Jag handlar snabbt, men jag handlar inte snabbt med högfrekvent handel. Det är på en helt annan nivå.
Högfrekvent handel är ett spel om hastighet. Jag stöter inte på det mycket i öreaktier.
Men även om mark med öre är din favoritnisch, låt inte det lura dig att tro att du inte behöver veta om högfrekvent handel. Det är smart att veta om den här strategin för att utöka din övergripande marknadskunskap.
Denna handelsstil kan förändra hur du tänker på och ser på marknaden.
Åtminstone bör du veta hur det har format den nuvarande marknadsstrukturen. Historien går tillbaka till innan jag började handla för 20+ år sedan. Det är galet att tro att vi bara börjat inse dess inflytande på prisåtgärder under det senaste decenniet eller så.
Idag kan du lära dig grunderna för högfrekvent handel här. Utöka din kunskapskonto, bestäm sedan vad du tycker om snabbt strategier.
Innehållsförteckning
Vad är högfrekvent handel (HFT)?
Jag är bara människa, så det finns inget sätt att jag kan vara mikrosekunder snabb.
Det är där datorer kommer in på marknaden...
Investeringsbanker och handelsföretag använder avancerade algoritmer och programvara. De analyserar flera marknader samtidigt. När en dator upptäcker en Trenden, det går in i tusentals affärer på ett ögonblick.
Dessa är ultrakortsiktiga positioner. Tyckte du att det var kort att hålla i några minuter? Datorer går in och lämnar positioner snabbare än du kan säga ... i stort sett vad som helst.
Högfrekvent handel vs. Algoritmisk handel
Detta kan vara lite förvirrande. Låt mig reda ut det.
Högfrekvent handel använder algoritmer för att hitta aktieval. Men det är annorlunda än algoritmisk handel.
Algoritmhandlare låter datorer bestämma vilka positioner som ska gå in och ut. Dessa affärer fokuserar på större vinster. Programvaran beräknar när man ska köpa, hur många aktier och hur länge positionen ska hållas.
HFT är annorlunda eftersom det inte beräknar hur länge man ska ha en position eller hur många aktier man ska köpa eller sälja. Målet är att komma in och ut så snabbt som möjligt och med så många beställningar som möjligt.
Det kan verka som en falsk strategi, men hedgefonder och handelsföretag har använt den i årtionden.
Hur tjänar du pengar på HFT?
Det finns två huvudsakliga sätt. Huvudidén är en enorm volym av affärer...
Scalped vinster
Datorerna går in i affärer för mindre än en sekund. Så deras vinster på varje position är vanligtvis en bråkdel av en procentsats. Om det inte låter som mycket så har du rätt.
Jag är inte främmande för små vinster. När en affär inte längre passar mitt mönster går jag ur affären. Jag skäms inte för små vinster eller förluster. Det betyder bara att jag följde mina regler och handlade säker.
Mina mönster kan erbjuda möjlighet till stora procentuella avkastningar. Men jag siktar på singlar. Girighet hjälper dig inte på marknaderna. Och om en aktie börjar se svag ut gör jag inte det hålla och hoppas. Det är en förlorande strategi.
Företag och hedgefonder letar efter en liten andel av vinsten. De går snabbt in och ut för att minimera risken. Det finns ett namn för sådana handlare: scalpers.
Skalerade vinster är små, men kom ihåg att datorer öppnar tusentals positioner. Med så många affärer kan vinsten öka.
Avsättning för likviditet
Det finns ett annat sätt att potentiellt tjäna pengar på denna strategi.
I de tidiga 2000- likviditet var ett stort bekymmer för marknaden. Det var svårt för handlare att få order fyllda till det pris de ville ha.
Börser började erbjuda incitament för företag att öka marknadslikviditeten. Det innebär att börser belönar företag som köper och säljer många aktier. De hjälper till att fylla beställningar.
Till exempel betalar New York Stock Exchange (NYSE) ytterligare likviditetsleverantörer - eller SLP:er - $0.0012 per aktie.
Det är inte mycket ... men kom ihåg att det finns massor av aktier i varje beställning. Med tiden går det ihop.
