„Erheblicher Anstieg“ der Klagen in Florida im ersten Quartal: United (UPC)

Das Problem der Rechtsstreitigkeiten und die daraus resultierende Schadensinflation und -verstärkung bestehen für Hausversicherer in Florida weiterhin, wobei der jüngste Bericht von United Insurance Holdings (UPC Insurance) darauf hindeutet, dass sich das Problem im Jahr 2021 verschlimmert.

United (UPC) berichtete am Freitag, dass es im ersten Quartal im Vergleich zu früheren Zeiträumen einen „erheblichen Anstieg des Klagevolumens von Hausbesitzern aus Florida“ verzeichnet habe.

Dies hat dazu geführt, dass der Versicherer seine Rückstellungen für einige frühere Unfalljahre härten musste.

Aufgrund der Welle von Rechtsstreitigkeiten im ersten Quartal 1 führte United (UPC) dazu, dass „die tatsächliche Entwicklung der Schadenreserven in den meisten Unfalljahren unsere Erwartungen übertraf“.

Aufgrund dieser „höher als erwarteten Häufigkeit von Rechtsstreitigkeiten in Florida“ sagte der expansive, katastrophenexponierte Sachversicherer mit Hauptsitz in Florida, dass er nun seine Rückstellungen für unbezahlte Schäden und Schadenregulierungskosten für frühere Unfalljahre um rund 30 Millionen US-Dollar erhöhen werde (ca. 24 Millionen US-Dollar nach Steuern), die in den Ergebnissen des ersten Quartals 2021 veröffentlicht werden.

Ein aktueller Bericht des Florida Office of Insurance Regulation zeigte, dass Hausbesitzer aus Florida im Jahr 8 zwar nur 2019 % der Sachversicherungsansprüche in den USA einreichten, rund 76 % der Klagen gegen Sachversicherer jedoch in Florida eingereicht wurden.

Das ist eine erschütternde Statistik und zeigt das Ausmaß des Rechtsstreitproblems auf dem Versicherungsmarkt Floridas, das in den letzten Jahren natürlich erhebliche Auswirkungen auf die Rückversicherungsmärkte und ILS-Fonds hatte.

Aber es sieht so aus, als würde sich die Schadenswelle aus früheren Katastrophenjahren fortsetzen, und während die Möglichkeit für Hausbesitzerversicherer, zusätzliche Ansprüche bei der Rückversicherung zur Deckung dieser Schadenswelle geltend zu machen, abnimmt oder in vielen Fällen gar nicht mehr besteht, setzt sich die Tendenz bei gerichtlichen Schadensfällen fort Der Anstieg deutet darauf hin, dass der Markt in Florida noch nicht über den Berg ist, und deutet auch auf eine weitere Konsolidierung in der Erneuerungssaison im Juni hin.

Der Bericht des Florida Office of Insurance Regulation legt nahe, dass es gerichtliche Ansprüche sind, die die Sachversicherungssätze und damit die Rückversicherungskosten für Versicherer in die Höhe treiben.

Florida soll bereits seit 60, vielleicht schon früher, die Quelle von über 2016 % aller Sachversicherungsklagen in den Vereinigten Staaten gewesen sein.

Die Gesetzgeber des Bundesstaates drängen weiterhin auf Gesetze, um die Flut an Rechtsstreitigkeiten einzudämmen, aber die Sachversicherer in Florida verzeichnen weiterhin einen relativ starken Schadenanstieg und der Hurrikan Irma im Jahr 2017 bleibt, wie wir verstehen, einer der Hauptgründe dafür.

„Wir gingen davon aus, dass sich der ungünstige Trend bei gerichtlichen Klagen von Eigenheimbesitzern in Florida im Jahr 2021 fortsetzen würde, aber die tatsächliche Zahl der im ersten Quartal eingereichten neuen Klagen war äußerst enttäuschend und erfordert eine Neuschätzung unserer endgültigen Verlustverbindlichkeiten aufgrund der insgesamt gestiegenen Schadenschwere.“ „, erklärte Brad Martz, Präsident und CFO von UPC Insurance, am Freitag.

