[GESPONSERT] Marginhandel mit Kreditprotokollen mit DeFi Saver

Die Kreditvergabe war einer der ersten wesentlichen finanziellen Anwendungsfälle, die uns die DeFi-Protokolle im Jahr 2018 zur Verfügung gestellt haben. Im Gegenzug wurden die Kreditvergabe- und Leihprotokolle in der Kette aktiviert Margenhandel mit Krypto-Assets und eine der beliebtesten Aktivitäten in DeFi – Nutzung von Krypto-Assets. Der Reiz liegt in dem Potenzial, stark von Marktbewegungen zu profitieren, solange man die richtige Richtung errät. 

Die Praxis, die normalerweise mit zentralisierten Börsen verbunden ist, führte in den folgenden Jahren zu einem DeFi-Wachstum, wobei die Benutzer das potenzielle Angebot der DeFi-Protokolle erkannten. Der einfache Grund, warum sich viele für DeFi entschieden haben, liegt in dem berühmten „nicht deine Schlüssel, nicht deine Münzen" Wörter. Die vertrauenswürdige und nicht verwahrende Natur dieser Protokolle bedeutete, dass Benutzer ihre Vermögenswerte niemals an eine zentralisierte Einheit übergeben. Ob aufgrund von Regulierung, politischem Aktivismus oder aus anderen Gründen, zentralisierte Börsen und CeFi-Kreditinstitute können Vermögenswerte willkürlich einfrieren oder Benutzer vollständig verbieten, Praktiken, die wir in diesem Jahr zu oft erlebt haben. Bei DeFi behält jeder Benutzer die Kontrolle über sein Geld, und niemand kann auf seine Brieftasche zugreifen. Eine Prämisse, für die es sich zweifellos lohnt zu kämpfen.

Margin-Trading im Detail

Im traditionellen Finanzwesen bezieht sich der Margenhandel auf die Verwendung von geliehenen Mitteln von einem Makler, um einen finanziellen Vermögenswert zu kaufen. Vor dem Darlehen zahlen Sie ein Sicherheiten, meist in Form von Bargeld. Das Konzept ist einfach: Erhöhen Sie das Engagement in einem Markt über das Niveau hinaus, das Sie nur mit vorhandenen Mitteln erreichen könnten, indem Sie geliehenes Kapital verwenden. Durch die Aufnahme von Geldern kann man mehr investieren, als man auf seinem Konto hat.

Natürlich ist die kritische Komponente im Margenhandel Hebelwirkung oder das Maß der zusätzlichen Kaufkraft, die durch das Leihen von Kapital für den Handel gewonnen wird. Es wird normalerweise mit einem Multiplikator (2x, 3x, 10x usw.) dargestellt. Je höher der Multiplikator, desto schmaler der Rand, desto leichter ergibt sich Liquidation. Dieser Begriff, mit dem jeder in Krypto, insbesondere DeFi, vertraut ist, bezieht sich auf den automatischen Verkauf von Sicherheiten durch den Broker oder eine Plattform, sobald der nicht realisierte Wert unter den Wert der bereitgestellten Sicherheit fällt.

Insgesamt ist der Margenhandel eine sehr riskante Praxis, die potenziell erhebliche Gewinne und Verluste bietet. Marktschwankungen, insbesondere in volatilen Märkten wie Krypto, können erheblich sein verstärken sowohl Gewinne als auch Verluste.

Wie funktioniert der Margenhandel in DeFi?

Bei DeFi sieht der Prozess ziemlich gleich aus, außer dass Broker die Form von Protokollen annehmen. Nehmen wir an, Sie glauben, dass die ETH in Zukunft mehr wert sein wird. Dann möchten Sie wahrscheinlich ETH nutzen und Erstellen Sie eine Long-Position. Bei DeFi wird eine Long-Position im Wesentlichen durch die Hinterlegung eines volatilen Vermögenswerts, die Aufnahme eines Darlehens in Stablecoins und die Verwendung der geliehenen stabilen Vermögenswerte zum Kauf weiterer volatiler Vermögenswerte, die Sie zu lange suchen, geschaffen. Wenn der Wert des volatilen Vermögenswerts steigt, muss man weniger von dem zuvor gekauften volatilen Vermögenswert ausgeben, um den Betrag an geliehenen Stablecoin-Vermögenswerten zurückzuzahlen.