För- och nackdelar med högfrekvent handel
Det finns inget sådant som en perfekt strategi. HFT introducerades ursprungligen för att hjälpa till att luckra upp marknaderna, men vissa säger att det gör mer skada än nytta nu. Låt oss bryta ner det...
Fördelar
De två största fördelarna är att HFT tillför likviditet till marknaden och gör sig av med stort köp- och sälj sprider sig.
"Vem köper aktierna jag säljer?" Det är en vanlig fråga jag hör från nybörjare. Det logiska svaret? Det är den som vill köpa det du säljer till det pris som du säljer det för.
Men … tänk om ingen vill köpa?
Då fylls inte din beställning. Det är ett exempel på illikviditet.
Jag kan inte sälja aktier för 2.57 USD om den högsta köparen bara betalar 2.52 USD. Skillnaden mellan dessa två siffror kallas spridningen.
Resultatet är ett dödläge. Antingen sänker jag mitt försäljningspris för att träffa köparen eller tvärtom. Ett tredje alternativ är att någon annan kommer in och fyller beställningar mellan våra priser för att minska spridningen.
Att minska spridningen kan möjliggöra smidigare handel eftersom köpare och säljare möts i mitten.
Nackdelar
Marknadens likviditet var tidigare ett stort problem. Börser behövde hjälp med att fylla order och definiera aktiekurser så att handlare lättare kunde gå in och lämna positioner.
Men HFT-kritiker säger att marknaden är tillräckligt likvid vid det här laget. Det har aldrig varit lättare att köpa och sälja aktier. Du kan göra affärer på din telefon med en knapptryckning och mäklare fyller vanligtvis order på några sekunder.
Fler investerar än någonsin tidigare. Är marknaden tillräckligt likvid? Kanske. Jag har inte det svaret.
En annan kritik är att HFT skapar farliga volatilitet.
Datorer handlar inte med mänskligt omdöme. Ett bra beslut för ett datorprogram kan vara katastrofalt för marknaden.
Flashkraschen den 6 maj 2010 är ett perfekt exempel. Det började 2:32. Östra och varade i 36 minuter. Aktiekurserna rasade, till synes utan anledning, och återhämtade sig sedan lika snabbt.
Smakämnen SEC fann att orsaken till kraschen var en hedgefond som sålde aktier för miljontals dollar. Algoritmer såg riktningstrycket och började sälja av aktier också. Resultatet blev ett jordskred av försäljning.
Det uppskattas att 50 % av all marknadsaktivitet är datoraffärer nuförtiden. Om tillräckligt många datorer fattar fel beslut kan effekterna bli katastrofala.
För hjälp med att överleva en volatil marknad, kolla in min kostnadsfria "Guide för överlevnad av volatilitet.” Använd den för att lära dig hur du gör volatilitet till din bästa handelsvän.
Regler och förordningar för högfrekvent handel
Det har gjorts ansträngningar för att minska volatiliteten och göra den säkrare för marknaden. Men pengar är kung.
Handlare kommer alltid att försöka hitta en kanten.
Företag har spenderat miljontals dollar på att lägga fiberoptisk kabel till närmaste börser. Allt för att raka mikrosekunder efter slutförd beställning.
Företag kan också betala utbyten för att fylla sina beställningar först och betala för tidig tillgång till offentliga uppgifter.
Att handla på aktiemarknaden är som att gå i krig. De med de bästa vapnen brukar vinna.
Jag har varit lönsam för över 20+ års handel eftersom jag har erfarenhet och de bästa verktygen för min nisch.*
Så jag behöver inte raka nanosekunder från min beställningshastighet. Allt handlar om de mönster som återkommer om och om igen. Det är det fina med aktiehandel med öre.
Hur påverkar högfrekvent handel marknaden?
Allt handlar om likviditet. Exakt hur mycket är lite av ett mysterium.
Vissa studier visar att efter införandet av högfrekvent handel minskade bud-ask-spreadarna. Och återigen, mindre uppslag gör det lättare att fylla beställningar.
