering af epilepsiapparat

NeuroPace, et firma, der har kommercialiseret et implanterbart medicinsk udstyr, der behandler epilepsi, rejste $102 millioner i sin børsdebut. Mountain View, Californien-baserede NeuroPace planlagde oprindeligt at tilbyde omkring 5.3 millioner aktier i intervallet $15 til $17 stykket. Firmaet endte fremme størrelsen af ​​udbuddet til 6 millioner aktier, prissat til $17 hver. Disse aktier vil handle på Nasdaq under aktiesymbolet "NPCE".

Den implanterbare NeuroPace-enhed kaldes RNS-systemet. I dets IPO arkivering, sagde virksomheden, at enheden kontinuerligt overvåger hjernens elektriske aktivitet og genkender unormal elektrisk aktivitet, der er specifik for en patient. RNS reagerer i realtid med elektriske impulser for at forhindre anfald. FDA godkendte NeuroPaces produkt i 2013, og virksomheden lancerede det året efter. Ved udgangen af ​​2020 talte virksomheden mere end 3,000 patienter, der er blevet behandlet med RNS. Virksomheden siger, at dets enhed giver en mulighed for de anslåede 575,000 voksne i USA, hvis epilepsi ikke kan behandles tilstrækkeligt med lægemidler, eller dem, for hvem de toksiske virkninger af lægemidler gør en sådan behandling uacceptabel.

I 2020 rapporterede NeuroPace $41.1 millioner i omsætning fra salg af RNS, omkring 11% mere end året før. Selskabet siger i sit prospekt, at det vil bruge IPO-provenuet til at udvide sin salgs- og marketingindsats og øge sit forsknings- og udviklingsarbejde.

Treace Medical lander $106.3 mio. for knystkorrigerende medicinsk udstyr

Treace Medical Concepts, en ortopædisk medicinsk udstyrsvirksomhed, der har kommercialiseret teknologi, der korrigerer knyster, indsamlet $ 106.3 millioner fra sin børsnotering. Ponte Vedra, Florida-baserede Treace og visse aktionærer i virksomheden tilbød tilsammen 11.25 millioner aktier for $17 stykket, hvilket var den øverste ende af dets forventede prisinterval. Treace vil ikke modtage noget provenu fra de aktier, der tilbydes af de sælgende aktionærer. Selskabets aktier vil handle på Nasdaq under aktiesymbolet "TMCI."

Treace-produktet, Lapiplast 3D Bunion Correction System, er en kombination af instrumenter, implantater og kirurgiske metoder. I dets prospekt, sagde firmaet, at dets teknologi forbedrer tidligere metoder til knystkirurgi ved at korrigere årsagen til deformiteten. Treace-produktet modtog FDA-godkendelse i 2015. Siden da har virksomheden beregnet, at mere end 25,000 procedurer er blevet udført med systemet i USA. I 2020 rapporterede Treace $57.3 millioner i omsætning, en stigning på 45.5 % i forhold til det foregående år. I ansøgningen sagde selskabet, at hovedformålet med børsnoteringen er at skaffe yderligere kapital til at støtte dets drift og etablere et offentligt marked for dets almindelige aktier.

Foto af Getty Imges

Kilde: https://medcitynews.com/2021/04/biotech-and-medical-device-companies-raise-913m-in-a-five-ipo-week/