Hier ist ein Beispiel. Sie haben 20 ETH zum Preis von 1,000 $, die Sie einem DeFi-Verleihprotokoll wie, sagen wir, Aave zur Verfügung stellen. Sie leihen sich dann 10,000 $ mit Ihrer ETH als Sicherheit. Dann geben Sie Ihre 10,000 $ aus, um 10 ETH zu kaufen. Jetzt haben Sie insgesamt 30 ETH. Aber je nachdem, wie viel Risiko Sie eingehen möchten, können Sie Ihre neu erworbenen 10 ETH weiterhin als Sicherheit verwenden, um sich weitere 5,000 $ zu leihen, und danach diese 5,000 $ für 5 ETH mehr ausgeben usw.

Einfach gesagt, du bist Nutzung Ihre Sicherheiten, um das ETH-Engagement zu erhöhen und eine Long-Position zu schaffen. Wenn die ETH 2,000 $ erreicht und Sie sich entscheiden, Ihre Position zu schließen oder Ihr Darlehen von 15,000 $ zurückzuzahlen, verkauft das Protokoll 7.5 ETH, sodass Sie einen stolzen Betrag von 27.5 ETH in Ihrer Brieftasche haben. Auf diese Weise haben Sie jetzt mehr von dem Vermögen, das jetzt auch mehr wert ist.

Das Umgekehrte funktioniert ebenso, was zu a führt gehebelte Short-Position. Leerverkäufe unter Verwendung von DeFi-Leihprotokollen werden durchgeführt, indem Stablecoin-Vermögenswerte in ein Protokoll hinterlegt werden, stattdessen ein volatiler Vermögenswert wie BTC geliehen wird und mehr Stablecoins als Sicherheit verkauft und erworben werden. In dem Szenario, in dem der Preis des volatilen Vermögenswerts sinkt, hat man mehr Stablecoins, um den Vermögenswert zu einem niedrigeren Preis zu kaufen und weniger des geliehenen Betrags zurückzugeben.

Vereinfachte Erfahrung mit DeFi-Sparer

Um ein einfaches, aber häufiges Problem in DeFi anzugehen – Liquidationen, DeFi-Sparer wurde im Jahr 2019 gegründet. Die ursprüngliche Idee war es, den Benutzern dabei zu helfen, sich vor Liquidationen zu schützen, wenn sie aus den DeFi-Protokollen mit einem ausgeklügelten automatisierten intelligenten Vertragssystem in der Kette Geld leihen. Und es hat funktioniert. Menschen, die sich auf das berühmte Dashboard verlassen, könnten sich von ihren Computern entfernen, da sie wissen, dass ihre DeFi-Positionen sicher sind. Heutzutage, DeFi-Sparer hat sich zu einer der Standardschnittstellenlösungen für die Erstellung, Verwaltung und Verfolgung von DeFi-Positionen über Kreditvergabe- und Kreditaufnahmeprotokolle wie Maker, Liquity, Aave, Compound und andere entwickelt, während ständig neue erweiterte Funktionen und automatisierte Strategien ausgeliefert werden, die darauf ausgelegt sind, die Benutzer von zu stärken die vertrauenswürdigsten DeFi-Protokolle, die auf dem Ethereum-Mainnet aufbauen.

Frühzeitig, DeFi-Sparer sehr vereinfachte Sehnsucht oder Verkürzung Krypto-Assets unter Verwendung von Kreditvergabeprotokollen durch die Einführung seiner charakteristischen 1-tx-Leverage- und Deleverage-Funktionen Boost und Repay. Der Ansatz bestand darin, komplexe Protokollinteraktionen einfach zu machen. Ein zuvor genanntes Beispiel für die Sehnsucht nach ETH mit Leihprotokollen könnte in einer einzigen Transaktion statt in mehreren Schritten mit der Boost-Funktion durchgeführt werden. Dieselbe Logik wird auf das Entschulden, Erstellen und Schließen von Margin-Handelspositionen angewendet. 