Men att göra affärer är enklast när marknadens likviditet är hög ... Så med dagens likviditet kanske vi kan klara oss utan den.
Dessutom är datorer inte perfekta. Vi har sett algoritmer orsaka marknadsvolatilitet tidigare. Vem säger att vi inte kommer att se det i framtiden?
Påverkar högfrekvent handel valutahandlare?
Den senaste tiden har vi sett mer aktivitet på valutamarknaderna. Det beror förmodligen på den ökade konkurrensen.
Forex marknaderna är tillräckligt stora för att tillåta stor handel volym. Dessutom ger fluktuerande valutor möjligheter att dra nytta av prisineffektivitet.
Men det innebär att tävla mot de stora kanonerna. Jag handlar inte med algoritmer eller komplex statistisk programvara. Det är ett dyrt spel att spela.
Högfrekventa handelsstrategier för nybörjare
Jag har lärt nybörjare att handla i över 10 år. Det första att veta är...
Handel är aldrig lätt.
Jag har utmärkt mig för att jag valt en nisch. Jag lärde mig regler och fokusera på att hålla sig disciplinerad. På aktiemarknaden är konkurrensen viktig.
Saker och ting händer snabbt, och den snabbaste att reagera vinner.
Om du vill komma in i högfrekvent handel är mitt råd att göra din research. Se om du kan gå med i ett företag som redan gör det. Det är en dyr affär. Att komma igång är inte lätt.
Höghastighetsdatorer tolkar marknadsinformation och gör affärer snabbare än någon annan människa.
Jag skulle aldrig kunna konkurrera med handelsföretag. Men viktigast av allt, jag vill inte.
Jag har gjort om $ 7 miljoner handla öreaktier.* (Följ mig vidare Vinstgivande där jag delar alla mina affärer.) Big Wall Street-handlare skrattar åt mina vinster. Låt dem. Mina Trading Challenge-studenter och jag förstår att små vinster ökar. Jag har 10+ miljonärsstudenter och listan fortsätter att växa.*
Nej, denna nisch handlar inte om fancy tech och det är inte raketvetenskap. Men det tar år att fullända. Även efter två decennier gör jag fortfarande misstag.
Hur man väljer rätt programvara för högfrekvent handel
Den mest sofistikerade programvaran bör hjälpa handlare att tjäna mest pengar. Men toppmjukvara är dyr. Dessutom, efter att du köpt programvaran måste du skriva en algoritmisk kod för att välja aktier.
Om du inte är en mattevetare kommer en algoritm också att kosta en slant.
Jag är ingen mattevetare, men jag vet hur man följer reglerna och mönstren i öreaktier. Varje dag använder jag AktierToTrade som min handelsprogramvara.** Den har alla diagram och statistiska analysverktyg jag behöver för att vara en framgångsrik handlare.
Det finns massor av mjukvara att välja mellan. Titta runt för att hitta vad som kan passa dina behov.
Fungerar verkligen högfrekvent handel?
För dem med tillräckligt med resurser kan detta vara ett sätt att potentiellt tjäna på aktiemarknaden.
Vissa säger att dessa handlare inte tjänar på något verkligt värde. De hävdar att de bara drar fördel av marknadsineffektivitet som bara existerar för en bråkdel av en sekund.
Oavsett förekomsten av värde har företag tjänat tillräckligt varje år för att spendera miljoner mer på ökade orderhastigheter. De måste göra något rätt.
Kan jag göra högfrekvent handel?
Börsen är inte en plats för svaga hjärtan. 90 % av handlarna förlorar. Att vara förberedd är det enda sättet att stanna säker.
Denna strategi är svår på grund av dess höga inträdesbarriärer och hård konkurrens.
Jag är inte här för att krossa drömmar. Om ditt mål i livet är att vara en högfrekvent handlare, gå för det.
Men se till att du vet vad du ger dig in på.
Bonus: Böcker för att bättre förstå högfrekvent handel
Jag säger det här ofta ... Du måste fylla ditt kunskapskonto innan du kan fylla ditt bankkonto. Dessa böcker är bra för att förstå HFT och resten av marknaden som helhet.