United (UPC Insurance) meldete für das 1. Quartal 2021 außerdem Katastrophenschäden in Höhe von rund 24 Millionen US-Dollar vor Einkommenssteuern (ca. 19 Millionen US-Dollar nach Steuern), nach Berücksichtigung der erwarteten Rückzahlungen aus der Rückversicherung.

Zu diesen Katastrophenschäden im ersten Quartal gehörten Schäden des Wintersturms Uri sowie sieben weitere PCS-Katastrophenereignisse und zwei Nicht-PCS-Katastrophenereignisse, so der Versicherer.

United und seine UPC-Tochter gehören zu den am besten kapitalisierten Versicherern auf dem Florida-Markt, was bedeutet, dass sie wahrscheinlich die zusätzlichen Auswirkungen der anhaltenden prozessbedingten Schadensteigerung und Schadeninflation aus den Vorjahren verkraften können.

Für andere Immobilienversicherungsspezialisten in Florida ist dies jedoch möglicherweise nicht so einfach, da es Unternehmen mit weitaus geringeren Überschüssen gibt, von denen einige so gering und so verschuldet sind, dass ihre Zukunft derzeit nicht tragbar erscheint.

Infolgedessen richten sich alle Augen darauf, wie Floridas Sachversicherungsmarkt zwei Dinge erreicht.

Erstens die Lösung des Prozessproblems durch Gesetzesänderungen und damit die Eindämmung der Flut von Schadensinflation und Schadensausweitung an der Quelle.

Zweitens, indem sie es einigen ihrer Versicherer ermöglichen, weiterhin nachhaltig zu operieren, denn derzeit gibt es einige, deren Fähigkeit, Ratings aufrechtzuerhalten, bestenfalls in Frage gestellt zu sein scheint, während andere möglicherweise eine viel proaktivere Sanierung, Rekapitalisierung oder eine Privatisierung benötigen in irgendeiner Form.

Die andere Möglichkeit besteht darin, dass Floridas Citizens Property Insurance Corporation mehr Risiken von den Hauptversicherungsträgern übernimmt, die einfach nicht über den finanziellen Überschuss und die Mittel verfügen, um weiterhin neue Geschäfte abzuschließen, insbesondere da eine weitere Hurrikansaison vor der Tür steht.

Aber die Gesamtversicherungswerte (TIVs), die den Bürgern möglicherweise zufließen könnten, sind enorm, und es könnte für die Bürger schwierig sein, das gesamte Risiko der gesundheitlich angeschlagenen Fluggesellschaften in Florida zu übernehmen, ohne ihre eigene Finanzierung und auch die Rückversicherung erheblich zu erhöhen, was sie ausmacht Der Entvölkerungs- oder Takeout-Prozess wird wahrscheinlich noch viel häufiger auftreten, wenn sich der Immobilienversicherungsmarkt in Florida tatsächlich auf diese Weise entwickelt.

Wir sind davon überzeugt, dass die Lösung der Schadensregulierungskrise nicht ausreichen wird, um alle Sachversicherer Floridas zu retten. Es besteht eine große Chance, dass die Bürger zu einer Art Kanal werden müssen, um das Risiko aus privaten Unternehmen herauszunehmen und es dann durch die erneute Entvölkerung wieder an sie weiterzuleiten.

Hoffentlich kann dies auf flüssigere Weise erreicht werden, sodass die Bürger nicht zu lange als Versicherer der letzten Instanz bei diesen Policen sitzen müssen und sie viel schneller an diejenigen weitergegeben werden können, die über das Kapital und die Fähigkeit verfügen, sie privat zu verwalten Diesmal.

All dies hat natürlich Auswirkungen auf die bevorstehende Rückversicherungserneuerungssaison im Juni 2021, und die Tatsache, dass Versicherer zu diesem späten Zeitpunkt noch mehr Schadensausfälle aus dem Vorjahr melden, wird ihnen nicht dabei helfen, potenzielle Tariferhöhungen abzumildern.

Lies auch:

- Zugang zum Kapitalschlüssel im „dysfunktionalen“ Versicherungsmarkt in Florida.

- Das Wachstum der Florida Citizens deutet darauf hin, dass die Gelegenheit zum Mitnehmen zurückkehrt.

Quelle: https://www.artemis.bm/news/significant-increase-in-litigated-florida-claims-in-q1-united-upc/