So sehen die Dinge im Hintergrund aus, wodurch der Prozess der Erstellung, Nutzung und Schließung von DeFi-Margin-Handelspositionen in einer einzigen Transaktion möglich wird. Es umfasst mehrere Angebots-Borrow-Sell-Zyklen mehrerer gebündelter Protokollaktionen. Der Verkauf eines geliehenen Vermögenswerts erfolgt über einen On-Chain-Token-Swap. Um die bestmöglichen Preise zu bieten, DeFi-Sparer verlässt sich auf den 0x DEX-Aggregator, um die bestmöglichen Kurse bereitzustellen, der Liquidität von allen beliebtesten dezentralen Börsen auf Ethereum bezieht.

Schließen einer Position or Erstellen einer voll genutzten Eine enthält einen zusätzlichen Schritt zur Nutzung eines Flash-Darlehens. Abhängig vom Protokoll, das zum Erstellen einer Margin-Handelsposition verwendet wird, DeFi-Sparer setzt auf mehrere integrierte Flash-Darlehensanbieter: Balancer, dYdX, Maker und Aave. Flash-Darlehen bieten die notwendige zusätzliche Liquidität für diese fortschrittlichen Transaktionen und Funktionen.

Über das Dashboard können Sie derzeit zahlreiche Long- oder Short-Trades tätigen unterstützte Krypto-Assets in Protokollen DeFi-Sparer integriert: ETH, BTC, MKR, LINK, YFI, UNI, MATIC, MANA, COMP, AAVE, CRV, ZRX und mehr. Im Wesentlichen alle Assets, die derzeit in MakerDAO, Compound und Aave verfügbar sind. Mit den Reflexer- und Liquity-Protokollen können Sie ETH nur longieren und nutzen. 

An dieser Stelle ist es wichtig, darauf hinzuweisen DeFi-Sparer ist auch auf den beiden am häufigsten verwendeten optimistischen Rollups verfügbar Layer-2-Netzwerke – Arbitrum und Optimismus, durch Aave v3-Integration. Sie können in diesen Netzwerken mit dem Aave v3-Protokoll Long- oder Short-Positionen erstellen, um die Transaktionskosten drastisch zu senken und den Prozess zugänglicher zu machen.

Das Erstellen von Long- oder Short-Margin-Trading-Positionen, indem man sich auf diese berühmten Kreditprotokolle verlässt, kann zusätzliche Vorteile oder Anreize bieten. Beispielsweise können Sie derzeit zusätzliche COMP-Token für die Ausleihe verdienen Compound v3-Protokoll während das Erstellen einer Margin-Handelsposition mit Aave v3 auf Optimismus OP-Token-Anreize liefert.

Automatisieren Sie, um sicher zu bleiben oder mehr zu gewinnen

Sie können Ihr Spiel sogar noch weiter verbessern automatisieren Sie Ihr DeFi-Management indem Sie sich auf automatisierte Liquidationsschutz- und Leverage-Management-Funktionen verlassen, wofür DeFi-Sparer wurde im Laufe der Jahre berühmt. Strategien zum Risikomanagement, zur Begrenzung von Verlusten und sogar zur Sicherung von mehr Gewinnen sind entscheidend und bilden die Grundlage für jedes erfolgreiche Handelsvorhaben, insbesondere beim Hebeln von Vermögenswerten. 

Automation ist ein völlig vertrauenswürdiger und nicht depotführender Mechanismus, der Ihnen hilft, Ihre DeFi-Positionen zu verwalten, indem er sie aktiv überwacht und notwendige Anpassungen in Abhängigkeit von den Marktbedingungen, nämlich dem Preis der zugrunde liegenden Sicherheit, vornimmt. So funktioniert das. Angenommen, Sie haben eine aktive Position in einem der genannten Kreditprotokolle. Jedes hat ein Automatisierungs-Dashboard, in dem Sie Ihr gewünschtes Sicherheiten-zu-Schulden-Verhältnis eingeben, und sobald es aktiviert ist, übernimmt das System:

• Wenn sich der Markt nach oben bewegt, wird er Kredite aufnehmen und Ihre Hebelwirkung erhöhen, um Ihnen mehr Engagement zu ermöglichen.
• Wenn der Markt fällt, wird ein Teil Ihrer Sicherheiten verkauft und die Position entschuldet, um eine Liquidation und den Verlust von Geldern zu verhindern.