"Flash Boys" av Michael Lewis är en av de mer kända böckerna om HFT. Den följer en grupp som ägnar sig åt att avslöja de sneda sätten att tjäna pengar på Wall Street. Det är ett bra sätt att lära sig om grunderna och även se verkliga exempel i historien.
Jag måste inkludera "Erinringar av en aktieoperatör" av Edwin Lefèvre. Jag rekommenderar den här boken till alla som vill lära sig mer om aktiemarknaden. Det är en bra inblick i marknadens mekanik och publikpsykologi.
Mycket handel försöker förstå hur dina konkurrenter tänker. Lär dig de psykologiska påfrestningarna som är involverade. Det kan hjälpa dig att reagera på vad marknaden gör.
(Som Amazon Associate tjänar vi på kvalificerade köp.)
Och om du inte redan har gjort det, sidhämta en kopia av “Den kompletta Penny Stock Course” av min elev Jamil. (Jag skrev förordet.) För mig är handel med öresaktier ett bra sätt att bygga ett litet konto.
Jag tycker att HFT har för mycket komplexitet och konkurrens. Hugg “Den kompletta Penny Stock Course” att ta ditt första steg i din day trading utbildning.
Vanliga frågor om högfrekvent handel
Vem använder högfrekvent handel?
Investeringsbanker, hedgefonder och institutionella investerare använder HFT-strategier. Förbättrad teknik har gjort det möjligt för fler enskilda handlare att konkurrera. Men det är inte lätt eller billigt.
Hur snabbt är högfrekvent handel?
I början av 2000-talet fyllde mäklare order på ett par sekunder. Det ansågs vara ganska snabbt då. År 2010 ökade hastigheten avsevärt. Idag utför datorprogram order på mikrosekunder. Handlare letar fortfarande efter sätt att göra det snabbare.
Vad är en högfrekvent handelsalgoritm?
Vissa handlare använder algoritmer för att göra beställningar baserade på marknadsförhållanden. Datorer analyserar flera marknader samtidigt, läser data och gör avslut. Algoritmer tar bort mänskliga fel från affärer. De tillåter också blixtsnabba exekveringshastigheter. Hastighet är allt när det kommer till HFT.
Hur mycket tjänar högfrekventa handlare?
Allt beror på ett antal faktorer. Gå inte in på marknaderna förutsatt att du kan tjäna en viss summa pengar. Det är ett snabbt spår för att spränga ditt konto. Fokusera på din utbildning först.
Är högfrekvent handel rättvist?
Det är sällan rättvist på aktiemarknaden. Det är bara så det fungerar. Vissa aspekter av HFT kan verka orättvisa. Som att storhandlare betalar för marknadsdata innan allmänheten får det. Det borde uppmuntra dig att studera. Oddsen är staplade mot dig, så gör allt du kan för att förbereda dig.
Kommer högfrekvent handel att förbjudas?
Det finns argument på båda sidor ... Många tror att det ger nödvändig marknadslikviditet. Men vissa kritiserar det som en instabil strategi som kan orsaka volatilitet. Det finns inga aktuella planer på att förbjuda HFT.
Bottom Line på högfrekvent handel
Jag är en snabb handlare. De flesta har långa positioner i genomsnitt fem dagar. Ibland håller jag byten i mindre än fem minuter.
Men högfrekvent handel är en annan typ av hastighet.
Jag vill inte konkurrera med mikrosekundsavrättningar eller högteknologisk programvara. Jag kommer att förlora varje gång.
Det är bra att jag inte behöver.
Handelsföretag håller sig borta från OTC-marknaderna. De är för illikvida. Det fungerar till min fördel. Nu lär jag andra att göra detsamma enligt mina fastställda regler. Redo att lära sig?
Ansök om att gå med i min handel Challenge. Du får möjlighet att lära dig hur jag följer regler och hantera risker samtidigt som du handlar med otydliga aktier.* Det är inte lätt. Alla mina miljonärstudenter var tvungna att studera i flera år för att bli självförsörjande.*
Hårt arbete och studier är nycklarna till framgång.
Vad tycker du om högfrekvent handel? Hjälper det till att tillföra likviditet eller tror du att det gör mer skada än nytta? Kommentera nedan, jag älskar att höra från alla mina läsare!
Villkor
*Observera att den här typen av handelsresultat inte är typiska och inte återspeglar erfarenheterna hos majoriteten av individer som använder våra produkter. Från 1 januari 2020 till 31 december 2020 rapporterade typiska användare av produkterna och tjänsterna som erbjuds av den här webbplatsen att de tjänade i genomsnitt uppskattningsvis 49.91 USD i vinst. Det tar år av engagemang, hårt arbete och disciplin att lära sig att handla. Individuella resultat kommer att variera. Handel är i sig riskabelt. Innan du gör några affärer, kom ihåg att göra din due diligence och aldrig riskera mer än du har råd att förlora.
**Tim Sykes har en minoritetsandel i StockstoTrade.com.
Källa: https://www.timothysykes.com/blog/high-frequency-trading/
- "
- 2020
- tillgång
- Konto
- Handling
- Fördel
- rådgivning
- algoritm
- algoritmisk handel
- algoritmer
- Alla
- amason
- analys
- argument
- runt
- Förbjuda
- Bank
- Banker
- barriärer
- Grunderna
- Skönhet
- BÄST
- störst
- Bit
- Böcker
- mäklare
- SLUTRESULTAT
- företag
- Köp
- Orsak
- utmanar
- byta
- Diagram
- koda
- Gemensam
- Företag
- konkurrens
- datorer
- innehåll
- Par
- Crash
- valutor
- Aktuella
- datum
- dag
- DID
- dollar
- drömmar
- Tidig
- östra
- Utbildning
- Edwin
- Går in
- utbyta
- Utbyten
- utförande
- Utgång
- Bygga ut
- ögat
- verkligt
- SNABB
- Firm
- Förnamn
- passa
- Blixt
- Fokus
- följer
- utländsk valuta
- Forex
- fond
- fonder
- framtida
- lek
- Allmänt
- gif
- god
- ta
- stor
- Grupp
- Väx
- Odling
- VAPEN
- hedgefond
- Hedgefonder
- här.
- Hög
- historia
- hålla
- Hur ser din drömresa ut
- How To
- HTTPS
- stor
- Tanken
- Öka
- påverka
- informationen
- Institutionell
- institutionella investerare
- investera
- investering
- investeringsbanker
- För Investerare
- involverade
- IT
- delta
- nycklar
- King
- kunskap
- Large
- skrattar
- LÄRA SIG
- lärt
- Nivå
- linje
- Flytande
- Likviditet
- Lista
- Lång
- älskar
- Majoritet
- Framställning
- marknad
- Marknader
- matte
- Media
- Miljonär
- minoritet
- pengar
- förflyttar
- New York
- nummer
- NYSE
- erbjudanden
- erbjuda
- öppet
- Möjlighet
- Alternativet
- beställa
- ordrar
- OTC
- Övrigt
- Mönster
- Betala
- Penny lager
- Personer
- tryck
- pris
- Produkter
- Vinst
- Program
- Program
- Psykologi
- allmän
- inköp
- Reagera
- Läsning
- minska
- forskning
- Resurser
- REST
- Resultat
- återgår
- Risk
- regler
- Körning
- Vetenskap
- SEC
- sälja
- Säljare
- Tjänster
- in
- Dela
- aktier
- Kort
- Small
- smarta
- So
- Mjukvara
- fart
- spendera
- spridning
- spel
- igång
- bo
- lager
- aktiemarknaden
- aktiehandel
- Aktier
- Strategi
- gata
- student
- studier
- Läsa på
- framgång
- framgångsrik
- Undervisning
- tech
- Teknologi
- Grunderna
- Framtiden
- Tänkande
- tid
- Tips
- ton
- topp
- spår
- handla
- handlare
- handlare
- handel
- Handel
- Trading Strategies
- användare
- värde
- utsikt
- Volatilitet
- volym
- Wall Street
- kriget
- Webbplats
- vinna
- Arbete
- fungerar
- år
- år
- Youtube