DeFi-Sparer bietet eines der besten und zuverlässigsten Systeme, um sich vor der Geißel der Liquidation in DeFi zu schützen, mit einer bemerkenswerten Erfolgsbilanz bei Marktcrashs. Automatisierung bietet aber auch Vorteile, wenn es gut läuft. Wie würde es mit dem zuvor bereitgestellten Beispiel der Nutzung von ETH funktionieren? Je nach Benutzerkonfiguration könnte eine automatisierte gehebelte Position kontinuierlich mehr Sicherheiten erwerben, da sie das Sicherheiten-zu-Schulden-Verhältnis auf einem einmal festgelegten Niveau hält. Auf diese Weise würde es eine konstante Hebelwirkung behalten und an verschiedenen Stellen mehr ETH auf dem Weg nach oben hinzufügen.

In Erweiterung automatisierter Strategien, DeFi-Sparer Es wurden weitere Optionen hinzugefügt, um beim Margenhandel sicher zu bleiben oder Gewinne zu sichern. Zusammen mit herkömmlichen Stop-Loss- und Take-Profit-Strategien wurde eine effizientere und fortschrittlichere Version eines Stop-Loss für Maker- und Liquity-Protokolle hinzugefügt – Trailing Stop.

• Stop-Loss – Schließt eine Position vollständig, sobald die Sicherheit einen konfigurierten Mindestzielpreis erreicht.
• Take-Profit- – Schließt eine Position vollständig, sobald die Sicherheit einen konfigurierten maximalen Zielpreis erreicht.
• Trailing Stop – Schließt eine Position vollständig, sobald der Kurs des Sicherheitenwerts um den konfigurierten Prozentsatz von seinem vorherigen Höchststand fällt.  

Derzeit für Maker- und Liquity-Benutzer verfügbar, Trailing Stop ist eine dynamische, prozentuale und fortgeschrittene Strategie, während Stop Loss und Take Profit statische Strategien sind. Es folgt jeder Aufwärtsbewegung des Marktes und jede neue Preisspitze bewegt den Stopppreis nach oben, aber wenn sich die Richtung ändert, wird die Position auf einem prozentualen Niveau von der Marktspitze statt zu einem bestimmten festgelegten Preis geschlossen. Mit ihm kann man die günstige Marktrichtung ausnutzen und gleichzeitig einen Stop haben, der Verluste minimiert und nach und nach mehr Gewinne sichert, solange sich der Markt nicht gegen seine Position bewegt.  

Aussichten für Stop-Loss oder Take-Profit, müssen Sie nur den Schwellenpreis eingeben, unter dem (oder über dem) die Position geschlossen werden soll, und den Vermögenswert, für den geschlossen werden soll (z. B. Sicherheitenvermögenswert oder Schuldvermögenswert). Die Trailing-Stop-Konfiguration erfordert die Eingabe des Prozentsatzes, von dem man möchte, dass der Stop-Preis unter der Marktspitze liegt, und des Vermögenswerts, zu dem die Position geschlossen werden soll. 

Simulieren und ausprobieren

Eins DeFi-Sparer Feature-Fans und CT finden den Simulationsmodus praktisch. Es ist ein Sandbox-Modus und eine Umgebung, die entwickelt wurde, um alles zu testen und auszuprobieren DeFi-Sparer Funktionen, ohne sich Gedanken darüber zu machen, was passieren würde, potenzielle Fehler in der Kette zu machen und echte Vermögenswerte zu binden. Sie erhalten gefälschte 100 ETH und können damit herumspielen DeFi-Sparer Funktionen, die sich sicher und selbstbewusst in Ihren Handlungen fühlen. Der Simulationsmodus kann auch verwendet werden, wenn Sie wissen möchten, wie eine bestimmte Aktion ausgeführt wird, um sicherzustellen, dass in einem Live-Netzwerk alles wie beabsichtigt läuft.

Obwohl ausgeklügelt und hauptsächlich von fortgeschrittenen DeFi-Händlern verwendet, DeFi-Sparer bietet eine vereinfachte Erfahrung zum Erstellen, Verwalten und Verfolgen von Handelspositionen mithilfe von Kreditvergabeprotokollen. Mit der Signatur 1-tx (de)leverage, create and close und einzigartigen Automatisierungsoptionen für das Risikomanagement bleibt die Palette der On-Chain-DeFi-Margin-Handelsfunktionen unter den DeFi-Schnittstellenanbietern beispiellos.